Продолжим 🤓 Во вложении подробная таблица с комментариями по отобранным облигациям, которые наиболее подходят под мои критерии. [В рисунок не вошли столбики с расчетом НКД]. КРИТЕРИИ👇🏼 • срок - погашение от 1,5 до 3х лет ( с офертой старалась не брать, но есть парочка) • доходность - выше 10% к погашению [9,5 % край]( менее не интересно 😿- учитывайте, что платите 13% с купонов и комиссию с покупки/ продажи бумаг👆🏽) •стоимость - желательно ниже или близко к номиналу. ( искл. новейшие выпуски с высоким купонным %) •рейтинг - средний и выше ( на низкий выделить не более 15% от облиг части) •выплата купона - 4 раза в год , 12 как бонус для ВДО 👆🏽 Имейте в виду, что лучше покупать облигации сразу после выплаты купона, так как НКД не уменьшает налог с купонов. (с полученного купона вы позже будете платить налог% полностью со всей стоимости без вычета НКД при выводе средств/ закрытии иис) 👆🏽Перерасчёт по налогам/нкд делается по результату налогового периода. { 📝Поддержка тиньков : Мы сальдируем эти суммы у вас в налогах по итогам года. Вы оплатите налог только со своей фактической прибыли по купону. НКД учитывается при расчете налогооблагаемой базы по реализации/погашении облигации:((цена продажи + НКД) - (цена покупки + НКД) - комиссия за сделки) * 13% или 15% = налог} Посмотрим потом как это в итоге работает (в таблице отдельно считаю реальный налог который должна буду уплатить-сверю), но лучше берите сразу после выплаты, чтобы в моменте меньше затратить средств. •Амортизация - как преимущество (добавляет ликвидность портфелю). •как ☘️ - знание и использование эмитента в обиходе, вера в жизнеспособность). 📌Планирую в лучшем случае держать облигации полный срок до дня погашения — в эту дату эмитент вернет номинальную стоимость бумаги. При погашении облигаций комиссия за операцию НЕ списывается. ( Мелочь, а копейка рубль бережёт!!!💰). Но также могу в любой момент продать облигацию на бирже по рыночной или лимитной цене. Почему могу продать ? 👇🏼 🤔 Общая мысль - скорее всего инфляция будет снижаться не так быстро как планирует Минфин и понадобится небольшое увеличение ставочки ближе к середине / второй половине 23 года. Сам ЦБ прогнозирует ставку на уровне 6,5-8,5% в 23г. Это значит, что доходность облигаций для интереса инвесторов должна быть выше. А значит тело будет падать для роста этой самой доходности. Так что собираюсь внимательно следить за статистикой и в случае чего фиксировать прирост тела и перекладываться чуть позже в те же бумаги. Посмотрим. Пока все вилами по воде. Подробнее по выборке распишу в следующем посте. 🤗 Если интересно - U a welcome ✔️ $RU000A103L03 $RU000A104ZK2 $RU000A102SG9 $RU000A1029T9 $RU000A1028C7 $RU000A102RU2 $RU000A105CS1 $RU000A105PK0 $RU000A104WS2

