⭐ Всё самое главное о «переезде» российских компаний ⭐ ❗️На Мосбирже, помимо акций российских компаний, торгуется также ряд депозитарных расписок, которые подтверждают право владения акциями компаний, зарегистрированных за рубежом, но ведущих свою деятельность в России. 🔥 В этом посте представлена самая последняя информация о процедуре смены регистрации компаний на российскую или иную «дружественную» юрисдикцию (по состоянию на начало мая 2024 года). ➡️ Завершили процедуру редомициляции: 📌 VK завершила смену юрисдикции с Британских Виргинских островов в Калининградскую область. Торги акциями МКПАО «ВК» после переезда начались в октябре 2023 года. 📌 TCS Group завершила редомициляцию с Кипра на остров Русский в Приморском крае. Торги акциями ТКС Холдинг после переезда возобновились 18 марта 2024 года. 📌 Globaltrans завершил редомициляцию с Кипра в свободную экономическую зону Абу-Даби 15 марта 2024 года. Выплата дивидендов находится в фокусе компании, но остается приостановленной из-за технических сложностей. 📌 United Medical Group завершила переезд компании с Кипра в Калининградскую область. Торги акциями MKПAO ЮMГ возобновились 1 февраля 2024 года. В начале марта совет директоров утвердил новую дивидендную политику, однако решение о выплате дивидендов пока что не принято. ➡️ Принудительная редомициляция 📌 X5 Group: В конце апреля Арбитражный суд Московской области удовлетворил заявление Минпромторга о приостановке корпоративных прав голландской компании X5 Retail в отношении ее российской дочерней компании, которая управляет сетями магазинов Пятерочка, Перекресток и Чижик. Решение суда передает принадлежащие X5 акции дочерней компании. Торги расписками на Мосбирже приостановлены с 4 апреля 2024 года. После завершения процедур акционеры могут получить дивиденды из накопившихся денежных средств компании. ➡️ Разделение компании: 📌 Softline: Компания, которая ранее была зарегистрирована на Кипре, разделилась на два бизнеса. Международная часть получила бренд Noventiq и зарегистрировалась на Каймановых островах, а российская Softline была продана местному менеджменту в Москве. 📌 Polymetal: Золотодобывающая компания сменила регистрацию с британского острова Джерси в Международный финансовый центр Астана (МФЦА) в Казахстане. В начале марта 2024 года компания закрыла сделку по продаже российских активов. В дальнейшем Polymetal планирует инвестировать в проекты в Казахстане и странах Центральной Азии. ➡️ В процессе смены юрисдикции: 📌 Русагро: В начале марта компания сообщила о подаче документов на переезд с Кипра в российскую юрисдикцию. Конкретные сроки не были обозначены. 📌 Fix Price: В ноябре 2023 года акционеры приняли решение о перерегистрации компании с Кипра в Казахстан. Компания намерена сохранить листинг на Лондонской фондовой бирже, Мосбирже и Международной бирже Астаны. Ожидаемый срок переезда — до конца 2024 года. 📌 Яндекс: В начале марта 2024 года акционеры голландской компании Yandex N.V. одобрили сделку по продаже бизнеса Яндекса. Новой головной компанией станет МКАО «Яндекс», акции которой будут торговаться на Мосбирже. Сделка пройдет в два этапа, первый этап планируется закрыть к маю. Второй этап должен завершиться через семь недель. 📌 Мать и дитя: Акционеры в августе 2023 года одобрили переезд компании в Калининградскую область. В апреле компания предоставила комплект документов на регистрацию МКПАО «МД Медикал Груп». Ориентировочно процесс будет завершён через 35 рабочих дней. 📌 Эталон: Акционеры одобрили решение о переезде с Кипра в Калининградскую область, что предполагает потенциальную выплату дивидендов в этом году. Завершение переезда возможно до конца октября 2024 года. ✅ Если было полезно, заходите в профиль и подписывайтесь на канал

Вот и мой долгожданный ТОП 3️⃣ акций на российском рынке ➡️Хочу сделать список наоборот я пойду с конца списка к самым интересным 🔖Хочу сразу предупредить, что в моем рейтинге я взял компании не только «дивидендных аристократов» , но также и ритейлеров, которые выступают в качестве защитного сектора и компании роста🔼 1️⃣🔤 ⛽️Роснефть $ROSN/⛽️Татнефть. $TATN ➡️Почему поставил на одно место❓Хоть и занимают в моем рейтинге последнее место, но это ОЧЕНЬ хорошие компании, которые за свои годы хорошо себя зарекомендовали + кончено же их можно отнести к «дивидендным аристократом». ✅Выплаты у них постоянные по 2/ 3 раза в год. Дивиденды в районе~12% 💸 ⚜️Также если будем рассматривать этот кейс можно увидеть большой потенциал в росте. Диапазон цены Роснефть на горизонте 12 месяце-800₽. У Татнефть ставлю такой же диапазон 800₽ 📌Если подводить итог отличные компании в которых можно заработать на дивах + росте котировок. Особенно по такой цене, сейчас покупаю Роснефть, на горизонте есть большие драйверы для роста✅ 9️⃣ 🍏X5. $FIVE ➡️Занимает 9 место, так как расписки этой бумаги сейчас нельзя приобрести, компания переезжает в Россию. Закрыты продажи будут примерно еще 4 месяца. 🔖Компания привлекаете меня по ряду многих причин: 1️⃣✈️Переезжает в Россию, следовательно вернутся к выплате дивидендов, а они могут быть очень щедрыми, так как компания не платила уже 2 года и на балансах скопилось достаточно кэша, чтобы порадовать своих инвесторов.НО большие дивиденды будут разовые в районе 17% ( это мои предположения). Если компания не одобрит выплачивать за прошлые годы, можно ожидать див. доходность в районе 10%. Даже это для нас огромный позитив ✔️ 2️⃣ Это несомненно рост бумаг, как только окончится переезд, без лишних слов. Диапазон цены после оформления~ 3.500₽ 🔼 📌В общем и целом, я уже сформировал позицию на 50% , остальную буду делать как только откроется продажа. Поэтому на любых просадках буду покапать, даже по немного 🤏 8️⃣ 📦OZON $OZON не сбавляет темпы роста ⚜️В общем и целом, это исключительно история роста. Здесь не нужно рассчитывать на дивиденды их в ближайшее время не будет. Так как компания тратит все на развитие и масштабирование. Для нас это огромный позитив, рано или поздно мы к ним прийдем, но цена котировок будет уже другая ➡️Важным моментом является фокус на рентабельности и удержание EBITDA в плюсе. Также, к слову, котировки сейчас находятся на уровнях 2021 года, хотя в 2021 года компания была в 7 раз меньше по товарообороту. 📌Итог. Позицию я держу и на просадках стараюсь докупать, сейчас средняя 2.900₽. Если летом после дивидендного сезона увижу коррекцию, эта компания входит в список на покупку✔️ 🔖Ребят, список получился очень объемным, потому что про каждую компанию хочется написать и уделять ей должное внимание. Поверьте, они все этого заслуживают. Поэтому решил свой рейтинг разделить на 3 части, возможно даже будет 4, там будут акции которые мне тоже импонируют, но по ним я имею ряд сомнений Давайте наберем 70-👍. И тогда выпущу вторую часть уже завтра, покажите отдачу на мои старания,это лучшая мотивация для меня

Лучшая стратегия на российском рынке⁉️ На днях аналитики «Альфа-Банка» провели интересное исследование — они сравнили семь долгосрочных стратегий и нашли среди них лучшую. Что это были за стратегии? ✅ Индексное инвестирование. Покупка индекса Мосбиржи полной доходности (с реинвестированием дивидендов). Тут они не учли комиссию за управление - БПИФы будут «съедать» около 1% доходности в год. ✅ Тяжеловесы. Портфель из пяти самых «тяжелых» бумаг в индексе — сейчас это Сбербанк, Лукойл, Газпром, Норникель и Татнефть. В прошлые годы этот состав был примерно таким же. ✅ 60/40. Классический портфель, который на 60% состоит из облигаций, и на 40% - из акций. К нам он пришел из США, где такой состав долгие годы считался эталонным. ✅ «Купи и держи». Покупка индекса Мосбиржи голубых фишек полной доходности. Есть у нас и такой индекс, но БПИФ на него я не нашел. ✅ «Продавай в мае». На Уолл-стрит есть поговорка: «Sell in May and go away». Считается, что летом рынок не растет, поэтому выгоднее уйти с него в мае и вернуться лишь в ноябре. ✅ «Всепогодный портфель». Состав такого портфеля — 30% акции, 40% гос. облигации, 15% корпоративные облигации, 7,5% золото, 7,5% сырье (в нашем случае Индекс добычи и металлов). ✅ Долларовый депозит. В «Альфе» рассмотрели два вклада, которые были открыты в разное время — в 2014 году (при слабом рубле) и в 2015 году (при сильном). И вот какой была их доходность за последние 10 лет: 🔸 Индекс Мосбиржи +341,4% 🔸 Купи и держи +320,2% 🔸 60/40 +228,4% 🔸 Всепогодный +217,5% 🔸 Вклад с 2014 года +182,4% 🔸 Тяжеловесы +113,7% 🔸 Вклад с 2015 года +67,5% 🔸 Продавай в мае +43,8% Инфляция за это время составила 103,4%, так что 5 из 7 стратегий сумели ее опередить. 📌 Выводы из этого исследования очевидны: чем больше риска вы на себя берете, тем выше будет ваша доходность. А наличные деньги, пусть даже в виде валюты, не генерируют прибыль и проигрывают другим инструментам.

