Bakanovsky
12787 подписчиков14 подписок
Выбрал путь разумного инвестирования по заветам Грэма и Баффета. «Кто-то отдыхает сегодня в тени, потому что посадил дерево много лет назад» У. Баффет На собственном опыте хочу проверить какое дерево можно здесь вырастить =)
Объем портфеля
от 3 000 000 
За 30 дней
22 сделки
За год
+30,1%
Мнение автора не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Инвестиции – это длительное путешествие, требующее выдержки, терпения и дисциплины. Но ещё это чертовски увлекательное путешествие. Я прекрасно помню те эмоции, почти детского восторга, когда заработал первые 100$ на акциях $AAPL и $FB . Помню и то, как хотелось рвать на голове волосы, когда попал в первую серьезную коррекцию, и зелёные цифры напротив портфеля, которые так радовали глаз, сменились красными и увеличивались с каждым днём. Поэтому инвестиции, они как жизнь: со своими взлетами и падениями. А жизнь существует, пока есть Пульс. Я замечаю, что в последнее время больше времени уделяю постам из «Пульса», чем новостям профильных ресурсов. Просто потому, что в нем кипит жизнь и эмоции: у надежной бумаги и пульс соответствующий, спокойный, а если акция летит вверх ( $MRNA ) или падает вниз ( $SPCE ), то и в «Пульсе» тахикардия 😉 Сегодня «Пульс» - это не просто возможность высказаться или узнать мнение других. Со временем его изучение стало обязательной частью программы по оценке инвестиционных идей. Быть в «Пульсе», значит идти в ногу со временем. Как у Пелевина: «Какой пульс времени на самом деле никто знать не может, потому что пульса у времени нет. Но если скажут, что пульс времени такой-то, все начнут это повторять, чтобы идти со временем в ногу. Хотя ног у времени тоже нет». Спасибо за «Пульс»! И пусть его ритм повышается только на позитивных новостях. #др_пульса #пульсу_два_года
«Все акции перекуплены», «Рынок перегрет и скоро случится коррекция», «Сегодня можно зайти в бумагу только на хаях», «Лучше уйти в кэш и ждать просадки на рынке»… Такие настроения в последнее время появляются все чаще. И они не лишены смысла – политика стимулирования ФРС за последнее время «залила» рынки деньгами, а биржи бьют рекорд за рекордом. В таких условиях страх «купить на хаях» с каждым днём становится все сильнее. Когда же лучшее время для покупки акций в долгосрок? Старик Баффет так отвечает на этот вопрос: «Лучшее время для инвестирования – несколько лет назад. Второе лучшее время сейчас. Чем раньше вы начнете, тем лучше. Не ждите, чтобы покупать акции. Покупайте акции и ждите». Но почему «сейчас»? Разве вся суть торговли на бирже не заключается в поиске идеальных точек входа/выхода: «купи подешевле, продай подороже»? Однако с точки зрения долгосрочного инвестирования, слова Баффета не лишены смысла. Недавно наткнулся на весьма показательное исследование, которое наглядно демонстрирует его правоту: В нем рассматривается динамика портфеля трёх типов инвесторов, каждый из которых направляет в инвестиции 200$ в месяц: •Тиффани – откладывает свои 200$ на депозит под 3%, чтобы купить бумаги в лучший по ее мнению момент. Но Тиффани ужасно не везёт и она всегда покупает бумаги «на хаях», незадолго до коррекции рынка). •Бриттани – так же откладывает 200$ ежемесячно на депозит под 3% в ожидании коррекции, чтобы «закупиться» на просадке. И в отличии от Тиффани она всегда угадывает с точкой входа и покупает акции «по низу рынка». •Сара – свои 200$ сразу направляет на биржу, используя рекомендацию Баффета покупать «сейчас». Через 40 лет (да, дистанция инвестирования огромна, но динамика справедлива и для более короткого горизонта инвестирования): •Худший результат, как и следовало ожидать, у Тиффани: 773 358$. •Портфель Бриттани, которую можно назвать «гуру инвестиций», ведь она ни разу не ошиблась и всегда находила идеальную точку входа, составил: 1 123 573$ 👍. Ее результат на 45.3% лучше, неплохо! •Портфель Сары, которая не заморачивались вопросами коррекций и кризисов составил 🥁 1 620 708$ 🤟, что на 44.2% больше, чем у Бриттани, и на 109.6% больше, чем у Тиффани. Данный пример – это всего лишь иллюстрация того, что ожидание идеальной точки входа в бумагу – это далеко не всегда правильная стратегия. Коррекция может и не случиться, а за время ожидания котировки успеют улететь далеко вверх. По крайней мере у меня так и случилось с $TSLA, $AMZN, $GOOGL и $TCSG Всем удачи в инвестициях 🚀 За основу расчётов был взят индекс S&P500 (1979 – 2020).
На данный момент лучшую доходность в моем портфеле показывает именно $M – более 420%. Я довольно активно докупал ее в долгосрок на просадке в разгар пандемии, так как с точки зрения фундаментальных показателей акция выглядела сильно недооценённой. Часть из этих акций я продал со средней доходностью в районе 350%. Но самое интересное, что Macy's решила вернуться к практике выплаты дивидендов - 0.15$ на акцию, что при моей текущей средней в 4.47$ и ежеквартальных выплатах (0.15х4) составляет +13.5% годовых. Отличный пример того, что один из главных ресурсов в инвестициях - это время и терпение. — Я думаю, что всё, что заставляет людей думать, что они могут активно торговать акциями и делать это лучше, чем если бы они просто сидели в бумагах и ничего не делали — это ужасная ошибка. Уоррен Баффет По крайней мере для меня эта цитата максимально точно описывает весь мой опыт на бирже. Скажу честно: трейдер из меня никакой - почти на каждую удачную сделку в попытке заработать в моменте ( $SPCE ) приходится позиция, которая уже пару месяцев висит в красной зоне ( $WISH ). И хотя краткосрочная часть моего портфеля в плюсе, это во многом объясняется удачей и единомоментному взлету $HOOD 😉
В студенческие годы по программе «Work & Travel» я почти год прожил в США. И не меньше небоскребов, вечно улыбающихся людей и обилия бездомных на улицах, меня поразили американские пенсионеры. Недалеко от моей работы я почти каждое утро встречал счастливые седовласые парочки, которые выходили из своих ухоженных домов, садились в кабриолеты и уезжали по своим пенсионерским делам. В России я такого никогда не видел… Для меня пенсионер - это бабушка, сидящая на лавочке в перерыве между посещением поликлиники и поиском скидок в «Пятерочке». «Здесь живут депутаты и бизнесмены?» – спросил я у своего американского коллеги. «Нет, обычные люди, которые всю жизнь откладывали и грамотно инвестировали свои накопления». 

