❗️Количество физлиц, имеющих брокерские счета на $MOEX «Московской бирже», в феврале 2024 года увеличилось до 30,7 млн с 30,2 млн по итогам января, сообщается в пресс-релизе биржи. ✅Подпишись!✅ В отчетном месяце частные лица увеличили число открытых счетов до 54,3 млн с 53,3 млн в январе. Сделки на Мосбирже в феврале заключали 4,1 млн инвесторов - это максимальное значение за всю историю биржевых торгов. Доля физлиц в объеме торгов акциями составила 76%, облигациями - 33%, на спот-рынке валюты - 12%, на срочном рынке - 62%. Количество индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС) в феврале составило 5,8 млн. Оборот по ИИС по итогам месяца достиг 221,7 млрд рублей, в структуре оборота 75% - это сделки с акциями, 11% - с облигациями, 14% - с паями фондов. В феврале самыми популярными ценными бумагами в портфелях частных инвесторов были обыкновенные и привилегированные акции $SBER $SBERP Сбербанка (30,7% и 7,2% соответственно), акции $GAZP «Газпрома» (14,1%), $LKOH «ЛУКОЙЛа» (14,1%), $YNDX «Яндекса» (7,9%), привилегированные акции $SNGSP «Сургутнефтегаза» (6,3%), акции $ROSN «Роснефти» (5,7%), $GMKN «Норникеля» (5,5%), $MGNT «Магнита» (4,3%) и $CHMF «Северстали» (4,2%). Если было полезно, накидайте👍

📝 Банк Тинькофф переехал в Россию. Что будет с акциями и дивидендами? В настоящее время торги глобальными депозитарными расписками (гдр) $TCSG Group (банк «Тинькофф») на Московской бирже приостановлены из-за переезда компании из Кипра в Россию. Гдр входили в индекс Мосбиржи с весом в индексе 0,61%. 26 февраля на острове Русский была зарегистрирована новая компания МКПАО «ТКС Холдинг» (головная структура группы Тинькофф). Это уже 70-я компания, зарегистрированная в специальной административном районе с особым налоговым режимом. Одним из результатов перерегистрации станет листинг акций «ТКС Холдинга» на Московской бирже. Торги акциями Тинькофф возобновятся в марте ориентировочно через 2 недели. Перед остановкой торгов котировки гдр падали, по аналогии с VK. После возобновления торгов стоит ожидать увеличения волатильности. 💰 Что с дивидендами? Ранее компания выплачивала дивиденды по итогам 4 квартала 2020 год в марте 2021 года (доходность менее 1%). Величина дивидендов была небольшой. Согласно дивидендной политике TCS Group коэффициент выплат был установлен на уровне до 30% чистой прибыли за квартал. Периодичность выплат — раз в квартал. Однако после этого дивидендов не было, а в феврале 2023 г. компания попала под санкции ЕС, в июле 2023 г. — в SDN лист. После регистрации в РФ вероятность возвращения к выплатам дивидендов увеличивается, но остается низкой. Кстати, ещё одна компания скоро переезжает в РФ — «Русагро» (зарегистрирована на Кипре) подала документы в регулирующие органы Кипра для запуска редомициляции на о.Русский.

🌹 Главные новости! ✅ $MOEX — СД рекомендация: 17,35 рубля на одну обыкновенную акцию Дивдоходность - 8,6% ✅ В ближайшее время наиболее интересны акции Лукойла и Сбера (Финам) 🔥Подпишись!🔥 ✅ Индекс МосБиржи вчера превысил 3300 пунктов впервые с февраля 2022 года ✅ Чистая прибыль МТС за 2023 год увеличилась на 67% ✅ После редомициляции и реализации риска навеса акций можно входить в бумаги Х5 Group $FIVE (Альфа-Банк) ✅ Эксперт РА понизило рейтинг Полиметалла $POLY с ruAA до ruAA- ✅ В приложении «Тинькофф Инвестиции» $TCSG сегодня наблюдался сбой $LKOH ✅ Мы ожидаем, что к концу марта рубль может временно укрепиться до 87,5–88 за доллар $USDRUB (прогноз Сбера) ✅ ФАС в ближайшее время сможет проверять Яндекс Такси $YNDX за нарушения антимонопольного законодательства ✅ Акции Сбера $SBER на открытии торгов сегодня превысили 300 рублей ✅ Аэрофлот получил убыток в размере 14 млрд рублей в прошлом году ✅ Золото приближается к историческому максимуму — $2150 за унцию ✅ АЛРОСА $ALRS в этом году предстоят серьезные инвестрешения по переходу на подземную добычу (CEO) ✅ Законопроект о госрегулировании маркетплейсов планируется внести в Госдуму уже сегодня $OZON ✅ Газпром $GAZP передал Газпром нефти три месторождения в ЯНАО ✅ Сбербанк предложил раскрывать принципы аллокации в ходе IPO и SPO ✅ Московская биржа готовится к возобновлению торгов акциями ТКС холдинга в марте ✅ Polymetal выкупил 1,07% обыкновенных акций в рамках предложения по обмену ✅ «Русагро» ждет скорого разрешения поставлять свинину в Китай из Приморья ✅ Softline SOFL и Росатом объявляют о начале партнерства ✅ Киви-банк $QIWI подал в суд иск против своих владельцев ✅ Московская биржа с 5 марта запустила торги фьючерсами на акции Совкомбанка $SVCB ✅ Чистая прибыль Русгидро за год может составить 73 млрд рублей (Мир инвестиций) ✅ Акции ММК будут включены в базу расчета Индекса голубых фишек МосБиржи с 22 марта 2024 года ✅ Сбербанк одобрил группе ЛСР кредитную линию на 21 млрд руб на строительство жилья в Петербурге ✅ Опубликованные финансовые показатели Аэрофлота за 4 квартал сильные (SberCIB) ✅ Московская биржа представила отличные операционные результаты за февраль месяц (Атон) ✅ МТС банк в 2023 году увеличил чистую прибыль по МСФО в 3,8 раза ✅ В феврале обороты на Мосбирже продолжили рост (Альфа-Банк) ✅ Бронирование отелей через «Яндекс Путешествия» теперь можно оплатить частями ✅ Акции ЮГК с 22 марта войдут в три индекса Мосбиржи ✅ Сбербанк предложил раскрывать принципы аллокации в ходе IPO и SPO ✅ Индекс МосБиржи по итогам торгов вырос на 0,13% 🔥Подпишись!🔥