📄 3 хорошие корпоративные облигации с доходностью выше КС ✅ ЕвроТранс БО-001Р-01 ISIN: $RU000A105PP9 Стоимость: 968.7₽ Дата погашения: 11-12-2025 Вид купона: фиксированный Величина купона: 11.1₽ (13.5%) Частота выплат: 12 раз в год Доходность год: 16.89% ✅ ВУШ БО 001P-01 ISIN: $RU000A104WS2 Стоимость: 976.2₽ Дата погашения: 25-06-2025 Вид купона: фиксированный Величина купона: 33.66₽ (13.5%) Частота выплат: 4 раза в год Доходность год: 16.74% ✅ О’КЕЙ ООО БО 001Р-06 ISIN: $RU000A1084E6 Стоимость: 999.5₽ Дата погашения: 07-03-2034 Вид купона: переменный Величина купона: 12.74₽ (15.5%) Частота выплат: 12 раза в год Доходность год: 16.68% Ставь 👍 и выложу 3 доп. облигации, с доходностью ещё выше!

$ALRS АЛРОСА не собирается снижать объемы производства из-за санкций АЛРОСА не будет снижать объемы производства, потому что считает санкции поводом для развития, сообщается в официальном телеграм-канале компании. «Компания не планирует снижение объемов производства. Мы поставили рекорд по горной массе в прошлом году, в этом году собираемся еще раз его обновить. Соответственно, смотрим на вопросы диверсификации и считаем, что санкции – не повод не работать, а повод, наоборот, развиваться. Поэтому будем идти только вперед», — приведены слова гендиректора Павла Маринычева. В декабре 2023 г. Евросоюз объявил об ограничении импорта алмазов из России в рамках 12-го пакета санкций. В феврале текущего года США ввели аналогичный запрет. 💡 БКС Мир инвестиций

Торговые прогнозы по теханализу от Тинькофф 📈 Потенциал роста 💼 Бумага Ozon Holdings PLC $OZON 💰 Потенциал роста 3.74% 🗓 Срок 16 дней 💡 В 62% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора True Strength Index | Delta 💼 Бумага Казаньоргсинтез - акции привилегированные $KZOSP 💰 Потенциал роста 5.23% 🗓 Срок 4 дня 💡 В 88% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора True Strength Index | Zeta 💼 Бумага Магнит $MGNT 💰 Потенциал роста 3.28% 🗓 Срок 12 дней 💡 В 91% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора True Strength Index | Epsilon 💼 Бумага Московская Биржа $MOEX 💰 Потенциал роста 1.08% 🗓 Срок 5 дней 💡 В 62% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора True Strength Index | Beta 💼 Бумага НЛМК $NLMK 💰 Потенциал роста 1.51% 🗓 Срок 6 дней 💡 В 70% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора Awesome Oscillator | Alpha 💼 Бумага Ренессанс Страхование $RENI 💰 Потенциал роста 4.29% 🗓 Срок 8 дней 💡 В 64% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора Awesome Oscillator | Gamma 💼 Бумага ТНС энерго Воронеж $VRSB 💰 Потенциал роста 3.59% 🗓 Срок 11 дней 💡 В 67% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора Stochastic RSI | Alpha 💼 Бумага Центральный Телеграф $CNTL 💰 Потенциал роста 3.95% 🗓 Срок 10 дней 💡 В 72% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора Stochastic RSI | Alpha 📉 Потенциал падения 💼 Бумага АЛРОСА $ALRS 💰 Потенциал падения 4.81% 🗓 Срок 6 дней 💡 В 95% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора True Strength Index | Zeta 💼 Бумага АбрауДюрсо $ABRD 💰 Потенциал падения 2.94% 🗓 Срок 11 дней 💡 В 69% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора Stochastic RSI | Gamma 💼 Бумага Группа ЛСР $LSRG 💰 Потенциал падения 2.89% 🗓 Срок 5 дней 💡 В 95% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора Relative Strength Index | Alpha 💼 Бумага МКБ $CBOM 💰 Потенциал падения 1.04% 🗓 Срок 5 дней 💡 В 68% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора True Strength Index | Beta 💼 Бумага Трубная Металлургическая Компания $TRMK 💰 Потенциал падения 8.93% 🗓 Срок 17 дней 💡 В 86% случаев в прошлом была прибыль 🔍 На основе индикатора True Strength Index | Alpha Источник: Tinkiff_Trading ( Не ИИР )

Какие показатели компании следует учитывать при инвестировании ✅Бизнес-модель Бизнес-модель это стратегия , которую компания использует, чтобы максимизировать свою прибыль в своей отрасли. Представьте как эта бизнес-модель будет работать в разных рыночных условиях. ✅Конкурентное преимущество За счет чего компания будет опережать своих конкурентов. ✅Доход/выручка Выручка — это сумма денег, которую компания получила от продажи своего продукта или услуги. Желательно что бы выручка компании ежегодно росла в течение последних нескольких лет. ✅Чистая прибыль Чистая прибыль — это сумма денег, которую компания заработала от продаж за вычетом расходов и налогов. Следует обращать внимание на рост/падение чистой прибыли из года в год. Компания с ежегодным ростом чистой прибыли показывает, что она знает, как эффективно продавать свою продукцию. ✅Отношение долга к собственному капиталу Показывает сколько долгов компания несет по сравнению с количеством капитала, который акционеры имеют в компании. Лучше искать компании с низким уровнем долга по отношению к собственному капиталу. Этот коэффициент покажет насколько быстро компания может погасить свои долговые обязательства в случае, если компания столкнется с серьезными финансовыми проблемами. ✅Отношение цены к прибыли С помощью отношения цены к прибыли вы можете узнать, переоценена ли акция компании. Коэффициент P/E сравнивает цену акции с размером прибыли на акцию, которую генерирует компания. Лучше искать компании с P/E которое ниже , чем общие показатели по рынку P/E. Компании с низким коэффициентом P/E говорят о том, что акции компании продаются по справедливой или выгодной.

❓Как быстро влиться в фондовый рынок и какими терминами нужно владеть? 💁🏻‍♀️Знания основных понятий помогут любому начинающему инвестору в начале пути инвестирования, понимать биржевой слэнг и общаться с другими инвесторами на одном языке. Часто встречающиеся имена в инвестициях: 🔹Галя - ласковое название акций космической фирмы Virgin Galactic Ричарда Брэнсона. Одна из самых популярных бумаг США на российском рынке. 🔹Зина - популярная фармацевтическая компания Zynerba. 🔹Дядя Коля (Николай, Колян) - маржин-колл. Когда он «приходит» или «звонит», дело плохо - значит, у инвестора столь большой убыток, что брокер уведомляет его о необходимости пополнить счет для дальнейшего удержания позиции. Животные на бирже: 🔸Быки - те, кто торгует в сторону увеличения цены актива. 🔸Медведи - торговцы, которые торгуют в направлении снижении цены. 🔸Лось - слэнговое выражение, которое означает убыток. В оригинале звучит как «поймать лося». 🔸Хомяк (лемминг) - новичок в инвестициях, бросающийся покупать акции по рекомендациям многочисленных «гуру», вслед за толпой, паникуя или просто на эмоциях. 🔸Волк - название известно по «Волку с Уолл-стрит». Волк на бирже - это игрок с большим опытом, багажом знаний и уверенностью в себе, сделки которого почти никогда не бывают провальными. Основные понятия: ▪️Акции - ценные бумаги, обладание которыми равнозначно обладанию доли компании, которая выпустила акции. ▪️БПИФ - паевый инвестиционный фонд, который торгуется на бирже. ▪️Волатильность - показатель изменчивости цены. ▪️Голубые фишки - акции самых крупных и стабильных компаний и сами эти компании. ▪️Гэп дивидендный - разрыв цены акции после дивидендной отсечки. ▪️Диверсификация - распределение с учетом разных факторов капитала в разные инструменты. ▪️Дивиденды - часть прибыли компании, которые выплачивают акционерам и начисляются на каждую 1 ценную бумагу. ▪️IPO (initial public offering) - Первичное публичное предложение (первое размещение акций компании на фондовой бирже). ▪️Инфляция - это процесс снижения покупательной способности конкретной денежной единицы (валюты) в течение определённого периода времени. ▪️Коррекция - путь стоимости в обратную сторону. Как правило, заметна после скачка или просадки. ▪️Лонг - тактика обогащения путём покупки ценных бумаг по низкой цене и перепродаже их позже по более высокой цене. Другое название - длинная позиция. ▪️Лот - минимальное количество акций, которые можно купить или продать. ▪️НКД - накопленный купонный доход. ▪️Облигации - ценные бумаги, которые свидетельствуют о том, что обладатель облигации дал взаймы определенную сумму той компании, которая выпустила облигации. ▪️Падающий нож - обозначает быстрое падение стоимости ценной бумаги. Попытка его «поймать» (купить в расчете на то, что ниже цена уже не опустится) может привести к приличным убыткам. ▪️«Приобрести на всю котлету» - вложить все деньги в один инструмент. В оригинале - купить одну акцию на весь капитал. ▪️Профит (прибыль) - в переводе с англ. profit - «прибыль» - конечная цель инвестирования в проект; чистая прибыль, которую вкладчик получает помимо возврата своих личных средств. ▪️Просадка - временный убыток на торговом счёте. ▪️Фьючерс - договор о том, что в будущем, в определённое время, продавец продаёт, а покупатель покупает тот или иной товар или ценные бумаги по определенной цене. ▪️Хеджирование - защита от возможных финансовых рисков. ▪️Шорт - тактика обогащения путём продажи ценных бумаг, взятых в долг у брокера, по высокой цене, а затем, когда цена упала, откупа ценных бумаг обратно. Трейдер возвращает бумаги брокеру, а себе забирает разницу от их продажи и покупки. Другое название - короткая позиция. ▪️Эмитент - это юридическое лицо, в виде государства (правительство), корпорации или инвестиционного фонда, которое создает, регистрирует и продает ценные бумаги инвесторам с целью финансирования своей деятельности.