Немного непопулярная тема сейчас, т.к. рубль может ослабнуть, а ключевую снизили, тем не менее недавно была мысль глянуть ставки по депозитам и там совсем все грустно, поэтому для себя и для вас небольшая карта рынка облигаций. Поставил фильтр на дюрацию до 5 лет и доходность к погашению от 9 до 14 процентов. Пробежимся по эмитентам и выпускам, которые можно смело брать как аналог депозиту. Я считаю, что тут нельзя брать один выпуск одного эмитента. Если залетаете в облигации, берите штук 10-15 разных, если это не ОФЗ или муниципальные, там правда ставки так себе. Список: 1. Новотранс. Неплохой ж/д оператор, признаюсь, дотошно не изучал компанию, эквивалент Глобалтранса или Трансконтейнера. Есть три выпуска с доходностью 11-12%. Я бы взял первый выпуск $RU000A1014S3, аналог депозита на 2 года. 2. Самолет. Тут все всё знаете итак, строят масс сегмент, девелоперы и финансовый сектор всегда немного с премией торгуются, я бы посмотрел на выпуски 9, 11, 12 с погашением в ближайшие пару лет $RU000A104YT6 $RU000A104JQ3. 3. Гидромашсервис. Отличная компания, которая делает компрессоры и насосы для нефтегаза. Немного зависит от всяких больших строек, которые сейчас идут непросто, но является своего рода одной из крупнейших компаний в этом секторе (Транснефть тоже начала делать, поэтому делают для Газпрома, а Транснефть сама для себя теперь). По финансам выглядят неплохо. Берем выпуск с погашением в 25 году. $RU000A105Q89 4. ТрансфинМ. Когда то компания РЖД, сейчас занимается сдачей в аренду ж/д состава как частная компания, $RU000A0ZYEB1. Выпуски длинноваты, но рынок ставок аренды сейчас ок для них. 5. 2-ой выпуск ЯТЭКа выглядит неплохо, однозначно. $RU000A102ZH2. После того как акционером стало А-Проперти, вопросов к ним стало меньше. МСФО отчетность нормальная, тут можно глянуть https://www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=4994&type=4 вообще не ленитесь смотреть на раскрытии отчетность, хотя бы бегло. 6. Белорусский Евроторг - однозначно ок. $RU000A102TR4. Должны показывать хороший денежный поток, с валютными долгами и пр. они разобрались, насколько понимаю, хотя и они им не сильно мешали. Компания достаточно открытая и эффективная. 7. Из лизинга я бы смотрел на Европлан, т.к. у них больше про коммерческий транспорт, всякие ГТЛК не очень эффективны, хоть и с гос. поддержкой по сути. $RU000A102RU2. На этом и закончим, наверное. В целом, есть из чего по выбирать. Есть бумаги типа М-видео или Сегежи, в которых по бизнесу не лучшие времена, но и их можно брать, т.к. разрулят все. А так лучше смотреть конечно туда, где все ок и не будет неприятных историй. В облигациях цена ошибки выше, чем в акции, поэтому старайтесь брать много разных эмитентов. Исторически, финансовый сектор, машиностроение и стройка торгуются с небольшой премией к рынку, я бы выбирал тут что то. Только перед тем как брать что то, делайте небольшой анализ. В том же машиностроении у компаний разная зависимость от импорта. Кто то сам все отливает и делает на китайских аналогах, а для кого то критично было европейское оборудование и все встало, или рынок был специфическим. По дюрации в идеале брать 1-2 года, на больший горизонт не хочется сидеть, напомню - чем больше срок бумаги, тем больше ее колбасит по телу. Дюрация является не только средним сроком к погашению, но и мерой чувствительности к процентному риску. Условно, дюрация в 5 лет может говорить не только о том, что бумага погасится лет за 7-8 (т.к. там потоки взвешиваются), но и что при изменении процентных ставок (например, ключевая ставка ЦБ), выпуск переоценится на 5 процентов от номинала.

Всем привет! Итоги прошедшей недели 14.11.22-20.11.22 +5,5р 14.11.22 $TCSG выбило по стопу на 2706 цена ушла на 2800 +45,38р 14.11.22 $RU000A1008D7 РЖД вып14 1шт докупил +1шт (купон 45,38р 9,1% 2 раза/год) +52,86р 15.11.22 $RU000A103JK3 Джи-групп вып2 2шт докупил +1шт (купон 26,43р 10,6% 4 раза/год) С Амортизацией +130р 15.11.22 $RU000A102CZ3 Онлайн Микрофин вып2 продажа 14шт. (ЦЕЛЬ за неделю получил месячный купонный доход) +13,56р 15.11.22 $RU000A104JV3 Айди Коллкт вып2 1шт докупил +1шт (купон 13,56р 16,5% 12раз/год) риск высокий +10,44р 16.11.22 $RU000A103QJ5 МФК Займер вып3 1шт докупил +1 шт (купон 10,44р 12,7% 12раз/год) +31,16р 16.11.22 $RU000A1040V2 Охта Групп вып2 1шт докупил +1 шт (купон 31,16р 12,5% 4раза/год) +16,44р 16.11.22 $RU000A1022E6 ПР-Лизинг 002Р-01 2шт (купон 8,22р 10% 12раз/год) +17,7р 16.11.22 $RU000A102RU2 Европлан 001Р-01 1шт докупил +1 шт (купон 17,7р 7,1% 4раза/год) 18.11.22 $RU000A102CZ3 Онлайн Микрофин вып2 купил 100шт. +178,25р 18.11.22 $SU26229RMFS3 ОФЗ26229 5шт. докупил +1шт (купон 35,65р 7,15% 2раза/год) +24,31р 18.11.22 $RU000A102S23 Племзавод Победа вып1 1шт. (купон 24,31р 9,75% 4раза/год) Продал облигацию в безубыток (серьезные судебные процессы) +22,81р 18.11.22 $RU000A102VK5 ВИС Финанс вып2 1шт. докупил +1шт (купон 22,81р 9,15% 4раза/год) +30,5р 18.11.22 $TCSG вышел из позиции, чтоб не оставлять на выходные Итого +578,91руб Хорошие разборы по облигациям смотрю у @Serxeir $TCSG использую для спекуляции т.к. на тарифе Премиум по ней нет комиссии брокера. Налог по прежнему не берут, тк есть зафиксированный убыток. К каждой облигации докупил по 1 шт. (по моей стратегии: на кануне выплаты купона, когда НКД=0 докупаю 1шт.), кроме $RU000A102S23 (скинул). Иду к балансу портфеля 33% облигаций, 33% акций, 33% кэш. По акциям пока определяюсь с составом инвестиционного портфеля и критерием закупа. Лайк диз, подписка. Ваше мнение по составу инвест портфеля акций в комментариях.

