Profit_tales
232 подписчика
253 подписки
Прибыльные истории. Александр, 5 лет на рынке, квалифицированный инвестор. Портфели, идеи, обучение. В Тинькофф активен с февраля 2024. Взаимная подписка.
Портфель
до 500 000 
Сделки за 30 дней
51
Доходность за 12 месяцев
+5,2%
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Профиль в Пульсе
Чтобы оставлять комментарии и реакции, нужен профиль в Пульсе
Создать профиль
Публикации
Сегодня в 17:43
$GAZP Краткий наполовину художественный опус о Газпроме. Газпром - это компания с непростой судьбой и таким же непростым графиком. Компания торгуется в боковике вечность. Если бы я снимал римейк на "Снежную королеву", то Кай выкладывал бы из льдинок слово "Газпром". Если посмотреть на график, который я прилагаю, то можно увидеть, что в период в 2019 по 2021 год дела у Газпрома шли хорошо. После ковидной коррекции цена акции переписала свой исторический максимум, достигнув отметки 397,64 руб. за акцию. Слишком хорошо, чтобы быть правдой... - Похоже он пришёл в себя. Вы меня слышите? Помните как вас зовут? - Да, меня зовут Газпром. Что со мной, где я? - Вы в глубокой коррекции на отметке 165 рублей. Вас обвалили. - Как... что... я ничего не помню. Как это случилось? - С вами это периодически случается - стресс, геополитика... Он снова теряет сознание. Активировать протокол восстановления. Протокол восстановления активирован, запущены процессы: переориентация поставок на восток, поиск альтернативных цепочек поставок, развитие СПГ отгрузок, дальнейшее развитие внутренней инфраструктуры и увеличение доли потребления на внутреннем рынке. Всё это сейчас уже происходит, но потребуется какое-то время. Смягчение геополитической напряженности тоже однажды произойдёт. Лично я верю, что однажды Газпром ещё перепишет свои максимумы и даже самые смелые прогнозы прошлого станут реальностью. Ну как минимум порадует локальным ростом. Газпром - это мега корпорация с крупнейшими запасами газа в мире. Знаете такую пословицу "вода найдёт себе дорогу". Её вполне можно применить в нашем случае к газу. Без рынка сбыта такой ценный ресурс не останется. Но Газпром - это не только газ, но и нефть, генерирующие активы и ещё много всего. Вы знали, например, что Газпром занимается проектированием, разработкой и созданием космических аппаратов? Я вот не знал. Ладно, спустимся с небес, главная интрига сезона - заплатит ли Газпром дивиденды этим летом. Вообще Газпром редко пропускает дивидендные выплаты. Точнее кроме как в 2023 году, такого не было никогда. Заплатит ли и сколько, узнаем скорее всего до конца мая. Оцениваю шансы на одобрение дивидендов как 75% - да, 25% - нет. А пока без резких движений держу адекватную долю Газпрома в своём портфеле. Спасибо за внимание. #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест
22
Нравится
14
15 апреля 2024 в 11:15
$VTBR ВТБ. Печальный взгляд долгосрочного инвестора. Есть ли перспективы? Смотрю я на график ВТБ и задаюсь вопросом, как вообще можно инвестировать в такую компанию? Сейчас она торгуется на 83% ниже своего размещения на IPO, которое прошло в 2007 году по цене 13,6 копеек. То есть прошло 17 лет! И из года в год долгосрочный инвестор смотрит, как его капитал тает... ВТБ - это единственный банк из крупных и торгуемых на бирже, который находится в нисходящем тренде на протяжении такого длительного времени. Одним словом - мечта инвестора. Или может это сугубо спекулятивная тема? Чем ещё "радует"? Дивидендами разумеется, которые не платит, но много и важно о них говорит. А если и платит редко, то это 2-3% дивидендной доходности. А ещё чем? Допэмиссиями конечно же, которые прошли в 2022 и 2023 годах и размыли доли акционеров в 2 раза. Да да, акций стало почти в 2 раза больше! Понятно, что доп. эмиссии проводились под присоединение новых активов - банки Открытие и РНКБ. Но будут ли эти банки давать сопоставимый эффект по прибыли? Пока этого не видно. Все мы слышали, что прибыль ВТБ банка в 2023 была рекордной - 432 млрд. руб. Здорово конечно, но если посчитать прибыль на 1 акцию с учетом доп. эмиссии, то это будет уровень 2019 года - 0,016 руб. на одну акцию. Рекорд? Абсолютно нет. Задавая эти вопросы, я сам себе что-ли глаза открываю и расстраиваюсь... Всё продать, уехать, забыть, начать новую жизнь без ВТБ... Это было лирическое отступление. Что ещё можно отметить. Дешево ли