🔹️Биржевой слэнг❗️❗️❗️ 🔹️Второй родной язык инвестора ❗️❗️❗️ 1️⃣ Кэш - деньги, наличные. 2️⃣ Дивы - дивиденды. 3️⃣ Облиги - облигации. 4️⃣ Префы - привелигированные акции. 5️⃣ Медвежий рынок - пребывание котировок большинства бумаг в длительном состоянии падения. 6️⃣ Бычий рынок - длительный рост рынка. 7️⃣ Медведи - инвесторы, которые полагают, что стоимость активов будет падать. 8️⃣ Быки - инвесторы, которые рассчитывают на рост акций. 9️⃣ Хомяк - начинающий инвестор, склонный к импульсивным сделкам. Это может быть человек, который ради прибыли закрывает глаза на риски либо который из-за страха фиксирует убыточные позиции. 1️⃣0️⃣ Лось - убыток. 1️⃣1️⃣ Профит - прибыль. 1️⃣2️⃣ Боковик (флэт) - незначительное движение котировок, график без резких колебаний. 1️⃣3️⃣ Просадка - убыток по открытым позициям. 1️⃣4️⃣ Sell off (прадажа всего по любым ценам) - сильное падение фондового рынка. 1️⃣5️⃣ Отскок - коррекция стоимости бумаги после роста или падения. 1️⃣6️⃣ Дно (часто бывает не последнее) - минимальная стоимость акции. 1️⃣7️⃣ Ракета🚀 - актив, который сильно вырос в цене или от которого ждут резкого роста (любимое выражение в этом языке). 1️⃣8️⃣ Сливать (лить) - избавляться от бумаг. 1️⃣9️⃣ Зайти на всю «катлету» - закупиться на все деньги или вложить всё в акции одной компании. 2️⃣0️⃣ Лесенка - покупать нужное количество бумаг не единоразово, а постепенно, выставляя заявки через какое-то время. 2️⃣1️⃣ Усредняться - докупать активы, уже имеющиеся в портфеле, при падении. Тем самым, уменьшая среднюю стоимость покупки. 2️⃣2️⃣ Купить на хаях - зайти в акции, когда их цена находилась на максимальных значениях. 2️⃣3️⃣ Плечо - сделка с использованием заёмных средств брокера. 2️⃣4️⃣ Лонг - покупка бумаг с целью заработка на росте котировок. 2️⃣5️⃣ Шорт - заработок на падении акций. В чем суть: брокер даёт бумаги (акции) в долг, инвестор их продаёт, ждёт падения, покупает по более низкой цене и возвращает бумаги обратно брокеру. Разница между продажей и покупкой и является прибылью или убытком. ‼️ Новичкам обязательно к изучению ‼️

🇷🇺 Итоги 29 апреля на Мосбирже $IMOEXF Последние торговые дни апреля очень схожи с торгами начала января, потому что и у институциональных, и у частных инвесторов сегодня официальные выходные дни, поэтому объем торговли резко сократился. Но при этом сам индекс Московской биржи продолжил рост на 📈+0,35% до 3 478,08 пункта. $GTRK В лидеры роста и объема торгов вкатились акции Глобалтрак, которые на полупустом рынке взлетели на 📈+16,7%. Акции растут на финансовой отчетности, опубликованной в конце прошлой неделе. Так, выручка компании выросла на 29,5% до 20 млрд. рублей, а чистая прибыль составила 0,9 млрд. рублей, увеличившись год к году в 8,8 раз. $FEES Акции компании Россети растут на 📈+3,6% на субботней публикации итогов работы компании в 1 квартале 2024 года. Выручка компании выросла на 9% до 80,2 млрд. рублей, а чистая прибыль сделала Х2 год к году и составила 134,7 млрд. рублей. Основной фактор роста чистой прибыли - переоценка акций дочерних компаний. Поддержку индексу оказывают металлурги, акции которых сегодня обновили локальные максимумы. Главный фактор роста прошлой и текущей недели - это дивиденды. Напомню, что в мае закрывается реестр $NLMK НЛМК 📈+2,4%, совет директоров которой рекомендовал выплатить 25,43 рублей дивидендов на одну акцию. У компании $CHMF Северсталь 📈+1,9% картина еще более эпичная, ведь она выплатит дивиденды за 2023 год в размере 191,51 рубля и за 1 квартал 2024 года в размере 38,30 рублей на одну акцию. После коррекции из-за невысоких дивидендов развернулись акции $MAGN ММК 📈+1,0%. В субботу совет директоров компании рекомендовал выплатить дивиденды за 2023 год в размере 2,752 рубля на одну акцию. $LKOH Акции Лукойл 📈+1,7% впервые стали стоить дороже 8100 рублей, этот рост можно связать с закрытием реестра на получение дивидендов 7 мая. На неактивном рынке бумаги компании находятся в лидерах по объему торговли на момент написания данного материала. 💡 Инвестировать Просто

Что такое фьючерсная торговля❓ Часть 1️⃣ Давай разберем то, как такая торговля помогают трейдерам зарабатывать и защищать свои деньги. Начнем с того, что, в первую очередь, фьючерсная торговля - это торговля с помощью кредитного плеча. Что такое плечо❓ Плечо - это способность увеличивать потенциальную прибыль (но и риск) риск за счет использования дополнительных средств. Например, если у Вас есть 100 долларов, а плечо десятое, то Вы можете торговать как будто у Вас 1000 долларов. Это означает, что прибыль или убыток увеличивается в 10 раз по сравнению с обычной торговлей. 🔸Вот и первый плюс фьючерсов. Даже с небольшим депозитом Вы можете торговать так, будто он больше в несколько десятков раз. 🔸Вторым плюсом будет выступать хэджирование. Хеджирование - это стратегия защиты от потенциальных убытков. Например, представьте, что инвестор купил акции компании, но их цена начала падать, что приводит к потере денег. Инвестор понимает что просадка может быть долгой и на то есть серьезные причины. Однако, чтобы смягчить убытки, он может открыть сделку на продажу на фьючерсах на те же акции. Если цена акций продолжит снижаться, убытки на фьючерсах будут компенсировать убытки от акций, и наоборот. 🔸Отсюда следует следующий плюс торговли на фьючерсах. Зарабатываем и на росте, и на падении. Фьючерсы позволяют трейдерам открывать как длинные (на покупку), так и короткие (на продажу) позиции. Это означает, что они могут зарабатывать как на росте, так и на развитие падении цен активов. 🔸Следующий плюс: огромные возможности хорошей прибыли. Трейдер с небольшим капиталом может увеличить свою прибыль за счет использования плеча, вложив в сделку сумму, значительно превышающую его начальный депозит. 🔸Еще один плюс - Скорость! Инвесторы чаще всего торгуют в долгосрок и могут ждать своей прибыли неделями, а то и месяцами. А вот трейдер на фьючерсах может открывать по несколько позиций в неделю, и даже больше. Если результативность его сделок хорошая, то депозит будет увеличиваться просто огромными темпами! 🔸Есть еще один огромный плюс в работе с фьючерсами - это возможность торговать теми активами, которых нет на валютном и фондовом рынках. Но об этом мы поговорим 🎙️ в следующем посте) Вывод 🔥 Фьючерсы предоставляют трейдерам мощный инструмент для заработка на финансовых рынках за счет плеча, спекулятивных возможностей и хеджирования рисков. Понимание и использование этих инструментов могут сделать торговлю более успешной.

Евротранс $EUTR - отчет раньше времени, но при этом сильно лучше ожиданий? Обновляем DCF-модель! Друзья, вчера вышел отчет по компании Евротранс. Приведем краткие итоги, и разницу с нашими ожиданиями. ◾️Выручка - 126,7 млрд руб. (в 1,95 раза выше прошлого года в 64,9 млрд руб.) оказалсь на 27% выше наших ожиданий ◾️EBIT (прибыль до налогов и процентов) - 11,1 млрд руб. (в 1,98 раза выше прошлого года в 5,6 млрд руб.) оказалась на 7,2% выше наших ожиданий ◾️Чистая прибыль - 5,15 млрд руб. (в 3 раза выше прошлого года в 1,74 млрд руб.) на 29% выше наших ожиданий. Актуализированная DCF-модель дала повышение целевой цены с 320 руб/акцию до 355 руб/акцию. Стоит отметить, что помимо получения фин.результатов лучше ожиданий, были еще несколько интересных моментов в отчете: 🔸 Компания, как и обещала, выкупила часть заправок из лизинга, а также погасило часть кредитов. Вместо них выпустили облигации под 13,5% и небольшую часть под 17%. Это позитив для будущих фин.результатов, т.к. ставки по кредитам были 18%+ 🔸 У компании сильно выросла дебиторка. С одной стороны, это минус, что деньги пока не дошли до компании, с другой - в 2024 году может быть хороший положительный ден.поток от этого. Без минусов тоже не обошлось: 🔻По итогам 2023 года у компании практически нулевой денежный поток, дивиденды за остаток года если и будут, то минимальные 🔻Отражение на балансе неотделимых улучшений по основным средствам похоже на раздутие баланса 🔻Покупка ПО и прочих нематериальных активов на 3,5 ярда похожа на вывод денег с баланса Несмотря на это, фин.результаты действительно неплохие. Если непонятные инвест.затраты на ОС и НМА были разовыми, то уже в следующем году мы сможем увидеть неплохой положительный денежный поток и дивиденды. При этом какого-то эффекта от появления электро-заправок еще нет. Посмотрим, может быть и он буст результатам со временем даст.