Анализ эмитента ПАО "ЛК "Европлан": ---------------- 🔍Об эмитенте: ---------------- «Европлан» (до 2004 года «Дельта-Лизинг») — автолизинговая компания. Компания предоставляет услуги по оформлению автомобилей в лизинг и сопутствующие автоуслуги: страхование, обслуживание автомобиля и парка, доставку транспорта и др. ПАО «ЛК „Европлан“» на 100% принадлежит холдингу «ЭсЭфАй» (SFI). Руководитель: Мизюра Сергей Николаевич Сайт компании: https://europlan.ru/ ---------------- 🔍Выпуски эмитента: ---------------- $RU000A0JWVL2 $RU000A0ZZBV2 $RU000A1004K1 $RU000A100DG5 $RU000A100W60 $RU000A102RU2 $RU000A1034J0 $RU000A103KJ8 $RU000A103S14 ---------------- 🔍Кредитные рейтинги: ---------------- Агентство АКРА: A+(RU) ---------------- Данные представлены за последние 12 месяцев по отчетности РСБУ(последний отчет за 9 месяцев 2022) 🔍Выручка и прибыль: ---------------- Выручка: 32.0 млрд. руб (+24%) Операционная прибыль: 21.0 млрд. руб (+18%) EBITDA: 24.7 млрд. руб (+29%) Прибыль до налогов: 13.0 млрд. руб (+19%) Чистая прибыль: 10.4 млрд. руб (+19%) ✅Рентабельность капитала: 35% ✅Рентабельность активов: 5% ---------------- 🔍Финансовое здоровье: ---------------- Активы: 173.9 млрд. руб (+1%) Собственный капитал: 29.3 млрд. руб (+12%) Обязательства: 132.7 млрд. руб (-0%) Долг: 132.7 млрд. руб (-0%) Чистый долг: 123.6 млрд. руб (-0%) ✅Внеоборотные активы/долгосрочные обязательства: 17% (норма >5%) ✅Чистый долг/EBITDA: 500% (норма <550%) ✅Коэффициент покрытия долга: 131% (норма 120-180%) ✅Коэффициент уровня собственного капитала: 16% (норма >8%) ---------------- 🔍Обслуживание текущих обязательств: ---------------- ✅Коэффициент текущей ликвидности: 318% (норма >150%) ⚠️Коэффициент абсолютной ликвидности: 18% (норма >20%) ✅Коэффициент быстрой ликвидности: 318% (норма >100%) ✅Проценты к уплате/операционная прибыль: 53% (норма <60%) ---------------- 🔍Вывод: Эмитент активно развивается, первое полугодие 2022 года не стало исключением, эмитент смог немного нарастить ЧИЛ, а также повысить уровень собственного капитала. Долговая нагрузка находится на умеренно-низком уровне, процентная нагрузка низкая. Лизинговый портфель имеет очень высокое качество(доля потенциально проблемной задолженности менее 1%). Рентабельность бизнеса высокая и существенно превышает показатели конкурентов. Коэффициенты ликвидности в норме, у компании стабильно на счетах присутствуют денежные средства. Денежные потоки компании в норме, эмитент инвестирует полученные средства в своё развитие, а также платит небольшие дивиденды, не превышающие 40% от прибыли компании. Инвестиционный риск [🟩1...10🟥] 🔴🔴⭕️⭕️⭕️⭕️⭕️⭕️⭕️⭕️