Думаю, именно тогда я впервые понял, что инвестиции - это ключ к безбедной старости. Как когда-то сказал Уоррен Баффет: «Кто-то отдыхает сегодня в тени, потому что посадил дерево много лет назад». 
Правда в то время инвестиции казались мне чем-то очень сложным и даже опасным. А вершиной «финансовой грамотности» я считал покупку пары квартир под сдачу в аренду. Поэтому я отнёс все свои накопления в банк в надежде обеспечить безбедную старость с помощью банковского депозита. Первую попытку начать инвестировать, я предпринял только через 5 лет. Я решил заручиться поддержкой знакомого, который работал инвестиционным советником в одном крупном банке. Он 3 часа рассказывал мне, что биржа - это очень сложно, и что я почти наверняка потеряю на ней всей деньги. Он был так убедителен, что я ещё на год отложил свои инвестиционные планы. 

А потом я просто попробовал представить, что было бы если бы я не послушал своего знакомого, и купил те бумаги, которые мне казались перспективными. Это были компании, которые я изучал по роду своей деятельности: $AAPL, $NFLX, $AMZN, $SQ, $NVDA . Я не смотрел на акции с точки зрения фундаментальных показателей, технического анализа или мнения «гуру инвестиций». Я действовал по рекомендации все того же Баффета: «Вкладывайте деньги в бизнес, который вы понимаете». Бизнес этих компаний был понятен, а главное востребован. И я вдруг обнаружил, что за год моего «бездействия» этот портфель вырос на 40%, и если бы я не послушал своего знакомого «эксперта», то мои накопления за год заработали мне больше, чем депозит за 20 лет (ставка по долларовому вкладу тогда составляла около 1.5% годовых). Я осознал, что инвестиции – это инструмент, который заставит мои деньги «работать». Я приобрёл все акции из моего «тестового» портфеля. Часть продал, но доходность тех бумаг, что остались в моем портфеле, давно перевалила за +200%. Сегодня, я могу с полной уверенностью сказать инвестиции – это гораздо проще, чем кажется на первый взгляд, а к мнению «экспертов» необходимо прислушиваться, но решения всегда принимать самостоятельно. 

К сожалению, в нашей стране нет культуры «долгосрочного инвестирования». Большинство моих знакомых приходят на биржу в поисках «ракеты», которая позволит им стать долларовыми миллионерами через пару месяцев. А истории «знакомого одного знакомого», который заработал на акциях $SPCE на новый Mercedes, лишь подливают масла в огонь. Инвестиции - это просто, но они требуют дисциплины и соблюдения правил разумного инвестирования. Именно поэтому люди, пришедшие на биржу в поисках «ракеты» часто в панике распродают все свои активы, как только на рынке назревает коррекция и их портфель уходит в минус. А ведь еще старик Грэм говорил: «Разумный инвестор – это реалист, который продаёт акции оптимистам и покупает у пессимистов». И этот негативный опыт вполне мог стать лучшим временем для формирования своего «пенсионного» портфеля. В России слово «пенсия» имеет негативную окраску и часто воспринимается как «начало конца». Например, в Южной Корее, напротив, пенсия считается чуть ли не лучшим временем в жизни, когда люди могут забыть о работе и наслаждаться семьей, хобби и путешествиями. И именно инвестиционный портфель, а не государственная пенсия, позволяет им делать это без особых ограничений.
Рынки перегреты, продавайте все активы, уходите в кэш, грядёт серьёзная коррекция рынка! Инфа 💯 > > > > > За три года в инвестициях, такие рекомендации от «гуру фондового рынка» появлялись с завидным постоянством. На самом деле ожидание обвала – это перманентное состояние для рынка. Его все ждут, но никто не знает точно когда он случиться. Все потому, что обвал рынка – это всегда (или почти всегда) «чёрный лебедь», труднопрогнозируемое событие, имеющее значительные последствия (Нассим Таллеб). Дело в том, что если все будут готовы к обвалу, он по-просту не случиться. По-настоящему серьезный обвал может случиться только тогда, когда его никто не ждёт. Именно поэтому прогнозы «падения рынка» имеют такую же достоверность, как возможность встретить динозавра по пути на работу — 50/50, вы либо встретите его, либо нет 😉 И весьма велика вероятность, что последовав рекомендациям «экспертов», продав все свои активы в ожидании неминуемой коррекции, вы будете наблюдать как рынок продолжает расти, не обращая внимания на эти прогнозы. Предугадать «чёрного лебедя» почти невозможно, в этом вся его суть. Поэтому я убеждён, что самая верная стратегия: быть готовым к тому, что кризис случиться… завтра. Это не значит, что нужно сидеть в кэше в ожидании распродажи на рынке, она может и не случиться. Но иметь «План Б» на случай резкого падения рынка необходимо. Не стоит держать на бирже деньги, которые понадобятся вам в ближайшее время, чтобы для не пришлось выходить на глубокой просадке только потому, что срочно понадобились средства. Или же, если свободных средств нет, держать их в надёжных высоколиквидных активах, дабы минимизировать потенциальные потери. Ну и конечно держать так называемую «подушку безопасности». Ведь, как известно, падение рынка – это не только паника и хаос, но и идеальное время для входа в рынок. Во время последней серьезной просадки на заре Короновирусной эры, когда и ваш покорный слуга со слезами на глазах смотрел как «тает» его портфель ( $NFLX , $AMZN , $AAPL , $M , $NVDA) можно было подбирать отличные бумаги по действительно «вкусной» цене. Да, нащупать дно - не простая задача, но покупка акций надежной компании с дисконтом 30-50% — прекрасная долгосрочная инвестиция. Серьезная коррекция рынка обязательно случится, просто никто не знает когда именно. И лучше подготовится к ней уже сегодня, чем потом посыпать голову пеплом.
