Форум об облигации Ульяновская область 34005

🏗️Новые облигации: ДАРС-Девелопмент 001Р-02 У нас в очереди за деньгами ещё один застройщик, на этот раз (для разнообразия) не питерский, а ульяновский. Прошлый выпуск у ДАРС получился вполне симпатичным. Давайте глянем, что девелопер приготовил для инвесторов сейчас. Эмитент: ООО "ДАРС-Девелопмент" 🏢ДАРС-Девелопмент - компания, специализирующаяся на реализации проектов в сфере жилой недвижимости и инжиниринга. Работает в 5 регионах России, основана в 2001 г. За это время компания сдала проекты общей площадью 3,3 млн кв. м, включая жилую и коммерческую недвижимость. Помимо родной Ульяновской обл., на которой сосредоточены основные усилия, «ДАРС-Девелопмент» строит жилые дома в Москве, Волгограде, Башкирии и Хабаровском крае. Среди прочего, ДАРС занимался строительством аэропорта в Саранске и пассажирского терминала аэропорта Жуковский. 📍Кстати, на днях я разбирал свежий выпуск Ульяновской обл.: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Sid_the_Sloth/e14d12ce-ae9d-432f-9a23-6fa82e89fbb0/ ⭐️Кредитный рейтинг: ruBBB- от ЭкспертРА. 💼В сентябре 2023 г. ДАРС разместил свой первый выпуск облигаций объемом 1 млрд руб и купоном 15%. Этот выпуск я держу на ИИС. 📊Финансовые результаты ДАРС-Девелопмент Консолидированного отчета за 2023 год ещё нет, зато 2 апреля ДАРС опубликовал годовую бухгалтерскую отчетность. Посмотрим на основные показатели: ✅Объем продаж первичной недвижимости увеличился на 126% по сравнению с 2022 годом - до 22,4 млрд руб. Средняя цена кв. м за год выросла на 32%, до 102,4 тыс. рублей. ✅Выручка компании возросла сразу на 78%, составив 20,3 млрд руб. EBITDA при этом взлетела ещё сильнее - на 84%, до 3,5 млрд руб. ✅Чистая прибыль за период увеличилась на 67%, достигнув 2,5 млрд руб. ✅Долговая нагрузка по показателю Чистый долг / EBITDA значительно снизилась и составляет всего 0,2х по сравнению с 0,8х в 2022 г. Компания строит не в долг, как многие конкуренты, а "на свои". 👍Компания находится в фазе активного роста - с 2020 по 2023 год выручка увеличилась более чем в 10 раз. 📊Портфель проектов хорошо диверсифицирован — на долю крупнейшего приходится не более 35% от непроданного объема площадей в стоимостном выражении. ⚙️Параметры выпуска 001Р-02 ● Номинал: 1000 ₽ ● Объем: 1 млрд ₽ ● Погашение: через 2 года ● Купонная доходность: до 18.0% ● Доходность к погашению: до 19.25% ● Периодичность выплат: 4 раза в год ● Оферта: нет ● Амортизация: нет ● Рейтинг: ruBBB- от ЭкспертРА ● Доступен для неквалов: да 👉Организаторы выпуска - БКС КИБ, Газпромбанк, УК Горизонт. 👉Сбор книги заявок - 16 апреля, размещение - 19 апреля 2024 года. 🤔Резюме: Сид в деле 🏗️Итак, ДАРС-Девелопмент размещает выпуск объемом 1 млрд руб. на 2 года с ежеквартальной выплатой купонов, без оферты и без амортизации. ✅Рост операционных показателей. Девелопер ударно наращивает показатели по продажам, выручке и прибыли. ✅Минимальная долговая нагрузка. Показатель Чистый долг/EBITDA существенно ниже 1 - можно сказать, что долг практически отсутствует. ✅Заявленные купон и доходность к погашению - выше рынка. Нет ни оферты ни амортизации - инвестору можно расслабиться и получать удовольствие (ну и хорошие купоны). ⛔️Кредитный рейтинг невысок. Рейтинговые агентства пока не считают ДАРС безопасным эмитентом - рейтинг всего лишь BBB-, в шаге от "мусорного". ⛔️Отраслевые риски: жилое строительство - это цикличная отрасль с высоким долгом, где все козыри в руках у банков. К тому же, перспективы рынка недвижимости в РФ на ближайшие годы не вполне ясны. 💼Вывод: интересный и прозрачный по условиям выпуск от регионального девелопера. ДАРС объединяет в себе доходность ВДО с параметрами эмитента, которому не страшно дать в долг на ближайшие 2 года. Похоже, в моём портфеле появится и 2-й выпуск ульяновского застройщика. 🔔Все обзоры и сделки - в профиле!☝️ $RU000A106UM4 $RU000A101U61 $RU000A106607 $RU000A1077U6 $RU000A102CX8 $RU000A1040S8 $RU000A108132 $RU000A1053W3 $RU000A105XF4 #sid #облигации #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе

$RU000A1087F6 добавили облигации Ульяновской области. Купон 16% (ежеквартальный, но со смещением в 3-5 купонах на 60-120 дней), прикладываю скрины. Рейтинг Эксперта РА от 31.10.2023 🅱️🅱️🅱️. Есть амортизация по 30%: 08.04.2027 и 06.04.2028 и по 20%: 05.10.2028 и 05.04.2029. "Квал" не требуется. Оферты нет. Объем выпуска: 3 млрд.₽. Доступно по ссылке: https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/RU000A1087F6 Прошлые выпуск: $RU000A1077U6 $RU000A106607 $RU000A1040S8 $RU000A102CX8 $RU000A101U61 $RU000A0ZYJB0

🆕Ульяновску понадобилось лаве😉🔹Ульяновская область сегодня размещает свои бонды) 🔹Старые выпуски: $RU000A1077U6 $RU000A101U61 $RU000A102CX8 $RU000A106607 $RU000A1040S8 #новости #облигации #новичкам

✏️ ДОБАВИЛИ В КАТАЛОГ НОВИНКУ ❗ ✅ Ульяновская область 34008 🆎 Рейтинг: ВВВ 🔍 $RU000A1087F6 🧾 Тип купона: Постоянный 🪙 Ставка купона: 16% 🗓️ Выплаты: Ежеквартально 💯 Номинал: 1000 ₽ 🔙 Амортизация: Да (30% в дату 12 и 16 купона, 20% в дату 18 и 20 купонa) 🔚 Оферта: Нет 🕔 Срок: 5 лет 📆 Дата размещения: 11.04.2024 🚨 Статус "Квал": Нет Предыдущие выпуски: $RU000A1077U6 $RU000A106607 $RU000A1040S8 $RU000A102CX8 $RU000A101U61 https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/RU000A0ZYJB0