Куда реинвестировать дивиденды и купоны 🤔 👨🏻‍💻 Мы проанализировали российский фондовый рынок и выделили фаворитов: ✅ $LKOH ЛУКОЙЛ. Взгляд БКС: «Позитивный». Цель на год 10300 руб. / +29% В кейсе ЛУКОЙЛа стоит обратить внимание на ожидаемые крупные дивиденды в 2024 г. — на горизонте 12 месяцев дивдоходность ожидается около 10–12%. Выплаты могут дополнительно вырасти за счет повышения коэффициента до 100% от свободного денежного потока, однако в этом вопросе есть повышенная неопределенность. Фактором поддержки финансовых результатов в 2024 г. должен стать слабый рубль. Также из потенциальных драйверов стоит помнить о возможном выкупе акций с дисконтом у нерезидентов. ✅ $ROSN Роснефть. Взгляд БКС: «Позитивный». Цель на год 840 руб. / +44% В последние месяцы от рынка отстали акции Роснефти. Компания торгуется с дисконтом к историческим мультипликаторам и дешевле конкурентов по показателю EV/EBITDA. Драйвером для позитивной переоценки могут стать финансовые результаты за I квартал по МСФО, а также рекомендация по дивидендам за 2023 г. Компания с высокой вероятностью продолжит придерживаться практики выплат 50% от чистой прибыли, что предполагает около 29 руб. на акцию (5% дивдоходности). На горизонте 12 месяцев ожидаем, что дивдоходность может составить 10–12%. В долгосрочной перспективе актуальным драйвером для Роснефти остается развитие проекта «Восток Ойл». ✅ $SBER Сбербанк-ао. Взгляд БКС: «Позитивный». Цель на год 410 руб. / +32% Совет директоров Сбера рекомендовал выплатить дивиденды за 2023 г. в размере 33,3 руб. на акцию (11% дивдоходности). Это соответствует актуальной дивидендной политике банка — на дивиденды направляется 50% от чистой прибыли по МСФО. Греф также отметил, что рост прибыли продолжится в 2024 г. На фоне роста процентных ставок в экономике банк может чувствовать себя лучше сектора в целом благодаря исторически низкой стоимости фондирования. ✅ $UGLD ЮГК. Взгляд БКС: «Позитивный». Цель на год 1,5 руб. / +55% Акции ЮГК привлекательны в свете роста цен на золото, котировки удерживаются выше $2300 за тройскую унцию. Взгляд на драгметалл в 2024 г. умеренно позитивный, спрос будет поддерживаться ожидаемым смягчением монетарной политики ФРС, спрос на золото со стороны мировых ЦБ также может остаться на повышенных уровнях. Для ЮГК рост цен на золото особенно значим: у компании не такая высокая маржинальность — за счет эффекта операционного рычага прирост цены золота дает сильный эффект на итоговый финансовый результат. Компания интересна и как ставка на опережающие сектор темпы роста производства. В рамках стратегии развития до 2026 г. добыча золота должна вырасти на 70% и удвоиться к 2027 г. Это предполагает стабильные 15–20% роста добычи группы ежегодно в 2024–2027 гг. ✅ $RTKMP Ростелеком-ап. Взгляд БКС: «Позитивный». Цель на год 110 руб. / +26% Драйвером для акций Ростелекома на среднесрочном горизонте может стать вывод на IPO дочерней компании. По заявлениям главы компании, Михаила Осеевского, ожидать размещение стоит во II полугодии 2024 г. По мнению аналитиков БКС, речь может идти о бизнесе дата-центров и облачных услуг. Вместе с тем они допускают, что компания решит проверить спрос на менее крупном бизнесе. IPO могло бы подчеркнуть потенциал повышения мультипликаторов Ростелекома — в зависимости от оценки «дочки» для IPO и размера размещения. Сегмент ЦОД и облачных услуг показывает самые высокие темпы роста выручки в структуре группы. Источник: БКС

⛏$MAGN = худший металлург? ММК отчитался за 1 квартал 2024 года. Вот основные цифры: 📍Выручка 192,9 млрд рублей (+25,5% г/г) 📍Прибыль 23,7 млрд рублей (+20,5% г/г) 📍FCF 1,8 млрд рублей (-85% г/г) Отчет спорный. Сравнительно с Северсталью показали более быстрый рост выручки и чистой прибыли (у $CHMF ЧП в 1 квартале выросла на 13% г/г), но опять разочаровывает FCF. 💡Напомним, что FCF – это дивидендная база всех металлургов У $MAGN FCF снизился даже на фоне низкой базы 2023, причем сразу на 85% г/г, то есть почти обнулился. Это значительно хуже ожиданий аналитиков, которые ставили на минимальный рост FCF до ~8 млрд рублей. Причины: 1. Капзатраты выросли на 15,3% г/г до 21,8 млрд рублей. Рост связан со строительством коксовой батареи № 12, строительством нового кислородного блока, комплексов по производству кованых и литых валков, а также продукции тяжелого машиностроения на базе существующих активов Группы и др. 2. OCF снизился на 13% г/г до 23,6 млрд рублей. В основном динамика вызвана увеличением НДС к возмещению (х6,4 г/г до 1 млрд рублей), увеличением запасов и снижением кредиторской задолженности 📒Собственно, этот факт ставит под сомнение дивидендные перспективы $MAGN. СД рекомендовал дивиденды за 2023 год, доходность составит чуть более 5% по текущим. Это в 2 раза ниже, чем у $CHMF и $NLMK. То есть $MAGN остается аутсайдером В среднесрочной перспективе кап. затраты никуда не денутся. Поэтому компания вряд ли будет платить слишком много и предпочтет сохранить кэш на кап. затраты. Особенно с учетом околонулевого FCF за 1 квартал. НЛМК и Северсталь – намного более надежные опции. А ММК вряд ли покажет схожую динамику котировок.

🗓 Календарь предстоящей недели👇 $GAZP - ожидается, что Газпром опубликует финансовые результаты по МСФО за 2023 г. (по законодательству крайним сроком публикации является 2 мая). Напоминаем, что ПАО «Газпром» входит в Перечень российских хозяйственных обществ, которые вправе самостоятельно определять состав и (или) объем информации, подлежащей раскрытию и (или) предоставлению согласно Указу Президента РФ от 27.11.2023 N 903 (ред. от 05.03.2024) «О временном порядке раскрытия и предоставления информации некоторыми российскими хозяйственными обществами» *26 апреля 2024 не было сообщено о результатах события: $SFIN - СД ЭсЭфАй. В повестке вопрос о рекомендациях ГОСА по вопросу: распределение прибыли, в т.ч. выплата (объявление) дивидендов, и убытков по результатам 2023 г. 📌 29.04.2024 - ПОНЕДЕЛЬНИК $GLTR - ГОСА Globaltrans. В повестке вопрос об одобрении отказа Компании от выплаты итоговых дивидендов за год, закончившийся 31 декабря 2023 г., в соответствии с рекомендацией СД 📌 30.04.2024 - ВТОРНИК $LSRG - последний день с дивидендом 100,00 руб 📌 01.05.2024 - СРЕДА 🏖 Торги не проводятся 📌 02.05.2024 - ЧЕТВЕРГ $LSRG - закрытие реестра по дивидендам 100,00 руб (дивгэп) $ABIO - Акции Артген начнут торговаться на вечерней сессии #ENPG #KLVZ #QIWI #UWGN #GECO #GTRK - Московская биржа устанавливает новый шаг цены и параметр Decimals по списку ценных бумаг $ELFV - ЭЛ5-Энерго опубликует финансовые результаты по МСФО за I кв. 2024 г. $LEAS - Европлан опубликует финансовые результаты по РСБУ за I кв. 2024 г. $RENI - СД Группы Ренессанс Страхование. В повестке вопрос о предоставлении рекомендации ГОСА по вопросу распределения прибыли (в т.ч. выплате (объявлении) дивидендов) по результатам 2023 г. $SELG - СД Селигдар. В повестке вопрос о рекомендациях ГОСА по распределению прибыли, в т.ч. выплате (объявлении) дивидендов по результатам 2023 отчетного года $SVCB - ВОСА Совкомбанк. В повестке вопрос об увеличении УК путем размещения дополнительных акций (*сделка по покупке ХКФ банка) 📌 03.05.2024 - ПЯТНИЦА $BSPB - последний день с дивидендом 23,37 руб на обыкновенную акцию и 0,22 руб на привилегированную акцию $ELFV - ЭЛ5-Энерго опубликует финансовые результаты по РСБУ за I кв. 2024 г. $MOEX - Московская биржа отчитается об оборотах за апрель $SVAV - СД Соллерс. В повестке вопрос об утверждении рекомендаций акционерам по распределению прибыли и убытков

