Воскресные мысли. Прошу прощения за длиннопост. Сейчас весь металлургический сектор РФ лежит на дне. Стоит ли покупать? ❗Черная металлургия (сталевары). Это Северсталь, ММК, НЛМК, ЕВРАЗ, Мечел - в кризисе. Экспорт стали лежит, он фактически убыточен. Раз некуда и незачем экспортировать - снижается производство. НЛМК главный экспортер. Северсталь наиболее сбалансированный и качественный бизнес. Попал под блокирующие санкции. ММК всегда ориентированный на внутренний сбыт металлург. У которого теперь остальные отгрызают рынок. Мечел сильно завязан как на сталь, так и на уголь. У компании огромные долги. Растет конкуренция на внутреннем рынке, что давит на цены внутри страны. Отчеты почитали, в них все плохо. ❗Цветные металлурги. Норникель испытывает шок от санкций Британии на Потанина. Еще мы наблюдаем падение цен на корзину металлов Норникеля. Практически никто из аналитиков не ждал серьезной просадки акций Норникеля. Налицо серьезная просадка. -20% от среднего ожидания - факт. Компания очень мощная и нужная миру. Беру. $GMKN РУСАЛ и его папка EN+ - под гнетом перспектив общемировой рецессии. Хотя без алюминия (как и меди) высокого будущего не будет. Но отрасль страдает. Титан и ВСМПО-АВИСМА как топ-1 производитель титана в мире пока чувствует себя получше. Всем самолетам в мире нужен наш титан $VSMO Надолго ли? ❗Драгметаллы. Полиметалл - это золото и серебро. Все плохо. Иностранная юрисдикция, проблемы со сбытом, проблемы с обслуживанием оборудования, общая токсичность. Акции уже в 7 раз вниз нырнули. Даже с учетом всего негатива цена удивительно низко ушла. $POLY Там есть штраф за иностранную юрисдикцию. Петропавловск $POGR - умудрился обанкротиться. Невероятно, но факт. $PLZL Полюс - упал всего вдвое, что с одной стороны достижение. Почему достижение? Потому что всего вдвое. С другой - риск. Почему риск? Потому что та же самая проблема со сбытом продукции. Давненько Гохран серьезно не покупал. Покупали банки: наши и иностранные. Подавляющая, часть оборудования золотодобытчиков - иностранное. Этому оборудованию нужны иностранные запчасти, иностранное ПО, и новое иностранное оборудование на все инвестпроекты. И просто на замену состарившегося. Риски почти те же самые, что и у других золотодобытчиков. А основной риск такой. 🛑 7-й, пакет санкций ЕС полностью прекратил возможность легально продавать русское золото в ЕС. Самая активная площадка продажи золота - Лондонская биржа металлов. Кстати, не надо думать, что если Полюс возит вскрышу и руду на самосвалах $CAT . И бурит скважины на станках DML, то других это не касается. Вся черная металлургия, вся цветная металлургия. Все они, как и драгметаллы - сидят на оборудовании и запчастях "недружественных" стран. Нарастающие проблемы будут у всех. Перспектива фундаментально для металлургов кислая. К сожалению 😿 Если не будет серьезных изменений. Точечно докупаю уже сейчас, кстати. Но нет уверенности, что это стоит делать.
32
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
28 комментариев
Ваш комментарий...
24 июля 2022 в 14:47
Под серьёзные кризисы металлы всегда страдают. Однако цены уже и давно, конечно... Но тут у нас геополитика.
Нравится
24 июля 2022 в 14:51
Стоит ли покупать наше унылое г..но на Москухне?) ответ очевиден - нет
Нравится
3
24 июля 2022 в 15:13
@NalcoProxy ваше видение по сектору?
Нравится
24 июля 2022 в 15:13
@dm86 а какие варианты то
Нравится
24 июля 2022 в 15:14
@temychtut Америка, зарубежный брокер
Нравится
SKiW
821 подписчик20 подписок
Портфель
до 500 000 
Доходность
6,71%
Еще статьи от автора
22 сентября 2022
Привет, друзья! Газпром GAZP сегодня на словесных интервенциях о дивидендах - лидер. Полиметалл POLY - на ожидаемой отчетности и абсолютно понятном отказе от дивидендов - аутсайдер. Ребята, как вы представляете выплату дивов компанией из Великобритании? Много раз это уже проходили. Лично у меня ни к одной из этих двух компаний отношение не поменялось. Там и тут - держу много. Кэш (30% сейчас) предпочитаю под 10% в рублях держать в России, а баксы под 4% - в Узбекистане. Ну и рынок!
20 сентября 2022
...
19 сентября 2022
Друзья, добрый день! Не так давно подписчики спрашивали - что думаете насчет Positive Technologies - крупнейшего российского публичного кибербеза. Я тогда ответил, что эмитента не знаю, ответить на вопрос не могу. Сегодня увидел новость про SPO 4%. И захотел сказать, что с тех пор изучил эмитента. И довольно давно докупаю. Сейчас впомнил, что забыл об этом написать. Новость про SPO (читай - увеличение ликвидности на 40%) считаю неплохой. Просто семь тезисов. Шесть хороших. Один не очень. Без сложных цифр. 1) Это безальтернативный вариант для тех, кто ищет акции роста. И более того - кибербезопасность внутри РФ. 2) Новости от компании одна позитивнее другой, а темпы роста - очень хорошие. 3) После ухода многих конкурентов - рынок стал гораздо более свободным, и его легче забирать. 4) Посмотрите хоть одну конфу PT - кажется, что они не из этого мира. В хорошем смысле выражения. 5) Это настоящие российские акции. Как бы я ни любил каких-нибудь зарубежных Русагро или Яндекс - нет никакого понимания, когда они смогут наладить мостик в Россию. Что еще из акций роста - российские акции? Разве что SGZH Сегежа. Но там совсем другая отрасль с большими отраслевыми рисками. С долгим, мощным и понятным понижательным трендом. 6) Есть ли сомнения, что это один из самых взрывных рынков? Число киберугроз будет быстро расти. А против местных компаний, вероятно, расти еще быстрее? 7) Ну, пожалуй, дороговато. Традиционно, давайте пообсуждаем. POSI