Помните гениальный фильм Мартина Скорсезе «Волк с Уолл-стоит» про самопровозглашенного волка Джордана Белфорда? В фильме лишь частично описывается то, на чем Белфорд сколотил состояние, а между тем мы являемся свидетелями повторения этой истории, только на этот раз подобная манипуляция рынком происходит не за закрытыми дверями в подвальных помещениях, а на просторах интернета. Набравшись опыта на Wall Street, Белфорд попал, а позже основал собственную «Бойлерную» (данный термин появился в США в 60-х, и описывал компании, которые «впаривали» частным инвесторам мусорные акции. И такие «брокерские» компании действительно часто располагались в подвальных и котельных помещениях). Суть работы Boiler Rooms проста: •Шаг 1. Выбор дешевой, «мусорной» компании •Шаг 2. Брокеры «Бойлерной» впаривают ее частным инвесторам по телефону. Цена акции начинает расти. •Шаг 3. Раздутая компания сбрасывается на пике, за счёт «бойлерного» ажиотажа. Сегодня, когда контроль над фондовым рынком стал гораздо более пристальным, а количество инвесторов выросло в разы. «Бройлерные» сменили прописку и играют по совсем другим правилам, но суть осталась прежней: неоправданный рост котировок за счёт массовых закупок частными инвесторами. Теперь такие бумаги получили новое название — «мемные акции». На самом деле, «мемные акции» — это самые обычные акции публичных компаний, которые торгуются на бирже. Но есть у них и свои отличительные особенности: •Стремительный рост — в разы, а то и в десятки раз. Акции Game Stop, которые в один момент торговались по пару долларов за штуку, на пике выросли до $400 за единицу. •Без видимых причин — единственное, что по-настоящему тащит акции вверх это хайп и сговор частных инвесторов. «Бойлерной» нашего времени стал не подвал или котельная, а группа «Wallstreetbets» на Reddit. На самом деле в категорию «мемных» акций могут попасть даже бумаги вполне финансово-успешных компаний. Например, участники группы разгоняли цену серебра и акции $MRNA . Но чаще всего это менее популярные компании $CLOV , $WISH , $HOOD и т.п. Хотя к «мемным» относят и не безызвестный $SPCE Стоит ли инвестировать в «мемные акции»? Однозначного ответа нет. Я сам довольно прибыльно прокатился на $HOOD и заработал на $SPCE . С $WISH отлучилось не так однозначно: я успел заработать +30% (буквально за пару часов), но решил, что пик ещё не достигнут и перезашел в бумагу, после чего она благополучно рухнула =) Поэтому важно понимать, что большие прибыли = большой риск. Тем не менее при правильной диверсификации рисков, можно рискнуть. Все-таки эпоха настоящих «бойлерных» прошла, и шанс на успех гораздо выше, чем во времена Джордана Белфорда. И помните: Люди не покупают акции, им их продают Удачи в инвестициях! 😉
Я часто цитирую старика Баффетта, поскольку считаю его подход к инвестированию наиболее разумным и главное простым. Он рекомендует инвестировать в компании, бизнес которых вам понятен, продукцией которых вы пользуетесь и можете оценить их конкурентные преимущества с точки зрения потребителя. 3 года назад, когда я совершал свои первые сделки на бирже, я интуитивно покупал бумаги компаний, которые изучал по роду своей деятельности (я работаю Арт-директором в IT): $AAPL , $NFLX , $AMZN , $SQ . Тогда я не смотрел на акции с точки зрения фундаментальных показателей, технического анализа или мнения «экспертов». Их бизнес был понятен, а главное востребован. Все эти инвестиции на дистанции показали отличные результаты. Часть я продал (о чем сейчас жалею), но доходность тех бумаг, что остались в моем портфеле, давно перевалила за +200%. Другой компанией, за развитием которой я с интересом наблюдал в то время, была $ABNB , но тогда компания ещё не вышла на IPO, а покупка внебиржевых акций была мне не по карману. Я люблю путешествовать, и AirBnb для меня – это не только пример правильного развития, с точки зрения IT-продукта (они начинали с пары раскладушек в Сан-Франциско в 2008), но и инструмент, которым я пользуюсь во время путешествий. Их бизнес-Модель понятна, и весьма перспективна (помимо аренды, они расширяют свою деятельность на другие сферы, связанные с путешествиями). Старик Баффетт говорил: «Лучше купить хорошую компанию по справедливой цене, чем обычную по замечательной цене». И сейчас, в эпоху ковидных ограничений, покупка $ABNB выглядит весьма перспективной долгосрочной инвестицией. Последний отчёт показывает, что и в условиях закрытых границ, компания продолжает свой рост. Что только подтверждает тот факт, что на фоне снятия ограничений котировки компании непременно устремятся вверх. AirBnb – точно не ракета, способная принести +100% за пару недель, но, как мне кажется, это компания, которая в перспективе 2-3 лет способна показать выдающиеся результаты. «Кто-то сегодня сидит в тени, потому что он давно посадил дерево» — У. Баффетт
Ориентируетесь ли вы на прогнозы экспертов при покупке бумаги? Из своего 3-летнего опыта на бирже могу сказать, что эти прогнозы напоминают известное выражение: вероятность встретить динозавра 50/50: либо встретишь, либо нет. И тут скорее важно не игнорировать прогнозы, как таковые, а стараться разобраться на чем они основаны: сама по себе цифра прогноза ничего не значит, гораздо важнее понять какие фундаментальные показатели, прогнозы легли в ее основу. И зачастую именно они становятся триггерами для покупки акции. Например, когда я впервые зашёл в $ABBV консенсус прогноз по ней был «Держать» и цена в районе 60$, но изучив структуру компании, ее планы и проекты, я решил зайти в нее на долгосрок, и ее цена давно перевалила за 100$. А ведь эта компания платит весьма неплохие дивиденды. Рекомендация по $M вообще в какой-то момент была «Продавать», тогда акция стоила в районе 6$, но фундаментальные показатели компании говорили об обратном. Я не стал продавать, а напротив докупил ее. Был ли это риск? Безусловно. Но это был оправданный риск, в основе которого лежала не только Вера в компанию, но и здравый смысл. И вот сегодня, когда я читаю сотни комментариев о том, что $SPCE обязательно вернётся к уверенному росту, я задаюсь вопросом: на чем она может взлететь? Есть ли для того объективные причины, или основное «топливо» для этой 🚀: Вера частных инвесторов и хайп? Интересно вообще мнение: есть ли у этой компании объективные причины для роста или единственное что может вновь оторвать ее от земли – это очередная волна хайпа?
