🔶 Ценные бумаги (securities) Простыми словами, ценная бумага – это документ, который предоставляет её владельцу определенные права. (сложными словами тут: ч. 1 ст. 142 ГК РФ) 🔶 Какие существуют ценные бумаги? 🔹 1) Акция (stock). Предполагает получение владельцем (акционером) доли компании. Дает право на получение части прибыли от деятельности в виде дивидендов, в участии в управлении обществом; закрепляет права на получение части имущества в случае ликвидации АО. ▪️ Обыкновенные акции: право на участие в управлении (голосовании на собраниях) обществом, получение дивидендов ( $RTKM ) ▪️ Привилегированные акции: ограниченное право на участие в управлении обществом, первоочередное право на получение дивидендов, минимальный размер дивидендов (от чистой прибыли) как правило определен в уставе ( $RTKMP ) 🔹 2) Облигация (bond, note) — долговая ценная бумага, владелец которой имеет право получить от эмитента облигации в оговоренный срок (в дату погашения) её номинальную стоимость. Также по облигациям предусматривается возможное право на получение процентного дохода (купона). Существует множество классификаций облигаций: ▪️ По эмитенту: государственные ( $SU29009RMFS6 ), субфедеральные (региональные, $RU000A0JUQP7), корпоративные ( $RU000A1016Z3); ▪️ По купону: фиксированный купон ( $RU000A100D63), плавающий купон (индексируемый, $SU29006RMFS2); ▪️ По форме возращения долга по облигации: с амортизацией (возврат номинала частями, $RU000A0JWSQ7), или без амортизации (возврат всего номинала в дату погашения облигации). ⚡️ Еврооблигация (eurobond) — облигация, которая выпущена в иностранной валюте для эмитента облигации. ( $XS0191754729 ) ⚡️ Субординированные облигации — выпускаются банками для формирования добавочного капитала, срок погашения не менее 5 лет (могут быть бессрочными), последние в очереди в случае банкротства. Более доходные и более рискованные ( $VTBperp). 🔹 3) Вексель (bill). Векселедатель (должник) обязуется уплатить долг векселедержателю по истечению срока по предъявлению векселя. Формируется обязательство с одной стороны и гарантию на возврат долга с другой. ▪️Простой вексель – простое, ничем не обусловленное обязательство должника уплатить при наступлении срока определенную сумму денег. ▪️ Переводной вексель – приказ векселедателя уплатить указанную в векселе денежную сумму третьему лицу (держателю векселя). 🔹 4) Пай (акция) инвестиционного фонда (БПИФ/ ETF) – аналогично АО делает пайщика (акционера) владельцем части имущества фонда, а также предоставляет право на получение дивидендов (если они выплачиваются). Пример: $VTBA . 🔹 5) Чек (check). Дает право чекодержателю (кто получил чек) право получить средства через банк, принадлежащие чекодателю (кто выписал чек). 🔹 6) Коносамент (bill of lading) – документ, который перевозчик выдает владельцу груза. Удостоверяет право собственности на груз. Может быть обеспечением по кредиту. 🔹 7) Двойное складское свидетельство – состоит из складского свидетельства и варранта. Владея обеими частями двойного складского свидетельства склад должен передать товар лицу, предъявившему их. 🔹 8) Складское свидетельство. Является подтверждением принятия товара на хранение на склад. 🔹 9) Варрант (warrant). Свидетельство о приеме на хранение товара на склад. Также варрант может выступать ценной бумагой, которая дает держателю право купить определенное количество акций по заранее оговоренной цене (как правило с дисконтом от рыночной цены) в течение определенного промежутка времени. 🔹 10) Закладная – удостоверяет право ее владельца на получение исполнения по денежному обязательству, которое обеспечено ипотекой и право залога на имущество, которое обременено ипотекой. Закладная дает займодателю право в случае невыплаты кредита стать собственником заложенного имущества или продать это имущество. ⚡️ В другой статье расскажу про производные финансовые инструменты (фьючерсы, опционы, свопы и др.).