🇷🇺 Главные новости для инвесторов: ✅ Указ президента РФ об обмене акциями не имеет силы в Евросоюзе (Минфин Бельгии) ✅ Лукойл утвердил дивиденды за 2023 год в размере 498 рублей ✅ Торги Яндекса под новым тикером (YDEX) начнутся «в ближайшие месяцы» (компания) ✅ МТС Банк провел IPO по верхней границе ценового диапазона — 2500 рублей за акцию $MBNK ✅ Сбер $SBER заработал 397,4 млрд рублей чистой прибыли в 1 квартале (+11%) ✅ ЦБ РФ сохранил ключевую ставку на уровне 16% годовых $USDRUB ✅ Отгрузки Positive Technologies $POSI в 1-м квартале выросли на 50%, чистый убыток вырос на 217% ✅ «Газпром» $GAZP сообщил о рекордной поставке газа на российский рынок зимой ✅ Чистая прибыль Лукойла $LKOH в 1-м квартале снизилась в 1,2 раза ✅ 31 мая Мосбиржа проведёт повторное ГОСА по дивидендам за 2023 год ✅ Акции Сбера к концу года могут вырасти до 320 рублей (Freedom Finance Global) ✅ Долгосрочный взгляд на акции Яндекса $YNDX позитивный (Промсвязьбанк) ✅ Акции МТС Банка в первую минуту торгов выросли на 10% от цены IPO $MTSS ✅ Пока рано обсуждать расширение лимита по обмену заблокированных акций с текущих 100 тысяч руб. (Набиуллина) ✅ ФАС выдала предупреждение маркетплейсу Ozon $OZON ✅ Выручка Яндекса в 1 квартале выросла на 40% до 228 млрд рублей ✅ Сбер ожидает роста дивидендов в абсолютном выражении ✅ Акции ВТБ $VTBR могут показать догоняющую динамику в перспективе (Атон) ✅ Чистая прибыль Самолёта $SMLT в 2023 году выросла на 71% ✅ Henderson опубликовал хорошие операционные результаты за 1 квартал (Атон) ✅ Выручка Ленты выросла на 61% по итогам 1 квартала 2024 года ✅ Потенциальный накопленный дивиденд ММК $MAGN составляет 3,5 рублей - доходность 6,3% (Промсвязьбанк) ✅ Чистая прибыль «Циана» взлетела на 250% за 2023 год ✅ Московская биржа выбрала систему управления базами данных от «Диасофт» ✅ Спрос инвесторов на IPO МТС-банка в 15 раз превысил его предложение ✅ Выручка Fix Price за 1-й квартал 2024 года выросла на 8,8% ✅ Квартальные результаты позитивны для котировок акций Яндекса (Альфа-Банк) ✅ Индекс МосБиржи по итогам торгов вырос на 0,29% 👉 Если было полезно, заходите в профиль и подписывайтесь❗️

🏗 Самолет $SMLT) - сильные результаты за 1кв2024 ▫️Капитализация: 232 млрд ₽ / 3763₽ за акцию ▫️Выручка 2023: 256,1 млрд ₽ (+49% г/г) ▫️EBITDA 2023: 72,1 млрд ₽ (+76% г/г) ▫️Чистая прибыль 2023: 26,1 млрд ₽ (+71% г/г) ▫️P/E ТТМ: 8,9 👉 Результаты за 1кв2024: ▫️Объём продаж (в кв. м): 348,8 тыс. кв. м. (+44% г/г) ▫️Объём продаж (денежный): 75,2 млрд ₽ (+125% г/г) ▫️Средняя цена за квадратный метр: 215,6 т.р. (+25% г/г) ▫️ Доля ипотечных сделок: 70% (против 87% год назад) ✅ В 2023г Самолет занял 1 место среди застройщиков по объему текущего строительства, а сервис «Самолет Плюс» теперь является крупнейшим по объёму сделок агентством недвижимости в РФ. На момент IPO, Самолёт был локальным игроком на рынке Москвы и МО и занимал 4 место по объему текущего строительства с отставанием от лидера рынка ПИК в более 3,5х. ✅ На конец 4кв2023г чистый корп. долг составил 75,9 млрд руб при ND/EBITDA = 0,83х. ✅ Компания активно развивает дополнительные сервисы: ▫️ GMV «Самолет Плюс» за 12М2023 года составил 745,1 млрд ▫️ «Самолет Плюс» реализовал мебели на 20,7 млрд = развиваются продажи квартир под ключ ▫️ «Самолет Фонды» расширяет портфель доступных инструментов и выводит на рынок новые ЗПИФы ▫️ Под конец года был запущен новые сервис аренды квартиры — «Аренда в Можнотеку» ✅ Группа «Самолет» объявила о заключении сделки по приобретению КБ «Система» у частного владельца. Банк в периметре Группы позволит дополнить систему сервисов «Самолета» уникальными банковскими продуктами. ✅ Компания позитивно смотрит на рынок и ожидает рост спроса на жилье к концу 2024-2025 гг. и планирует продолжить региональную экспансию, запустив 48 проектов до конца следующего года в 12 регионах и нарастить долю в Московской регионе, одном из самых маржинальных рынков. Вывод: Компания продолжает показывать отличные темпы роста по итогам 2023 года и 1кв2024. Такими темпами, компания уже в ближайшие 1-2 года сможет погасить долги и начать выплачивать более-менее щедрые дивиденды, которых пока ждут инвесторы. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

⭐️Календарь дивидендов на май⭐️ ❗️Собрал для вас всё самое важное про майские дивидендные выплаты. Ниже по каждой компании вы найдёте размер дивидендов в рублях на одну акцию, доходность в процентах, а также дату до которой нужно купить бумаги, чтобы получить по ним дивиденды: 📌 Банк «Санкт-Петербург» ■ Дивиденды: 23,37 рублей ■ Доходность: 7% ■ Купить до: 3 мая 📌 Лукойл ■ Дивиденды: 498 рублей ■ Доходность: 6,5% ■ Купить до: 6 мая 📌 Мосбиржа ■ Дивиденды: 17,35 рублей ■ Доходность: 7,8% ■ Купить до: 10 мая 📌 Novabev Group ■ Дивиденды: 225 рублей ■ Доходность: 3,9% ■ Купить до: 10 мая 📌 Акрон ■ Дивиденды: 427 рублей ■ Доходность: 2,6% ■ Купить до: 16 мая 📌 Positive Technologies ■ Дивиденды: 51,89 рублей ■ Доходность: 1,9% ■ Купить до: 23 мая 📌 Куйбышевазот ■ Дивиденды: 15 рублей ■ Доходность: 2,3% ■ Купить до: 24 мая 📌 НЛМК ■ Дивиденды: 25,43 рубля ■ Доходность: 11,2% ■ Купить до: 24 мая 📌 Таттелеком ■ Дивиденды: 0,05 рублей ■ Доходность: 4,6% ■ Купить до: 24 мая 📌 Алроса ■ Дивиденды: 2,02 рубля ■ Доходность: 2,80% ■ Купить до: 30 мая 📌 Интер РАО ■ Дивиденды: 0,33 рубля ■ Доходность: 7,8% ■ Купить до: 31 мая 📌 Henderson ■ Дивиденды: 30 рублей ■ Доходность: 4.2% ■ Купить до: 31 мая ✅ Если было полезно, заходите в профиль и подписывайтесь на канал ✅ Только лучшая аналитика из официальных источников 👍

👉 АФК Система ( $AFKS ). Конвейер IPO в действии? Часть 7 (Медси) Разберем еще одну не публичную компанию из портфеля АФК Система, которая является претендентом на IPO – компанию «Медси». Медси – сеть медицинских клиник, которая является крупнейшей в свой сфере на Российском рынке. Посмотрим на финансовые результаты 2023 г.: ▪️Выручка: 41,6 млрд руб (+15,78% г/г); ▪️Операционная прибыль: 1,7 млрд руб (-23,09% г/г); ▪️Чистая прибыль: 1,1 млрд руб (-18,97% г/г); ▪️FCF: 0,5 млрд руб; ▪️Чистый долг: 14,8 млрд руб (-12% г/г). 📈 По выручке компания растет, среднегодовой темп роста за 10 лет составляет 16%, что ниже аналогичного показателя у основного конкурента – компании Мать и Дитя, составляющего 17,2%.  🏥 Количество клиник увеличивается, на 2022 у эмитента было 130 клиник, что эквивалентно росту г/г на 42,8%, но вот рентабельность по OIBDA снижается. Вероятная причина – недостаточная загруженность клиник и вероятная убыточность крупных объектов, например Мичуринской. На данный момент OIBDA составляет 6,5 млрд, годом ранее было 6 млрд. 💵 Интересно, что если бы не разовые статьи по прибыли, то компания была бы убыточной, так разовые статьи составили 1,3 млрд руб. Из общего объема разовой прибыли 0,6 млрд было получено от продажи дочернего предприятия (речь о велнес-клубе ООО «ВК «Серебряный бор) связанной стороне! Еще 0,7 млрд появилось после присоединения доли в совместном предприятии и так как оценка дороже балансовой, то это отразилось на прибыли. Повторимся, если бы не эти разовые статьи, то эмитент отчитался бы об убытке. ❗️ Основная причина «убыточности» - высокие процентные расходы. В 2023 г. данная статья расходов составила более 2 млрд руб, в 2021 г. расходы по процентам равнялись 1,5 млрд руб. Итого: операционная прибыль снижается, а расходы стремительно растут. Ждем, когда Мичуринская начнет приносить прибыль, а загруженность клиник увеличится, ну или требуется активнее открывать новые клиники и увеличивать выручки, параллельно пытаясь сохранить операционную рентабельность. 👉 Итого перед нами фактически убыточная компания, со снижающейся рентабельностью OIBDA, несмотря на рост количества клиник. Сколько должна стоить подобная компания? Сравним с Мать и Дитя $MDMG , которая по показателю P/B на сегодняшний день оценена в 2,26 , по P/S в 2,84 , а EV/EBITDA 7,53. Ориентируясь на аналогичные значения оценка Медси должна составлять порядка 85-90 млрд руб. Пока компании рано на IPO, но если получится сократить процентные расходы и повысить рентабельность, то почему бы и нет. АФК Система владеет компанией практически полностью, доля составляет 98,5%.   Идем дальше, развязка по АФК Системе совсем близко! 🔥