оценивается сейчас банк? Однозначно да, оценка в 0.5 капитала (P/BV) и P/E 2.6 - это очень дешёво. Я бы даже сказал рекордно дешево. Так может именно сейчас пришло время? Может именно в ближайшие 2-3 года будет переломный момент и банк ВТБ выйдет на устойчивый рост прибыли, пробьёт этот нисходящий тренд на уровне примерно 0,03 коп., закрепится выше и будет радовать своих инвесторов дальнейшим ростом и дивидендами? Хотелось бы конечно в это поверить. Искренне хотелось бы, так как история моих взаимоотношений с банком ВТБ началась в две тысячи не помню каком году, мой первый и пока основной брокер с 2019 года и всё это время, признаюсь, я долгосрочный инвестор Банка. В последнее время долю увеличил до 11,5% от капитала со средней 0.023 коп, вообщем-то неплохо я считаю. Что с ней делать, время покажет. В портфеле Тинькофф также держу спекулятивную позицию. Всё же что-то есть в ВТБ манящее. Несмотря на весь негатив, он каким-то образом притягивает всё новых и новых инвесторов и не отпускает старых. Как там говорится «мыши плакали, кололись, но продолжали грызть кактус». Спасибо что дочитали, надеюсь эта информация была полезной. P.S. Вообще не очень люблю писать о том, что где-то там у меня есть какой-то счет, в котором всё прекрасно, трёхзначные прибыли и т.д. и т.п., поэтому всерьёз думаю над переездом. Это сейчас не прогиб или попытка лести. Когда я начал писать тексты в Пульсе 2 месяца назад, то понял, насколько ясно и эффективно это помогает анализировать и систематизировать информацию, мотивирует изучать отчетность и историю компании, строить прогнозы. А сама связка Пульс-брокерский счёт-терминал - это очень и очень удобно. #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест
43
Нравится
59
15 апреля 2024 в 9:44
$SBER Сбер ведет разработку собственной ERP-системы, которая должна стать полноценным аналогом немецкой SAP. Разработка ведется для удовлетворения потребностей Сбера, но в перспективе рассматривается возможность создания на базе этих прикладных платформ продуктов, которые будут доступны всему рынку Вот такая вот новость сегодня поступила. Что же это означает? ERP-система (enterprise resource planning, планирование ресурсов предприятия) - это важная составляющая в бизнес-процессах любого предприятия. В ней ведется учёт и проводятся операции по всем бизнес-процессам, как управленческим, так и производственным. А кто такие SAP - это крупный игрок в области разработки ERP решений. В 2022 году компания остановила продажи в России и в последние годы её доля на рынке России сокращалась. Но всё же, если Сберу удастся разработать качественный продукт уровня SAP, да ещё и тиражировать его на другие компании, это будет очень и очень здорово. И разумеется может принести дополнительную прибыль. Отрадно, что Сбер и далее развивается в области IT. Разработка ИИ, теперь вот ERP-решения. А может мы с вами наблюдаем перерождение банка в IT гиганта? Ну, одно другому не мешает, моё мнение. 😎
17
Нравится
4
Начни инвестировать сегодня
Обменивай валюту по выгодному курсу и торгуй акциями известных компаний
Открыть счет
15 апреля 2024 в 8:21
$GMKN $RUAL $ENPG В продолжение субботнего поста. Оперативные мысли. С открытия акции Норникеля, Русала и En+ на хороших объёмах упали на 2-3%. Норникель и Русал по итогам первого часа - 1 и 3 место по объёмам торгов. Наблюдаю сдержанную реакцию на негативное событие, никаких панических распродаж нет. Напротив после первого часа торгов котировки отыгрывают часть падения. Лучше получается у Норникеля. Русал уже прокомментировал, что введёные санкции не повлияют на возможность поставок компании, не влияют на глобальные цепочки поставок и банковскую систему. Можно также отметить, что данное событие может спровоцировать рост металлов на мировых рынках. Но внимание, пока такой тенденции нет! Кроме алюминия. Вырос только алюминий, сегодня +2%, за месяц +12%, позитивно для Русала. Что касается корзины Норникеля, то ситуация с ценами на металлы остается негативной. За месяц они даже в минусе, а за год существенное падение. Кроме меди, но доля меди у Норникеля небольшая. Я пока наблюдаю в стороне. Покупать желания нет. По Норникелю ситуация интересней на самом деле, вижу что падение пытаются откупить. Возможно игра с теми, кто зашёл в шорт. Как наиграются, падение может продолжится. Не претендую на истину, просто мысли.