Некоторые бумаги, вроде $SPCE или $WISH , как магнитом притягивают тех, кто приходит на биржу «сорвать куш» здесь и сейчас. А истории про десятки процентов, заработанных за пару дней, лишь подливают «масла в огонь» 🔥. И в этом нет ничего удивительного: фондовый рынок всегда, хоть и не по всем инструментам, напоминал казино 🎰 . И здесь уместно вспомнить одну прописную истину: вы можете выиграть один, два, десять раз подряд, но казино всегда остаётся в плюсе 😉 . Значит ли это, что акции стоит обходить стороной и лучше вложить весь капитал в ипотеку на 30 лет или спрятать под подушку? Конечно нет. Просто надо понимать, что правила диверсификации и разумного инвестирования, придуманы не просто так. И они актуальны для всех: и для тех, кто пришёл в инвестиции надолго, и для тех, кто только вчера совершили свою первую сделку, и уже через год планируете купить остров, вложившись в очередной хайповый актив 🚀, который «точно взлетит» 😂 Лично я убеждён, что фондовый рынок – это весьма консервативный и скучный инструмент инвестирования. И единственно верный путь приумножение капитала – долгосрочное инвестирование, при этом на спекулятивные инструменты нужно выделять не более 5-10% от общего капитала. А что думаете вы?
Когда успел продать немного $HOOD о 90$ 😉
Несколько нервных дней и терпения стоили того, чтобы сегодня зафиксировать +26% по $HOOD . Мои искренние поздравления тем, кто волею судеб и менеджеров Тинькофф попал на 100% аллокацию, не дрогнул и теперь может спать спокойнее 😉 Поставлю, пожалуй, Take Profit равными долями с шагом в 10$, теперь я морально готов к любым движениям данной бумаги =)
Выгужден признать, это худший опыт IPO, который у меня был =( И что ещё печальнее, первый за 3 года в инвестициях опыт маржинальной торговли… Я участвовал в более чем 20-ти IPO, самым успешным из которых был $BYND (в моменте прибыль составляла +600%), а самым разочаровывающим был $UBER, который на первый взгляд был похож на 🚀, а оказался неповоротливой 🚙. Но всех их объединяло одно: низкая аллокация (2-6%) и lock-up период. В IPO $HOOD не было ни того, ни другого. Это вообще слабо походило на классическое IPO, скорее Шапито 🎪, представление, в котором я принял непосредственное участие =) Тот факт, что макро показатели компании оставляют желать лучшего, совершенно меня не смущали. Ведь IPO - по сути трамплин, позволяющий по-настоящему перспективным компаниям выйти на новый уровень. И здесь важны не столько финансовые показатели, сколько перспективы, темпы роста и объём рынка. Я действительно считаю, что за такими как Robinhood будущее, но информационный шум и жадность фаундеров, сыграли злую шутку. Буду ли я дальше участвовать в IPO? Безусловно. Но в такие компании, как Duolingo, которая вчера показала рост +36% в первый день торгов. Без лишнего хайпа и попытки обвести инвесторов вокруг пальца. Всем удачных инвестиций! И помните: любая сделка, даже неудачная – это в первую очередь опыт.
Подавая заявку на IPO $HOOD , я не особо парился по поводу информационного шума, которым был приправлен данный листинг. Подал заявку по минимальному порогу – 100 шт, в полной уверенности, что аллокация вряд ли будет выше 10%. Но когда увидел 100% аллокацию стало как-то не по себе 😂 Я добавляю рискованные активы в свой портфель 💼, но всегда небольшими объемами, чтобы сохранять позитивную долгосрочную динамику. А тут «благодаря» расторопности Тинькофф.Инвестиции я жду 20:00, как прыщавый подросток ждёт девушку на первое в жизни свидание 😂
Осмелюсь предположить, что следующей новостью, способной вернуть $SPCE из крутого пике, может стать полёт Илона Маска $TSLA , который внёс депозит в 10,000$ за билет на корабль Virgin Galactic. Как только будет объявлена дата полёта можно будет протестировать принцип «Покупай на слухах – продавай на фактах» в деле 😉
Сегодня $SPCE и Ричард Брэнсон сделали подарок многим инвесторам. Ведь опыт — это фундамент, лежащий в основе капиталов большинства успешных инвесторов. Думаю, многие из вас слышали выражение «Покупай на слухах – продавай на фактах» и сегодня мы стали свидетелями работоспособности данного утверждения. Согласитесь, что после успешного полёта в это воскресенье многие были уверены, что и котировки Virgin Galactic так же уверенно полетят «в космос» 🚀. Но они не полетели, и этому есть весьма логичное объяснение, на котором и держится принцип «Покупай на слухах – продавай на фактах». Дело в том, что этого полёта ждали миллионы инвесторов по всему миру, и, желая заполучить свой кусок «пирога», заходили в бумагу - как следствие цена акции шла вверх ⬆️ , достигнув своего апогея, когда шасси VMS Eve оторвалось от земли. И в момент, когда Брэнсон со своей командой успешно вернулись на землю наступил идеальный момент для фиксации прибыли (к сожалению, в этот момент биржа была закрыта) — слух превратился в свершившийся факт. И те, кто хорошо понимает принцип «Покупай на слухах – продавай на фактах» неплохо заработали. А дальше котировки ожидаемо поползли вниз ⬇️ . Такое уже было в конце июня, когда акции сначала за день взлетели на 16%, с $47,8 до $55,9. Как раз тогда — 25 июня — Virgin Galactiс получила разрешение регулятора отправить туристов в космос. А через день их стоимость вернулась к $45,9. Поэтому не стоит рвать на себе волосы (если конечно вы не зашли в бумагу с неподъемным плечом), а относится к этому как к опыту, который в будущем позволит находить «идеальное» время входа, и, что ещё важнее, выхода из высоко волатильных активов. Всем удачи в поиске новых 🚀!
