Mistika911
Mistika911
24 апреля 2024 в 6:20
​​👌Сбер останавливаться не собирается! На “Дне Сбера” компания ( $SBER ) озвучила рекордные дивиденды – за 2023 год будут выплачены 33,3 руб\акцию (на дивиденды компания отправила 752 млрд рублей). Что к ценам на момент объявления давало дивидендную доходность в ~10,57%. 📌 Укажу, что за 2023 год Сбер увеличил чистую прибыль в 5,2 раза до опять таки рекордных 1508,6 млрд рублей. 🚀 Казалось бы, куда уж лучше. Но нет, глава компании Греф озвучивает еще более амбициозные планы на 2024 год: 💬 “Этот год значительно более сложный, чем прошлый, для банковского сектора в силу ужесточившегося регулирования, в силу того, что с такими ставками сильно просел спрос на кредиты. Поэтому процентный доход не будет демонстрировать такого впечатляющего результата, такой динамики, как в предыдущий год. Но тем не менее, по всем нашим оценкам, в этом году мы сможем заработать чистую прибыль большую, чем в предыдущем году” Помимо очевидного (2024й превзойдет результат 2023го) я вижу и другое: между строк в словах Грефа звучит “Сбер – настолько устойчивая компания с такой сильной бизнес-моделью, что способна обновлять рекорды даже в условиях огромных объективных трудностей для основного бизнеса❗️”. Другими словами, Сбер – стронг! 💪💪 Представим, что Греф окажется прав. Это означает, что по итогам 2024 года будет еще один рекорд по размеру дивидендов. Приведу еще одно соображение, которое активно “играет” в пользу такого исхода. 🫡 Российской Федерации принадлежит 50% плюс одна акция Сбербанка. То есть половина суммы, направленной на дивиденды, поступает напрямую в бюджет страны. В условиях, когда государство ищет любые возможности его пополнения (пошлины, повышение НДПИ, Windfall Tax и пр.), трудно представить, что Сбер уже устоявшуюся традицию выплачивать высокие дивиденды нарушит. Короче, ждем рекорд-дивиденды и по итогам 2024го. 🤔 Следствие из этого: ожидание роста прибыли и выплат по итогам года будут поддерживать котировки $SBER весь год. При отсутствии каких-то рыночных катаклизмов акции компании, скорее всего, избегут глубокие коррекции. ☝️ Примечательно, что в ходе недавнего конференц-колла Греф заявил о намерении Сбера обеспечивать выплаты в размере 50% от прибыли в ближайшие годы: 💬 “50% — это планка, которую мы, надеюсь, сможем обеспечить в среднесрочной перспективе. Абстрактный вопрос: если ситуация будет складываться таким образом, что у нас будет возникать избыток капитала, я не вижу, зачем нам его копить” 👍 В общем, новая дивполитика от декабря 2023 года в действии, 50% от ЧП по МСФО – всерьез и надолго. P.S. В завершение поделюсь наблюдением. Внимание на экран 👀. На приведенном графике видно, что “обычка” ($SBER) отстала от “префок” ( $SBERP ) сильнее обычного. Такой дисбаланс имеет обыкновение рано или поздно исчезать – котировки “близнецов” сблизятся. Текущая ситуация дает возможность заработать на т.н. парном трейдинге. Суть которого, если грубо, – одновременная покупка “отстающей” акции и продажа “обгоняющей”. При сближении котировок (восстановлении обычного “расстояния” между ними) общий результат двух сделок окажется положительным. Лайк 👍 если нравится пост. Хочешь не пропускать актуальную информацию по рынку? 👉 ПОДПИСЫВАЙСЯ в профиле Пульс. #псвп  #учу_в_пульсе #акции #россия #рынок #новичкам #хочу_в_дайджест #пульс_оцени #обзор_компании
307,39 
+4,43%
308,88 
+4,11%
102
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
8 мая 2024
Чем запомнилась неделя: инаугурация президента в России
20 мая 2024
Тинькофф Российские Технологии
24 комментария
Ваш комментарий...