Какие российские акции подойдут для активной торговли в марте? 🔥Подпишись!🔥 1️⃣ Яндекс $YNDX 📌 Волатильность в акциях Яндекса остаётся повышенной на фоне приближения момента окончательного раздела бизнеса — собрание акционеров для одобрения сделки должно состояться послезавтра, 7 марта. Состоявшееся ралли отражает позитивные ожидания, на пике месяца было 3723 рубля, а это уже +46% с начала года. 📌 К важной дате собрания акционеров есть вероятность выхода котировок Яндекса на максимумы, пределы риска роста при этом определены заранее, а позже может наступить локальная «фиксация по факту», и данный паттерн нужно учитывать инвесторам в своих активных стратегиях. 2️⃣ QIWI $QIWI 📌 Отвесное падение курса акций началось на фоне отзыва лицензии у КИВИ банка, понижения уровня листинга и исключения расписок из баз расчетов всех биржевых индексов. Это последний рейтинг, где технически могли присутствовать данные бумаги. 📌 Потери с начала года превышают 56%, а 1 акции вновь обновили свои исторические минимумы у 185 рублей. После таких событий не может быть фундаментальной оценки, поэтому акции QIWI подойдут только для активных трейдеров с жестким риск-менеджментом. 3️⃣ Polymetal $POLY 📌 Еще один аутсайдер февраля на фоне продажи российского бизнеса и переориентации в Казахстан. Дивидендов в российском контуре не ожидается, уровень листинга снижен, спред бумаг на Мосбирже с казахстанской AIX сошелся на минимумах ноября 2022 года, локальное дно было на 336 рублях, и потери с начала года уже превышали 30%. 📌 Фундаментальный взгляд на Полиметалл сейчас негативный, оценка бизнеса резко понижена до 390 рублей. Технически началась консолидация на фоне перепроданности, низ нисходящего торгового канала в марте будет уже у 280 рублей, а чтобы пойти сильно вверх аргументов пока не просматривается. В крайнем случае, возможен спекулятивный отскок в сторону внутренней стоимости 390 рублей. 4️⃣ Мечел (ап) $MTLRP 📌 Мечел $MTLR - это регулярный участник нашего рейтинга самых волатильных акций. В феврале были и 13-летние пики на 413 руб., и обвал свыше 20% на фоне санкций США и неубедительной отчетности корпорации. Аналитики оценили статистические пределы падения на месяц, и область 320 рублей должна была оказать поддержку — так и было в конце февраля, отскок 320-337 рублей. 📌 Но в довесок введены пошлины на уголь и акции в моменте уходили под 317 рублей. На фоне новых вводных, историческая волатильность расширяется. Тем не менее перепроданность сейчас сильная, а область 320 рублей пока ещё служит поддержкой, и шанс на развитие высокого отскока в марте вновь к 340 рублям сохраняется. Если же эта опора будет потеряна, то временного пролива на 300 рублей будет почти не избежать. 5️⃣ ПИК $PIKK 📌 Против корпорации тоже введены санкции США, но эмоциональный пролив под 800 рублей быстро сошел на нет — все-таки деятельность компании находится внутри страны, а Президент РФ Владимир Путин предложил продлить программу семейной ипотеки до 2030 года. Акции продолжили ралли, и новый максимум за 2 года - почти 900 р. 📌 С начала года в конце февраля было свыше +30%. В последние дни шла плоская коррекция в области предыдущего сопротивления 870 рублей, и сейчас это стало поддержкой. В марте не исключается еще один скачок цены вверх к долгосрочному динамическому сопротивлению по максимумам — это район 910 рублей. Но самое главное, не перебрать с рисками. Если было полезно, накидайте👍

⚠️ $UNAC #дивиденды Распределение прибыли Общества (в том числе выплата дивидендов) по результатам 2023 года. Дата проведения заседания совета директоров эмитента, на котором приняты решения: 05.03.2024. 🔥Подпишись!🔥

$KMAZ 🚗 «Камаз» намерен поставить Москве 1,5 тыс. электробусов за три года. В то же время в Татарстане, на малой родине компании, такого не планируется, даже в столице. 🔥Подпишись!🔥

$CHMF 💿 В Вологодской области на предприятии «Северсталь» сегодня утром произошёл инцидент в районе доменной печи в результате попадания беспилотного летательного аппарата 🔥Подпишись!🔥 После атаки беспилотника предприятие «Северстали» в Череповце работает в штатном режиме

$VKCO 📱 21 марта ВК опубликует финансовые результаты за 4кв и весь 2023 год 🔥Подпишись!🔥

⚠️ $RENI #дивиденды Утверждение Положения о дивидендной политике Общества в новой редакции. Дата проведения заседания совета директоров эмитента: «11» марта 2024 года. 🔥Подпишись!🔥

$ENPG Минэнерго и «Эн+» обсудили необходимость создания механизмов для строительства крупных ГЭС 🔥Подпишись!🔥 «Ключевой темой стало рассмотрение предложений компании к разрабатываемой Минэнерго России энергостратегии до 2050 года», - говорится в пресс-релизе. «Участие «Эн+» в конкурсе КОМ НГО стало определяющим для его результатов, достигнув 88% доли в отобранных заявках, что обеспечит более 100 млрд руб. частных инвестиций в отрасль на проекты мощностью 460 МВт. Предложенные к рассмотрению генеральным директором «Эн+» дополнительные проекты могут сократить энергодефицит на 460 МВт», - говорится в сообщении энергокомпании по итогам встречи.

📱 $POSI #допэмиссия 📋Positive Technologies объявляет о планах проведения дополнительной эмиссии акций в 4 квартале 2024 года 🔥Подпишись!🔥 • Максимальная величина допэмиссии будет составлять 15% на каждый двукратный рост капитализации. • В случае более чем двукратного роста капитализации за один год допэмиссия будет ограничена 15% за год. • Количество выпускаемых акций по итогам года может быть меньше, исходя из потребности компании. • Расчетная величина допэмиссии по результатам 2023 составила 9,78%, но фактически мы планируем выпустить 7,9%. Акции будут поступать в обращение постепенно.

$YNDX Акционеры Yandex N.V одобрили продажу российского «Яндекса консорциуму инвесторов 🔥Подпишись!🔥 Закрытие сделки пройдёт в два этапа. На первом этапе ЗПИФ «Консорциум.Первый» выкупит у Yandex N.V. контролирующую долю — до 68% — в МКПАО «Яндекс». Ожидается, что первый этап завершится в ближайшие недели — если все необходимые для этого условия будут выполнены. МКПАО «Яндекс» станет новой головной компанией Яндекса и сохранит бизнесы, сервисы и активы группы Yandex N.V. за исключением четырёх зарубежных стартапов и дата-центра в Финляндии. Команда менеджеров Яндекса сохранит управление компанией и право принятия ключевых решений. Для этого создан «Фонд менеджеров», который получит специальные права и право вето при принятии решений по особым вопросам на Совете директоров и общем собрании акционеров.

📝 Главные новости за вчерашний день для инвесторов: 🏆РАБОТАЙ В КОЛЛЕКТИВЕ🏆 ✅ПОДПИШИСЬ✅ ✅ Сбербанк – один из фаворитов в финансовом секторе на 2024 год (Альфа-Банк) ✅ Дивиденды Новатэка оказались ниже ожиданий рынка (Финам) ✅ Чистая прибыль Роснефти в IV кв. упала вслед за ценами на нефть, но за 2023г выросла в 1,5 раза (консенсус) $ROSN ✅ Шанс на выплату Норникелем $GMKN годовых дивидендов довольно низкий (Промсвязьбанк) ✅ Вероятность серьезного пересмотра санкций в отношении Алроса $ALRS низкая (Мир инвестиций) ✅ «Полиметалл» $POLY приобрел активы «Сергеевской горно-геологической компании» ✅14 февраля OZON $OZON опубликует отчёт по МСФО за 2023 год ✅ ЦБ РФ на ближайшем заседании оставит ключевую ставку без изменений – на уровне 16% (консенсус) $USDRUB ✅ Московская биржа создаст свой центр раскрытия корпоративной информации ✅ «Тинькофф инвестиции» $TCSG снова появились в AppStore ✅ ВВП России прибавил 3.6%. Это выше среднемировых темпов роста (Путин) ✅ Акции «Делимобиль» $DELI приближаются к цене своего размещения — 265 рублей ✅ VK $VKCO приобрела 70% в структуре компании-разработчика red_mad_robot ✅ Объем интернет-торговли в РФ в 2023 году вырос на 28%, до 6,4 трлн рублей ✅ Алроса рассчитывает в ближайшие 2-3 года сохранить добычу на уровне последних лет ✅ МТС-Банк готовится провести IPO весной, хочет привлечь 15 млрд рублей ✅ 16 февраля Черкизово решит по дивидендам за 2023 год ✅ «Тинькофф» вошел в реестр краудфандинговых платформ ✅ Группа Аэрофлот опубликовала сильные операционные результаты за январь (Атон) ✅ «Транснефть» $TRNFP планирует войти в Союз организаций нефтегазовой отрасли ✅ Платформа VK Видео стала одним из основных мест для размещения нативной рекламы в рунете ✅ Книга заявок в ходе IPO «Диасофта» может быть переподписана более чем в 10 раз ✅ КАМАЗ намерен возобновить системную публикацию отчётности по МСФО ✅ Татнефть $TATN зарегистрировала еще два климатических проекта ✅ Эталону удалось повысить продажи почти в 4 раза (Альфа-Банк) ✅ Россия вышла на шестое место по размеру валютных резервов ($442 млрд) ✅ «Северсталь» удвоила инвестиции в IT за 5 лет ✅ Убыток Аэрофлота по РСБУ за 2023г составил 29,5 млрд руб, без курсовых переоценок - прибыль 50,5 млрд рублей ✅ Сбербанк $SBER вышел из капитала судоходной компании Роснефти (РБК) ✅ ЛВЗ «Кристалл» с 12 февраля начинает приём заявок на IPO ✅ Индекс МосБиржи по итогам торгов вырос на 0,19%