⭐️ Привилегированные акции или обыкновенные: Какие лучше? ⭐️ ❗️У некоторых российских компаний на бирже торгуется два типа акций: обыкновенные и привилегированные. Оба этих типа имеют свои преимущества и недостатки. Рассмотрим подробнее: ➡️ Обыкновенные акции 📌 Или, как часто говорят инвесторы, «обычки». Наиболее распространенный тип акций. Они дают инвестору: ■ право голоса на собрании акционеров ■ право выдвижения кандидатов в совет директоров (при определенном количестве голосов: 1 акций = 1 голос); ■ право на получение дивидендов (если принято решение об их выплате) и многое другое. 📌 По обыкновенным акциям компания не обязана платить дивиденды, но, как правило, в этом заинтересована. 📌 У инвесторов данный тип акций популярен из-за ожиданий высокого роста стоимости, но при ликвидации компании права на получение выплат у них стоят ниже, чем у владельцев привилегированных акций. ➡️ Привилегированные акции 📌 Или на сленге инвесторов - «префы». Предоставляют своим владельцам определенные привилегии и приоритеты по сравнению с обыкновенными акциями, но ограничивают право голоса. 📌 Их держатели имеют право на фиксированные минимальные дивиденды и дополнительные выплаты при ликвидации компании. По закону объем привилегированных акций в акционерном капитале не может превышать 25%. 📌 На российском рынке, как правило, привилегированные акции стоят дешевле, чем обыкновенные, но в большинстве случаев они менее ликвидны, чем обыкновенные. 🔥 Какие акции лучше выбрать, обыкновенные или привилегированные, зависит от конкретной компании, индивидуальных инвестиционных целей и предпочтений каждого инвестора. ❗️Если инвестор стремится получить более высокую потенциальную доходность от роста стоимости акций и имеет нейтральное отношение к волатильности, то обыкновенные акции могут быть подходящим выбором. ⚡️ Если инвестор рассчитывает на получение регулярных и прогнозируемых дивидендов, а также имеет более консервативное отношение к волатильности, то привилегированные акции могут быть более привлекательными. ❗️Наиболее известные на нашем рынке пары «обыкновенных и привилегированных акций» - это бумаги Сбербанка и Татнефти. При этом наиболее часто у компаний встречаются только обыкновенные акции, например, у Лукойла. И намного реже у компании торгуются на бирже только привилегированные акции. Наиболее яркий пример - бумаги Транснефти ✅ Если было полезно, заходите в профиль и подписывайтесь на канал ✅ Только лучшая аналитика из официальных источников 👍

📊 Обновленный обзор ИТ-сектора РФ $POSI $ASTR $SOFL $YNDX $DIAS Буквально в марте первый раз делал обзор не только отдельной компании, но и всего сектора, чтобы более точно понимать, что происходит на рынке. Потрачено много времени, проведена большая работа и всё для того, чтобы сделать аналитику на данном канале как можно более качественной. ✅ Уже неоднократно писал с конца прошлого года, что ИТ-сектор один из самых интересных в РФ. Честно говоря, даже не знаю, какая еще отрасль может продолжить расти хорошими темпами в реальном выражении на горизонте 3-5-10 лет. Здесь ключевыми драйверами являются импортозамещение и повсеместная цифровизация. При этом, я вижу крайне мало налоговых и прочих рисков для отрасли. Рынок видимо это начал понимать, поэтому ИТ-шка хорошо выросла за последние месяцы, хотя фундаментал за последние месяцы мало изменился (даже после серии отчетов). Некоторые из идей в ИТ-компаниях я реализовывал (например, Позитив или HeadHunter). Сейчас держу Софтлайн (правда там на раскрытие потенциала может уйти 1,5-2 года). ❗ В обновленном обзоре отрасли добавил HeadHunter, расписал прогнозные значения P/E, прогнозные цены акций, дивиденды и среднегодовую доходность на годы вперед. Разумеется, прогнозы дальше, чем на год могут иметь высокую погрешность, но понимать примерную траекторию развития компания они позволяют. 👉 Ключевым показателем, на который лично я ориентируюсь - это среднегодовая доходность с учетом дивидендов. Как минимум, для любых акций она должна быть выше, чем по ОФЗ. На мой взгляд, сейчас все акции, которые потенциально будут давать меньше 20% годовых в ближайшие годы - фундаментально нельзя назвать дешевыми. Рост там может быть вызван больше спекулятивными факторами, чем здравым смыслом. 📎 Ниже прикрепляю информативную таблицу. В планах охватить все отрасли, уже практически готов банковский сектор и МФО. Думаю, что подобный формат будет полезет и позволит держать руку на пульсе. Есть много мыслей и планов - буду постепенно реализовывать и выкладывать. Жмите ❤️ если полезно. Ваша обратная связь - лучшая мотивация для меня делать подобную кропотливую работу.

🇷🇺 НОВОСТИ И МНЕНИЯ ДНЯ 👇 📌 $VTBR Арбитражный суд Санкт-Петербурга и Ленинградской области наложил арест на российские активы крупнейшего банка США JP Morgan Chase по иску госбанка ВТБ на $439,5 миллиона, следует из материалов суда. 📌 $CHMF «Северсталь» торгуется с мультипликатором EV/EBITDA 5,0x против ее собственного 5-летнего среднего 4,5x. Мы подтверждаем «Северсталь» в качестве нашего фаворита в российском стальном секторе. Атон Сохраняем рекомендацию «покупать» по акциям «Северстали» с целевой ценой 2049 рублей. «Промсвязьбанк» 📌 $TATN $TATNP Рекомендованные дивиденды за 4-й квартал 2023 предполагают доходность 3,4%, что соответствует доходности за 2023 год 12,3%. Рекомендация оказалась чуть выше оценок консенсус-прогноза (23,76 рубля на акцию), и рынок позитивно отреагировал на новость — акции компании после объявления дивидендов подорожали более чем на 2%. Мы подтверждаем наш рейтинг НЕЙТРАЛЬНО по «Татнефти», которая торгуется с мультипликатором EV/EBITDA 3,1x против ее собственного 5-летнего среднего 5,0x. Атон 📌 $SBER $SBERP Объявленные дивиденды соответствуют дивидендной политике банка и нашим ожиданиям и соответствуют дивидендной доходности 10,8%. В преддверии заседания совета директоров «Сбера» бумага шла в рост, но после объявления дивидендов вектор движения сменился на противоположный на факте принятого решения. Атон 📌 $TGKA Объем производства электроэнергии ТГК-1 за 1кв 2024г увеличился на 7% г/г до 9 690,2 млн кВт∙ч — производственные показатели компании 📌 $ABIO СД Артген 27 апреля определит дивиденды за 2023 год 💡 Смартлаб

⭐️ Какие компании заплатят высокие дивиденды в мае? ⭐️ 1️⃣ Лукойл $LKOH 📌 Последний день для покупки акций с возможностью получить дивиденд — 6 мая. Дивиденды составят 498 рублей на акцию при доходности 6,4%. 📌 В своей истории компания Лукойл закрывала все дивидендные гэпы (всего было 35 выплат) в среднем всего за 30 торговых дней при средней доходности выплаты на уровне 3,6%. 📌 Лукойл более 10 лет подряд повышает дивидендные выплаты, и ожидается, что компания сохранит высокие выплаты в будущем (консенсус прогноз — дивиденды около 440 рублей на акцию в декабре). 2️⃣ НЛМК $NLMK 📌 Ожидаемая выплата НЛМК: последний день для покупки - 24 мая, размер дивидендов составит 25,43 рублей на акцию при доходности в 11,2%. 📌 Дивидендная история: 38 выплат, 97% закрытий гэпов, средний срок закрытия — 22 торговых дня, средняя доходность — 2,7%. 📌 Аналитики ожидают, что после возврата к дивидендам, НЛМК возобновит промежуточные выплаты, и благодаря этому совокупная дивидендная доходность компании в 2024 году может превысить 17%. 3️⃣ Интер РАО $IRAO 📌 Ожидаемая выплата Интер РАО: последний день для покупки - 31 мая, размер дивидендов 0,33 рублей на акцию при доходности в 7,6%. 📌 Дивидендная история: 10 выплат, 90% закрытий гэпов, средний срок закрытия — 10 торговых дней, средняя доходность — 3,8%. 📌 Компания Интер РАО повышает свои дивиденды три года подряд, и по мнению большинства экспертов, стабильные выплаты сохранятся и в будущем. ✅ Если было полезно, заходите в профиль и подписывайтесь на канал ✅ Только лучшая аналитика из официальных источников 👍