S06
24 апреля 2024 в 6:26
👍👍👍 доброе утро, замечательного дня!🤗🤝🤗☕🍫🍀🍀🍀
Нравится
1
Mistika911
24 апреля 2024 в 6:28
@S06 Доброе утро 🌄
Нравится
2
DANSAN
24 апреля 2024 в 6:34
Зачем вы секрет раскрыли?))) Теперь все кинутся продавать префы и брать обычку
Нравится
1
Dan_Ya
24 апреля 2024 в 6:35
@Mistika911 пусть утро будет лёгким 😊 спасибо большое за информацию с утра 😌 обзор отличный, и лайфхак есть, шикарно 😌
Нравится
2
konstanh
24 апреля 2024 в 6:35
Спасибо за совет)
Нравится
1
Авторы стратегий
Их сделки копируют тысячи инвесторов
LTRinvest
+218,9%
6,8K подписчиков
All_1n
+117,3%
4,2K подписчиков
Konin
+43%
7,1K подписчиков
Чем запомнилась неделя: инаугурация президента в России
Обзор
|
8 мая 2024 в 19:24
Чем запомнилась неделя: инаугурация президента в России
Читать полностью
Mistika911
21,8K подписчиков103 подписки
Портфель
до 5 000 000 
Доходность
+16,31%
Еще статьи от автора
24 мая 2024
✅ И снова лидер, и снова его IPO! Разыгравшийся аппетит российских инвесторов к новым IPO (особенно, к размещениям IT-компаний) мотивирует появление новых эмитентов. 🚀 Что, если я скажу вам, что вот-вот на рынке появится еще одна IT-компания из новой быстрорастущей индустрии с огромным заделом для роста на фоне продолжающейся трансформации рынка и господдержки? 😎 Откуда мне это известно? Сегодня у меня был долгий обстоятельный звонок с такой компанией, узнала кучу интересного. Сейчас расскажу. ❗️О намерении провести IPO на Мосбирже объявляет лидер российского рынка корпоративных коммуникаций – компания IVA Technologies, ведущий разработчик экосистемы корпоративных коммуникаций. Предварительно известно, что: 📌 Листинг и начало торгов ожидаются в первой половине июня 2024 года. 📌 В рамках IPO действующие акционеры предложат инвесторам принадлежащие им Акции. При этом после IPO они сохранят значительные доли в акционерном капитале Группы и продолжат управлять ей как основные акционеры – принимать участие в развитии бизнеса и укреплять лидерство на российском и международном рынках корпоративных коммуникаций. 📌 По результатам IPO free-float может составить около 10%. 📌 Компания, действующие акционеры и аффилированные с ними лица примут на себя обязательства, связанные с ограничением отчуждения акций компании в течение 180 дней после окончания IPO. Все стандартно, надежно, прозрачно 👍. Предстоящее IPO компания позиционирует как естественный этап развития бизнеса, который позволит создать ликвидность акций на вторичном рынке, сформировать программу мотивации для сотрудников и повысить узнаваемость компании среди потенциальных клиентов, партнеров и IT-специалистов. 📍Еще до IPO IVA запустила программу мотивации ведущих сотрудников. В ее рамках основные акционеры передали 850 тыс. акций ключевым разработчикам. Это примерно 0,9% от всего акционерного капитала. На акции сотрудников, которые вошли программу мотивации, наложен мораторий на продажу в рамках IPO (истекает в мае 2026 года). Компания не планирует выпускать новые акции для дальнейших программ мотивации сотрудников – таким образом, отсутствует риск “допки” на эти цели в будущем. О чем еще стоит сказать: 🧐 Free-float в 10% – это определенный задел на будущее для вхождения в базу расчетов индексов Мосбиржи 🧐 Размер размещения будет не самым большим. Компания видит в этом стратегический шаг, способ вывести узнаваемость бренда на новый уровень. Это, в свою очередь, придаст бизнесу ускорение, а значит, найдет отражение в финансовых и операционных показателях, позитивно отразившись на доходности инвесторов. 🧐 Гендиректор IVA Станислав Иодковский рассказал, что уже с 2017 года компания создает решения для корпоративных коммуникаций, отвечающие всем современным запросам. В экосистеме IVA уже 14 продуктов, которые бесшовно интегрируются между собой и продуктами других вендоров. Они позволяют клиентам с комфортом и безопасно взаимодействовать друг с другом из разных уголков страны и мира. 🧐 IVA лидирует на российском рынке корпоративных коммуникаций по темпам роста и прибыльности. За 2023 год выручка прибавила 77%, а рентабельность по EBITDA достигла 80%. Это значительно выше уровней и российских публичных IT-компаний, и международных аналогов. 