🇷🇺Новые облигации: Ульяновская область 34008 Ульяновская область размещает очередной выпуск бондов. Точнее, даже 2 выпуска: обычный биржевой и "народный". 🇷🇺Эмитент: Минфин Ульяновской обл. 🗺️Ульяновская обл. входит в состав Приволжского ФО. Административный центр — г. Ульяновск. Область образована 19 января 1943 г. Исторически области предшествовала Симбирская губерния, образованная в 1780 г. ⭐️3 апреля рейтинговое агентство ЭкспертРА повысило кредитный рейтинг Ульяновской обл. до уровня ruBBB. 📈Повышение обусловлено позитивной динамикой в 2023 году: рост реального внутреннего регионального продукта (ВРП) и ВРП на душу населения, отношения среднедушевых доходов населения к величине прожиточного минимума. Улучшилась бюджетная автономия и снизилась долговая нагрузка. 💼Сейчас на бирже торгуются 6 выпусков облигаций общим изначальным объемом 24,5 млрд руб., все бумаги с амортизацией. 📊Финансовые показатели В отраслевой структуре экономики региона доминируют обрабатывающие производства. Машиностроение, автомобилестроение и авиастроение – ведущие отрасли, но 1/4 всех налогов дает алкогольная промышленность😉 В конце концов, надо же людям расслабляться после тяжелого трудового дня. 👉Объем доходов регионального бюджета по итогам 2023 составил 93,9 млрд руб., из которых 75,8% приходилось на налоговые и неналоговые доходы (ННД). 👉ННД выросли на 20,9% к уровню 2022 года, в том числе наиболее позитивную динамику показали налог на прибыль организаций (+45,9%) и НДФЛ (+16,7%). 👉Исполнение бюджета по итогам 2023 года сложилось с дефицитом в размере 3,8 млрд руб. или 5,3% от ННД. 👉Долговая нагрузка на комфортном уровне. Долг на конец 2023 составил 50,0 млрд руб., что на 6,1% выше, чем на конец 2022 в связи с привлечением бюджетных кредитов и выпуском облигаций. Долговая нагрузка на фоне роста ННД снизилась до 70,3%, что на 9,9 п. п. ниже 2022 г. "Народные" облигации 34007 💰29 марта на платформе Финуслуги прошло размещение 1-го выпуска народных облигаций Ульяновской обл. для физлиц на смешную сумму 10 млн ₽ с купоном 15%. Брокерский счет для их покупки не нужен. 🤡Народные облигации - это некий суррогат, что-то среднее между депозитом в банке и обычными облигациями здорового человека. Проходим мимо. ⚙️Параметры выпуска 34008 ● Номинал: 1000 руб. ● Объем: 3 млрд руб. ● Погашение: 05.04.2029 (через 5 лет) ● Купонная доходность: до 16% ● Периодичность выплат: 4 раза в год ● Амортизация: да ● Оферта: нет ● Рейтинг: ruBBB от ЭкспертРА ● Доступен для неквалов: да 👉В даты выплат 12-го и 16-го купонов будет погашено по 30% тела облигации, 18-го и 20-го купонов - ещё 20% тела. 👉Длительность 4-го купона - 121 день, 5-го купона - 61 день. 👉Сбор книги заявок - 9 апреля, размещение на бирже - 11 апреля 2024 г. 🤔Резюме: надёжно, по-ленински 🇷🇺Итак, Ульяновская обл. размещает выпуск объемом 3 млрд руб. на 5 лет с ежеквартальной выплатой купонов и амортизацией. ✅Субфедеральные облигации по надежности почти сопоставимы с ОФЗ. Вряд ли федеральный центр даст региону допустить реальный дефолт - по крайней мере, таких случаев пока ещё не было. При этом доходность заметно выше, чем у ОФЗ схожей дюрации: $SU26237RMFS6 $SU26224RMFS4 $SU26228RMFS5 ✅Фин. результаты и бюджетные показатели области улучшились в 2023 году. ЭкспертРА только что повысил региону кредитный рейтинг. ✅Ориентировочный купон и доходность - самые высокие на рынке субфедеральных бондов. Выглядит довольно интересно даже на фоне текущих ставок в корпоративном секторе. ⛔️Амортизация съест часть доходности, но первые 3 года тело погашаться не будет, что позволит зафиксировать ставку на этот срок. 💼Вывод: вполне адекватные условия для нынешнего рынка. Этот выпуск может составить конкуренцию многим корпоративным облигациям, учитывая соотношение надежности и доходности. Я почти наверняка добавлю его в свой портфель, если купон не ушатают ниже 15.2%. $RU000A101U61 $RU000A106607 $RU000A1077U6 $RU000A102CX8 $RU000A1040S8 #sid #облигации #прояви_себя_в_пульсе

Министерство финансов Ульяновской области выходят на рынок долга. Ульяновская область – субъект Российской Федерации, входящий в состав Приволжского федерального округа. В отраслевой структуре экономики региона доминируют обрабатывающие производства. Сбор заявок 9 апреля (размещение 11 апреля) • Наименование: УльОбл-34008 • Рейтинг: ВВВ (Эксперт РА, прогноз "Стабильный") • Купон: 16.00% (квартальный) • Срок обращения: 5 лет • Объем: 3 млрд.₽ • Амортизация: да (12,16 по 30%, 18,20 по 20%) • Оферта: нет • Номинал: 1000 ₽ • Организатор: SberCIB и Совкомбанк • Примечание: длительность 4 купона 121 день, 5 купона 61 день $RU000A1077U6 $RU000A101U61 $RU000A102CX8 $RU000A106607 $RU000A1040S8 Не забудь подписаться.

ОБЛИГАЦИОННЫЙ ВЕСТНИК 0️⃣3️⃣🔸0️⃣4️⃣🔸2️⃣0️⃣2️⃣4️⃣ 🙃 Добрый день, дорогие читатели! Новости заполнили вестник досрочно (привет, лимиты поста!) - спешу распространить на ваши экраны :) ---------- 🆕 НОВЫЕ РАЗМЕЩЕНИЯ / АНОНСЫ: 🍃 ВЭБ.РФ (🅰️🅰️🅰️) анонсирует ближайшее размещение уже на четверг! Эмитент планирует собрать скромную сумму "не менее 50 миллиардов рублей" аж на 8 лет. Бумага - классический флоатер последних месяцев, ориентир купона установлен на уровне средней RUONIA за купонный период + не более 1,5%. Выплаты будут производиться ежеквартально. 4 апреля - сбор заявок, 9 апреля - начало торгов. Кажется, таблица флоатеров скоро перестанет умещаться на экране - это все, что я могу сказать по размещению :) 🍃 ДАРС ДЕВЕЛОПМЕНТ (🅱️🅱️🅱️➖) также придерживается тренда! Старшие застройщики уже успели занять и отправиться под номинал, пришло время более мелких игроков. Сбор заявок на выпуск 001Р-02 пройдет 16 апреля, объем размещения - не более 1 миллиарда рублей. Маркетинговый ориентир купона установлен не выше 18% (но реальный, если очень повезет, будет на 0,5% меньше, видимо), выплаты будут производиться ежеквартально. Срок обращения выпуска - 2 года, а торги начнутся 19 апреля. 🍃 ИНТЕРЛИЗИНГ (🅰️➖) - регулярно поставляет на рынок новинки. Заявки на выпуск 001Р-08 будут приниматься 16 апреля. Будущих владельцев осчастливят купоном "не выше 16,25%", с ежемесячной выплатой на счет. Приятно, что выпуск трехлетний и без оферт, но со второго года начнется плавная амортизация. Плановый объем - 3 миллиарда рублей, а начало торгов запланировано на 18 апреля. 🍃 ПЕРВОЕ КЛИЕНТСКОЕ БЮРО (🅱️🅱️🅱️➕) планирует на четвертой неделе апреля провести сбор на выпуск 001Р-04. Бумаги трехлетние, объем 2 миллиарда рублей. Ориентир квартального купона установлен "не выше 17,25%" - очень слабый, на мой взгляд. Информация о точной дате начала торгов поступит в скором времени. 🍃 Аукцион по ОФЗ 52005 $SU52005RMFS4 признан несостоявшимся, сообщает новостная лента. Линкеры и правда выглядят не лучшим образом. 🍃 Регистрацию на бирже прошел уже анонсированный выпуск компании ЭР - ТЕЛЕКОМ ХОЛДИНГ (ПБО-02-06), сбор заявок на который пройдет завтра. ---------- 📶 РЕЙТИНГИ: 👨‍🎓 АКРА: ⬆️ ОРЕНБУРГСКАЯ ОБЛАСТЬ $RU000A0JVM81 $RU000A0ZYKH5: кредитный рейтинг повышен с 🅰️➕ до уровня 🅰️🅰️➖, прогноз стабильный. 🆕 Новинке РОСТЕЛЕКОМа $RU000A1085D5 присвоен рейтинг 🅰️🅰️➕. ⬆️ ТИНЬКОФФ БАНК - рейтинг повышен до уровня 🅰️🅰️➖ с позитивным прогнозом, а бессрочным облигациям $RU000A107738 $RU000A107746 подтвержден рейтинг 🅱️🅱️➕. 👨‍🎓 ЭКСПЕРТ РА: ⬆️ УЛЬЯНОВСКАЯ ОБЛАСТЬ $RU000A1077U6 $RU000A106607: кредитный рейтинг повышен с уровня 🅱️🅱️🅱️➖ до 🅱️🅱️🅱️ со стабильным прогнозом. Отличный повод зажать купон на грядущем размещении, я считаю :) ▶️ RISSA INVESTMENYS LIMITED (дочернее предприятие - БОРЖОМИ ФИНАНС) $RU000A107TB7 - кредитный рейтинг подтвержден на уровне 🅰️➖ со стабильным прогнозом. --------------- 🎁 КУПОНЫ (действующих выпусков): 🍃 РОССЕТИ по выпуску 21 серии $RU000A0JT7T2: купоны № 24 (09.10.2024) и 25 (09.04.2025) установлены на уровне 12% (вместо 7,4% ранее). Далее вновь оферта с пересмотром значения. 🍃 НТЦ ЕВРОВЕНТ по выпуску БО-П01 $RU000A104BX6: купон № 29 установлен на уровне 16% - больше по условиям выпуска составлять он не может. 🍃 ГЛОБАЛ ФАКТОРИНГ НЕТВОРК РУС по выпуску $RU000A107CJ6: купон № 5 (09.05.2024) установлен на уровне 21,71%. Предыдущее значение 21,92% - подвела RUONIA, к которой привязан выпуск :( 🍃 РЖД по выпуску 001Р-28R $RU000A106ZL5: купон № 7 (09.05.2024) установлен в размере 16,82%. Тоже подвела RUONIA - предыдущее значение 17,02%. --------------- 📩 ПРОЧЕЕ: 🍃 Бумаги эмитентов ЛЕГЕНДА 002Р-02 (по ним только сбор заявок 5 числа) и ХРОМОС ИНЖИНИРИНГ $RU000A108405 включены в Сектор Роста Московской Биржи. Надеюсь, что и в сектор роста котировок тоже попадут, но это неточно :) --------------- 😉 Пост достиг лимита :) Удачи, друзья! #облигации #новости