📊 Термины и понятия на Бирже. «Байбэк». 🔸Каждый день на фондовый рынок приходит сотни новичков, которые порой чувствуют себя как заграницей, особенно когда сталкиваются с новыми терминами. Поэтому не будет лишним подробнее поговорить о некоторых ключевых понятиях, с которыми акционер столкнётся на бирже. 📌 Сегодня поговорим о Байбэке. Байбэк (buyback) - это обратный выкуп своих акций, проводимый компанией. Он может происходить несколькими способами: 1. Напрямую у акционеров. В этом случае акционер получает через брокера уведомление с предложением о выкупе. 2. Выкуп через фондовую биржу. 👌Чаще всего байбэк считается позитивным показателем работы компании. Значит у неё дела идут в гору и есть свободные наличные средства для выкупа акций. К примеру девелопер Самолёт $SMLT в декабре 2023 года одобрил новую программу обратного выкупа акций. Она будет действовать весь этот год, а максимальный объём составит около 10 млрд. руб. 🤔 Но, бывают ситуации, когда акции компании падают, и байбэк служит вынужденной мерой, направленной для поддержания рыночной стоимости акций. К примеру котировки акций АФК-системы $AFKS в декабре прошлого года опускались до полугодового минимума 15 -16 рублей за акцию. В связи с этим в январе 2024 года дочернее предприятие Система Финанс выкупила почти 36 млн. акций материнской компании. Это поспособствовало повышению рыночной капитализации. 👍 ✊ Так же байбэк может проводится в рамках программы мотивации сотрудников. Например, компания Whoosh $WUSH объявила в ноябре 2023 года о запуске долгосрочной программы выкупа акций. С её помощью около 4% акций перейдёт с биржи в портфели сотрудников.💼 Программа будет действовать до 31 мая 2025 года. 🔸Есть компании, которые во время Байбэка отказываются от выплаты дивидендов, например Самолёт. Но, есть и такие, которые продолжают делиться с акционерами частью прибыли. 💸Например, газовый гигант Новатэк $NVTK . У компании до конца 2026 года действует долгосрочная программа выкупа акций на общую сумму до 1 млрд. долларов. Но, при этом компания планирует дивидендные выплаты в апреле этого года. 👌 📌 В целом, Байбэк - это позитивный момент для инвесторов, который способствует росту цены акции.

🏆Как прошла вчерашняя торговая сессия? $TMOS В отсутствии драйверов роста рынок вчера находился по давлением от снижения цены на нефть, что способствовало коррекции индекса Мосбиржи в начала торгов, и дальнейшему возврату его в исходное положение без существенной волатильности. В концу торговой сессии индекс Московской биржи все же показал рост на 📈+0,19% до 3248,50 пункта. 🏆РАБОТАЙ В КОЛЛЕКТИВЕ🏆 ✅ПОДПИШИСЬ✅ $AFLT Выручка компании Аэрофлот за 2023 год составила 497,5 млрд. рублей, увеличившись на 49,5% год к году за счет увеличения пассажиропотока и роста цен, но при этом чистый убыток по РСБУ за год составил 29,5 млрд. рублей, увеличившись за год в 2,1 раза. Весь год компания заявляет о «бумажном эффекте убытка», так как без учета влияния курсовых переоценок чистая прибыль составила 50,5 млрд. рублей. Иногда складывается впечатление, что от изменения бухгалтерских стандартов учета по всей нашей стране страдает только один несчастный Аэрофлот. Интересно, в течение 2024 года компания также будет вести «двойной учет» и жаловаться на несправедливость национальных стандартов? Пассажиропоток за год вырос на 33,6%, объем грузовых перевозок вырос на 14,4%, что и отражает динамику выручки. Акции сегодня находятся в топе роста с динамикой 📈+2,1%. $OZON Ozon в среду предоставит предварительные итоги работы в 2023 году по МСФО. На новости акции компании ажиотажно прибавляют 📈+5,3%. Скорее всего, после публикации финансовой отчетности мы увидим соразмерную коррекцию. $GCHE В Черкизово анонсировали созыв совета директоров компании на 16 февраля, на котором будет обсуждаться рекомендации по дивидендам. На слово «дивиденды» инвесторы всегда реагируют бурно, так и в этом случае акции подскочили почти на 4%, но к вечеру рост выровнялся до 📈+1,3%. $SBER В воскресенье я выразил мнение, что акции Сбербанка еще не до конца отыграли свою финансовую отчетность за январь, и сегодня мы видим продолжение роста на 📈+1,3%. $TRNFP Перед долгожданным сплитом растут акции Транснефти 📈+1,2%. Последний день торгов до сплита состоится 14 февраля, далее бумаги будут доступны широкому кругу инвесторов, что вызовет ажиотаж в бумагах.

✍️ Принудительно - не значит насильно. Но исполнить обязательно! 🏆РАБОТАЙ В КОЛЛЕКТИВЕ🏆 ✅ПОДПИШИСЬ✅ 🇷🇺 Правительство готовит список экономически значимых организаций (ЭЗО). Попадание в перечень позволяет бенефициарам квазироссийкой компании: ✔️ сменить юрисдикцию на РФ без одобрения иностранных собственников; ✔️ голосовать, платить и получать дивиденды помимо их мнения; ✔️ получить доли в прямое владение, и вообще исключить иностранные холдинги из цепочки собственников. Критерии: ➡️ Суммарная стоимость активов от 150 млрд руб.; ➡️ Выручка от 75 млрд руб/год; ➡️ Штат от 4 тыс. чел. ➡️ Налоги за последний год от 10 млрд руб. Кто проходит по критериям: 🔻 $AGRO РусАгро (Кипр); 🔻 $TCSG TCS Group (Кипр) - в процессе; 🔻 $YNDX Яндекс (Нидерланды) - в процессе; 🔻 $OZON Ozon (Кипр); 🔻 $FIVE X5 (Нидерланды) - препятствий больше всего, переехать реально только через ЭЗО. Что важно иметь в виду? 👉 Для компании это не опция на выбор: попавшие список будут обязаны пройти процедуру смены юрисдикции. 👉 Процедура ЭЗО - не в поле международного права (все решается в Арбитражном суде Московской области), поэтому в обозримой перспективе это дорога в один конец. 👉 Для миноритариев большой разницы нет. Главная плюшка - доступ к дивидендам, а в перспективе - снятие дисконта по причине иностранной прописки. 👉 Спекулятивно велика вероятность «бумажных» потерь из-за навеса продавцов, купивших расписки за периметром. Пример - просадка $VKCO и $TCSG ➕ В текущих условиях плюсов больше, чем минусов, публикация реестра ЭЗО ожидается уже в феврале.