🧐 В ближайшие 5 лет рынок российских разработчиков корпоративных коммуникаций обещает рост в 4 раза! Драйверы – импортозамещение и цифровизация экономики, государственная поддержка IT-отрасли и повышенный спрос российского бизнеса на безопасные IT-решения. IVA – ключевой бенефициар развития этого рынка. 👍 Вот такая краткая, вводная, информация. И снова мы видим отличный “коктейль” – бурно растущий рынок с господдержкой, лидерство на нем, финансовая и операционная эффективность. Ищущим перспективный инвестиционный кейс не обратить на такое внимание ну совсем нельзя 😉. С ТЕБЯ 👍 и ПОДПИСКА #пульс_оцени #обзор_компании #ipo #акции #россия
24 мая 2024
➡️Мосбиржа расширяет горизонты Стало известно, что Московская биржа “присматривается к азиатским финансовым инструментам”. Речь идет о том, что ведущая отечественная биржевая площадка хочет в среднесрочной перспективе предложить российским инвесторам доступ к рынкам Индии, Вьетнама и Филиппин. Именно их Мосбиржа считает наиболее перспективными. Директор рынка акций Мосбиржи Владимир Овчаров уточнил, что регулирование в этих странах сильно отличается от западных рынков, прежде всего, количеством ограничений. 💬 “Мы, естественно, эту историю не бросаем, продолжаем накапливать экспертизу на этих рынках. Возможно, в какой-то среднесрочной перспективе биржа готова будет предложить доступ на глобальные рынки, прежде всего азиатские и, конечно же, дружественные”. Мосбиржа уже давно не ограничивается доступом только на российский рынок – акции иностранных компаний начали торговаться на MOEX в августе 2020 года. В октябре 2023 года Мосбиржа, во исполнение Указа ЦБ, ограничила торги ими, а также, торги иностранными облигациями и паями ETF для неквалифицированных инвесторов. Но на площадке есть и рынок деривативов, в которых “зашит” иностранный базовый актив: фьючерсы на индексы. Котируются они в иностранных валютах, расчеты проходят в рублях. Что думаю про новый вектор экспансии Мосбиржи: 🧐 Экспансия в бизнесе – почти всегда хорошо. 🧐 Мосбиржа не может не идти в фарватере геополитических процессов: страна “повернула на Восток”, вот и MOEX ищет новые возможности там. Я к тому, что вряд ли такой интерес к азиатским рынкам случайный, будущий доступ на них – вопрос времени. Поэтому присматриваться к ним и даже понемногу начинать изучать логично уже сейчас. 🧐 Конечно, у многих есть определенный скепсис к названным рынкам. Но я бы тут не спешила с выводами. Во Вьетнаме – две биржи: Фондовая биржа Хошимина и Ханойская фондовая биржа с совокупной капитализацией свыше $200 млрд. Для сравнения капитализация российского фондового рынка по итогам 2023 года составила 57 трлн рублей (~$633 млрд). Капитализация фондового рынка Филиппин составляет ~$300 млрд. А вот фондовый рынок Индии – на восьмом месте в мире (биржа NSE) с капитализацией $4,2 трлн! 💪Все-таки выглядит внушительно! А теперь представьте, что Мосбирже удастся наладить нам на эти рынки комфортный доступ ❤️ 🧐 Конечно, из названных самая развитая биржа - индийская. Раньше приходилось встречать опасения по поводу правил и регулирования азиатских рынков. В частности, приводится пример Китая, где отчетности компании довольно непросто найти. Так вот, в той же Индии в наугад выбранной из списка компании с этим все ок: есть вся информация, все отчеты – сиди, анализируй. (https://www.nseindia.com/get-quotes/equity?symbol=63MOONS ) 🧐 Еще немаловажный вопрос, в какие сегменты рынка будет налажен доступ? Забегая вперед, на индийской NSE помимо акций имеются и долговой рынок, и очень развитый срочный, и Mutual Funds торгуются – есть, где разгуляться. 🧐 У инвестиций в азиатские рынки именно для российских инвесторов есть еще один мощный плюс. При условии, что все будет налажено, как надо, появляется реальный инструмент диверсификации странового риска. Не держи все яйца в одной корзине (с) и вот это вот всё: обострилась обстановка для российских акций – есть альтернатива и свобода маневра. Что для инвестора всегда хорошо. 🔥В заключение скажу, наверное, банальность, но все же: чем больше вариантов инвестиций – тем лучше, а Мосбиржа – молодец, что работает над новыми возможностями. Лайк 👍 если нравится пост. Хочешь не пропускать актуальную информацию по рынку? 👉 ПОДПИСЫВАЙСЯ в профиле Пульс. #псвп #учу_в_пульсе #акции #россия #рынок #новичкам #хочу_в_дайджест #пульс_оцени #обзор_рынка