Сегодня, когда ковидная паника и пессимизм на рынке сменились оптимизмом и ракетами 🚀 вроде $TSLA $SPCE (хотя и не все ракеты взлетают сразу) С одной стороны, когда видишь двухзначные зелёные цифры напротив выбранных тобой акции $AAPL, $SQ, $FB , за спиной вырастают крылья. С другой, именно этот стремительный рост пораждает, пожалуй, главный страх для любого малоопытного инвестора. Страх того, что именно сейчас бумага находится на пике и надо подождать немного пока произойдёт коррекция, Маск напишет очередной Твит, или очередной локдаун обрушит все котировки. Ведь рынок залит деньгами, а бычий тренд рано или поздно должен закончиться... Но бумага продолжает расти, бъет все новые исторические максимумы, а момент, когда ты решил «немного подождать», вдруг превращается в идеальную точку входа. Ведь, согласитесь, мы подсознательно ждём «идеального» момента для входа в тот или иной актив. НО. Этого момента может и не случиться. А котировки бумаги тем временем улетят так высоко, что мы морально не готовы входить в неё, так как помним те времена, когда она стоила на 20, 30, 50% дешевле. Для меня такой бумагой стал $AMZN . Я продал ее, заработав первые в своей жизни +50%, планируя вновь зайти в неё при следующей коррекции рынка, которая так и не случился. А я продолжал ждать «идеальной» точки входа. Страх «закупиться на хаях» не даёт нам нажать заветную кнопку... А выбранная бумага (если, конечно, это фундаментально надежный актив) продолжает своё поступательное движение вверх. Мы все сильны «задним умом» и отлично «машем кулаками после драки», и сейчас я отчетливо понимаю, что если бы не этот страх, сегодня доходность моего портфеля была бы значительно выше. И именно пресловутое «подожду идеальной точки входа» помешало сделать его таким. Есть ли лекарство против этого страха? На мой взгляд, это грамотное составление инвест. портфеля и поступательное его наполнение (не взирая на сиюминутные взлеты и падения рынка). Но правда в том, что я по-прежнему подсознательно ищу «идеальную точку входа» и боюсь зайти в бумагу «на хаях» =) А знаком ли вам этот страх? И как вы с ним боретесь? Очень интересно ваше мнение! #пишем_историю
Для меня идеальным примером, подтверждающим данное высказывание является - $M Когда я впервые обратил на неё внимание - котировки компании успели рухнуть с почти 70$ до 15$, но она все ещё выплачивала колоссальные дивиденды. Дела у компании и правда шли не лучшим образом: ритейл стремительно перетекал в онлайн, где балом правил $AMZN . А с началом пандемии, когда магазины закрылись, а компания приостановила выплату дивидендов, котировки Macy’s в моменте ушли ниже 5$ – «пессимисты» принялись лихорадочно избавляться от этого актива. Но у $M все ещё было несколько козырей в рукаве: •Наличие капитала в виде рентабельных объектов недвижимости в престижных районах США. •Наличие планов по освоению онлайн-сегмента, в том числе доставки «день-в-день», являющейся важным конкурентным преимуществом на этом рынке. Поэтому я решил не поддаваться общему настроению и докупил данную бумагу на просадке по 5$ за акцию. На прошлой неделе я продал часть акций по 20$, когда «оптимисты» принялись скупать ее на новости о планах компании построить небоскрёб в центре Нью-Йорка. Не знаю сможет ли компания трансформироваться под новую онлайн-реальность в ритейле, но вторую часть актива планирую оставить в портфеле и внимательно следить за новостным фоном вокруг компании. Интересно услышать ваши примеры покупок у «пессимистов» и продаже «оптимистам». #пишем_историю
Чем дольше я инвестирую, тем больше понимаю сколько мудрости скрыто в этом, на первый взгляд, банальном правиле Уоррена Баффета aka «Оракула из Омахи». Формируя свой первый портфель, я во многом руководствовался другим правилом Баффета - «Никогда не вкладывайте деньги в бизнес, который вы не можете понять» и брал акции компаний, за которыми наблюдал задолго до того, как зарегистрировал свой первый брокерский счёт: $NFLX, $AMZN , $AAPL , $NVDA . Хорошие и перспективные компании, но я, как и все начинающие инвесторы, мечтал найти «ракету», которая подняла бы котировки моего портфеля на заоблачную высоту за пару месяцев. Я продал $NVDA , зафиксировав прибыль в 72%, неплохой результат, но если бы я тогда послушал старика Баффета и просто держал эти бумаги в своём портфеле, то сейчас прибыль составляла бы больше 320%! Тот же $AAPL я не продал, и сейчас доходность по этому активу превышает 220%, принося помимо прочего небольшие, но регулярные дивиденды. За 2,5 года в инвестициях я стал свидетелем взлетов, обвалов, паники и прочего информационного шума, но понял одно: инвестиции - это «игра в долгую», которая не терпит суеты. Какие бы потрясения (обвалы, кризисы, новостной фон) не происходили, на дистанции рынок всегда растёт, так уж устроена экономика. Поэтому если вы, как и я, пришли сюда не ради сиюминутной прибыли, а всерьёз и надолго, просто найдите компании, акциями которых готовы владеть даже не 10 лет, а всю жизнь, и просто научитесь «ждать». Уверен, вы будете вознаграждены за терпение. Только не забывайте о диверсификации 😉 #пишем_историю
Вы знали, что Сэр Исаак Ньютон был не только гениальным ученым, но и инвестором, который умудрился потерять половину своего состояния на «лопнувшем пузыре»? Не смотря на то, что это произошло 300 лет назад, эта история все еще актуальна и поучительна.