19
Нравится
8
13 апреля 2024 в 9:13
$RUAL $ENPG $GMKN Срочная новость пришла после окончания торговой недели, касающаяся Русал, En+ и Норникель. Ниже основные моменты (мой перевод с сайта минфина США). ⚡⚡⚡ США и Великобритания ввели запрет на поставки алюминия, меди и никеля российского происхождения, произведëнных с 13 апреля и далее. 🔸 Решение запрещает импорт указанных металлов в США и ограничивает их использование на Лондонской бирже металлов (LME) и Чикагской товарной бирже (CME), а также во внебиржевой торговле деривативами. С оговоркой, кроме случаев, предусмотренных законом или при наличии специальной лицензии минфина США (OFAC). 🔸 "Биржи металлов играют центральную роль в обеспечении торговли промышленными металлами по всему миру. Этим действием США и Великобритания лишают Россию и её производителей металлов важного источника доходов". - говорится в опубликованном решении. ❗️ Теперь к возможным последствиям. Сначала для Русал (En+). Что я могу сказать по этому поводу. Компания Русал уже давно испытывает давление от санкционных ограничений, доля её отгрузок в США небольшая. Если посмотреть на структуру выручки в разрезе стран за 2023 год (прилагаю на рисунке), то США там в принципе отсутствует, может только в разделе "другие страны". Но всё же страны, которые используют эти биржи для закупки металлов из России, будут испытывать проблемы. Дополнительный негатив здесь определенно есть. Эти две товарные биржи, хоть и являются крупнейшими в мире, но не единственными. И дальнейшая торговля будет всё дальше интегрироваться на восток. Если мы посмотрим на увеличение отгрузок в Китай за 2023 год, то увидим, что это увеличение произошло в 2,5 раза и перекрывает с лихвой долю всей Европы и США вместе взятых, а их доля стремительно упала. ❗️ Далее Норникель. Вообщем всё тоже самое. По структуре отгрузок в 2023 году (см. рисунок) доля Европы и Америки существенно упала, а доля Азии выросла. К сожалению, часть потерянных объёмов пока заместить не удалось. Не думаю, что доля Европы и Америки упадёт до 0, она и так уже становится всё менее существенной. Нужные этим странам металлы у Норникеля есть. Вместе с тем продолжится переориентация поставок в Азию. Кроме того, все эти ограничения могут подстегнуть дальнейший рост цен на металлы на мировых рынках. ☝️ Исходя из этого, не жду что за 2024 год выручка как Норникеля, так и Русала снизится. А если и снизится, то незначительным образом. Это два крупнейших производителя металлов в мире. Доля в мировом производстве алюминия у Русала 5,5%. А у Норникеля 38% мирового производства палладия, 17% никеля, 10% платины и 2% меди. Создать им проблемы можно, но полностью выключить из мировой торговли вряд ли получится. В итоге, я жду краткосрочный негатив на данной новости, можем просесть на 3-5%, где я и буду присматриваться к покупкам. #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест
35
Нравится
22
11 апреля 2024 в 18:25
$FEES 🔌ФСК Россети. Актуально ли рассматривать под долгосрочную инвестицию. 🪫 Огромная инвестиционная программа, 1.1 трлн. руб. на 2023-2024 гг. 🪫 Отсутствие дивидендов минимум до 2026 года. 🪫 Большая гос. компания с множеством дочерних компаний и связанные с масштабом трудности с эффективностью управления. 🔋 2023 VS 2022: выручка (+17%), Ebitda (+37%), чистая прибыль (+21%). 🔋 Экстремально дешёвая по мультипликаторам. P/E - 1.6, EV/EBITDA - 1.33, P/S - 0,17. 🔋 Низкая долговая нагрузка. Долг/EBITDA - 0.89. 🔋 Нет прямого влияния санкций. ⚠️ Огромные капитальные затраты и инвестиции это существенный стоп-фактор для инвестирования в компанию, как и отсутствие дивидендов, пусть и временное. Но вложения - это то, что будет приносить эффект в будущем, даже сейчас мы видим растущие финансовые показатели из года в год. Такое чувство, что инвесторы недолюбливают данную компанию и возможно есть за что. Для себя делаю вывод, что в моём долгосрочном портфеле акция присутствовать должна.💡 #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест
19
Нравится
11
10 апреля 2024 в 16:24
Результаты за месяц, которые сложно назвать успешными. +2,6% по портфелю при том, что индекс Мосбиржи вырос за это время на +3,2%. Полезно делать такую процедуру ежемесячно, позволяет объективно оценить результаты и выявить ошибки. Например, во всех четырёх случаях закрытия позиции акции пошли выше. В следующий раз, когда решу, что нужно закрывать, есть смысл подождать немного. Понятно, что "хаи и лои" идеально не поймаешь, но тенденция к преждевременному закрытию позиции есть. Делаю выводы 😉 #учу_в_пульсе
27
Нравится
10
9 апреля 2024 в 20:53
Изменения по портфелю за сегодня. Закрыл позицию по Норникелю в +3%. Брал дорого по 15800 в феврале. Возможно по этой цене ещё успею перезайти. Долгосрочно можно держать дальше, глобальных рисков не вижу. Корзина металлов растёт, растёт и Норникель. Со сплитом рост не связываю. Докупил немного Самолёт, TCS, ВТБ, Новатэк, ТГК1, оставил немного кэша. Также докупаю фонд облигаций TBRU. Почитал тут в Пульсе - сентимент негативный. Согласен - за 2 месяца фонд топчется на месте, это плохо, но так и доходности облигаций за это время росли, что затрудняло рост фонда. Рассчитываю на удачный тайминг входа. 26.04 ставку вряд ли понизят, а вот 26.07 уже может быть. Сверх прибыли тут ждать не стоит. Но минимум 5% за 3 месяца я ожидаю (20% годовых).
24
Нравится
12
9 апреля 2024 в 7:38
$SBER Максимально коротко по отчёту РСБУ за март и выводы. Чистая прибыль март 2024 - 128,5 млрд. (+2,5% по сравнению с мартом 2023) Чистая прибыль за 1Q 2024 - 364 млрд. (+3,9% по сравнению с 1Q 2023) • Прибыль продолжает расти к 2023 году, это хорошо. Ухудшение условий по льготной ипотеке не решающий фактор. • Темпы прироста прибыли замедлились в марте по сравнению с январем и февралем, это не очень хорошо. • И мой главный тезис. Если Сбербанк продолжит эту динамику, которая будет указывать на то, что прибыль в 2024 году будет больше рекордной прибыли 2023 года, пусть даже на 3%, то это приведет к его переоценке на вышестоящие уровни. • Сбербанк сейчас торгуется на исторических минимумах по P/E. Это важно понимать. При росте или подтверждении E на 2024 год, P улетит в космос рано или поздно, если не случится форс-мажоров. Более подробно об этом писал здесь, статья актуальная, в ней указаны справедливые уровни: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Profit_tales/10d9cf5b-b080-4700-97fb-44493d59e68d/ #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #мнение
25
Нравится
5
8 апреля 2024 в 17:59
$ENPG Закрыл позицию по En+ по 518 с прибылью +11%. Глобально верю в акцию. Но пока рано на мой взгляд, все риски остаются на месте. Прибыли мне в данном случае достаточно. Пока понаблюдаю со стороны.