24 мая 2024
Selectel: “история роста” на годы Не смогла пройти мимо одного из игроков IT сектора. Как вы знаете, я уделяю ему особое внимание. Тем более у компании Selectel 😉 недавно вышла отчетность. Selectel – крупнейший независимый провайдер облачной инфраструктуры и активный игрок российского рынка IT, эмитент облигаций… Плюс, ходят слухи, что компания может выйти на IPO в 2024 году. Ну что😉, давайте рассмотрим свежую финансовую отчетность компании – за первый квартал 2024 года. 👉Выручка показала темп роста +24% год к году и достигла уровень в 2,9 млрд рублей. В разрезе “выручка крупных клиентов” показатель выглядит еще сильнее – зафиксирован рост на 40%. Выручка в первом квартале сформирована в большой степени за счет флагманских продуктов компании, на которые приходится ~85% оборота. Основной рост выручки обеспечили публичные и частные облака, а также выделенные серверы. 👉Скорректированная EBITDA выросла до 1,7 млрд рублей, что на 25% выше уровня аналогичного периода 2023 года. Рентабельность этого показателя – 58%, что очень высокий уровень! 👉Кроме этого, комфортной остается долговая нагрузка: показатель Чистый долг/скорр. EBITDA (LTM, last twelve months) снизился за отчетный квартал до 1,3х (на конец 2023 – 1,4х). Особенно примечательно это выглядит на фоне реализации компанией инвестиционной программы (запуск первой очереди на 1000 стоек нового ЦОД Юрловский планируется в 2025 году). 🤔Почему это важно, кстати? Selectel имеет собственные дата-центры и отработанную схему их масштабирования (включая постройку, сборку оборудования и разработку собственного ПО). Все это повышает эффективность, а значит, экономит ресурсы на всех уровнях за счет масштаба и унификации процессов. Это не последний драйвер высоких финансовых показателей. Юрловский вместе с расширением текущих площадок обеспечит Selectel необходимой мощностью для будущего роста. Особо бросается в глаза 👀 рост чистой прибыли компании в ~1,5 раза (+46%), до 0,9 млрд рублей. Рентабельность по чистой прибыли выросла до 32%. 🤔 Рост выручки и прибыли с высокой рентабельностью при комфортной и снижающейся долговой нагрузке и инвестициях в рост? Такой “коктейль” в преддверии возможного IPO мне очень нравится 👍 ❓Есть ли основания рассчитывать на устойчивость таких результатов? Для нетерпеливых – забегу вперед и отвечу “да, более, чем есть!”. Теперь подробнее. 🔸 Для определения перспектив важен внешний контекст. Тут все хорошо: продолжается (и будет продолжаться в ближайшие годы, если не десятилетия) активная цифровизация российского бизнеса. Это естественным образом создает высокий спрос на облачные инфраструктурные сервисы: инфраструктура – это фундамент российского IT-сектора, одна из главных опор его развития. Приведу данные исследования iKS-Consulting: российский рынок облачных сервисов в 2023 году увеличился на 34%, до 121 млрд рублей, а в ближайшие годы может вырасти в три раза! Напомню, Selectel – один из лидеров этого сегмента. 🔸 Еще один драйвер будущих результатов – рост клиентской базы. За год, с 31 марта 2023 года компания привлекла более 1400 новых клиентов. Любопытно, что активнее всего потребление облачных сервисов наращивали компании из сферы финансов, ритейла и девелопмента. 🔥 В общем, у меня складывается такой “портрет” компании – это “история роста” со стабильно высокой рентабельностью, широкой линейкой продуктов и развитой клиентской базой в сегменте с очень широкими перспективами. ❤️Кому как, а мне очччень интересно. Жду IPO 🙏🏻 Лайк 👍 если нравится пост. Хочешь не пропускать актуальную информацию по рынку? 👉 ПОДПИСЫВАЙСЯ в профиле Пульс. #псвп #учу_в_пульсе #акции #россия #рынок #новичкам #хочу_в_дайджест #пульс_оцени #обзор_рынка