✅ Аэрофлот отчитался за 2023 $AFLT 🔻 Аэрофлот опубликовал финансовые результаты по РСБУ за 2023 г. - Выручка: 497,5 млрд руб. (+49,5% год к году) - Убыток от продаж: -9,8 млрд руб. (-72,7 млрд руб. убытка годом ранее) - Чистый убыток: -29,5 млрд руб. (-14,3 млрд руб. убытка годом ранее) Отчетность по РСБУ отражает показатели только компании Аэрофлот, но не группы, куда входят также Победа, Россия. Ключевые показатели Аэрофлота улучшились в 2023 г. относительно прошлого года. Сказывается повышение операционной эффективности. Рост чистого убытка непоказателен, так как на итоговый финансовый показатель сильное влияние оказывают колебания курсов валют. 🏆РАБОТАЙ В КОЛЛЕКТИВЕ🏆 ✅ПОДПИШИСЬ✅

⚙️ Когда лучше покупать акции TCS? ❗️Как известно, на прошлой неделе Московская биржа объявила, что последним днём, когда глобальные депозитарные расписки TCS Group будут торговаться в «стакане Т+1» будет 15 февраля 2024 года. С 17 по 19 февраля 2024 года торговать смогут профессиональные участники, а с 20 февраля 2024 года торги акциями компании будут прекращены полностью. 🏆РАБОТАЙ В КОЛЛЕКТИВЕ🏆 ✅ПОДПИШИСЬ✅ 📌 Здесь важно отметить, что Банк России уже зарегистрировал выпуск обыкновенных акций МКПАО «ТКС Холдинг», в которые будут конвертированы торгуемые сейчас расписки после перерегистрации компании. 📌 Эксперты ожидают, что торги акциями «ТКС Холдинга» могут начаться примерно во второй декаде марта. Аналогичные периоды для акций VK и ЕМС длились соответственно 32 и 41 день. При этом в случае ЕМС период мог оказаться дольше из-за новогодних праздников. ❗️По мнению аналитиков, акции TCS Group $TCSG, вероятнее всего, продолжат корректироваться ближе к дате окончания торгов на Московской бирже. При этом в последние два торговых дня цены могут восстановиться из-за закрытия коротких позиций. ➡️ При этом большинство инвестдомов продолжает сохранять позитивный взгляд на группу TCS и её бизнес, и считают интересным приобретать акции ТКС Холдинга по завершении редомициляции и после реализации риска «навеса», который весьма вероятен. Поэтому инвесторам сейчас стоит проявлять осторожность и дождаться окончания распродаж в акциях ТКС после конвертации.

8 ОБЛИГАЦИЙ ✅ЕЖЕМЕСЯЧНОЕ НАЧИСЛЕНИЕ КУПОНОВ✅ 🏆Работай в коллективе🏆 16 февраля состоится заседание ЦБ по вопросу ключевой ставки. Вероятно ставку оставят на том же уровне. Однако, по заявлениям ЦБ в этом году мы увидим снижение: средняя прогнозное значение от ЦБ на 2024 год составляет 12,5–14,5% годовых. Доходность облигаций скоро может снизиться. Сейчас смотрю на новые выпуски, облигации после выплаты купонов и облигации с ежемесячным купоном. Посмотрим какие есть интересные варианты с ежемесячным начислением. Доходность указана до вычета налогов. 1️⃣ Аренза 1Р02 Лизинговая компания для малого бизнеса с фокусом на сделках по покупке оборудования. Рейтинг: ruВB (эксперт РА) ISIN: $RU000A106GC4 Стоимость облигации: 95,22% НКД: 4,63 р. Доходность к погашению: 17,65% (купоны 13%) Амортизация: да Дата погашения: 18.06.2026 2️⃣ Балтийский лизинг БП8 Лизинговая компания, в портфеле которой преобладает грузовой и легковой автотранспорт, а также строительная и дорожно-строительная техника. Рейтинг: ruA+ (эксперт РА) ISIN: #RU000A106ЕM8 Стоимость облигации: 93,96% НКД: 7,04 р. Доходность к погашению: 16,94% (купоны 10,7%) Амортизация: нет Дата погашения: 31.05.2033 (оферта 12.06.2025) 3️⃣ Самолёт Р13 Один из крупнейших застройщиков Москвы, Московской области, Санкт-Петербурга и Ленинградской области. Рейтинг: A+ (АКРА) ISIN: #RU000А107RZ0 Стоимость облигации: 99,8% НКД: 1,21 р. Доходность к погашению: 15,92% (купоны 14,75%) Амортизация: нет Дата погашения: 24.01.2027 (оферта 29.01.2026) 4️⃣ Интерлизинг 1Р07 Лизинговая компания с 20-летним опытом работы. Рейтинг: ruA- (эксперт РА) ISIN: #RU000A1077Х0 Стоимость облигации: 101,75% НКД: 12,27 р. Доходность к погашению: 15,88% (купоны 16%) Амортизация: да Дата погашения: 31.10.2026 5️⃣ АБЗ-1 1Р05 Производитель асфальтобетонных смесей. Рейтинг: ruBBB+ (эксперт РА) ISIN: #RU000A1070Х5 Стоимость облигации: 100,07% НКД: 13,11 ₽ Доходность к погашению: 15,36% (купон-лесенка от 16,5% до 12%) Амортизация: нет Дата погашения: 30.09.2026 6️⃣ ЭТС 1Р05 Энергетическая компания, в эксплуатации которой находится более 500 МВт электрической и тепловой мощности Рейтинг: A- (эксперт РА) ISIN: $RU000A107D74 Стоимость облигации: 102,75% НКД: 0,45 ₽ Доходность к погашению: 15,21% (купон постоянный 16,25%) Амортизация: да Дата погашения: 02.12.2025 7️⃣ Евротранс2 Сеть АЗК в Москве и Московской области под брендом «Трасса». Рейтинг: A- (AКРА) ISIN: $RU000A105TS5 Стоимость облигации: 98,64% НКД: 2,94 ₽ Доходность к погашению: 15,16% (купоны 13,4%) Амортизация: нет Дата погашения: 24.01.2026 8️⃣ Каршеринг Руссия 001Р-03 Сервис аренды автомобилей под брендом «Делимобиль». Рейтинг: A+ (АКРА) ISIN: $RU000A106UW3 Стоимость облигации: 99,78% НКД: 2,63 р. Доходность к погашению: 15,1% (купоны 13,7%) Амортизация: нет Дата погашения: 18.08.2027 🏆РАБОТАЙ В КОЛЛЕКТИВЕ🏆 ✅ПОДПИШИСЬ✅

🍎Топ-5 акций для консервативных инвесторов 🏆РАБОТАЙ В КОЛЛЕКТИВЕ🏆 ✅ПОДПИШИСЬ✅ 1️⃣ $TRNFP На Московской бирже торгуются только привилегированные бумаги «Транснефти», все обыкновенные принадлежат государству. По мнению аналитика, это делает акции компании похожими на облигацию: они редко падают в цене и накапливают вес перед следующими выплатами. «Бета за последний год близка к нулю (-0,1), то есть «Транснефть» даже играет роль условно защитной бумаги. Избыточной долговой нагрузки у компании нет — чистый долг отрицательный», — отмечает он. Драйвером для бумаг оператора магистральных нефтепроводов служит ожидаемый сплит, в результате которого произойдет дробление акций с коэффициентом 1 к 100. По мнению аналитика, есть и другие факторы роста — восстановление выручки, рост прибыли и рентабельности, запас наличности. Кроме того, бумаги компании привлекают двузначными дивидендами. 2️⃣ $MOEX Мосбиржа не имеет прямых конкурентов в России и является системообразующей компанией для фондового рынка. Как отмечает аналитик, из отчетов компании следует, что она имеет ежегодный стабильный комиссионный доход. «У Мосбиржи в принципе нет долга, зато есть крупный объем свободных клиентских денег, которые приносят дополнительный процентный доход», — говорит он. Бета акций Мосбиржи за последний год составляет 0,35 — изменчивость втрое ниже, чем в среднем по рынку. Как отмечает аналитик, доходность дивидендов компании составляет 5–10% в год. 3️⃣ $IRAO «Интер РАО» — диверсифицированный энергетический холдинг. Как отмечает аналитик, это одна из немногих компаний на рынке с отрицательным долгом и массивной денежной позицией. Компания зарабатывает на высокой ставке, размещая остатки в банках. «Интер РАО» выплачивает невысокий, но стабильный дивиденд в размере 5-7%. Кроме того, почти 30% акций находится на балансе самой компании (казначейские акции), в будущем они могут быть погашены. Как и большинство крупных энергетиков, «Интер РАО» торгуется без экстремальных движений: бета ниже 0,5, вдвое ниже индекса Мосбиржи. Акции, по оценке аналитика, за последний год растут медленно, но сохраняют потенциал на будущее. 4️⃣ $RTKM Как отмечает аналитик, «Ростелеком» является второй по ликвидности компанией в секторе коммуникации после МТС. При этом по динамике роста акций компания лидирует на своем рынке — за год ее акции выросли на 26% против 7% роста бумаг МТС. У «Ростелекома» также более низкий долг, а маржа шире. «Бета акций по котировкам последних 12 месяцев отрицательная и составляет -0,22. Это редкость среди растущих бумаг и опять же дает дополнительную защиту портфелю от просадок всего рынка». Он отмечает, что дивиденды у компании не такие высокие как у МТС, их доходность составляет 7-9% в зависимости от года. Однако выплаты стабильны: по словам аналитика, «Ростелеком» не отменял дивиденды с 2011 года и планирует наращивать выплаты. 5️⃣ $MDMG С ноября 2023 году у сети частных медицинских клиник «Мать и дитя» первичный листинг на Мосбирже. Глобальные депозитарные расписки (ГДР) компании были допущены к торгам на Лондонской фондовой бирже в 2012 году, однако доступ был приостановлен в июне 2023 года. С 9 ноября 2020 года глобальные депозитарные расписки компании торгуются также на Московской бирже в российских рублях. Как отмечает аналитик, чистый долг у компании отрицательный — минус ₽9 млрд за прошлый год. Она стабильно платит дивиденды уже более 10 лет, со времен размещения в Лондоне. «Бета акций «Мать и дитя» — около 0,5 (вдвое спокойнее, чем индекс Мосбиржи). Номинально дивиденд невысокий: в среднем 2–3% в год. Но с учетом роста цены самих акций в рублях в среднем прибавляет 20–40% ежегодно».