19
Нравится
14
8 апреля 2024 в 13:32
$ENPG $RUAL Бомбический рост в 6% на данную минуту показывает En+ 🚀🚀🚀, владеющая более 50% компании Русал. Сам Русал растёт на 3%. Возможная причина - En+ догоняет недавнюю динамику роста Русал, который в свою очередь наиболее вероятно растёт на росте цен на алюминий. Если по итогам дня всё так и останется, то обе компании вырастут на 16% за последние 7 дней. Держу в портфеле именно En+, поэтому весьма рад такому развитию событий. Хочу всë же обратить внимание на негативную новость, которая вышла вчера: "Шведская Партия центра выступает с требованием национализировать алюминиевый завод Kubal, принадлежащий компании Русал." 🤯 Что же это означает и какие могут быть последствия. Шведская партия центра занимает в парламенте Швеции около 7%. Поэтому пока это можно воспринимать как намерение только небольшой части парламента. Но всё равно неприятно. Но даже если рассмотреть потерю завода Kubal, то его производственные мощности составляют около 3% от всего производства алюминия Русала. Не драматично, но всё же много. Я всё же верю и надеюсь, что до этого не дойдёт. #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест
24
Нравится
18
8 апреля 2024 в 9:13
$NVTK #офз Всем привет! Несмотря на то, что в пятницу миллион выиграли не все, но на розыгрыше прозвучало несколько интересных идей от Василия Олейника @Vasiliy_Oleynik, как инвестировать этот миллион. Разберём эти идеи, так как они могут принести если не миллион, то пользу для портфеля с очень высокой долей вероятности. Итак, в пятницу на розыгрыше миллиона рублей, а точнее 110 миллионов рублей, Василий Олейник порекомендовал выигранный миллион вложить на 50% в длинные ОФЗ и на 50% в Новатэк. Была ещё вариация ОФЗ и депозит, но так как мы с вами на фондовом рынке, то сосредоточимся на первом варианте. Давайте же разберемся, почему длинные ОФЗ и почему Новатэк. 🧐 ✅ По длинным ОФЗ мне всё кристально понятно. При условии устойчивого снижения ставки в ближайшие 3 года длинные ОФЗ будут давать ~20-25% годовых с учётом переоценки стоимости облигаций и выплат купонов с их дальнейшим реинвестированием. Я сам с этим согласен. Даже 20% годовых - это изумительная доходность для консервативной части портфеля. ❓ Но больше интересует, почему вторые 50% именно в Новатэк. Несмотря на то, что Новатэк является одним из моих долгосрочных фаворитов, всё же 50% - это большая доля для одного эмитента, если мы говорим об акциях. Я всё же за диверсификацию. Понятно, что вряд ли кто-то выдаст готовый диверсифицированный портфель, если спросить об этом неожиданно. 🔍 Давайте немного исследуем, чем же так интересен Новатэк. Казалось бы компания сейчас под серьёзным давлением из-за санкций. Сокращение проекта Артик СПГ-2 с трёх до двух линий. Проблемы с отгрузкой СПГ с первой линии (вторая ещё строится) всвязи с тем, что танкеры ледового класса также попали под санкции. Всё это проблемы и проблемы серьёзные. Но при этом надо понимать, что они временные и решаемые. 🔹 И уже сейчас Новатэк перекинул 3-ю линию Артик СПГ-2 на перспективный проект Мурманск СПГ, находящийся в незамерзающем порту и там уже не нужны газовозы ледового класса. Но и Арктик не нужно скидывать со счетов. Уже весной компания получила один газовоз, построенный в России, и ещё 2 получит летом. Будут у нас свои газовозы, вопрос времени. 🔹 И самое важное. По данным компании Новатэк российская отрасль СПГ идёт по пути достижения независимости от западных технологий и оборудования к 2027-2028 годам. 