ЕАБР RU000A1050H0
Доходность к погашению
16,17% за 14 месяцев
Рейтинг эмитента
Средний
Форум об облигации ЕАБР
Что вы думаете про ЕАБР?
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Будь в курсе событий
Следи за сделками авторов, собирай персональную ленту и делись мнением
😎 Топ-10 облигаций с высокой доходностью от аналитиков РБК
Снег уже везде растаял, начинают таять и доходности по облигациям на ожиданиях разворота ДКП, которого, кстати, может и не быть в ближайшее время. Для желающих инвестировать в надёжных эмитентов эксперты из РБК предлагают любопытную подборку облигаций с доходностью выше 16%. Посмотрим, что им есть предложить.
🙄 Параметры подборки: доходность выше 16%, рейтинг не ниже A-, дюрация от полугода до трёх лет. В частности, короткая дюрация считается повышенным фактором снижения рисков, а сокращается она с помощью амортизации, но это не всегда хорошо!
Все выпуски знаю, многие из них брал ещё на размещениях. Все без оферт — это плюс для тех, кто не хочет за ними следить. А вот амортизация при ожидании разворота ДКП может сыграть против инвесторов.
🔸 Новотранс, выпуск 001P-01 (Новотр 1Р1), ruAA-
· ISIN: $RU000A1014S3
· Дата погашения: 27.11.2024
· Доходность: 17,85%
· Купон: 8,75% (4 раза в год)
· Оферта: нет
· Амортизация: да
🔸 Пионер, выпуск 001P-06 (Пионер 1P6), A-
· ISIN: $RU000A104735
· Дата погашения: 04.12.2025
· Доходность: 17,82%
· Купон: 11,75% (4 раза в год)
· Оферта: нет
· Амортизация: да
🔸 Интерлизинг, выпуск 001Р-06 (ИнтЛиз1Р06), A-
· ISIN: $RU000A106SF2
· Дата погашения: 24.08.2026
· Доходность: 17,56%
· Купон: 13,50% (4 раза в год)
· Оферта: нет
· Амортизация: да
🔸 Лидер-Инвест (Эталон Финанс), выпуск БO-ПO3 (ЭталФинП03), A-
· ISIN: $RU000A103QH9
· Дата погашения: 15.09.2026
· Доходность: 17,4%
· Купон: 9,10% (4 раза в год)
· Оферта: нет
· Амортизация: да
🔸 Сэтл Групп, выпуск 002Р-02 (СэтлГрБ2P2), A
· ISIN: $RU000A105X64
· Дата погашения: 05.03.2026
· Доходность: 17,06%
· Купон: 12,20% (4 раза в год)
· Оферта: нет
· Амортизация: нет
🔸 ХКФ Банк, выпуск БО-04 (ХКФБанкБ04), A-
· ISIN: $RU000A103760
· Дата погашения: 01.06.2026
· Доходность: 17,05%
· Купон: 8,00% (4 раза в год)
· Оферта: нет
· Амортизация: нет
🔸 ЭР-Телеком Холдинг, выпуск ПБО-02-03 (ТелХолБ2-3), A-
· ISIN: $RU000A106JV8
· Дата погашения: 10.07.2025
· Доходность: 16,95%
· Купон: 12,00% (4 раза в год)
· Оферта: нет
· Амортизация: нет
🔸 Синара-Транспортные Машины, выпуск 001Р-02 (СТМ 1P2), A
· ISIN: $RU000A103G00
· Дата погашения: 22.07.2026
· Доходность: 16,84%
· Купон: 8,70% (2 раза в год)
· Оферта: нет
· Амортизация: нет
🔸 Группа ЛСР, выпуск 001P-07 (ЛСР БО 1Р7), A
· ISIN: $RU000A103PX8
· Дата погашения: 11.09.2026
· Доходность: 16,70%
· Купон: 8,65% (4 раза в год)
· Оферта: нет
· Амортизация: да
🔸 (к) ЕАБР, выпуск 003Р-001 (ЕАБР П3-01), AAA
· ISIN: $RU000A1050H0
· Дата погашения: 29.07.2025
· Доходность: 16,63%
· Купон: 9,35% (4 раза в год)
· Оферта: нет
· Амортизация: нет
Эмитенты собраны действительно качественные, с хорошими финансовыми показателями и качественным управлением. Поскольку сейчас не лучшее время котлетить ВДО с низкими рейтингами, хорошей практикой среди котлетеров и туземунщиков считается повысить минимальный уровень рейтинга. Для меня — это BBB-, но A- даже ещё получше. Тем не менее, это не отменяет диверсификацию. Большинство с амортизацией, также многие уже довольно короткие. Это может быть как плюсом, так и минусом.