$RU000A102RU2 компания показывает безупречную историю размещения облигаций на российском рынке)ни разу не нарушила условия выплат. Все годы работы лизинга Европлан остаётся безубыточной, оказывая услуги лизинга приобретения и эксплуатации легкового, грузового транспорта и спецтехники) Эти бумаги можно приобрести ниже номинала и без купонного дохода, который выплачивается 4 раза в год , есть амортизация, Дата погашения : 13.08.2024 доходность к погашению : 10,67%. #учу_в_пульсе. #прояви_себя_в_пульсе

Решил потихоньку покупать облигации. Именно те, кто больше всего упали в цене и как в прошлый раз, при поднятии ставки ЦБ, облигации выглядели более перспективнее, чем акции. Как раз Эльвира Набиуллина сказала, что понижении больше не будет, а значит велика вероятность повышения ключевой ставки, если будут не благоприятные развития событий. $TMOS $SU26225RMFS1 $SU26238RMFS4 $RU000A102SK1 $RU000A102RU2 $RU000A1029T9

Вчера прикупил корпоративных облигаций к имеющимся в портфеле офз. Решил нарастить долю облигаций до 33% от портфеля. При получении купона по облигации буду к ней докупать ещё 1 штуку, тем самым постепенно наращивать долю и повышать купонный доход. Докупать буду облигации с ценой меньше номинала за счёт новых пополнений. В сентябре 3 шт., в октябре 6шт. Лайк дизлайк, подписка А как бы вы поступили? $RU000A1023K1 $RU000A1043Z7 $RU000A102952 $RU000A102RU2 {$RU000A1026C1} $RU000A1029T9 $RU000A1030X9 $RU000A102SC8 $RU000A103RT2

Немного закупился корпоративными облигациями, отбирал по принципу минимум 4 выплаты купона в год, не более двух лет до погашения. Все бумаги входят в фонд Тинькова Бонды $TBRU , по рекомендации @GarageBiz $RU000A1023K1 $RU000A1043Z7 $RU000A102952 $RU000A102RU2 {$RU000A1026C1} $RU000A1029T9 $RU000A1030X9 $RU000A102SC8 $RU000A103RT2 лайк дизлайк, подписка, ваше мнение в комментариях

🌓 Petropavlovsk объявляет дефолт • Petropavlovsk не смог выплатить купон по долларовым евробондам. Согласно сообщению компании, среди причин, по которым выплата не может быть произведена — трудности с получением средств от российских «дочек», а также требования досрочного исполнения обязательств по кредиту на $201 млн. • Детский мир отчитался об убытке в ₽517 млн за 1-й квартал 2022 года. Основная причина — убыток от курсовых разниц в размере 1,5 млрд из-за переоценки кредиторской задолженности перед поставщиками. За аналогичный период прошлого года компания получила чистую прибыль в размере ₽1,3 млрд. • Падение лизингового рынка продлится до начала 2023 года. Количество новых лизинговых контрактов в этом году может сократиться на 40%–50%, в пессимистичном сценарии — на 60%–70% — прогноз НРА • МКБ получил от Министерства промышленности и торговли РФ лицензию на экспорт золота в слитках. Лицензия будет действовать до 25 апреля 2023 года. • Принстонский университет планирует выпустить облигации на $600 млн для финансирования расширения кампуса в Нью-Джерси Погашения ожидаются по 2 выпускам на общую сумму ₽654 млн, включая Самолет ГК-БО-ПО1 (частичное 25%, ₽625 млн) Купонные выплаты ожидаются по 31 выпускам на общую сумму ₽4,84 млрд, включая Московская Обл-35015-об и Европлан ЛК-001Р-01 Доходности по 10-летним облигациям: 🇺🇸 2,9094% (+0,0018) 🇩🇪 0,9870% (+0,0480) 🇨🇳 2,8170% (-0,0100) 🇷🇺 10,280% (-0,0500) {$POGR} $DSKY $CBOM $RU000A102RU2

$RU000A102RU2 Купон выплачен без задержек.