✍️ ИТОГИ НЕДЕЛИ 📝 Отчеты •$LENT Лента (операционные результаты за IV квартал 2023 г.): продажи выросли на 50,3% г/г, до 222,7 млрд руб., розничные продажи достигли 219,9 млрд руб., увеличившись на 50,8% г/г 🏆РАБОТАЙ В КОЛЛЕКТИВЕ🏆 ✅ПОДПИШИСЬ✅ •$MDMG ГК «Мать и дитя» (операционные результаты за IV квартал 2023 г.): общая выручка увеличилась на 20,6% и составила 7 984 млн руб., выручка московских госпиталей увеличилась на 21,6% г/г, до 3 992 млн руб. •$MAGN ММК (финансовые результаты за 2023 г.): выручка выросла относительно 2022 г. на 9,1%, до 763,4 млрд руб., EBITDA увеличилась на 26,2% по сравнению с предыдущим годом, до 195,6 млрд руб., чистая прибыль составила 118,4 млрд руб. •$MVID МВидео (операционные результаты за IV квартал 2023 г.): общие продажи (GMV) выросли на 43% г/г до рекордных 181,1 млрд руб. (с НДС), сеть магазинов М.Видео и Эльдорадо на конец декабря 2023 г. составила 1242 магазина всех форматов (+34 новых магазина в IV квартале) в более чем 370 городах России. •$SBER Сбербанк (финансовые результаты по РПБУ за январь 2024 г.): чистая прибыль составила 115,1 млрд руб. (+4,6% г/г), чистый процентный доход — 211,7 млрд руб. (+21,8% г/г), чистый комиссионный доход — 48,7 млрд руб. (+6,9% г/г). ➡️ $DELI Про IPO Делимобиля В понедельник, 5 февраля, компания объявила об увеличении объема публичного размещения из-за высокого спроса инвесторов в рамках сбора заявок до 4,2 млрд руб. (ранее было 3 млрд руб.). На следующий была опубликована цена размещения в рамках IPO — 265 руб. за акцию. Также основатель и председатель совета директоров компании Винченцо Трани рассказал, что по итогам 2023 г. Делимобиль не будет выплачивать дивиденды. 📌 $YNDX Yandex N.V. продаст бизнес в России за 475 млрд рублей консорциуму частных инвесторов Нидерландская компания Yandex N.V. заключила сделку по продаже бизнеса Яндекса консорциуму частных инвесторов, она перестанет быть головной компанией группы, до 31 июля 2024 г. она сменит название и прекратит использовать бренды Яндекса. Собрание акционеров Яндекса по одобрению сделки состоится 7 марта. 📌 $LKOH Доля ЛУКОЙЛа в Яндексе составит около 10% «Сделка будет закрыта после получения необходимых одобрений и будет реализована без участия акционеров ПАО «ЛУКОЙЛ» и связанных с ними лиц. После закрытия сделки доля Группы ЛУКОЙЛ в Яндекс составит около 10%», — говорится в сообщении нефтегазовой компании. 📌 $TCSG Мосбиржа ограничит расчеты бумагами TCS с 9 февраля Приостановка произойдет «в связи с предстоящей конвертацией ценных бумаг в результате редомициляции эмитента, при подаче заявок на заключение сделок с глобальными депозитарными расписками, представляющими обыкновенные акции Класса А TCS Group Holding PLC (торговый код – TCSG, ISIN – US87238U2033)». 📌 $TRNFP Мосбиржа ограничит расчеты префами Транснефти Московская биржа с 9 февраля 2024 г. ограничит торги привилегированными акциями Транснефти, говорится в пресс-релизе. Приостановка произойдет «в связи с изменением срока предстоящего дробления». 📌 $MOEX Мосбиржа планирует направлять на дивиденды от 50% чистой прибыли по МСФО Переход к дивидендам входит в стратегию развития Мосбиржи до 2028 г., уточнил Ведомостям IR-директор Антон Терентьев. С учетом стратегии торговая площадка также рассчитывает увеличить годовую чистую прибыль до 65 млрд руб. и более 📌 $UGLD Суд арестовал имущество структуры ЮГК на 457 млн рублей Причиной произошедшего стала незаконная добыча золота на реках Колма и Дыдан в период 2019–2020 гг. 📌 $MTSS Акционеры МТС-Банка 7 марта рассмотрят вопрос первичного листинга акций В повестку дня ВОСА эмитента входят вопросы об увеличении уставного капитала МТС-Банка путем размещения дополнительных акций и об обращении с заявлением о листинге акций ПАО МТС-Банк.

📊Ход торгов. Рынок сокращает потери, впереди НОВАТЭК и сталевары 🏆РАБОТАЙ В КОЛЛЕКТИВЕ🏆 ✅ПОДПИШИСЬ✅ 📌 $TCSG Бумаги TCS продолжают снижение. Вчера они потеряли 4%, реагируя на сообщение об ограничении торгов расписками с 9 февраля. Последний торговый день в «стакане Т+1»: RUB — 15 февраля 2024 г. Также вчера Банк России зарегистрировал выпуск и проспект обыкновенных акций МКПАО «ТКС Холдинг», который создается в рамках редомициляции TCS Group. 📌 $SBER $SBERP Акции Сбербанка растут на 0,5%. Банк опубликовал финансовые результаты по РПБУ за январь 2024 г. Чистая прибыль Сбера за месяц cоставила 115,1 млрд руб. (+5% г/г, 0% м/м), рентабельность капитала — 20,7%. Аналитики считают, что, несмотря на замедление корпоративного и розничного кредитования, банк показал хороший результат, и это подтверждает позитивный взгляд на акции. 📌 $SVCB Бумаги Совкомбанка перешли к коррекции и теряют сегодня около 4%. Акции были перегреты после трех сессий сильного роста. 📌 $AFLT Акции Аэрофлота просели на 0,2%. Группа опубликовала операционные результаты за январь 2024 г. Продолжают расти объемы пассажиропотока (+21% г/г) и пассажирооборота (+31%). Особенно обнадеживает рост международных перевозок (+61% по пассажирообороту г/г), хотя внутренние линии тоже активно растут (+16%). Как и когда это начнет сказываться на финансовых результатах, сможем увидеть лишь по факту их выхода. Пока аналитики ждут убытка по году, вгляд на бумаги негативный 📌 $MTLR $MTLRP $RASP Акции угольщиков — Мечела-ао и Распадской — несут потери. По данным Коммерсанта, Минфин планирует увеличить НДПИ на уголь с апреля до конца года. Потенциальный негативный эффект от временного повышения НДПИ составит для Мечела до 2% EBITDA (1% капитализации) за 2024 г., 7% и 2% — для Распадской. 📌 $CHMF $NLMK $MAGN Акции сталеваров — Северстали, ММК и НЛМК —сегодня отскакивают после пятидневного снижения. Аналитики подтверждают топ-идею «Лонг Северсталь, НЛМК и ММК» для Северстали и ММК, однако тактически закрывают для НЛМК. 📌 $YNDX Бумаги Яндекса теряют около 1%. Акции накануне вновь переписали максимумы до 22 февраля 2022 г. На пике сессии было 3432 руб., но после бумаги пошли вниз. На 7 марта назначено одобрение сделки по окончательному разделению бизнеса. В документах для акционеров отмечается, что ЗПИФ «Консорциум.Первый» намерен предложить держателям акций Yandex N.V. класса «А» в российской депозитарной инфраструктуре обменять или выкупить бумаги нидерландской компании. По итогам собрания станет ясно, пойдет ли разделение бизнеса по предложенной схеме. Яндекс торгуется с прогнозным мультипликатором P/E на 2024 г. на уровне 26x, на 16% ниже исторического среднего, что подтверждает фундаментально позитивный взгляд аналитиков. Однако целевая цена в 3700 руб. скорее касается выделяемого МКАО. Обмен акций — ключевой вопрос для российских инвесторов. 📌 $NVTK Бумаги НОВАТЭКа растут в ожидание рекомендаций совета директоров по финальным дивидендам за 2023 г. Консенсус-прогноз рынка — 50,2 руб. на акцию, дивдоходность около 3,5%.