❗️ 03.04.24 Рейтинговое агентство «Эксперт РА» повысило рейтинг Ульяновской области ⬆️ (31.10.23) BBB- --> ВВВ (03.04.24) Прогноз: стабильный. «Повышение рейтинга обусловлено позитивной динамикой ряда экономических и бюджетных показателей в 2023 году.» - Эксперт РА. Облигации: $RU000A101U61 Ульяновская область $RU000A106607 Ульяновская область 34005 $RU000A1077U6 Ульяновская область 34006 $RU000A102CX8 Ульяновская область выпуск 3 $RU000A1040S8 Ульяновская область выпуск 4 #рейтинг #облигации

🧑‍💻 Подборка облигаций, для которых не нужно проходить тестирование В комментариях к прошлой подборке меня попросили ( @NESKAJY001 ) посоветовать облигации, для которых не нужно проходить тестирование на допуск к торговле облигациями с низким рейтингом. Вообще не стоит бояться облигаций с низким рейтингом. Рейтинг BB+ или BB- со стабильным прогнозом не говорит о плохом финансовом положении компании. Многие компании размещающие облигации на московской биржи имеют рейтинг ниже. Часто компании, которые проходят размещение облигаций первый раз, ставят высокую ставку купона, чтобы привлечь инвесторов. Что касается тестирования. Пока это лишь формальность. Его можно пройти множество раз, и все ответы есть в интернете. Оказывается таких облигаций на московской бирже не так много. Выбрал с нормальной доходностью и постоянным купоном. Часть из них с амортизацией. 📈 ВЭБ.РФ Погашение: 15.07.2027 Купон: 50.86р (10.2%) осталось 7 Выплаты: 1, 7 $RU000A104Z48 https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/RU000A104Z48/ 📈 Ульяновская область 34005 Погашение: 26.04.2028 Купон: 26.23р-5.63р (10.6%) осталось 17 Выплаты: 1, 4, 7, 10 $RU000A106607 https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/RU000A106607/ 📈 Полюс ПБО-03 Погашение: 11.02.2028 Купон: 51.86р (10.4%) осталось 9 Выплаты: 2, 8 $RU000A105VC5 https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/RU000A105VC5/ 📈 СФО ВТБ РКС Эталон Погашение: 02.04.2030 Купон: 9.34р-7.54р (11%) осталось 74 Выплаты: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12 $RU000A105G99 https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/RU000A105G99/ 📈 МТС 1P-20 Погашение: 01.05.2026 Купон: 29.29р (11.75%) осталось 9 Выплаты: 2, 5, 8, 11 $RU000A104SU6 https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/RU000A104SU6/ 📈 РЖД Погашение: 30.04.2027 Купон: 59.19% (11.87%) осталось 7 Выплаты: 5, 11 $RU000A104SX0 https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/RU000A104SX0/ 📈 Новосибирская область 35023 Погашение: 22.11.2030 Купон: 31.79р-6.36р (12.75%) осталось 27 Выплаты: 1, 4, 7, 10 $RU000A107B19 https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/RU000A107B19/ 📈 СФО ВТБ РКС Эталон 03 Погашение: 03.12.2032 Купон: 11.47р-10.73р (13.5%) осталось 106 Выплаты: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12 $RU000A106ZP6 https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/RU000A106ZP6/ 📈 Магаданская область 34003 Погашение: 20.09.2028 Купон: 32.28р-13.71р (13.75%) осталось 19 Выплаты: 3, 6, 9, 12 $RU000A106YE3 https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/RU000A106YE3/ Подключайтесь к стратегии автоследования &deleted_strategy чтобы получать постоянный доход от корпоративных облигаций с высоким купоном. Все облигации тщательно проанализированы и подобраны таким образом, чтобы обеспечить максимальный доход в месяц, и его хватало на покупку дополнительной облигации. Подробности тут: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/IT_Expert/464f619e-6493-4576-94e6-f7fe4f8c7dc2 Если вы знаете интересные бумаги, которые стоило бы включить в подборку, то напишите о них в комментарии. Также вы можете предложить идеи для новой подборки. #аналитика #идеи #что_купить #новичкам #портфель #облигации #иис #подборки #высокий_купон #учу_в_пульсе

$RU000A106607 Это очень надёжная облигация

$RU000A106607 Добрый день, пульсяне! Я не очень силен в облигациях, подскажите пожалуйста, почему по этой облигации сумма купона в рублях уменьшается, а в процентах не меняется? Эта облигация частично досрочно погашается что ли?