📈 Теперь к котировкам и графику. Приложил месячный график, из которого видно, что акция находится в глобальном восходящем тренде. Год за годом компания растет и при этом выплачивает дивиденды. Котировки поднимались выше 2000 руб. в 2021 году. ✅ В 2021 году компания получила рекордную выручку 1157 млрд. руб. и чистую прибыль в 421 млрд. руб по МСФО. За 2022 год данных по МСФО нет. Но в 2023 году рекорд 2021 года был побит. Выручка выросла на 18,5% до 1372 млрд. руб. и чистая прибыль до 463 млрд. руб., то есть на 10% по отношению к 2021 году. Несмотря на все сложности, бизнес и показатели растут. ☝️ Конечно 2024 станет определяющим для компании с учетом всех вызовов. Но давайте понимать, что Новатэк достиг этих результатов без новых проектов. А новые проекты, которые несомненно будут запущены, дадут дальнейший толчок для развития. ⚡ И сегодня вышла новость, что экспорт российского СПГ в первом квартале 2024 года вырос на 4,3% по отношению к первому кварталу 2023 года засчет увеличения отгрузок в Европу. Могу объяснить это тем, что падение объёмов поставок трубопроводного газа частично компенсируется увеличением отгрузок СПГ. Подводя итог по Новатэку, я согласен с Василием Олейником насчет выбора акций этой компании. Для долгосрочного инвестора - это отличный выбор. Потенциал 2000-2200 и выше. Только не на 50%, а для себя я делаю выбор на 5-7% от портфеля. Риск-менеджмент у меня всё же немного отличается. 😎 #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #мнение
19
Нравится
15
4 апреля 2024 в 20:36
В итоге решил зафиксировать доходность по парной идее лонг Ростелеком-преф и шорт фьючерса на обыкновенные акции Ростелекома 6.24. Доходность за 2 дня составила +3%. Что нравится в Тинькофф - все сделки как на ладони. Можно зайти и посмотреть, что всё честно. А что конечно расстраивает, так это конская комиссия на тарифе "инвестор", надо с этим что-то делать, особо не поторгуешь. На освободившиеся средства купил фонд облигаций Тиньков TBRU по 5.8. Очень интересен он мне сейчас. На 01.02 он стоил 5.81, а сейчас я покупаю по 5.8. В следующие пару месяцев буду ждать опережающую динамику по фонду. Я всё понимаю, ожидания по ставке изменились. Но где-то близко должен быть разворот 😉 P.S. И на TBRU нет комиссии на сделки, что очень очень важно в данном случае 👍
15
Нравится
22
4 апреля 2024 в 14:16
$TCSG Запутанный треугольник сжимается, развязка совсем скоро 😉 #цитата_дня Открыл позицию по TCS вдолгую. Я активен в Тинькофф недавно. Я посмотрел, мне всё понравилось. Тест на симпатичность компания прошла 😊 С финансовыми показателями тоже всё в полном порядке. Почему я называю треугольник запутанным? Это связано с недавними новостями. Три стороны запутанного треугольника: слияние, доп. эмиссия и байбэк 🙃 По сути слияние с Росбанком и доп. эмиссия для меня это пожалуй единственный видимый риск по компании. И здесь я пришёл к выводу, что всё должно пройти успешно, без потерь для инвесторов. Напротив, от этого слияния компания и инвесторы только выиграют. Далеко неглупые люди в руководстве, чтобы делать какие-то странные вещи, которые будут вредить компании или её репутации. Такие шаги тщательно обдумываются и анализируются и их цель принести дополнительную эффективность. В качестве примера грамотных действий со стороны менеджмента можно посмотреть на то, как акция торговалась после переезда. Все было сделано максимально адекватно. P.S. выход из запутанного треугольника ожидаю вверх 😉 #теханализ_в_пульсе #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #мнение
22
Нравится
25
4 апреля 2024 в 11:50
$RTKMP $RTM4 To fix or not to fix... That is the question. #цитата_дня Неплохая прибыль +2,5%, учитывая что прошло 2 дня. Надо подумать 😎 https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Profit_tales/8ce94f95-812b-4cbd-8c85-43de5833b4cf/
15
Нравится
2
4 апреля 2024 в 10:20
$IMOEXF Ничего необычного на рынке, просто уверенными шагами идëм к успеху: 3400, 3500... 4000 😎 #цитата_дня
15
Нравится
3
3 апреля 2024 в 18:14
$SMLT Альфа Банк начал аналитическое покрытие Самолёт с рекомендацией "покупать" и целевой ценой в 5100 руб. По-моему они всё поняли. Не могу не поприветствовать такое решение. В целевой цене мы сходимся. Мой таргет 5000-6000 на 2024-2025 год. По весьма скромной оценке.
27
Нравится
30
3 апреля 2024 в 16:05
$GAZP Сколько же у нас было подобных подающих надежды скачков за последнее время, которые всегда заканчивались одинаково. Может быть в этот раз всё серьёзно? #цитата_дня
16
Нравится
13
3 апреля 2024 в 9:46
По стратегии на газ. Есть сомнения конечно, что стоит это публиковать. Но раз уж обещал, напишу вкратце. Почему сомнения. Потому что вчера под вечер в комментариях под постом о газе знающие ребята напомнили мне, насколько это бывает опасно. И всё что они писали об опасности это правда. Поэтому я не хочу пропагандировать это на широкие массы и ставить тэги вообще не буду. Кто заинтересовался, тот прочтёт. А своим дорогим подписчикам я порекомендую. Если когда-нибудь решите работать с газом, то делайте это на небольшой % от депозита и никогда не усредняйте, если в минусе. Итак, голый лонг или шорт на фьючерс по газу это огромный риск. Менее рискованная стратегия - это одновременный лонг и шорт соседних контрактов. Давайте представим, что существует некая среднестатистическая разница между соседними контрактами и в таком высоковолатильном инструменте как газ случаются отклонения от среднестатистических данных. Назовём эти отклонения аномалиями. Торговля таких аномалий как раз и является основой моей стратегии. Для того, чтобы уметь различать аномалии нужно вести наблюдение за инструментом. Согласно истории моих наблюдений обычная ситуация на рынке газа это контанго между контрактами. Но когда контанго выше 16% это уже потенциальная аномалия. Сейчас такой ситуации на рынке нет, хотя ещё несколько дней назад на контрактах 05.24 и 06.24 она была, спред был выше 16%. Обычно ближе к экспирации спред начинает сжиматься, иногда существенно. Но если за 2 недели до экспирации этого не произошло, то надо закрываться. На экспирацию идти нельзя. На форумах про газ ходит страшилка про отрицательные цены или как его ещё назвали "очищающий луч" 😆 Вероятность небольшая, но она есть. Все же помнят ситуацию с нефтью в 2020 году. Вообщем пока всё. Если будет какая-то супер интересная ситуация по газу, я напишу, а пока будем торговать более очевидные и относительно безопасные истории 😊
23
Нравится
5
2 апреля 2024 в 12:11
$RTKMP $RTM4 Устал смотреть как спред между обычными акциями Ростелекома и префами то расширяется, то сужается без меня 😆 Открыл лонг по префам по 85.45 на 10 лотов и шорт по июньскому фюьчерсу в объеме 1шт (эквивалент 10 лотов акций) на обычные акции за 10483. Спред при открытии сделки составил 22,6%. Цель - сокращение спреда на 6% и итоговая доходность 5% с учётом гарантийного обеспечения на фьючерс. Горизонт - 1-2 месяца. Чем быстрее, тем выше итоговая доходность соответственно. Убедительная просьба, не повторять, особенно если вы ранее не работали с такими инструментами и арбитражными сделками, а наблюдать пока в образовательных целях. А если решите войти всё же в сделку, то учтите, что это только ваше решение, на ваш страх и риск.
16
Нравится
2
2 апреля 2024 в 9:38
$SMLT как будто рынок меня услышал 🙏 Но +2% это ещё ни о чëм. Потенциал выше, значительно выше 🛩
16
Нравится
5
2 апреля 2024 в 8:52
$TBRU Существенный объëм на продажу вижу в стакане сегодня. Фонд облигаций Тинькофф капитал снижается до 5,8 руб. (5,79 было в моменте) от своих максимумов 5.83 от 29.03.24. Снижение составляет 0,5%. Считаю, что это в большей степени связано с окончанием акции "Стань миллионером". Люди, которые приобретали фонд только для участия в акции, сейчас выходят и создают временное избыточное предложение. Не могу не воспользоваться этой возможностью. Выставил лимитки по 5.8 и они сработали через полчаса примерно. Спасибо за дисконт 😎
17
Нравится
32
1 апреля 2024 в 16:57
$SMLT 🛫 Дальнейший потенциал Самолёта. Суперджет или кукурузник? В данном обзоре я бы хотел оценить дальнейший потенциал девелопера Самолёт, который в прошлые годы рос двукратными темпами. Сможет ли он сохранить такие темпы роста в 2024 году и далее? 📈 Для этого я подготовил табличку с показателями Самолёта в сравнении с основным конкурентом ПИК. Да, ПИК не публиковал отчет за 2022 год и на данный момент есть отчёт только за 1 полугодие 2023 года, но данной информации будет достаточно, чтобы сделать определенные выводы. Судя по данным за 1 полугодие, ПИК возможно превысил свои результаты 2021 года на 20-30% в 2023 году. Это по моей оценке, буду отталкиваться от этих цифр. ☝️ Сразу оговорюсь, у меня нет цели выявить лучшего из этих двух эмитентов, нужно лишь понять дальнейшую траекторию полёта "стальной птицы". 🛫 Итак, у нас есть таблица с цифрами. Дальше немного логики. Самолёт вышел на 1-ое место по объёмам текущего строительства, обогнав ПИК. При этом по объёму продаж, выручке и прибыли за 2023 год Самолёт сильно уступает ПИКу, даже показателям за 2021 год. 🛫 Самолету чтобы выйти на сопоставимые показатели ПИКа уровня 2021 года нужно выполнить поставленные менеджментом цели на 2024 год. Сможет? Я думаю, что сможет. Для этого созданы все условия. 🛫 Он сможет не только выйти на сопоставимые показатели с Пиком, я думаю, что Самолёт его обгонит в 2025-2026 годах. 🛫 Сами посудите, самый большой земельный банк и лидерство в объёмах текущего строительства неизбежно трансформируются в продажи. А продаёт Самолёт весьма умело. Это создаёт высокий потенциал развития как минимум на ближайшие 3 года. 🚀 Теперь коротко о дополнительных точках роста: • 26 февраля 2024 Самолёт купил банк и уже разрабатывает новые продукты. Например, вклад с опцией бронирования квартиры. Интересно? Мне очень. Что ещё придумают эти ребята? • Самолёт+ это одно из крупнейших агентств недвижимости. По нему планируется IPO до 2025 года. • Высока вероятность объявления дивидендов в мае 2024 года (3% див. доходности) и также возможно возобновление обратного выкупа, хотя фрифлоат в 9% и так небольшой. * В прикреплённой картинке под звёздочкой прогнозные цифры за 2024 год. По чистой прибыли я взял скромный прогноз + 50%, хотя в прошлые годы она росла не менее, чем в 2 раза. За капитализацию я принимаю данные на 29.03.2024. Представим, что стоимость акций останется на уровне 29.03.2024 года, а именно 3576 руб. И получается, что P/E в этом случае составит 4,2. Ну что это, разве не распродажа? А если не на 50% вырастет, а в 2 раза как обычно? 💡 Я всё же думаю, рынок опомнится и в 2024, максимум 2025 году акция будет стоить 5000-6000 рублей, как минимум. Как будто Елистратов на мгновение в меня вселился. Теперь немного дёгтя в эту цистерну с мёдом. • Уход с поста CEO Антона Елистратова. Это не совсем негатив, он всё же остается в совете директоров. • А также недавно был иск на 615 млн. руб. против одного из экс-управляющих. Скажу так, бизнес непростой. А где он простой? ❤️ И что мне ещё нравится в Самолёте - это идея. Она чувствуется по всем направлениям, за этим приятно наблюдать. Держу Самолёт в портфеле и скорее всего буду увеличивать долю. ❗️Но в конце всё же хочу напомнить о рисках. На рынке, как и в футболе, может случиться всё, поэтому не превышайте долю одного эмитента в портфеле, каким бы надежным он ни казался. #цитата_дня #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #акции #обзор #аналитика #прогноз
18
Нравится
21
1 апреля 2024 в 14:17
Пульс учит
$NGJ4 NG - фьючерс на природный газ, торгуемый на Московской бирже. Описание, факты и практическая информация. 🔹 Фьючерс на природный газ NG - второй по популярности контракт на срочном рынке Московской биржи после доллара США, но в отдельные дни занимает и первое место. NG копирует аналогичный фьючерс Henry Hub Natural Gas Futures, торгуемый на Нью-Йоркской бирже NYMEX. Почти копирует, обычно есть небольшая разница в цене между ними, как правило NG чуть дороже американца. 🔹 Henry Hub - газораспределительный центр, который расположен в штате Луизиана, США. Он играет ведущую роль в формировании цен на природный газ. В данном распределительном хабе сходятся 8 крупнейших американских газопроводов. Именно цена на Henry Hub служит ориентиром для определения цен по спотовым газовым контрактам и соответсвенно на фьючерс NG. Это нужно учитывать. Не так важно в данном случае, что там с газом в Европе, а важно что же с ним происходит в далёкой Луизиане. 🔹 Фундаментальные факторы, которые влияют на цену природного газа: объем добычи и запасов, изменение спроса, геополитические факторы, цены на другие энергоносители (нефть, уголь). ❗️ Подвох в том, что зачастую описанные выше фундаментальные факторы, влияющие на цену, попросту не работают и цена на контракт становится неуправляемой и слишком непредсказуемой, не подчиняясь никакой логике, прошлой статистике и теханализу. Но биржевые спекулянты любят риск. Убедитесь в этом, взглянув на прикрепленный график, который отражает рост числа активных клиентов и рост объёма торгов. ❓ Почему же контракт на природный газ такой ликвидный и популярный? 🔹Дело в том, что он обладает крайне высокой волатильностью, являясь лидером согласно индикатору волатильности ATR (Average true range). А также фьючерс NG имеет низкое гарантийное обеспечение. При стоимости контракта ~16000 руб. гарантийное обеспечение, позволяющее купить данный контракт, составляет ~3800 руб. (это справочно и примерно, цифры постоянно меняются вместе со стоимостью самого актива). Нужно помнить, что на счету нужно иметь несколько больше средств, чем гарантийное обеспечение, иначе "маржин кол" может случиться очень рано, если цена пойдет не в вашу сторону. ❗️ Итак, высокая волатильность и низкое гарантийное обеспечение. Два этих фактора притягивают большое число спекулянтов. В то же время это создает повышенный риск и делает контракт одним из самых опасных, пожалуй даже самым. ☝️ Итого имеем высокорисковый сложнопрогнозируемый инструмент срочного рынка, можно сказать биржевая рулетка. Но можно ли работать с этим инструментом, при этом не рискуя "остаться без штанов" или по крайней мере рискуя в меньшей степени? 💡 В определенной степени можно. Если очень хочется торговать газом, то можно рассмотреть арбитражную стратегию, которую вполне можно реализовывать на Московской бирже. Она хоть и менее, но всё ещё достаточно рискованная. Но это уже другая история. Если увижу живой интерес в лайках и комментариях, расскажу вам подробнее об этой стратегии. А пока всем спасибо за внимание и удачных торгов! 😎 #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #учу_в_пульсе
141
Нравится
37
29 марта 2024 в 10:55
$GMKN $RUAL $ENPG "Менеджмент считает, что поддержание финустойчивости в приоритете перед дивидендами, но решение за акционерами" — вице-президент Норникеля. Этот обнадеживающий комментарий вице-президента не исключает выплату дивидендов Норникеля этим летом. Посмотрим на состав акционеров, кто же будет решать: Интеррос владеет 36,6% акций, Русал контролирует 26,4%, Crispian 4% акций. Free float "Норникеля" - около 33%. Интеррос может поголосовать против, а вот Русал будет двумя руками "за". Итоговое решение будет зависеть, как проголосуют остальные акционеры. И тут обольщаться конечно не стоит, потому что прошлым летом в июне 59% голосов было за то, чтобы не выплачивать. Я оцениваю шансы на выплату в этом году следующим образом: 30% что выплатят и 70% что не выплатят. 30% это всё ещё неплохие шансы. Мне, как и Русалу, эти дивиденды очень нужны 😁 Напомню, держу позиции по Норникелю и En+.
29 марта 2024 в 9:19
$RTKMP $SMLT Всё-таки решил зафиксировать Ростелеком префы по 85 в соответствии с ранее поставленной целью, взяв ещё около 7% прибыли. Итого за 2 месяца прибыль по позиции, с учётом сделок по префам и обычке, составила 35%. Цель была выполнена и перевыполнена, решил не жадничать. Если далее случится суровый откат, возможно вернусь к этой идее. Вместо Ростелеком добавил Самолёт. Нравится его полëт 😆 Компания растёт ежегодно быстрыми темпами и этот потенциал сохраняется. Постараюсь провести на эту тему более детальный анализ. Приятный сюрприз - это возможные дивиденды, которые могут быть объявлены в конце весны. И пусть это всего 3% див. доходности, но сам факт их наличия в случае с Самолётом говорит о многом для меня, как инвестора.
20
Нравится
12
28 марта 2024 в 10:17
$RTKMP Префы Ростелекома продолжают своë восхождение, сегодня растут сильнее обыкновенных акций. Продолжаю держать префы, цель - 85. Но на самом деле при достижении ещё подумаю, не весь позитив тут ещё реализован.
17
Нравится
1
27 марта 2024 в 8:50
$SMLT В портфеле нет, но не могу пройти мимо этой новости. ⚡Самолёт заложил 5 млрд. руб. на выплату дивидендов в 2024 году. Решение будет приниматься в конце весны на заседании Совета директоров. Див. доходность составит около 3%, если смотреть от текущей цены акции. Это не много конечно, но нужно учитывать, что это компания роста. Буду присматриваться на добавление в портфель в апреле. Напомню, в начале 2024 года Самолёт вышел на 1 место по объемам строительства в России. Финансовые и операционные показатели растут из года в год такими темпами, что как будто это не самолёт вовсе, а настоящая ракета. И потенциал роста сохраняется.
14
Нравится
7
27 марта 2024 в 8:04
$VTBR ВТБ отчитался по МСФО за январь-февраль 2024 года. Сразу что бросается в глаза - это падение чистой прибыли на 33,2% или примерно 30 млрд. руб. в абсолюте. Группа заработала 61.3 млрд. руб по сравнению с 91.7 млрд. руб. в сопоставимом периоде прошлого года. Посмотрим детальнее, так ли всë плохо. На самом деле нет. Если мы посмотрим отчёт внимательно (прикрепил), то увидим, что снижение чистой прибыли произошло в основном за счёт статьи "прочие операционные доходы", снижение составило 25 млрд. руб. Это нерегулярные доходы, то есть разовая прибыль, которая произошла в прошлом году засчет операций с иностранной валютой. Также на снижение чистой прибыли значительно повлиял рост затрат на содержание персонала и административные расходы на 24.9% с 53.9 млрд. руб. до 67.3 млрд. руб. Ещё один фактор - увеличение резервов под кредитные убытки и прочие резервы на 3.7 млрд. руб. Теперь о хорошем. Если всё же посмотреть структуру доходов от основного бизнеса, то мы увидим, что процентные и комиссионные доходы в совокупности выросли на 3% до 140.5 млрд. руб. Если быть точнее, то процентные доходы снизились на 3%, что неудивительно в условиях высокой ключевой ставки, а комиссионные увеличились аж на 29%, что говорит о том, что бизнес растёт. В целом неплохой отчет, отразил основные моменты. Если будут вопросы, задавайте, постараюсь ответить. Продолжаю уверенно держать акции ВТБ в портфеле 😎
20
Нравится
4
26 марта 2024 в 17:10
$GAZP Газпром отчёт РСБУ 2023 год. Стратегический взгляд. Вышел отчёт РСБУ за 2023 год. Хотел бы обратить внимание на 2 основных момента - один хороший, второй плохой. С какого начать? Хорошо, начну с плохого... Выручка от реализации газа в 2023 году упала драматическим образом с 5826 млрд. руб. в 2022 году до 3400 млрд. руб. в 2023 году., то есть на 58%. Но 2022 год был рекордным по поставкам в Европу и тут следует посмотреть ещё на результаты 2021 года, когда выручка от реализации газа составила 4720 млрд. руб. Это уже -28%, если сравнивать 2023 год с 2021 годом. Драматично? Да ерунда, если учесть все обстоятельства. Теперь о прибыли и это хорошая новость. Прибыль в 2023 году упала по сравнению с 2022 годом на 7% с 747 млрд. руб. до 696 млрд. руб. Газпром продолжает генерировать существенную прибыль. Конечно если сравнивать с 2021 годом, то падение прибыли будет уже совсем другим. Прибыль РСБУ 2023-2022-2021 млрд. руб.: 696-747-2684. Но нужно ещё подождать отчет МСФО, который учитывает результат всех дочек. Там падение должно быть не таким сильным. Заключение. Газпром ждëт длительный путь восстановления. Но компания преодолеет все трудности. Если кто-то думает, что крупнейшие запасы газа в мире, которыми обладает Россия, останутся невостребованными, то это глубокое заблуждение. #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест
16
Нравится
7