🔥 Лучше рынка За неделю и к полудню 9 февраля лучшие результаты из индекса МосБиржи демонстрирует пятерка бумаг: •ПИК (+6%) •Яндекс (+4%) •Мосэнерго (+3%) •Магнит (+2,5%) •Сбербанк (+2,5%) Обычно тренды в акциях продолжаются. Особенно, если недельное закрытие в бумагах происходит на максимуме, то инерция курса переносится на следующий период. Оценим каждую бумагу с точки зрения краткосрочной динамики. $PIKK ПИК. Лидер доходности среди всех компонентов индекса. Акции обновили максимумы за пять месяцев и достигли вершин с 11 сентября 2023 г. В конце января мы отмечали инерционность движения бумаг и обозначали технический ориентир вверх — тест снизу ранее потерянного восходящего тренда на 770 руб. Цель была отработана, и +5%. Заминка на сопротивлении была недолгой, состоялся прорыв вверх, и в четверг уже было выше 798 руб. Акции вернулись в восходящую формацию, тянувшуюся еще с минимумов февраля 2022 г., и это сильный технический сигнал. Но пока нужно время для снятия локальной перегретости, возможна небольшая коррекция, поддержка смещается выше 770 руб., а взятие планки 800 руб., видимо, оставят на потом. $YNDX Яндекс. Фаворит недели — обороты рекордные до 30% всей биржевой ликвидности, акции раллировали и достигли максимумов до 22 февраля 2022 г. На пике было 3432 руб. На неделе волатильность была очень высокой, а сейчас идет технический откат под 3300 руб. В ближайшее время может быть некоторое затухание амплитуды колебаний. Есть пределы риска роста, и они на десяток процентов выше текущих цен, но это может быть на горизонте месяца, к 7 марта, когда будет заключена сделка по разделу бизнеса корпорации. $MSNG Мосэнерго. Акции прибавили 3% и вернулись на максимумы с сентября прошлого года. Они не сильно ликвидные, а поэтому могут совершать широкие шаги за короткое время. Пятимесячный пик на 3,62 руб., и это может быть ближайшим: до него чуть более 5% от текущих. $MGNT Магнит. Акции взлетели на максимумы аж с начала ноября 2017 г. Пик на 7425 руб. Что интересно — январский дивгэп 2024 г. в 5% на 7380 руб. закрыт быстро и точно, как мы и ожидали — значительно раньше среднеисторических двух месяцев. Сравнительные оценки также оправдались — в «битве гэпов» Магнита и Роснефти победил ритейл. Сейчас закономерный откат на фоне технического перекрытия дивгэпа. Но сильно вниз не ждем, краткосрочная динамическая поддержка уже сразу под 7200 руб. $SBER $SBERP Сбербанк. Вчера акции на время заскакивали выше 286 руб., и до прошлогоднего максимума на 289 руб. не хватило лишь процента. На волне общерыночного отката и акции Сбера ушли в коррекцию. Поддержка найдена чуть выше 281 руб. Сегодня вышел отчет за январь 2024 г. — показатели сильные, при этом отмечается замедление темпа на фоне жесткой ДКП, но это не должно навредить дивидендам. Вероятность возобновления подъема на максимумы с 2023 г. и прорыва на круглые 300 руб. повышенная. 🏆РАБОТАЙ В КОЛЛЕТИВЕ🏆 ✅ПОДПИШИСЬ✅

⚙️На вчерашней сессии российский рынок завершил торги снижением: индекс РТС к завершению дня показал малозначительный рост на 0,02% - до 1124,94 пункта, индекс МосБиржи потерял 0,45%, его значение составило 3241,81 пунктов. 🏆РАБОТАЙ В КОЛЛЕКТИВЕ🏆 ✅ПОДПИШИСЬ✅ 📝 Техническая картина по индексу МосБиржи свидетельствует в пользу коррекционной просадки в силу локального перегрева. 📌Московская биржа с сегодняшнего дня ограничит торги расписками на обыкновенные акции $TCSG TCS Group Holding PLC (TCSG), говорится в пресс-релизе. Приостановка произойдет «в связи с предстоящей конвертацией ценных бумаг в результате редомициляции эмитента 📌Сотрудники $YNDX Яндекса смогут обменять опционы голландской материнской компании Yandex N.V. на бумаги нового российского холдинга в пропорции 1 к 1, пишет Forbes. На эти цели будут выделены 5,4 млн акций. Их стоимость на Московской бирже сейчас составляет 18 млрд руб. 📌Чистая прибыль “Камаза” $KMAZ по РСБУ в прошлом году увеличилась в 2,4 раза по сравнению с 2022 годом, до 12,703 миллиарда рублей, следует из сообщения компании. 📌Лидеров роста возглавили бумаги $UPRO «Юнипро» (+4,1%) в ожидании перехода активов немецкой Juniper, которой раньше принадлежала эта компания, под контроль «Роснефти». Инвесторы очень надеются на выплаты дивидендов. 📌ГМК “Норильский никель” $GMKN подписала соглашения о сотрудничестве с двумя российскими IT-разработчиками в целях программы импортозамещения, следует из сообщения ГМК. 📌Госбанк ВТБ $VTBR , единственный из банков РФ с полноценным филиалом в Китае, намерен в ближайшее время открыть офисы в Пекине и других городах, сказал глава банка Андрей Костин на встрече с губернатором Приморского края Олегом Кожемяко. 📌Министерство экономики Германии в начале этой недели уведомило Роснефть $ROSN о том, что рассматривает возможность экспроприации акций немецких активов компании, сообщила в четверг юридическая фирма российского нефтяного гиганта в Германии. 📌”Газпром” $GAZP 7 февраля в шестой раз с начала года установил исторический рекорд суточных поставок газа по газопроводу “Сила Сибири” в Китай, сообщила компания. 📌”Инарктика” $AQUA , крупнейшая российская компания в секторе товарного выращивания рыбы, планирует 27 февраля собрать заявки инвесторов на биржевые облигации объемом не менее 3 миллиардов рублей, сообщил РИА Новости источник в финансовых кругах. 📌Мошенники стали звонить россиянам в мессенджерах с просьбой оплатить налоговую задолженность, говорится в материалах $SBER Сбербанка. 📌Кремль назвал возможное изъятие активов Роснефти $ROSN в Германии экспроприацией собственности и не исключил любые шаги для защиты интересов, спровоцировав предположения, что ответной мерой может стать передача российской нефтяной компании энергетической дочки немецкого концерна Uniper в России. 📌Первая партия СПГ с нового проекта Новатэка $NVTK Арктик СПГ-2 может быть отгружена самое раннее в марте, сообщила газета Коммерсант со ссылкой на источники, знакомые с ситуацией. 📌Аналитики считают, что резкий рост котировок $SVCB Совкомбанка может быть вызван окончанием распродаж бумаг инвесторами после IPO, преддверием важных корпоративных новостей и планами по увеличению штата на 7-20% 📌Компания $FESH FESCO разъяснила ситуацию с контейнеровозом Moskva, которому было отказано в бункеровке в Китае. В настоящее время он заправлен и движется по маршруту. Как отмечает компания, затруднения с бункеровкой носили «временный технический характер».