⭐️ Стоит ли инвесторам покупать акции производителей ПО? ⭐️ ➡️ Какие аргументы «за»: 📌 Внедрение отечественного программного обеспечения (ПО) обсуждается на уровне правительства РФ. Скорее всего, разработчики будут обеспечены заказами на несколько лет вперёд. 📌 По данным Strategy Partners, спрос на российские операционные системы растёт. Уже 10% его приходится на компании, которые не обязаны переходить на импортозамещение по закону. 📌 Помимо корпоративного сектора спрос на российское ПО поддержат госсектор и бюджетные организации, которым тоже нужен софт для работы. 📌 По мультипликаторам разработчики ПО стоят дорого. Так, они оцениваются дороже более привычных компаний, например, из нефтегазового сектора. Однако, по мнению большинства аналитиков, такая переоценка оправдана. Всё потому, что бизнес производителей ПО растёт очень быстро и у него высокая рентабельность. 🔥 К каким акциям присмотреться? ❗️На Московской бирже $MOEX в данный момент торгуются акции трёх разработчиков: 1️⃣ Positive Technologies $POSI 📌 Компания лидирует на российском рынке киберзащиты. Вчера её акции в очередной раз обновили исторический максимум, в моменте достигнув 3020 рублей. 2️⃣ Диасофт $DIAS 📌 Компания «Диасофт» производит специализированное программное обеспечение для банков. С момента своего IPO, которое было в феврале, котировки компании прибавили почти 42% к цене своего размещения. 3️⃣ Группа Астра $ASTR 📌 «Астра» занимает 76% российского рынка операционных систем по итогам 2023 года. Совсем недавно компания провела вторичное размещение акций (SPO). Спрос на акции оказался высоким: спрос значительно превысил предложение. ✅ Если было полезно, заходите в профиль и подписывайтесь на канал ✅ Только лучшая аналитика из официальных источников 👍

💿 Рекомендованы дивиденды Татнефти за 4 кв. 2023 г. Дивиденд на акцию: 25,17 руб. Дивдоходность по прив-м акциям: 3,55% Дивдоходность по обык-м акциям: 3,57% Последний день покупки: 3 июля 2024 Дата закрытия реестра: 4 июля 2024 ❗️Дата проведения общего собрания акционеров - 14 июня 2024 г. $TATN $TATNP

⭐️ Чего ожидать от российского рынка на этой неделе? ⭐️ ❗️Российский рынок акций перед майскими выходными ждет удлиненная 6-дневная рабочая неделя, на которой индексы Мосбиржи в целом сохраняет предпосылки для развития повышения с ближайшим сопротивлением 3500 пунктов. Инвесторы будут ждать корпоративных драйверов, одним из которых остаются дивидендные истории. 📌 Дивидендное собрание совета директоров на этой неделе проведет $TATN Татнефть. Акционеры банка «Санкт-Петербург», Мосбиржи, Лукойла $LKOH и НоваБев Групп обсудят уже рекомендованные дивиденды за 2023 год. Решений по дивидендам продолжать ждать от Сбербанка $SBER, МТС, Ростелекома $RTKM, Сургутнефтегаза, Башнефти, Транснефти $TRNFP, Роснефти $ROSN, Магнита $MGNT, РусГидро, Совкомбанка $SVCB, ММК, Полюса $PLZL и Газпрома $GAZP 📌 Российские компании при этом начинают публикацию результатов за 1-й квартал 2024 год: отчетность в ближайшие дни ожидается, в частности, от РусАгро, ТГК-1, Северстали $CHMF (возможна также рекомендация промежуточных дивидендов за 2024 год), РусГидро, OKEY, Мать и дитя, Юнипро. 📌 Самолет представит финансовые результаты по МСФО за весь 2023 год. 26 апреля после проведения IPO запланировано начало торгов акциями МТС-Банка $MTSS на Мосбирже: данное событие может увеличить интерес к бумагам в том числе МТС. На макроэкономическом фронте выйдут данные по ВВП, розничным продажам и уровню безработицы России за март. 📌 Рубль продолжит ждать новостей в отношении указа по обязательной продаже валютной выручки, которые должны поступить до истечения срока его действия 30 апреля. ЦБ РФ в пятницу проведет заседание, на котором скорее всего сохранит умеренно жесткий тон и подчеркнет настрой на борьбу с инфляцией, тем самым поддерживая рубль, который на этой неделе обновил минимумы с прошлого года против доллара и юаня. ❗️Ждать развития восходящей коррекции российской валюты стоит при падении доллара $USDRUB ниже 93 рублей, евро ниже 99 рублей, а юаня – ниже 12,80 рублей. Если указ об обязательной продаже валютной выручки не будет продлен, нисходящие риски по рублю резко усилятся. ➡️ Консенсус-прогноз на неделю: 🇷🇺 Мосбиржа: 3520 пунктов 🇷🇺 РТС: 1180 пунктов 🇺🇸 Доллар: 93 рубля 🇪🇺 Евро: 99 рублей 🇨🇳 Юань: 12,8 рублей 🛢 Нефть: 88,5 долларов ✅ Если было полезно, заходите в профиль и подписывайтесь на канал ✅ Только лучшая аналитика из официальных источников 👍

Фосагро $PHOR Совсем скоро компания должна опубликовать результаты за 2023 год по МСФО. Ранее компания уже выпустила сведения об отгрузках за 1 квартал 2024г, чем только подогрела интерес инвесторов. Пройдемся по основным моментам?) 📊 Исторические данные по мультипликаторам: Показатель/2021г/2022г/2023_3кв Чистая прибыль: 110.1/116.1 Выручка: 420.5/569.5/439 Чистый долг: 148.1/177.4/223.6 ⬆️P/E: 5.81/4.54/7.62 ⬆️P/S: 1.80/1.45/2.00 ⬆️P/BV: 4.64/4.24/5.56 ⬆️ROE: 79.1%/92.3%/71.9% Что по дивидендам? 💰Фосагро является дивидендным аристократом. Согласно дивидендной политики на дивиденды направляют 50-75% от свободного денежного потока по МСФО. Ожидаемые дивиденды за 4 квартал 2023: 140 рублей на акцию. В таком случае, за год выплата дивидендов составит 1160 рублей. Дивиденды: 2021г: 885/2022г: 1173р/2023_3кв: 1020р 🌱Драйверы роста: • У Фосагро самая низкая себестоимость на удобрения • Самая высокая рентабельность EBITDA среди конкурентов (40%) • Пройден пик по затратам CAPEX, ожидание роста свободного денежного потока и дивидендов. • Расширение производства аммиака • Производство фосфорной кислоты пищевого качества, как базового сырья для дальнейшей переработки в чистые фосфаты • Собственное производство солей калия и натрия, в том числе на собственном сырье — нефелиновом концентрате. 📈По данным отгрузки за 1 квартал 2024 года: Компания нарастила выпуск агрохимической продукции почти на 7%, до рекордных 3 млн т. Производство агрохимической продукции по итогам I квартала выросло на 6,9% к уровню прошлого года и составило 3,005 млн т. Основной прирост пришелся на увеличение производства фосфорных удобрений и кормовых фосфатов на 9,2%, до 2,260 млн т. Производство основных сырьевых ресурсов в том же периоде выросло на 3,6% г/г, в основном благодаря росту выпуска фосфорной и серной кислот на 5,4% и 4,7% соответственно. Общие продажи удобрений в I квартале выросли на 11,5% г/г и превысили 3 млн т. Рост реализации фосфорсодержащих удобрений и кормовых фосфатов составил 16%. Стратегическая сессия-2025: Развитие логистических цепочек. Основная цель это приобретение собственного подвижного состава и развитие портовой инфраструктуры. Увеличение мощностей по собственному производству Расширение присутствия на рынках Европы и Северной и Южной Америки Достижение целевых показателей в области ESG. ⚠️Ключевые риски ◦ Снижение экспорта ◦ Увеличение таможенных пошлин и НДПИ ◦ Увеличение долга ◦ Снижение цен на удобрения ◦ Снижение продаж фосфатных удобрений ◦ Нехватка персонала и его квалификации ◦ Риски производственного процесса ◦ Риск промышленной безопасности, охраны труда и окружающей среды ◦ Недостижение целевых показателей инвестиционных проектов ◦ Расширение санкций 📈 Картина по техническому анализу (график во вложении). По уровням: 🎯Глобальной, при благоприятном стечении обстоятельств бумага может дойти до значений 12000. 🎯Часть буду фиксировать на уровне 8650. Помним, что такие значения мы можем увидеть только при благоприятном новостном фоне. В случае серьезной коррекции зоной набора позиции является на уровнях в промежутке от 5100 до 5200. По RSI бумага прошла зону перекупленности и находится на отличном уровне для покупок, однако можем еще увидеть снижение цены. На данный момент бумаги в моем портфеле нет, и я присматриваюсь к покупке. Основную часть покупок держать буду до самой высокой цели, а увеличивать позицию - при подходе к зоне покупок. Держите ли данную бумагу в портфеле? Поделитесь своим мнением😉