Надёжные облигации с хорошей доходностью на 3 года и более 📈 Делимобиль $RU000A106UW3 Дата погашения - 18.08.2027 📅 Доходность - 14.83 % Кредитный рейтинг - 🅰️➕ ВымпелКом $RU000A105WP5 Дата погашения - 12.02.2029 📅 Доходность - 13.89 % Кредитный рейтинг - 🅰️🅰️➖ Novabev Group $RU000A104Y15 Дата погашения - 06.07.2027 📅 Доходность - 14.34 % Кредитный рейтинг - 🅰️🅰️➖ Магаданская область $RU000A106YE3 Дата погашения - 20.09.2028 📅 Доходность - 14.38 % Кредитный рейтинг - 🅱️🅱️🅱️➕ Автодор $RU000A104XR2 Дата погашения - 01.07.2027 📅 Доходность - 13.77 % Кредитный рейтинг - 🅰️🅰️➕ Ульяновская область $RU000A106607 Дата погашения - 26.04.2028 📅 Доходность - 13.90 % Кредитный рейтинг - 🅱️🅱️🅱️➖ АФК Система $RU000A0JXN21 Дата погашения - 26.03.2027 📅 Доходность - 14.02 % Кредитный рейтинг - 🅰️🅰️➖ Надеюсь каждый найдёт себе в этом списке удачную бумагу по критерию награда/риск! Стратегия &Облигации 70 на 30 немного просела из-за долларового фонда, всё починим и наладим. Уже подправил доли бумаг, теперь с 6 тысяч портфель будет 1 в 1 повторять портфель стратегии! Благодарю тех, кто уже присоединился к ней! Дальше - Больше! Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

$RU000A1077U6 добавили облигацию Ульяновской области, 34006. Купон 14,5% (ежеквартальный). Рейтинг Эксперта РА от 16.11.2023 BBB- С амортизацией. Так же в каталоге имеются прошлые выпуск: $RU000A101U61 $RU000A102CX8 $RU000A106607 $RU000A101U61

$RU000A106607 подскажите новый выпуск не появился?

План по первичным размещениям #облигации на неделю 🚗Интерлизинг: A-, YTM~17,7%, 3 года, 3,5 млрд. Новый выпуск от старого знакомого, которому выпала незавидная участь стать главным символом цикла повышения ставки ЦБ в 2023 году. Именно после прошлого их размещения $RU000A106SF2 (на условиях сильно лучше среднего) рынок бодро поехал вниз на ужесточении ДКП, и те, кто не успел сразу выйти – остались заперты в бумаге с убытком на пике доходившем до 5% К самой компании, да и к выпуску никаких претензий нет, но осадочек остался. За прошедшие 3 месяца в самом Интерлизинге принципиально ничего не поменялось, вот обзор. Вышел отчет за 9 мес со странными «доходами от участия в других организациях», но главное, что не расходы. В остальном криминала не видно Технически это опять лучшее предложение по рейтинговой группе, с очень большим отрывом. Не сомневаюсь, что купон еще укатают, тем более это размещение будет в Тиньке. В пределах 15,5% – в теории все еще приемлемо, но лично мне хотелось бы запас прочности побольше на случай еще одного повышения ставки ЦБ, а также дополнительной премии к недавно размещенным Элемену $RU000A1071U9 и Практике $RU000A1074N8 🥚МТС: AAA, флоатер RUONIOA+140 б.п., 5 лет, объем пока неизвестен Большая премия к рынку: стандарт сейчас 125-130, прошлый флоатер МТС $RU000A1075E4 вышел с премией 125, торгуется чуть ниже номинала. Думаю, и здесь планируют снижать. Но, с другой стороны, флоатерами у всех желающих портфели уже давно забиты под завязку, предложения на рынке полно – поэтому ниже 130 уйти будет сложно. А 130 вроде и норм, если кому-то еще надо… 🐄Племзавод Пушкинское: BBB-, YTM~19,1%, 5 лет, 200 млн. Летом НРА на базе отчета за 1кв’23 подняло ПЗ рейтинг до BBB-, обосновали это увеличением денежного потока от операционной деятельности Сейчас у нас есть отчеты за 2 и 3 кв – и дела там заметно хуже, чем в начале года. Причиной эмитент называет снижение рыночных цен на зерно и увеличение с/с продаваемого молока – что вполне бьется с данными, которые мы видели ранее в отчетах Русагро. Сильно страшного ничего в этом не вижу. Долг подрос, но он почти целиком длинный, так что с новым займом компания должна почувствовать себя вполне комфортно – во всяком случае, на ближайшие 6-12 месяцев, а дальше будем смотреть Поскольку рейт давала НРА, да и обстоятельства уже чуть изменились, я бы смотрел на ПЗ не как на BBB-, а как на что-то среднее между BB и BBB-грейдами. Но даже так выпуск с купоном 18% на 5 лет – более, чем интересен, как инвестиционно, так и спекулятивно. Тем более и с/х сектор на рынке ВДО традиционно принято любить и прайсить дороже среднего 🇷🇺Ульяновская область: BBB-, YTM~15,8%, 2,5 года, 3 млрд. Это не такой BBB-, как у Пушкинского: субфедов можно сравнивать по рейтингу только между собой, с корпоратами – нет смысла. Предыдущие выпуски торгуются с YTM~14%, на их фоне новый выглядит прекрасно, с большим запасом для снижения на сборе Еще для сравнения, свежий выпуск Магадана $RU000A106YE3 с купоном 13,5% торгуется в диапазоне 101,5-102% (YTM<14%). В общем, спекулятивный потенциал имеется, инвестиционно – на любителя, но тоже вполне вариант на подержать в качестве более доходной псевдо-ОФЗ 🍋Лайм-Займ: BB-, YTM~20,15%, 3 года, 500 млн. Только квал Тут популярная последнее время лесенка купона (кстати, в Китае такая схема запрещена законом, а у нас пока нет, вот и пользуются). В данном случае лесенка адекватная: первый год 20%, затем год 18% и год 16%, купоны ежемесячные. Очень хорошо и в сравнении со своими выпусками, и по рейтинговой группе. Предзаказы принимаются у Иволги, до 18:00 13 ноября ПЗ $RU000A104JF6 УО $RU000A106607 Лайм $RU000A106CJ8 $RU000A105AJ4 $RU000A104AX8 #новичкам #новичкам2023 #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе #что_купить #обзор #аналитика2020

Новости облигаций на 13.11.2023 📢 Рейтинги: - АКРА присвоило бондам "Русала" на 600 млн юаней рейтинг А+(RU) $RUAL - "Эксперт РА" присвоило облигациям Ульяновской области на 3 млрд руб. ожидаемый рейтинг ruВВВ-(EXP) $RU000A106607 - "Эксперт РА" присвоило "Газпром нефти" рейтинг ruAAA со стабильным прогнозом $SIBN 💲 Купоны: - Росэксимбанк установил финальный ориентир премии к ключевой ставке бондов на 10 млрд руб. на уровне 200 б.п $RU000A0JX2M2 - "Мани капитал лизинг" установил финальный ориентир ставки 1-го купона дебютных облигаций на 350 млн руб. в размере 17,65% Ставьте лайк и подписывайтесь. Это мотивирует 😎

Облигации Ульяновской области 34006 на размещении Ульяновская область 14 ноября начнет старт приема заявок на участие в размещении облигаций. Срок - 2,5 года с амортизацией. Посмотрим подробнее его параметры. Выпуск: Ульоб34006 Рейтинг: ruBBB- (эксперт РА) Номинал: 1000 ₽ Объем: не менее 3 млдр ₽ Старт приема заявок: 14 ноября Дата погашения: 3 мая 2026 Купонная доходность: 15,1...16,1% (доходность 2,5 летних ОФЗ + 4%) Периодичность выплат: ежеквартальные Амортизация: по 30% от номинала будет погашено в даты окончания 2-го и 7-го купонов, еще 40% в дату окончания 10-го купона Оферта: нет В настоящее время в обращении находятся 5 выпусков облигаций области на 17,2 млрд рублей с доходностью от 11,6 до 14,2% ( $RU000A102CX8 , $RU000A101U61 , $RU000A1040S8 , $RU000A101U61, $RU000A106607 Доходы бюджета Ульяновской области на 2023 год утверждены в размере 89,7 млрд рублей, расходы - 98,7 млрд рублей, дефицит составляет 9 млрд рублей, или 9,1% от расходов. Согласно данным на сайте Минфина области, госдолг региона на 1 октября 2023 года составляет 50,5 млрд рублей, в том числе ценные бумаги - 17,175 млрд рублей, бюджетные кредиты - 30,326 млрд рублей, коммерческие кредиты - 3 млрд рублей. Вывод. Предыдущий выпуск Ульяновской области 34005 был размещен в апреле 2023 г. с купоном 10,6%, хотя начальный ориентир был 11,5%. Поэтому здесь скорее всего будет тоже самое. И традиционно нужно помнить что муниципальные облигации могут обладать низкой ликвидностью.