Ньютон был грамотным инвестором, диверсифицировал свой портфель, который к 1720 году составлял 32 000 фунтов, что равно примерно $5 700 000 в сегодняшних деньгах. Но даже он умудрился потерять больше половины своего капитала, в надежде «прокатиться на ракете того времени» под названием «Компания Южных Морей». В начале 1720 у него было 10 000 акций этой компании, 8 000 из которых он продал по 350 фунтов, заработав на этой сделке около 20 000 фунтов (почти $4 000 000).

А дальше случился «пузырь»: всего через несколько недель акции стоили уже 800 фунтов, став объектом вожделения для широких слоев населения (от аристократов до крестьян), многие спекулировали ими на заемные средства. Повсеместная эйфория не обошла и Сэра Ньютона, который в погоне за «легкими» деньгами вновь зашел в бумагу, но уже по 700 (!!!) фунтов за акцию. 

Пузырь лопнул в том же 1720 году. По разным оценкам Ньютон потерял от 30% до 50% своего капитала, который он формировал не один десяток лет. Разумный инвестор Ньютон, превратился в спекулянта, который не смог остаться в стороне от хайповой идеи, не смог грамотно оценить риски. Есть мнение, что ему принадлежит высказывание: «Я могу рассчитать движение небесных тел, но не безумие толпы». Впервые об этой истории я узнал из книги «Разумный Инвестор» Бенджамина Грэма, который через нее пытался донести важность взвешенных решений и грамотного подхода к составлению портфеля. Найти «ракету», мечтает каждый инвестор, но важно понимать, что грузить в нее все свои накопления значит подвергать их огромному риску. То, что растет сильнее всего, сильнее всего и падает, рано или поздно.

Биткоин уже продемонстрировал это в 2017, технологический сектор в 1999. Сейчас я с интересом наблюдаю за $SPCE и, надеюсь, что эта ракета все-таки взлетит, но пока хайп вокруг этой бумаги настораживает, а схожесть графиков «Virgin Galactic» и «Компании Южных Морей» не внушает оптимизма.

Как думаете какие еще акции способны повторить путь «Компании Южных Морей»? Может $TSLA следующая на очереди? (Не смотря на мое искреннее восхищение Иланом Маском и его детищем) #пишем_историю
Ну вот они, заветные 5,000 в графе «Подписчики», есть что отметить =) В ближайшие дни запущу обещанный конкурс, соберу немного статистики по блогу и подведу небольшие итоги. А пока хотел сказать всем вам спасибо!!! Хочется, чтобы на моей странице выходила именно та информация, которая интересна вам, поэтому: Напишите какие материалы интересны именно вам?
Привет, коллеги! Количество подписчиков медленно, но верно приближается к 5,000! И чтобы приблизить эту цифру и одновременно добавить немного креатива, предлагаю небольшой конкурс: Мы вместе (в комментариях к этому посту) выберем одну акцию с перспективой роста в ближайший месяц, стоимостью до 200$ (например $DIS или $ABBV ) Как только наберется 5,000 подписчиков, я куплю данную бумагу. И в комментариях каждый сможет оставить свой вариант стоимости данной акции через месяц с момента покупки. Тот, чей прогноз окажется наиболее правильным, получит от меня награду в размере 1,000₽ и звание «лучшего прогнозиста Тинькофф Инвестиции» (если конечно уважаемый @Pulse_Official не против). Как вам такая идея? Понимаю, что инвестиции - дело серьезное, но, думаю, немного интерактива и командной работы нам не повредит =)
$NFLX Я слежу за успехами компании уже больше 5 лет, с тех самых пор когда они «перевернули» рынок своим «Карточным домиком», продемонстрировав кратный рост revenue. Но сейчас, когда на рынке стриминговых сервисов пришли такие «монстры» как $AAPL, $DIS и $T, Netflix будет вынужден продолжить инвестировать огромные суммы в контент, просто чтобы оставаться конкурентноспособным игроком. А в купе с невероятно высоким показателем P/E, это, к сожалению, делает перспективы данной компании не такими безоблачными, как раньше. Что вы думаете о долгосрочных перспективах данной компании?
$ABBV мои поздравления, @SMKHT
Главный страх инвестора на растущем рынке 😱 Ровно год я активно занимаюсь инвестициями. И этот год был ознаменован стремительным ростом всех рынков. С одной стороны, когда видишь двухзначные зелёные цифры напротив выбранных тобой акции ($AAPL ) за спиной вырастают крылья. С другой, именно этот стремительный рост пораждает, пожалуй, главный страх для любого начинающего инвестора. Страх того, что именно сейчас бумага находится на пике и надо подождать немного пока произойдёт коррекция, Трамп напишет очередной Твит, или финансовый кризис (которым пугали весь 2019 год) обрушит все котировки. Ведь рынок перегрет, а бычий рынок вот-вот должен закончиться... Но бумага продолжает расти, бъет все новые исторические максимумы, а момент, когда ты решил «немного подождать», вдруг превращается в идеальную точку входа. ($TSLA) Ведь, согласитесь, мы подсознательно ждём «идеального» момента для входа в тот или иной актив. НО. Этого момента может и не случиться. А котировки бумаги тем временем улетят так высоко, что мы морально не готовы входить в неё, так как помним те времена, когда она стоила на 20, 30, 50% дешевле ($AMZN ) И страх «закупиться на хаях» снова не даёт нам нажать заветную кнопку... А выбранная бумага (если конечно это фундаментально надежный актив) продолжает своё поступательное движение вверх. Мы все сильны «задним умом» и отлично «машем кулаками после драки», и сейчас я отчетливо понимаю, что если бы не этот страх, сегодня доходность моего портфеля была бы значительно выше. И именно пресловутое «подожду идеальной точки входа» помешало сделать его таким. Есть ли лекарство против этого страха? На мой взгляд, это грамотное составление инвест. портфеля и поступательное его наполнение (не взирая на сиюминутные взлеты и падения рынка). Но правда в том, что я по-прежнему подсознательно ищу «идеальную точку входа» и боюсь зайти в бумагу «на хаях» =) А знаком ли вам этот страх? И как вы с ним боретесь? Очень интересно ваше мнение!
