ДОМ.РФ ИА БО-001Р-08 RU000A1031K4

Доходность к погашению
0% за 322 месяца
Рейтинг эмитента
Средний
Логотип облигации ДОМ.РФ ИА БО-001Р-08, RU000A1031K4

Про облигацию ДОМ.РФ ИА БО-001Р-08

Акционерное общество «ДОМ.РФ» — финансовый институт развития в жилищной сфере. Создан в 1997 году постановлением Правительства РФ для содействия проведению государственной жилищной политики. ДОМ.РФ реализует направления, каждое из которых выполняет конкретную государственную задачу: от привлечения инвестиций до повышения качества и доступности жилья за счет разработки и внедрения федеральных стандартов, которые позволяют создавать выгодные условия приобретения жилья, в том числе с использованием ипотеки, формировать цивилизованный рынок аренды и развивать комфортную городскую среду.

Страна эмитента
Россия
Биржа торгов
Московская биржа
Информация о выпуске
Дата погашения облигации
28.04.2051
Дата выплаты купона
28.07.2024
Купон
Фиксированный
Накопленный купонный доход
3,040211 
Величина купона
8,93 
Номинал
515,29 
Количество выплат в год
4
Субординированность 
Нет
Амортизация 
Да

Интересное в Пульсе

20 июня в 14:15

Доходность, которая отображается для каждой цены в стакане — абсолютно гениальная фишка, которую кажется придумали как раз в ТИ. Как это работает для классических выпусков, понятно — все платежи известны заранее, посчитать не проблема. В остальных случаях есть нюансы) Самый простой нетривиальный случай — выпуски с офертой, как, например, недавно размещённая $RU000A104V75. В этом случае доходность просто считают к дате оферты. Да, это всего лишь один из сценариев развития событий, но об этом чётко пишут в карточке, вопросов нет. Так же, как и в более редких случаях выпусков с колл-опционом (в основном это всякие суборды). А дальше начинаются фокусы. У некоторых облигаций купон переменный. Самый известный пример — флоатеры ОФЗ-ПК, купон начисляется исходя из средней ставки RUONIA за период с премией (зависит от выпуска) и с лагом в 6 месяцев. Возьмём, например, $SU29010RMFS4. Купон к выплате 22 июня — 40.59р. Если заглянуть в стакан, то по текущей цене 1084р там показывают доходность 7.23%. Как же её смогли посчитать, если купон переменный? Очень просто, взяли последнее известное значение и спроецировали в будущее до погашения)) А погашение в 2034 году, в год 2 купона. Такой доходность сможет быть только если RUONIA будет держаться в среднем на тех же значениях, как в позапрошлом квартале. Кстати размер следующего купона должен быть определён на днях, и, исходя из прошедшего квартала, должен быть довольно большим, если не рекордным. Если это так, то отображаемая доходность к текущей цене внезапно может стать гораздо больше) Ещё два интересных примера "как оно оказывается бывает". Первый — $RU000A1032P1. Выпуск с амортизацией, размер которого заранее неизвестен. Известно только, что 36 периодов (3 года) с выпуска амортизаций не будет. Дальше есть 3 разных прогнозных даты погашения (от 2026 до 2030) и примерно нарисованная кривая досрочных погашений. Тут, помимо "залипшей" доходности к погашению 12.44% в карточке, про которую писал в прошлом посте, в стакане нам показывают по текущей цене 932.7р 11%. Rusbonds этому выпуску показывает 9.55%. Столько получится, если исходить из погашения по максимальному возможному сроку 1 декабря 2030, вообще без амортизаций. Кстати, именно так в приложение вбиты купоны, прямо до победного конца) 11% получится, если взять график выплаты купонов с Мосбиржи. Там он почему-то обрывается на 50-м периоде 1 сентября 2025. Если принять, что тело выплатят в ту же дату без промежуточных амортизаций, получатся искомые 11%. Почему в ТИ тоже взяли именно этот сценарий, не знаю) Но гораздо круче доходности можно увидеть в стакане у $RU000A103D37. 578р — 8.46%, 560 — уже 24.3%, 520.5 — аж 70.9%, ну и дальше больше. Как писал об этом выпуске раньше, тут амортизация может случиться в любую выплату купона и размер неизвестен. А раз неизвестен, то давайте будем считать, что все ипотечники закроют свои кредиты уже к следующей выплате через квартал %) Тогда как раз получится искомая довольно крутая зависимость ставки от цены. Не сказал бы, что это самый вероятный сценарий)) При этом есть похожие выпуски ДОМ.РФ, вот такой например: $RU000A1031K4, где доходности в стакане вообще нет) Оказывается, так тоже можно было. Учитывая, что он гасится в 2051, разброс там мог бы быть ещё более фееричным) В общем caveat emptor, удобства это хорошо, но математику и здравый смысл никто не отменял) UPD Очень похоже, что с определёнными допущениями все эти кейсы можно объяснить, исходя из данных на сайте Мосбиржи. Возможно, ТИ просто берут их для расчёта доходности (при этом в карточке "купоны" другие данные). Например, для ОФЗ-ПК действительно указан постоянный купон во все выплаты до погашения, и приведена сноска: "при неизвестных значениях купонов, эти значения берутся равными последней известной купонной ставке, если иное не указано". Поэтому в любой непонятной ситуации с доходностью можете заглянуть на сайт Мосбиржи, скорей всего там будет ответ.

17 декабря в 18:25

$RU000A1031K4 #Премаркетинг 🏠«ДОМ.РФ Ипотечный агент», ипотечные облигации серии БО-001P-17 (31.41 млрд) Сбор заявок – 20 декабря, дата начала размещения – 21 декабря. Амортизация: в даты выплаты купонных платежей в объеме плановых погашений, внеплановых досрочных погашений и выкупов закладных с просрочкой 90+ дней. 📝Облигационный долг Эмитента: 627.764 млрд руб. Обеспечение: залог ипотечного покрытия на 53.78 млрд руб., поручительство АО «ДОМ.РФ». Кредитное усиление: Обязательство ДОМ.РФ по выкупу закладных с просрочкой 90+ дней; портфель ипотечных закладных зафиксирован; сервисный агент – АО «Банк ДОМ.РФ».

27 июля в 12:41

[Студент инвестирует] Пульс привет! Долго меня тут не было, но думаю есть смысл чиркануть пару строк. Итак, за время моего отсутствия тут я прикупил пару фондов $FXIM $TBRU , облигацию $RU000A1031K4 и акцию $DSKY Считаю, что это очень даже выгодные покупки, так как всё даёт рост. Детский мир взял по рекомендации одного из комментаторов, долго следил за акциями компании и решил, что буду брать сейчас. Облигацией решил обезопасить и приумножить вложения, а фондами диверсифицировпть портфель. Стипендии я как-то умудрился лишиться, поэтому теперь в рубрике будет обновление, придётся работать и откладывать заработанные, но с этим и появляется больше возможностей🎉 Делитесь вашими покупками/продажами, мнением о моих покупках. Будет интересно почитать, до новых встреч!!!

Другие бумаги компании

Облигация ДОМ.РФ ИА БО-001Р-08 (ISIN код - RU000A1031K4) торгуется по цене 394.969785 рублей, что составляет 76,65% от номинальной стоимости. В случае приобретения облигации сейчас, вы заплатите продавцу накопленный купонный доход в размере 3.040211 рублей. Данный актив подвержен амортизации. Некоторые облигации входят в ETF или индексы.