Доброе утро, друзья ✌️ Новый выпуск Ульяновской обл на подходе. ВВВ- RU34006ULN0 Номинал 1000₽ Ежеквартальный купон Объем 3 ярда 910 дней или 2,5 года Сбор заявок до 14.11.23 Ожидается ставка 15,35 - 16,35% Амортизация 30% по окончании 2 и 7 купона 40 % в дату окончания 10 купона. По мне так отличные условия от региона. Вот бы они ещё научились ежемесячный купон рисовать🤪 $RU000A106607 др выпуск

⚡️ Самое интересное за день Акции: 🔹 СД Норникеля $GMKN рекомендовал дивиденды за 9м 2023 в размере 915,33 руб. на акцию, а также провести сплит акций 1 к 100 – Стала понятна причина активного роста бумаг последнюю неделю (какие инсайды, вы о чем?). Сплит это безусловно позитив, ликвидности больше, удобства больше, особенно для такой спокойной и плавной бумаги как Норка, которую как раз таки есть смысл собирать на дистанции , небольшими кусочками. По поводу дивов – это, конечно, не самое лучшее решение, деньги есть сейчас есть куда потратить и в контуре компании, но видимо поддержать Дерипаску и его страдающий Русал оказалось важнее 🔹 IPO «ЮжУралЗолота» может состояться уже в ноябре 2023 года – Хотят отдать во фрифлоат ~5% акций, оценку обещают на уровне других золотодобытчиков. Посмотрим, разберем – в отличие от Хендерсона, сравнивать тут есть с кем, и загнуть цену втридорога определенно не получится (хотя вот Трасса-Евроранс все равно пытается…) 🔹 ОКЕЙ $OKEY показал операционные результаты за 3 кв 20223 – Очень слабо, выручка выросла на 2,2% г/г (при явно двузначных темпах инфляции), по гипермаркетам и вовсе упала на 4,1%. Дискаунтеры неплохи, без них было бы совсем уныло, но даже тут ничего сильно впечатляющего уже не осталось: рост выручки по сети «Да!» меньше, чем у X5 Retail $FIVE по всему их хозяйству.. (молчу про «Чижики», там до сих пор иксы каждый квартал) https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/mozgin/b0271c9e-ee3e-416f-bb43-36e221dc56c5/ Облигации: 🇷🇺Ульяновская область готовит новый выпуск: BBB-, YTM~16,5%, купон~15,5% квартальный, 2,5 года, 3 млрд. Сбор 14.11 – Точный купон скажут ближе ко времени, но ориентир очень интересный. Среди субфедов Ульяновская обл. котируется хуже, чем, например, недавно размещавшаяся Магаданская, но в любом случае цифры хорошие, ждем $RU000A106607 $RU000A101U61 $RU000A102CX8 🚗Интерлизинг готовит новый выпуск: A-, купон 16,5% ежемесячный, 3 года, 3,5 млрд. Сбор 14.11 – Предыдущий выпуск разместили в максимально неудачный (для нас, инвесторов) момент, перед самой коррецией рынка на новой ставке ЦБ. Поэтому многие поймали тут неожиданного лося по телу – при том, что на момент размещения параметры выпуска были отличные. Сейчас попытка номер два, и опять очень хорошие условия, прям намного лучше, чем все свежие размещения в A-грейде – будем надеяться, что в прошлый раз здесь была не карма, а просто неудачное стечение обстоятельств и повтора сентябрьского фиаско не будет $RU000A106SF2 $RU000A103RY2 #акции #облигации #аналитика #что_купить #новости #новичкам #новичкам2023 #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе

Ульяновская область 14 ноября проведет сбор заявок на облигации объемом 3 млрд.рублей. Ульяновская область - субъект Российской Федерации, входит в состав Приволжского федерального округа, образована 19 января 1943 года. Доходы бюджета области на 2023 год утверждены в размере 89,7 млрд рублей, расходы составляют 98,7 млрд.рублей, дефицит составляет 9 млрд.рублей. Сбор заявок 14 ноября • $RU000A106607 $RU000A101U61 $RU000A1040S8 $RU000A102CX8 • Наименование: УльянОБ34006 • Рейтинг: ВВВ- (Эксперт РА, прогноз "Стабильный") • Купон: премия не выше 400 б.п. к ОФЗ на сроке, соответствующем дюрации выпуска (квартальный) • Срок обращения: 2.5 года • Объем: 3 млрд.₽ • Амортизация: да (2 и 7 купон по 30%) • Оферта: нет • Номинал: 1000 рублей • Организатор: SberCIB и Совкомбанк Не забудь подписаться