Банк Санкт-Петербург или +130%
Второй пост на моём канале и одновременно первый пост, получивший отметку, посвящён БСПБ.
📌 23 февраля я писал, что «потенциал роста акции – в 2 раза от текущей цены (115 рублей)», то есть до 230 рублей в течение года. Сегодня бумаги торгуются по 280 рублей за штуку. Рост превзошёл все ожидания! 130% прибыли за счёт цены акций, без учёта дивидендов. Это рекорд портфеля.
Знаете это чувство, когда руки тянутся зафиксировать прибыль? У меня его нет 😆
Я долгосрочный инвестор, поэтому на колебания цены в течение года стараюсь не обращать внимания. Иногда захожу посмотреть, какие в приложении циферки, но не предпринимаю никаких действий только из-за изменения цены. Мне интереснее оценка состояния компании.
$BSPB выпустил отчётность за 1 квартал 2023 по МСФО:
🔹 В целом результат достойный: прибыль составила 14,6 млрд рублей. Для сравнения, прибыль за весь 2021 год – 18,1 млрд рублей. Частично высокая прибыль обусловлена роспуском резерва на сумму 3,8 млрд рублей.
🔹 С начала года вырос кредитный портфель, с 515 до 561 млрд рублей. При этом сократилась доля проблемной задолженности, с 8,5% на начало года до 6,5% по итогам квартала. Это значит, что процентные доходы могут вырасти.
🔹 Собственный капитал прибавил 10% и составил 159 млрд рублей. В пересчёте на одну акцию (АО+АП) – около 330 рублей. Цена бумаги до сих пор меньше, чем величина собственного капитала на акцию.
Что ещё подметил:
➖ Объём обязательств сократился на 2,5%.
➖ ROE за последние 12 месяцев – 23,03%. В 2021 году ROE составлял 18,8%.
➖ P/E = 5,65 что не так привлекательно, как полгода назад, но всё ещё терпимо.
🎯 Таким образом, БСПБ стоит рассматривать к покупке на долгосрок. Фундаментальных проблем у компании я не вижу. Возможно, цена акций завышена в ожидании высоких дивидендов. На рынке хватает инвесторов, которые покупают, потому что растёт. И если что-то пойдет не так, падение может быть существенным.
Буду докупать акции в ходе ребалансировки (пока доля меня устраивает). Если вы хотите «прокатиться на ракете», то уже не стоит покупать. Никогда не стоит, мы здесь не ставками занимаемся 😉
#прояви_себя_в_пульсе #обзор #идеянедели