#облигации #псвп #прояви_себя_в_пульсе
57
Самые свежие посты скрыты
Откройте счет или войдите в личный кабинет для просмотра актуальных постов про ценные бумаги
$RU000A1050H0
Покупаю. Спасибо БКС за наводку.
Евразийский банк развития (ЕАБР) — международная организация, финансирующая проекты государств-участников (входят в состав СНГ). Кредитный портфель составляет 50% баланса (в том числе 49% в РФ, 37% — в Казахстане, 8% — в Беларуси), остальное — ликвидность с BBB- рейтингом на 31 декабря 2021 г.
Достаточность капитала очень высокая — 44% (Капитал/Активы 64%). Акционеры: Россия — 66% (контроль), Казахстан — 33% (блокпакет) и Беларусь — 1%. По данным СМИ, Россия и Беларусь хотят уменьшить общую долю до 50%, чтобы снизить санкционные риски.
Облигация ЕАБР торгуется с премией около 50–70 б.п. относительно финансовых институтов развития ВЭБ, РСХБ и МИБ при похожем очень сильном уровне поддержки акционеров у всего сектора, но лучшем балансе и качестве активов.
7
Нравится
Комментировать
🔥 Облигации наивысшего кредитного качества с купоном от 9% (доступные в ТИ)
Основными критериями подборки выступили: наличие у эмитентов/выпусков наивысшего кредитного рейтинга «ААА» от аккредитованных рейтинговых агентств, купон от 9%, факт подтверждения рейтинга в текущем году и не слишком сильный отрыв котировок от номинала (в пределах 2-3%). Подборка подойдёт инвесторам с консервативным риск-профилем.
1. Тойота Банк-001Р-05-боб
Купон: 11,15%.
Кредитный рейтинг: AAA(RU), «АКРА» (подтверждён 22.09.2022).
ISIN: $RU000A104L36
2. НорНикель-БО-001P-02
Купон: 9,75%.
Кредитный рейтинг: ruAAA, «Эксперт РА» (подтверждён 11.10.2022).
ISIN: $RU000A105A61
3. МТС-001P-21
Купон: 9,65%.
Кредитный рейтинг: ruAAA, «Эксперт РА» (установлен 27.06.2022).
ISIN: $RU000A104WJ1
4. ЕАБР-003Р-001
Купон: 9,35%
Кредитный рейтинг: AAA(RU), «АКРА» (установлен 02.08.2022).
ISIN: $RU000A1050H0
5. Почта России-БО-002Р-04
Купон: 9,25%.
Кредитный рейтинг: AAA(RU), «АКРА» (подтверждён 15.09.2022).
ISIN: $RU000A1055Y4
*У эмитента есть выпуск в ТИ с более высоким купоном, но и котировки там соответствующие – на 6% выше номинала. В подборку не включён.
6. Ростелеком-001P-02R
Купон: 9,2%.
Кредитный рейтинг: AAA_ru, «НКР» (повышен 27.05.2022).
ISIN: $RU000A0JXPN8
7. СИБУР Холдинг-001Р-01
Купон: 9,15%.
Кредитный рейтинг: ruAAA, «Эксперт РА» (подтверждён 8.07.2022).
ISIN: $RU000A104XW2
8. РЖД-001P-13R
Купон: 9,1%.
Кредитный рейтинг: AAA(RU), «АКРА» (подтверждён 6.05.2022).
ISIN: $RU000A1007Z2
*У эмитента также можно найти в ТИ более доходный выпуск, но он торгуется на 12% выше номинала. В подборку не включён.
💬 Хочу также напомнить, что 28 октября пройдет очередное заседание Банка России по ключевой ставке. Выпуски с высоким рейтингом довольно чувствительны к её изменению, поэтому есть риск того, что при увеличении ставки, облигации могут отреагировать снижением котировок. Тем не менее, большинство экспертов склоняются к тому, что ключевая ставка будет сохранена на том же уровне (±0,25%).
#прояви_себя_в_пульсе
114
Нравится
53