Обзор дивидендной части моего портфеля (по состоянию на 6.02.2020). Напомню, я формирую долгосрочный инвестиционный портфель с упором на высокодивидендные активы (на данный момент средняя доходность в районе 6.8% годовых в USD). 1. $ABBV AbbVie Профит: +18.6% (+18.9% в ноябре 2019) 👌Дивиденды: 5.7% 2. $T AT&T Профит: +11.4% (+13.8% в ноябре 2019) 👌Дивиденды: 5.3% 3. $XOM Exxon Mobil Профит: -10.4% (-3.7% в ноябре 2019) 👎Дивиденды: 5.1% 4. $PM Philip Morris Профит: +11.8% (+8.9% в ноябре 2019) 👍Дивиденды: 5.7% 5. $IVZ Invesco Профит: +4.2% (+1.0% в ноябре 2019) 👍Дивиденды: 7.2% 6. $M Macy’s Профит: +15.2% (+3.5% в ноябре 2019) 👍Дивиденды: 9.8% 7. $CVS CVS Профит: +32.7% (+43.2% в ноябре 2019) 👎Дивиденды: 3.2% 8. $F Ford Профит: -5.3% Дивиденды: 7.2% 👎 За прошедшие 2 месяца на локальных просадках существенно увеличил позиции в $T. Докупил $F после падения, связанного с плохой отчетностью. Наибольшее беспокойство вызывает $XOM, однако на данный момент остаюсь в бумаге. Хочется дополнить портфель качественными бумагами с высокой див. доходностью (свыше 4% годовых) желательно из потреб. сектора. Буду рад услышать ваши рекомендации. Горизонт инвестирования - 10 лет +
Финансовые результаты моего портфеля. Ровно год назад, в феврале 2019 года, я начал свой инвестиционный путь вместе с Тинькофф.Инвестиции. Этим постом я хочу начать серию статей, посвящённых результатам моих инвестиций и советам, которые (хочется верить) помогут тем, кто только пробует свои силы в инвестициях. Инвестиции для меня – это игра «в долгую» и главная цель на ближайшие 5-10 лет: формирование портфеля из надежных активов с упором на дивиденды. Но в портфеле присутствуют и акции «роста». И главная задача этой категории бумаг – наращивание капитала. И чтобы рост капитала не был «бумажным» часть этих акций приходится продавать, фиксируя прибыль (с дальнейшей ребалансировкой портфеля в сторону дивидендных активов). Ниже приведены бумаги и зафиксированная доходность по ним: 1. $NVDA NVIDIA: +70.5% 2. $WDC Western Digital: +58.5% 3. $TIF Tiffany: +51.3% 4. $MU Micron Technology: +50.0% 5. $AMZN Amazon: +31.6%
Инвест Оскар. Топ акций из моего портфеля или Итоги первого года инвестирования. Начало года - лучшее время для подведения итогов, тем более мои первые инвестиции я сделал почти ровно год назад. И хотя с точки зрения инвестиций один год - это невероятно маленький срок, багаж знаний и инсайтов, заработанный за это время сложно переоценить. Уместить все в один пост - невыполнимая задача, поэтому я просто решил составить топ самых выдающихся бумаг из моего портфеля: 1. Доходность года: +471% за 3 месяца на IPO Beyond Meat. Когда наблюдаешь, как акции компании взлетают с невероятной скоростью (а Beyond Meat в моменте давал доходность около 700%!!!) появляется желание весь свой портфель перенаправить на IPO, но это заблуждение! IPO относится к высокорисковым активам, а низкая аллокация в купе с высокими комиссиями делают этот вид инвестирования сомнительным инструментом для начинающего инвестора. 2. Рост года: Apple (+82% за 11 месяцев). $AAPL Пожалуй, самая стабильная бумага в моём портфеле, и, одновременно, «живой» пример того, что ждать просадки от высококлассной бумаги - неправильная стратегия. Если вы - долгосрочный инвестор, а фундаментальные показатели акции не вызывают опасений, смело заходите в неё, не дожидаясь просадки, она может и не произойти =) 3. Акция года: AT&T. $T Уже в процессе инвестирования, я осознал, что основу моего долгосрочного портфеля должны составлять именно дивидендные бумаги, и именно AT&T - лучший пример такого актива: дивидендный аристократ с грамотной диверсификацией бизнеса и хорошими перспективами. 4. Волатильность года: Western Digital. $WDC Не акция, а настоящая американская горка, однако мой «заезд» прошёл успешно =) И хотя я не занимаюсь спекуляциями, на данной бумаге за год я успел дважды зайти и выйти из данной бумаги (с доходностью +63% и + 42%) 5. Разочарование года: Boeing. $BA Высококлассная акция - не всегда гарантия роста актива. За пол года компания так и не смогла выйти из крутого пике, в который угодила после запрета на использование самолётов серии Max. Надеюсь в январе оно будет получено, и акции компании вновь устремятся вверх, но недоверие к авиационному сегменту инвестирования пройдёт не скоро. Безусловно, это далеко не весь список акций, которые так или иначе запомнились в уходящем году. Пишите если такой формат вам интересен, продолжу =) Всем удачи в Новом Инвестиционном Году =)