📉 Расписки $TCSG TCS Group упали на новости о скорой приостановке торгов 🏆Работай в коллективе🏆 ✅Подпишись✅ Расписки TCS Group пошли вниз после сообщения Мосбиржи о скорой приостановке торгов в связи с редомициляцией группы. По состоянию на 16:29 мск котировки головной компании Тинькофф Банка упали на 6,76% к закрытию предыдущего торгового дня (₽3277,5), до ₽3056. К 1&:30 мск падение замедлилось до 3,35%, цена одной расписки составила ₽3169. 15 февраля будет последним торговым днем, когда частные инвесторы смогут совершать с бумагами сделки в режиме T+1. С 17 по 19 февраля торговать расписками смогут только профучастники. С 20 февраля торги будут временно приостановлены. О дате их возобновления пока не сообщается. Ранее в четверг, 8 февраля, ЦБ сообщил, что зарегистрировал выпуск обыкновенных акций компании «ТКС Холдинг», которая была создана для редомициляции TCS Group. После «переезда» расписки группы будут конвертированы в обыкновенные акции «ТКС Холдинг». Аналитик отметил, что в случае с TCS Group инвесторы в первую очередь могут опасаться «навеса» над рынком сразу после начала торгов локальными акциями. «Учитывая высокую долю бумаг во внешнем контуре, есть риск частичного повторения ситуации с акциями ВК, которые рухнули в первый день торгов. Просадка выкупалась в течение трех месяцев», — пояснил Карпунин. «Навес» над рынком — это ценные бумаги, которые могут быть на него выброшены. Наличие «навеса» приводит к замедлению темпов роста стоимости ценных бумаг или усиливает снижение их цены. В середине января глава Тинькофф Банка Станислав Близнюк заявил, что TCS Group планирует завершить редомициляцию с Кипра в Россию в конце первого или в начале второго квартала. Рынок негативно отреагировал на эту новость, котировки TCS Group устремились вниз. Аналитики объяснили тогда, что некоторые инвесторы предпочли продать бумаги, ожидая их обвала после редомициляции.

🤑 10 облигаций с доходностью до 17% и выплатой купонов в феврале В настоящее время долговой рынок находится в ожидании решения ЦБ о дальнейших действиях в отношении ключевой тавки. Исходя из данных по инфляции и доходностей ОФЗ можно сделать вывод, что цикл повышения ключевой ставки закончен. Покупка облигаций может быть интересна с точки зрения дальнейшего повышения их стоимости при снижении ключевой ставки. Для покупки сейчас рассматриваю новые выпуски облигаций, а также выпуски после выплаты купона. Посмотрел какие компании выплачивают купоны в феврале. Доходность указана до вычета налога на момент публикации. ✔️ Интерлизинг 1Р06 Лизинговая компания с 20-летним опытом работы. Рейтинг: ruA- (эксперт РА) ISIN: $RU000A106SF2 Стоимость облигации: 96,37% НКД: 26,26 р. Доходность к погашению: 16,6% (купоны 13,5%) Периодичность выплат: ежеквартальные с амортизацией Выплата купона: 26.02.2024 Дата погашения: 24.08.2026 ✔️ Софтлайн 002Р-01 Поставщик ИТ-решений и сервисов. Рейтинг: ruBBB+ (эксперт РА) ISIN: #RU000A106А78 Стоимость облигации: 95,59% НКД: 25,14 р. Доходность к погашению: 15,8% (купоны 12,4%) Периодичность выплат: ежеквартальные Выплата купона: 23.02.2024 Дата погашения: 20.02.2026 ✔️ Каршеринг Руссия 1Р2 Крупнейший сервис аренды автомобилей под брендом Делимобиль. Рейтинг: А+ от АКРА ISIN: #RU000А106А86 Стоимость облигации: 95,2% НКД: 25,75 р. Доходность к погашению: 16% (купоны 12,7%) Периодичность выплат: ежеквартальные Выплата купона: 23.02.2024 Дата погашения: 22.05.2026 ✔️ Сэтл групп Б2Р1 Застройщик жилой недвижимости в Северо-западном регионе. Рейтинг: А от АКРА ISIN: #RU000A1053А9 Стоимость облигации: 95,86% НКД: 27,63 ₽ Доходность к погашению: 16,1% (купоны 12,15%) Периодичность выплат: ежеквартальные Выплата купона: 14.02.2024 Дата погашения: 13.08.2025 ✔️ ЛСР 1Р8 Строительная компания, работает с 1993 года. Рейтинг: A- (AКРА) ISIN: $RU000A106888 Стоимость облигации: 97% НКД: 28,99 ₽ Доходность к погашению: 15% (купоны 12,75%) Периодичность выплат: ежеквартальные Выплата купона: 14.02.2024 Дата погашения: 13.05.2026 ✔️ Селектел 1Р3R IT-компания, которая специализируется на предоставлении услуг дата-центров и облачных технологий. Рейтинг: ruA+ (Эксперт РА) ISIN: $RU000A106R95 Стоимость облигации: 98,29% НКД: 62,67 р. Доходность к погашению: 14,62% (купоны 13,3%) Периодичность выплат: полугодовые Выплата купона: 16.02.2024 Дата погашения: 14.08.2026 ✔️ Самолет Р11 Один из крупнейших застройщиков Московской области, Санкт-Петербурга и Ленинградской области. Рейтинг: A+ (АКРА) ISIN: $RU000A104JQ3 Стоимость облигации: 96,9% НКД: 60,89 р. Доходность к погашению: 16,7% (купоны 12,7%) Периодичность выплат: полугодовые Выплата купона: 13.02.2024 Дата погашения: 08.02.2028 (оферта 11.02.2025) ✔️ Новые технологии Б2 Компания по разработке, производству, сервисному обслуживанию погружного оборудования для добычи нефти. Рейтинг: А- от АКРА ISIN: $RU000A106PW3 Стоимость облигации: 92,75% НКД: 60,65 ₽ Доходность к погашению: 16,9% (купоны 12,65%) Периодичность выплат: полугодовые Выплата купона: 13.02.2024 Дата погашения: 08.08.2028 (оферта 11.08.2026) ✔️ Ульяновская область 34006 Рейтинг: ruBBB- (эксперт РА) ISIN: $RU000A1077U6 Стоимость облигации: 100,28% НКД: 32,58 ₽ Доходность к погашению: 15% (купоны 14,5%) Периодичность выплат: ежеквартальные c амортизацией Выплата купона: 15.02.2024 Дата погашения: 14.05.2026 ✔️ Росэксимбанк 2Р4 Государственный специализированный экспортно-импортный банк. Рейтинг: АА(RU) от АКРА ISIN: $RU000A1077V4 Стоимость облигации: 100% НКД: 38,19 ₽ Купон: плавающий ключевая ставка, действующая по состоянию на 5-й рабочий день, предшествующий дате начала купона, плюс +2%(в феврале купон 17%) Выплата купона: 15.02.2024 Периодичность выплат: ежеквартальные Дата погашения: 03.11.2033 (оферта 12.11.2026)

