О компании СТМ

Много рассказывал о том, как закупаюсь облигациями и формирую пассивный доход во время падения российского рынка крайние пару месяцев, из-за чего могло сложиться ошибочное впечатление что потери и просадки прошли меня стороной, но это не так. И в данной статье хочу с вами поделиться убытками своего портфеля... На данный момент все инструменты портфеля находятся в красной зоне, самые большие потери в процентном выражении по следующим бумагам: • $SU26218RMFS6 потерял 10,02% (усредненная цена в портфеле 976,20 руб., текущая 878,39 руб.) • $RU000A103G00 потерял 10,11% (усредненная цена в портфеле 944.80 руб., текущая 849.30 руб.) • $RU000A103C95 потерял 10,40% (усредненная цена в портфеле 949.80 руб., текущая 851 руб.) • $SU26219RMFS4 потерял 6.06% (усредненная цена в портфеле 949.47 руб., текущая 891.9 руб.) • $RU000A1041B2 потерял 5.23% (усредненная цена в портфеле 992.46 руб., текущая 840.6 руб.) • $SBERP потерял 10.43% (усредненная цена в портфеле 227.74 руб., текущая 203.97 руб.) В общем просадка портфеля от начала формирования составляет 5,47% и это конечно не то, что радует и вдохновляет когда заходишь проверить баланс в приложение. Но все зависит от восприятия сложившейся ситуации: у кого-то стакан на половину пуст, а у кого-то на половину полон... С одной стороны это довольно значительные потери, которые мне придется возмещать получаемыми купонами и дивидендами на протяжении года; но с другой стороны это возможность пополнять портфель со значительной скидкой на инструменты. Давайте разберемся на примере ОФЗ 26218, которых у меня большая часть в портфеле. Я закупил данные ОФЗ по цене 976,20 руб. для получения купона 42,38 руб. раз в полгода до сентября 2031 года, где данную облигацию должны погасить по номиналу 1000 руб. В данный момент я могу покупать эту ОФЗ с теми же условиями, но по цене на 10% ниже (по 878,39 руб.), а зная что я не планировал продавать эти бумаги до погашения, то текущее снижение цены меня просто радует. Но надо понимать, что все исходит из поставленных целей. Моя цель - формирование денежного потока (купоны и дивиденды), и соответственно меня не может не радовать возможность покупки купона 42,38 рублей не за 976,20 руб., а за 878,39 руб. Так это означает, что за 10 000 руб. я могу купить не 10 шт. облигаций, а все 11 шт., соответственно стоимость, которую мне нужно будет потратить на формирование дохода существенно снизилась. Так что что не стоит уподобляться общим настроениям рынка, а просто и без эмоций действовать согласно своей стратегии. Напишите Ваше мнение о текущей ситуации на рынке и вашем восприятии ее. Спасибо! #облигации #учу_в_пульсе #обучение #доход #пассивный_доход #дивиденды #купоны #россия #новичкам

АНАЛИЗ ЭМИТЕНТА: АО «СТМ» (за 3 квартал 2021 г.) ⚡🔥 Цель: определение инвестиционного риска, степени вероятности дефолта в отношении рассматриваемого предприятия, показателей платежеспособности и финансовой устойчивости. 🗞️ Выпуски облигаций в обращении: $RU000A1035D0 с эффективной доходностью 10,8% $RU000A103G00 с эффективной доходностью 10,86% (Расчет выполнен по итогам финансовой отчетности (РСБУ) предприятия за 3 квартал 2021 года). -———— ▫️ Коэффициент погашения текущих обязательств за счет денежных средств 5,54 (норма >0.7) ✅ ▫️ Коэффициент погашения текущих обязательств за счёт денежных средств и дебиторской задолженности 6,56 (норма >1) ✅ ▫️ Коэффициент, отражающий возможность погашения краткосрочных обязательств в течение года 6,56 (норма>1.73) ✅ ▫️ Коэффициент, показывающий долю оборотных средств в активах 0,11 (норма>0.5) 🔶🔴 ▫️ Коэффициент, показывающий долю заёмных средств на один собственный рубль 0,85 (норма от 0 до 1.5) ✅ ▫️ Коэффициент, показывающий какая часть оборотных активов финансируется за счёт собственного капитала (-3,3) (норма>0.5) 🔴 ▫️ Коэффициент удельного веса собственного капитала в общей сумме источников финансирования 0,54 (норма>0.5) ✅ ▫️ Коэффициент финансовой устойчивости предприятия 0,98 (норма>0.8) ✅ —— 📊 Итоговая скоринговая оценка (ИСО): 33 🚥 Инвестиционный риск - средний —— 📝 Вывод: ~20 млрд. нового долгосрочного долга позволяют предприятию закрывать текущие краткосрочные обязательства и повысить критично низкие показатели платежеспособности прошлых лет. За 9 месяцев текущего года собственный капитал вырос на 5% (+), долгосрочные обязательства прибавили почти 20 млрд. руб. (2370%) (-), краткосрочные уменьшились на 79% (+). Несмотря на то, что общий уровень заемных средств относительно собственных увеличился на 347% (-), закредитованность предприятия находится в пределах нормы. ₽ Финансовые результаты: [...] - данные за аналогичный период прошлого года) - Выручка: 588 млн. руб. [475 млн. руб.] - Доходы от участия в других организациях: 2,575 млрд. руб. [-] - Чистая прибыль (убыток): 1,993 млрд. руб. [381 млн. руб.] ——— ▶️ Подписывайся на анализ эмитентов ВДО, важные новости и интересные идеи по облигациям и акциям РФ. ❗️Больше, подробнее + сравнительный анализ, ТОП и АнтиТОП облигаций 👉см. в шапkе пpофиля! 👍💰Благодарю каждого за любую обратную связь (лайки, донаты)! #аналитика #вдо #облигации #анализ #новичкам #пульс #россия #что_купить #отчетность

По моим планам на год (напишу их отдельной публикацией) сначала пополняю ИИС на 400 т.р. для получения налоговых льгот. После чего все инвестиции продолжаю через брокерский счёт. И так прошло две недели от начала 2022 года, получена первая зарплата и большая ее часть (80%) ушла на пополнение ИИС. Докупил просевшие на 5,5% $SU26218RMFS6 с купоном в 42,38₽ (выплата 2 раза в год) Приобрёл корпоративные облигации: $RU000A103G00 с купоном в 41,20₽ (выплата 2 раза в год); $RU000A1041B2 с купоном в 49,12₽ (выплата 2 раза в год) $RU000A102CD0 с купоном в 18,7₽ (выплата 4 раза в год) Ну и поскольку в день зарплаты была не хилая коррекция, не удержался и приобрёл 20 акций $SBERP по 251,53₽ Итого среднемесячный доход с купонов стал почти 1200₽, что считаю не плохим результатам за 2 месяца. И так портфель в разрезе по сегментам стал выглядеть следующим образом: