Ded_Banzay
Ded_Banzay
23 апреля 2024 в 11:41
Фьючерсы на мировые индексы, или Как заработать на геополитике. 🌏 Всем привет! Сегодня мы разберём последнее (но не по значению) использование фьючерсов в торговле. Итак, как вы знаете, работать с зарубежными рынками сейчас весьма проблематично из-за санкций на СПБ биржу. ⛔ А торговать-то хочется! Вот тут нам на помощь и приходят фьючерсы на крупнейшие мировые индексы! ——— Напомню, что биржевый индекс – это показатель изменения цен определенной группы ценных бумаг. Своеобразный «виртуальный портфель», в котором собраны разные акции. 💼 Например, S&P 500 – это 500 крупнейших компаний США, а DAX – 40 немецких.🇩🇪 Понятно, что когда растут акции входящие в индекс, растёт и сам индекс, но не стоит забывать, что доли у каждой акции в индексе разные. Чаще всего, они зависят от размера капитализации компании – отсюда и пошла шутка, что из S&P 500 можно выкинуть 490 компаний, и он сильно не изменится. ❌ На картинке 2 видно, что Эппл и Майкрасофт занимают около 13% всего индекса. ——— На Мосбирже представлены фьючерсы на разные мировые индексы: От США ( $SFM4 ) и Германии ( $DXM4 ), до Китая ( $HSM4 ). (Увы, но фьючей на отдельные зарубежные акции нет, а жаль.) Главное преимущество фьючерсов на мосбирже - низкий риск санкций.🔻 Эти инструменты являются производными от реальных активов, так что никак не соприкасаются с США, а значит и заморозить их – как акции или даже фонды – нельзя.❌ *** Итак, как же нам использовать подобные фьючерсы?🤔 Покупать их просто в долгосрок (как обычные акции) – не стоит, так как там довольно крупное контанго и тот же китайский индекс с датой экспирации 12.24 отличается от текущих цен на 12%! То есть если к 12.24 индекс вырастет на 12%, то вы получите ни-че-го.🎃 Поэтому лучше использовать их для кратко- и среднесрочного трейдинга. ——— Например, недавно были громкие новости по поводу обострения на Ближнем Востоке, да и ФРС США выпустили заявление, что снижение ставки в скором времени не будет. Нетрудно догадаться, что на таком новостном фоне мировые рынки пойдут в коррекцию, а следовательно – можно взять шорт индексов. И даже на довольно крупную сумму, как это сделал я (картинка 3), ведь можно не опасаться блокировок и санкций!🧊 Плюс, в этом случае контанго играет нам в… плюс. Даже если индекс Насдак $NAM4 к дате экспирации фьючерса 6.24 просто не вырастет на 2%, мы уже получим их как прибыль. 💰 ——— Кроме этого, фьючерс на индекс можно использовать как хедж (защиту) на ваши позиции в акциях, когда происходит какой-то … проблема. 🍑 Достаточно взять шорт индекса Мосбиржи на сумму примерно равную вашим позициям в отечественных акциях. Опять же, приведу пример из практики – шорт на индекс Мосбиржи $MMM4 здорово меня выручал, когда весь рынок летел вниз на негативных новостях. Это позволяло не продавать акции и сохранять преимущества длительного владения бумагами. ✅ Ну а около дна шорт можно закрыть и на полученную прибыль усредниться. *** Подводя итог: Фьючерсы это полезный инструмент, который при осторожном и грамотном (⚠️) обращении приносит прибыль и спасает от убытков. Будьте аккуратны, не увлекайтесь, и всё будет хорошо. 👋 #учу_в_пульсе
Еще 2
510,88 пт.
+3,44%
14 944 пт.
+2,7%
56
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
8 мая 2024
Чем запомнилась неделя: инаугурация президента в России
20 мая 2024
Тинькофф Российские Технологии
26 комментариев
Ваш комментарий...
SergeyHanov
23 апреля 2024 в 11:49
Почему проблематично? Для торгов на глобальных рынках есть Финам
Нравится
Ded_Banzay
23 апреля 2024 в 11:52
@SergeyHanov есть риск заморозки 💁‍♂️ Я вот не понимал тех, кто шортит тот же американский рынок через американский фонд, когда есть фьючи.
Нравится
1
SergeyHanov
23 апреля 2024 в 11:53
@Ded_Banzay шортить, да, милое дело, тем более с таким контанго. Но доступ ко всем акциям есть в Финам, и я не вижу там рисков
Нравится
Zamiokulkas_Oleynika
23 апреля 2024 в 12:00
Я так чуть не поседел с шортом америки через фьючи. Говорят, что все фигово, а рынок растёт. Теперь падает, но нафиг надо. Практику "выбивания шортистов" никто не отменял, даже на самых негативных новостях.
Нравится
1
zhukan
23 апреля 2024 в 12:21
@SergeyHanov ключевое, пока есть .
Нравится
Пульс учит
Обучающие материалы об инвестициях от опытных пользователей
Amatsugay
3,3%
3,9K подписчиков
Trejder_maminoj_podrugi
+66,7%
4,5K подписчиков
kari_oneiro
+20,4%
5K подписчиков
Чем запомнилась неделя: инаугурация президента в России
Обзор
|
8 мая 2024 в 19:24
Чем запомнилась неделя: инаугурация президента в России
Читать полностью
Ded_Banzay
14,6K подписчиков253 подписки
Портфель
до 5 000 000 
Доходность
+9,88%
Еще статьи от автора
29 мая 2024
Дно где-то близко?🤔 Под конец дня наш рынок решил отскочить. Давайте посмотрим, что тут происходит: 1. Налоги 📈 Итак, главная новость дня – это повышение НДФЛ для богатых. (картинка 2) Для рынка это, скорее минус, так как некоторые киты могли устроить распродажу акций, чтобы потом не платить 22%. Также ударом оказалась и новость про налог на бизнес, который поднимут с 20 до 25%.💰 Однако часть этого налога компании компенсирую за счёт клиентов (то есть нас 🥲). Так что больших проблем нет. *** 2. Алиэкспресс 🇨🇳 Утром СМИ заявили, что BABA больше не принимает рубли и не отправляет товар, однако к обеду их опровергли. И вот что это было? Инсайд? Может ли али нас покинуть опасаясь вторичных санкций? 🤔 И если да, то от этого пострадает VKCO , которому принадлежит часть российского алика. Неизвестно, будет это или нет, но ВК теперь под подозрением. Держу акции, но слежу за ситуацией.👀 *** 3. Доллар укрепляется. 💸 Налоговый период закончился и курс пошёл вверх. Конечно, это может быть «бычьей ловушкой» и нас всё же свозят на 85 по USDRUB , однако отмечу, что государству выгоден курс 90 ₽ из-за пошлин (картинка 3). Поэтому оно вполне может подталкивать к этой цифре. Самое разумное сейчас, это держить 30/30/30 рубль, CNYRUB , доллар, но мы так делать, конечно, не будем ) *** 4. Тинькофф выкупит Росбанк 🏦 За 70 млн акций (1.05 капитала). Дорого (могли бы и за 0.8), но не сильно. Напомню, что народ боялся и вовсе выкупа за 130 млн акций TCSG . Так что позитив. Держу позицию, покупал на коррекции. *** 5. Также сегодня досталось и застройщикам 🏗 В правительстве вышло предложение сократить прибыль девелоперов до 20%. SMLT, PIKK и LSRG приуныли, но это только предложение и не факт, что оно пройдёт. Так что я бы пока не волновался.❌ *** 6. Путин разрешил структуре «Ростелекома» купить долю Nokia в СП.📡 «РТК — Сетевые технологии» занималось производством софта и оборудования для сетей связи. И с одной стороны позитив, так как выкупает RTKM активы со скидкой, а с другой – негатив, т.к. без Nokia проект может заглохнуть. Держу акцию, надеюсь на лучшее (да куда этот монополист денется). *** Ну вот и всё на сегодня! Всем хорошего вечера.👋
29 мая 2024
Дорогой элемент 💰 Итак, IPO компании на подходе. Элемент занимает около 51% российского рынка микроэлектроники. Конечно, ничего прорывного в ней нет (прямо скажем – не Нвидиа), но для внутреннего рынка вполне хватает. Компания получает льготные кредиты от государства, активно развивается и увеличивает свой доход. На IPO выходит по цене 248,4 рубля за лот в 1000 акций. Книга заявок уже переподписана, но не сильно. *** Увы, цена слишком высока. EV/EBITDA 12-14, P/E около 18. Также настораживает и большой объем размещения, он (free-float) составит более 13%. Так что разгона акций быть не должно. Слишком их много. Тем не менее, оценка +- справедливая (учитывая, что конкурентов и нет), но всё испортило текущее настроение рынка. Вы и сами видите, что мы в коррекции, так что народ не сильно горит желанием залетать во что-то мутное (с дивами около 1%). *** Что тут сказать. Компания выходит на рынок явно не в то время. Ещё месяц назад был бы хайп, но не сейчас. Так что участвовать не буду. ⛔ Но потом, если компания продолжит развиваться ударными темпами или же цена акций упадёт - вполне можно купить. Элемент - лидер импортозамещения и может очень круто на этом заработать. ✅
27 мая 2024
Жара на рынках! 🔥 Давайте думать, что будет дальше. 1. ОФЗ 💸 Облигации… всё упирается в облигации. Как и всегда, сначала у нас упал «умный рынок» долга, а потом вся глубина глубин дошла и до (эээ… не очень умного) рынка акций. Ну и падение курса USDRUB + нефти тоже радости не приносит. Вот мы и видим падение всего и вся.📉 Итак, что делаем? 🤔 Ну раз уж мы говорим про облигации, то я продолжаю покупать дальние ОФЗ SU26244RMFS2 . Их падение уже слишком перегибает палку. Вот смотрите – идёт укрепление рубля, что должно (в теории) снизить инфляцию. Зачем ЦБ поднимать ставку? Если подъема не будет – то ОФЗ могут в моменте дать ракету.🚀 Также можно посмотреть и на простые корпоративные облагиции – 20% в доходности на 2-3 года это вам не это. *** 2. Валюта 💲 Особенно радует 20% доходности тогда, когда идёт укрепление рубля. Доллар ниже 89! Увы, но нефть уже ниже 90, так что и курс может развернуться. Да и налоговый период заканчивается. Успеет ли рубль наказать плечевиков лонгустов и сходить на 85? Неизвестно, но морально надо быть готовым. Как и ОФЗ – продолжаю набирать. *** 3. Акции 🔹Отчёт VTBR 🏦 Костин обещает дивиденды и 500 млрд рублей чистой прибыли в 2024. Как вы видите – рынок не верит.❌ Да и правильно делает, отчёт вышел очень средненький. Но цена уже интересна, поэтому сложно пройти мимо. Опять же – взять долю малую и забыть на год (долгосрочное инвестирование👌). 🔹АФК Система Пару дней назад писал, что не понимаю, зачем держать компанию с таким долгом в период такой ставки. Ну и дивы AFKS 0,52 р – не сильно привлекают. И SGZH сюда также можно добавить - тоже не раз обсуждали. 🔹А вот TCSG уже интересен для покупки. Акцию продолжает давить «навес», да и общая паника, но сама компания растёт и развивается. Как закончится история с Росбанком, можем пойти вверх.📈 🔥 GAZP Набрал небольшую долю и заморозил. Сегодня прошли слухи, что со временем могут значительно повысить тарифы для внутреннего рынка. Что-то мне подсказывает, что наш газовый гигант без дохода не останется.💰 Ну и защита от роста курса.💸 *** Ну вот пока и всё. Сам я ещё на прошлой неделе набрал шорт индекса MMM4 , частично закрыв им свои долгосрочные позиции. (писал об этом у себя в @Analytics_and_Ideas ) и спокойно спускаюсь вниз, постепенно закрывая шорт (картинка 2). В планах – набрать интересные акции на дне, снять полностью шорт и отправиться вверх на то самое «удвоение капитализации рынка к 2030», которое нам обещали в правительстве. Судя по росту денежной массы, низкой безработице и текущему курсу $ – это вполне реально.✅