🧐 Индекс Мосбиржи вчера смог преодолеть уровень сопротивления 3238–3257 п. Следующий блок сопротивления пролегает на 3270–3280 п. 📌Яндекс $YNDX — ньюсмейкер месяца. Акции IT-гиганта полностью отбили падение понедельника и пошли выше. На повестке возможность обмена акций нидерландской Yandex N.V. на акции российского МКАО. 📌Бумаги $LKOH ЛУКОЙЛа уже забыли о дешевеющей нефти и поломке на НПЗ. Почему? Дело в том, что теперь инвестировать в Яндекс можно через бумаги нефтяника. Структурам ЛУКОЙЛа, по сообщениям СМИ, теперь принадлежит порядка 10% IT-корпорации. Это большой драйвер для роста всего рынка. Сам Яндекс имеет в индексе небольшой вес, но вес ЛУКОЙЛа — 14%! 📌Акции финсектора были в числе аутсайдеров январской волны роста, но позитив наконец-то добрался и до них. Растут все банки — Сбер, ВТБ, TCS Group. Приближаются даты публикации результатов по МСФО за 2023 г. 20 февраля отчитается $VTBR ВТБ, 29-го — $SBER Сбер. Так же стало известно, что крупнейший российский банк, Сбербанк, получил разрешение президента РФ Владимира Путина на совершение сделок с долями в структурах нефтяной группы Нефтиса, основанной Михаилом Гуцериевым. 📌Но абсолютный лидер роста — $SVCB Совкомбанк. По мультипликатору P/E дебютант рынка сильно отставал от своих собратьев по сектору, что и привело к ралли. Более того, в начале февраля некоторые инвестдома повысили таргет по бумаге до 20-22 руб. 📌Московская биржа $MOEX планирует направлять на дивиденды от 50% чистой прибыли по МСФО, пишут Ведомости со ссылкой на слова директора торговой площадки по связям с инвесторами Антона Терентьева. 📌Акции $RENI Ренессанс Страхование, после длительной консолидации, вышли в рост. В октябре прошлого года компания впервые за свою историю выплатила дивиденды — из прибыли за 1-е полугодие 2023 г. Рынок, вероятно, теперь ожидает выплат и за 2-е полугодие. 📌Делимобиль $DELI не будет выплачивать дивиденды по итогам 2023 г., сообщил журналистам основатель и председатель совета директоров компании Винченцо Трани. Первые выплаты могут быть сделаны за I полугодие 2024 г. 📌М.Видео $MVID вчера порадовала инвесторов позитивными операционными результатами за IV квартал 2023 г., а также сообщила о существенном сокращении показателя долговой нагрузки. Акции на этих новостях перешли к снижению. Почему? Подробнее об этом явлении читайте здесь. А вот доходности облигаций МВ Финанс на этих новостях резко пошли вниз, хотя все еще остаются очень высокими (>20%). 📌Совет директоров $NVTK НОВАТЭКа даст рекомендацию по дивидендам за 2023 г. в пятницу, 9 февраля. По прогнозам аналитиков , компания выплатит 45,5 руб. на акцию. Мы ожидаем, что выручка НОВАТЭКа по итогам года составит $ 16,6 млрд (1,42 трлн руб.), EBITDA основного бизнеса — $5,1 млрд (437 млрд руб.), чистая прибыль — $5 млрд (432 млрд руб.). 📌СПБ Биржа $SPBE добилась частичной разблокировки активов почти на $ 16 млн 📌Автомобилестроительная компания $SVAV «Соллерс» в ближайшие два года планирует направить свыше 5,5 миллиардов рублей на проекты в Ульяновской области, сообщил глава региона Алексей Русских. 📌ТГК-14 $TGKN объединит производственные филиалы по региональному признаку для улучшения системы управления и производственных процессов, сообщила энергокомпания. Работай в коллективе!🏆 Подпишись!🏆

🧐 Расчет справедливой стоимости акций ПИК ( $PIKK) на 1Q 2024 Для того, чтобы определить адекватную цену покупки акций, нужно сравнить фундаментальную оценку компании и её существующую рыночную оценку. Сперва сравниваем рентабельность активов с текущим уровнем ключевой ставки. Нет смысла инвестировать в акции, когда рентабельность активов компании получается ниже условно-безрисковой доходности (доходности облигаций и депозитов), за исключением случаев, когда рыночная капитализация ниже балансовой стоимости активов. •Рентабельность активов ПИКа 8% •Текущая ключевая ставка 16% Рентабельность активов вдвое ниже ключевой ставки. Теперь сравним балансовую стоимость активов и рыночную капитализацию. •Стоимость активов ПИКа 1411 млрд. руб. •Рыночная капитализация 522 млрд. руб. (при текущей цене акции 792 руб.) Рыночная капитализация в 2,7 раза ниже стоимости активов. Значит рентабельность инвестиций будет в 2,7 раза выше рентабельности активов, и составит 21,6%. Затем консервативный инвестор внесёт поправку (к желаемой рентабельности инвестиций) на кредитный риск, ведь компания использует заемные средства, и её активы состоят на 75% из обязательств. Существует немало способов расчета такой поправки, и, чем она, в итоге, получится выше, тем консервативнее будет инвестор. Вот простой способ для данного случая: нужно увеличить ключевую ставку на долю обязательств в активах, затем увеличить рентабельность активов на уровень долговой нагрузки и вычесть рентабельность активов, и сложить полученные значения. Для ПИКа этот расчет будет выглядеть так: (16%*1,75)+(8%*1,2-8%)=29,6%. Получается, что текущая рентабельность инвестиций 21,6%, а желаемая доходность консервативного инвестора 29,6%, что в 1,37 раза больше. Значит, чтобы получить такую доходность, надо ждать, либо пока ключевая ставка снизится, либо пока цена упадёт в 1,37 раза. 📝 Вывод •Неконсервативный инвестор будет покупать по текущим рыночным ценам, пока цена не вырастет выше 1060 руб. (при такой цене рентабельность инвестиций сравняется с ключевой ставкой) •Консервативный инвестор начнет присматриваться к покупкам, если цена снизится до 575 руб. (при такой цене рентабельность инвестиций будет включать поправку на кредитный риск) Работай в коллективе🏆 Подпишись!✅

📅 #Календарь инвестора на следующую неделю: Работай в коллективе🏆 ✅Понедельник (12 февраля) КЛВЗ Кристалл #KLVZ: Начало сбора заявок для участия в IPO Диасофт #DIAS: Последний день приема заявок для участия в IPO ✅Вторник (13 февраля) Диасофт #DIAS: Начало торгов акциями на Мосбирже ✅Среда (14 февраля) КарМани $CARM: Операционные результаты за 2023 год Детский Мир $DSKY: ВОСА по вопросу ликвидации общества ✅Четверг (15 февраля) Яндекс $YNDX: Отчетность по МСФО за 4кв и 2023г Софтлайн $SOFL: День инвестора ПАО «Софтлайн» Тинькофф $TCSG: Последний день торгов акциями перед редомициляцией ✅Пятница (16 февраля) Ключевая ставка ЦБ РФ.

НОВОСТИ СЛЕДУЮЩЕЙ НЕДЕЛИ. 🏆Работай в коллективе 💪 🟢12.02.2024 - ПОНЕДЕЛЬНИК 🍷 $KLVZ - Алкогольная группа Кристалл откроет книгу заявок в рамках первичного размещения акций (IPO) на Московской бирже 💿 $DIAS - последний день приема заявок для участия в IPO Диасофт (время см. у своего брокера) 🟢13.02.2024 - ВТОРНИК 💿 $DIAS - Мосбиржа включит акции Диасофт в котировальный список Второго уровня. Ожидается старт торгов акциями в Режиме основных торгов Т+ 🟢14.02.2024 - СРЕДА 🚘 $CARM - СмартТехГрупп (CarMoney) опубликует операционные результаты за 12 мес. 2023 г. 🇷🇺 $DSKY - ВОСА Детский мир. В повестке вопрос о ликвидации общества 🛢 $TRNFP - последний торговый день привилегированными акциями Транснефти перед сплитом (в режиме Т+1) 🟢15.02.2024 - ЧЕТВЕРГ 🔍 $YNDX - Яндекс опубликует финансовые результаты за IV кв. и 12 мес. 2023 г. 👨‍💻 $SOFL - День инвестора Софтлайн 🏦 $TCSG - последний торговый день расписками TCS Group (в режиме Т+1) в связи с предстоящей конвертацией ценных бумаг в результате редомициляции 🟢16.02.2024 - ПЯТНИЦА 🏦 Заседание Совета директоров Банка России по ключевой ставке