Внедрение беспроводной технологии 5G только начинается. Сегодня всего 30% населения мира имеют доступ к сети, и еще меньший процент потребителей владеет смартфонами с поддержкой 5G. Тем не менее, по оценкам, к 2025 году мы сможем достичь 3,6 миллиарда подключений 5G. Вот три компании, которые выиграют от развертывания беспроводной технологии 5G. 🟢 Qualcomm ( $QCOM ) разрабатывает интегральные схемы и программное обеспечение для питания подключенных устройств в сетях 3G, 4G и 5G. Ее продукты используются во многих смартфонах, сетевом и широкополосном оборудовании, а также в других устройствах (например, в Интернете вещей). Qualcomm занимает хорошие позиции в качестве поставщика на рынках 5G. Выручка Qualcomm от приложений «Интернет вещей» составила 3 ​​миллиарда долларов в 2020 году, но выросла в 2021 году, достигнув 1,4 миллиарда долларов только в третьем квартале 2021 года, что на 86% больше, чем в предыдущем году. Qualcomm поставляет Apple ( $AAPL ) модемные чипы для iPhone 12. Тем не менее, считается, что Apple разрабатывает свою собственную альтернативу, купив в 2019 году бизнес по производству модемных чипов Intel ( $INTC ) за 1 миллиард долларов. Apple является значительным клиентом Qualcomm, который, по оценкам, внесет до 20% от выручки компании, поэтому инвесторы захотят отслеживать любые долгосрочные изменения в этой ситуации. Две компании в настоящее время являются партнерами по многолетнему лицензионному соглашению до 2025 года. 🟢 AT&T ( $T ) - телекоммуникационная компания в США, где небольшая горстка компаний доминирует в отрасли, включая AT&T, Verizon Communications ( $VZ ) и T-Mobile ( $TMUS ). Сетевые операторы - это вспомогательная инфраструктура 5G, которую лучше всего рассматривать как дороги и автомагистрали, по которым автомобили (данные) транспортируются из одного пункта назначения в другой. Бизнес AT&T очень стабилен, поскольку высокая стоимость входа (создание беспроводных сетей стоит много миллиардов долларов) снижает угрозу конкуренции. Важность беспроводных сетей для общества делает AT&T почти как коммунальное предприятие, «критически важное» для клиентов. Сегмент беспроводной связи компании получил выручку в 138 миллиардов долларов в течение 2020 года и получит выгоду от постоянного обновления устройств, поскольку клиенты переходят на смартфоны с поддержкой 5G в ближайшие кварталы. На протяжении многих лет AT&T пыталась интегрировать медиа в свою бизнес-модель, купив Time Warner в 2018 году за 85,4 миллиарда долларов, но теперь расширяет свой медиа-бизнес в сделке с Discovery Communications ( $DISCA ), которая снова сделает AT&T чистой телекоммуникационной компанией. 🟢 Skyworks Solutions ( $SWKS ) - компания, которая разрабатывает и производит полупроводниковые продукты и является конкурентом Qualcomm. Компания специализируется на микросхемах, которые фильтруют помехи на устройствах связи, и, как и Qualcomm, является основным поставщиком Apple. Бизнес Apple составил 56% выручки Skyworks в 2020 году, но компания диверсифицирует свой бизнес, чтобы уменьшить свою зависимость от Apple. В апреле Skyworks объявила о сделке по приобретению автомобильного и инфраструктурного бизнес-сегмента Silicon Labs ( $SLAB ) за денежные средства на сумму 2,75 миллиарда долларов. Skyworks будет иметь доступ как к смартфонам 5G, так и к автомобильному рынку, поскольку автомобили становятся все более подключенными, что может создать долгосрочные возможности для роста бизнеса после слияния. Skyworks подсчитала, что приложения, созданные на основе технологии 5G, могут удвоить общий рынок компании. ✔️Разница между 4G и 5G может достигать десятикратной скорости, что делает технологию 5G реальной возможностью для инноваций во многих отраслях. Эти три компании поставляют компоненты и инфраструктуру, которые делают 5G реальностью и могут принести большую прибыль терпеливым инвесторам.