📆 События предстоящей недели: 🔴ЧЕТВЕРГ (25.04) 🏠 $SMLT: Финансовые результаты по МСФО за 2023 г. 🛒 $OKEY: Операционные результаты за I кв. 2024 г. 👕 $HNFG: Операционные результаты за март 2024 г. День Инвестора. 🏛 $MOEX: ГОСА, В повестке вопрос по дивидендам за 2023 год 🩺 $MDMG: ГОСА, отказ по дивидендам в связи с ограничениями осуществления выплат до окончания редомициляции 🍷 $BELU: ГОСА, В повестке вопрос по дивидендам за 2023 год (225 ₽/акция) 🏦 $BSPB: ГОСА, В повестке вопрос по дивидендам за 2023 год (23,37 ₽/акция) 🔴ПЯТНИЦА (26.04) 🏦 $SBER: Консолидированные результаты по МСФО за 1кв 2024 года 📱 $YNDX: Финансовые результаты за 1кв 2024 года 📱 $CIAN: Финансовые результаты по МСФО за 2023 год 🍏 $FIXP: Финансовые результаты за 1кв 2024 года 🩺 $MDMG: Операционные результаты за 1кв 2024 года ⛽️ $LKOH: ГОСА, В повестке вопрос по дивидендам за 2023 год (498 ₽/акция) 📱 #MBNK: Мосбиржа включит акции МТС-Банка в котировальный список Первого уровня. 💵 Заседание Совета директоров Банка России по ключевой ставке (13:30). 💵 Пресс-конференция Председателя Банка России Набиуллиной (15:00) ▸27.04.2024 - СУББОТА 🏛 Торги на Московской Бирже проводятся 27 апреля (28 апреля, 1 мая, 4-5 мая и 9 мая торги на всех рынках биржи не проводятся) ⛽️ #TGKA: Финансовые результаты по РСБУ за 1кв 2024 года 🔌 $UPRO: Финансовые результаты по РСБУ за 1кв 2024 года 🔌 #HYDR: Финансовые результаты по РСБУ за 1кв 2024 года

Как выбрать акции? На что смотреть? Акция — это ценная бумага, удостоверяющий право владельца на долю в предприятии. Покупая акцию, мы становимся совладельцами компании. Стоимость акций может расти, если дела компании идут успешно, и снижаться, если все не так гладко. Когда компания получает доход, определяется, как его использовать. Средства могут быть направлены на развитие компании (это называется реинвестирование), или распределены между собственниками (тогда говорят о выплате дивидендов). Дивиденды – это часть прибыли компании, которую получает акционер и может потратить куда захочет. Обозначение ценной бумаги, товара или валюты на бирже, называется тикером. Он используется для лёгкого поиска и покупки различных финансовых продуктов у брокера. Например, тикер «Сбербанка» на Московской бирже – SBER, а акции Microsoft – MSFT 2 вида акций: - Обыкновенные акции дают право голоса и управление компанией. Их владельцы могут получать дивиденды. - Привилегированные акции имеют фиксированные дивиденды и дополнительные выплаты при ликвидации компании. Если компания не выполняет обязательства, например, не выплатит дивиденды, инвесторам даётся право голоса и другие возможности владельцев обыкновенных акций. Обязательно надо знать, что такое ликвидность Ликвидность — это способность быстро приобрести и реализовать актив по его текущей стоимости. Как пример, представьте, что вы хотите продать 5000 лотов акций Окея, но посмотрев в стакан заявок понимаете, что на такое количество акций, покупателей - нет. Чтоб такого не происходило, надо смотреть на следующие факторы: Объём торгов — это количество сделок, которые совершаются. Величины спреда — это разница между лучшими ценами продавца и покупателя, которая возникает из-за нежелания сторон уступать друг другу. Его можно увидеть в биржевом стакане. Free float — это процент акций в свободном обращении для частных инвесторов. Низкий процент уменьшает объём торгов и ликвидность биржевого актива. Из чего складывается доходность акций? Конечно из роста цены самой акции и дивидендов Выбирая компанию с дивидендами, учитывайте прошлые выплаты. Выплата дивидендов в прошлом не гарантирует их выплаты в будущем, но также говорит о многом. Компании, регулярно выплачивающие и повышающие дивиденды, делающие выплаты часто и на протяжении долгого времени называются «Дивидендные аристократы». Чтобы получить дивиденды, необходимо приобрести акции за 1 день до даты отсечки. Отсечка — это последний день покупки для включения в список акционеров, имеющих право на получение дивидендов. Эта дата известна заранее и публикуется публично. Когда вы торгуете на Московской бирже, покупка акций и попадание в реестр происходят в разные дни, потому что на обработку транзакции требуется 1 день. Этот режим торгов называется Т+1. Таким образом, чтобы получить дивиденды, вам нужно приобрести акции за 1 день до даты отсечки. На следующий торговый день после даты отсечки дивидендов на графике возникает так называемый дивидендный гэп — снижение стоимости акций на сумму, обычно не превышающую размер дивидендов. На графике это отображается в виде разрыва. Кроме того, существуют компании роста, которые активно развиваются и расширяют свою деятельность, поэтому они не выплачивают дивиденды, а направляют всю прибыль на свое развитие. Инвестирование в акции таких компаний даёт возможность заработать именно на стоимости их акций. ❗️ВАЖНО❗️ Буду благодарен за лайк, а если вы еще не подписаны, переходите в профиль и сделайте это. Спасибо!

💼 Кому подойдут длинные ОФЗ? Облигации, несмотря на свою простоту на первый взгляд, имеют ряд особенностей и нюансов. Если разбираться в этом инструменте, то доходность можно получать в определенные моменты времени сопоставимую с рынком акций. 🔒Самыми надежными облигациями на рынке РФ являются ОФЗ (облигации федерального займа), которые выпускает Министерство финансов. Данные инструменты держат такие институты, как банки, государственный и негосударственные пенсионные фонды, финансовые организации и другие. Таким образом, если по каким-то причинам выплаты купонов будут приостановлены по ОФЗ, то это приведет к коллапсу всей финансовой системы страны. 📈 Я продолжаю наращивать долю длинных ОФЗ в своих портфелях, причем выбираю облигации с постоянным купоном, чтобы зафиксировать хорошую доходность на большом временном горизонте. Сейчас некоторые выпуски дают около 14% годовых к погашению, а купонная доходность к биржевой цене близка к 13%. Таким образом, можно зафиксировать 13-14% годовых на периоде от 10 лет и больше. 🏦 В моем случае это актуально, потому что есть ипотека под 0,1% годовых, вместо того, чтобы гасить ее досрочно, интереснее вложить деньги под такую доходность, как писал выше. И уже неважно, что будет со ставкой, с инфляцией, потому что кредит в данном случае выступает определенным хеджем. ☝️ В случае снижения ключевой ставки во 2 полугодии, цена длинных ОФЗ начнет расти. И здесь, помимо двузначной купонной доходности можно получить хорошую спекулятивную прибавку в виде переоценки тела. Ниже я приведу табличку всех длинных выпусков данных бондов, а здесь отмечу самые интересные под разные цели: ✔️ Для фиксации высокой текущей доходности (размер купона к рыночной цене) интересны следующие выпуски: - ОФЗ-26244-ПД ( $SU26244RMFS2 ) - размер купона 11,25%, текущая доходность 12,64%, дата погашения 15.03.2034 - ОФЗ-26243-ПД ( $SU26243RMFS4 ) - размер купона 9,8%, текущая доходность 12,6%, дата погашения 15.03.2038 Эти бумаги имеют самый большой размер купона из представленных, но срок до погашения от 10 до 14 лет. ✔️ Если вы хотите заработать на снижении ключевой ставки: В данном случае интереснее рассматривать самые длинные выпуски, где сейчас наибольший дисконт цены к номиналу. - ОФЗ-26238-ПД ( $SU26238RMFS4 ) - размер купона 7,1%, текущая доходность 11,9%, дата погашения 15.05.2041 - ОФЗ-26230-ПД ( $SU26230RMFS1 ) - размер купона 7,7%, текущая доходность 11,85%, дата погашения 16.03.2039 Почти по всем выпускам с постоянным купоном выплаты идут 2 раза в год, таким образом, можно составить сбалансированный портфель из 6 бумаг, чтобы купоны приходили ежемесячно, если стоит такая цель. ❗️ В случае продолжения повышения ключевой ставки ЦБ, цена длинных облигаций продолжит снижаться, учитывайте это риск. Для большей уверенности, лучше дождаться когда ЦБ даст сигнал на фактическое снижение «ключа» и там уже покупать. Но только надо помнить, что вы на рынке не одни и есть много крупных инвесторов и фондов, которые при появлении такого сигнала тоже бросятся скупать данные бумаги. Я для себя выбрал стратегию покупок лесенкой и продолжаю набор почти 2 года, с момента, как взял ипотеку. ❌ В случае совсем негативного сценария, если биржа закроется, то дивиденды с высокой долей вероятности платить перестанут, а вот выплаты по ОФЗ продолжатся, потому что от них зависит экономическая и социальная сфера нашей страны. Это для меня важный фактор с учетом наличия ипотеки.