ИИСтина. Почему сейчас лучшее время для открытия ИИС? За окном декабрь (конец 2019 года) а значит, если вы давно планировали открыть Индивидуальный Инвестиционный Счёт, но по какой-то причине откладывали, сейчас самое время! И вот почему: 1. Сам по себе ИИС - отличная инвестиция, ведь просто пополнив его, вы гарантированно получаете доходность в 13% в виде налогового вычета от государства (если вы конечно официально трудоустроены). А сделав это в декабре 2019, подавать на налоговый вычет можно уже в январе 2020 (учитывая камеральную проверку и, мягко говоря, неторопливую работу ФНС, выплата произойдёт в апреле-мае 2020). 2. Это точно такой же брокерский счёт, а значит вы можете приобрести облигации или дивидендные акции и увеличить доходность ИИС до гарантированных 18-21% годовых. При этом можно не учитывать рост самих котировок, так как ИИС - это инструмент долгосрочного инвестирования (лично у меня акции, помимо неплохих дивов, дали рост в 14.6% за год), т.е. суммарная доходность ИИС на данный момент = 32.4% за год. 3. Основное ограничение ИИС - его нельзя закрыть в течение 3 лет. Именно по этой причине декабрь - идеальное время входа. Так как по сути его срок сокращается на 1 год (открыв ИИС в декабре 2019, вы получите последний налоговый вычет в апреле 2022, а открыв его в январе 2020, вы сможете получить последний налоговый вычет лишь в апреле 2023). 4. Хотя ИИС можно пополнять только в рублях, открыв его у «правильного» брокера, имеющего выход на Санкт-Петербургскую биржу (например, Тинькофф), вы сможете приобрести акции США, которые в перспективе 3 лет могут обеспечить неплохую доходность просто за счёт курсовой разницы (личное мнение автора, который, не смотря на стабилизацию курса рубля за последний год, все ещё сомневается в его надежности, как инструмента долгосрочного инвестирования). 5. Есть у ИИС и свои ограничения: помимо вышеупомянутых 3 лет и официального трудоустройства, это максимальный размер вычета в размере 52000 рублей (т.е. пополнять ИИС на сумму больше 400 000 не имеет особого смысла), налоговый вычет начисляется за пополнение счета (т.е. для его получения необходимо пополнять ИИС ежегодно), что означает, что гарантированная доходность будет снижаться (13% за первый год, 6.5% за второй, и всего 4.3% за третий, так как уже внесённая часть капитала будет оставаться «замороженной»). Остались вопросы или комментарии? Пишите, обсудим =)
«Ошибки начинающего инвестора» или «Инвест-грабли, на которые я никому не рекомендую наступать»: 1. Опираться только на прогнозы «экспертов». Первое время, при выборе той или иной бумаги я уделял большое внимание «Прогнозам» ведущих инвестдомов (J.P. Morgan, Goldman Sachs и т.п.). Осмелюсь предположить, что большинство начинающих инвесторов могут попасть в эту ловушку, не понимания как найти фундаментально привлекательную бумагу. В итоге в моем портфеле несколько позиций (например $FDX), которые не выходят из красной зоны уже очень долгое время. Это не значит, что прогнозы нужно игнорировать, но они однозначно не должны быть ключевыми в принятии решений. 2. Игнорировать P/E. Я уже писал, что для начинающего инвестора, на мой взгляд, именно P/E является ключевым показателем. Не обладая должной квалификацией (в самом начале своего пути в инвестициях) сложно грамотно оценить фундаментальные показатели акции. В то же время P/E позволяет оценить общую инвестиционную привлекательность бумаги. В моём случае игнорирование данного показателя обернулось наличием в портфеле акций $NFLX 3. Бояться заходить в бумагу на «хаях». Безусловно, и я покупал акции на восходящем тренде, а потом наблюдал как график устремляется вниз. Но! Если вы долгосрочный инвестор, а выбранная вами компания фундаментально надежна, то не стоит ждать просадки - она может и не случиться. В моём случае, это такие высококлассные активы как $PG, $KO и т.п. в перспективах которых лично я не сомневаюсь, и в которые я в своё время не вошёл, опасаясь купить акции «слишком дорого», а потом пол года наблюдал как их стоимость брала все новые и новые высоты. 4. Покупать акции авиакомпаний. Может это мне так не повезло, но скорее всего я больше не буду смотреть в сторону авиакомпаний, какие бы «сказочные» перспективы они не сулили. Уж слишком сильно данные бумаги подвержены влиянию различных событий, которые, к сожалению, не возможно предугадать. В моём случае это: $AAL и $SAVE Дайте знать, если подобные материалы были вам полезны, и я продолжу описывать «инвест-грабли», на которые мне довелось наступить за первый год инвестирования.
Обзор дивидендной части моего портфеля (по состоянию на 26 ноября). Напомню, я формирую долгосрочный инвестиционный портфель с упором на высокодивидендные активы (на данный момент средняя доходность в районе 6.8% годовых в USD). 1. $ABBV AbbVie Профит: +18.9% Дивиденды: 5.7% 2. $T AT&T Профит: +13.8% Дивиденды: 5.3% 3. $XOM Exxon Mobil Профит: -3.7% Дивиденды: 5.1% 4. $PM Philip Morris Профит: +8.9% Дивиденды: 5.7% 5. $IVZ Invesco Профит: +1.0% Дивиденды: 7.2% 6. $M Macy’s Профит: +3.5% Дивиденды: 9.8% 7. $CVS CVS Профит: +43.2% Дивиденды: 3.2% За почти месяц с прошлого обзора значительно подросли бумаги $ABBV и $CVS. Увеличил позиции в $T и $M на локальных просадках. $XOM ушёл в минус, думаю докупить. Хочется дополнить портфель качественными бумагами с высокой див. доходностью (свыше 4% годовых) желательно из потреб. сектора. Буду рад услышать ваши рекомендации. Горизонт инвестирования - 10 лет + P.S. Такие бумаги как $AAPL $MA $V $MCD $NVDA $BA и т.п. в портфеле тоже присутствуют, но при всей моей любви к подобным активам, отнести ≈2% годовых к дивидендным бумагам язык не поворачивается =)

Профиль в Пульсе

Чтобы оставлять комментарии и реакции, нужен профиль в Пульс