Dmitry_Gizatullin
Dmitry_Gizatullin
24 февраля 2024 в 11:30
Добрый день! Последние значимые новости: 1) ЦБ оставил ставку 16%. Главное изменение: прогноз средней за 2024 год повышен с 12,5%-14,5% до 13,5%-15,5%. Все соглашаются с тем что высокие значения продержатся дольше, но депозитные ставки уже начинают снижение в ряде банков 🤔. 2) Акционерным обществам, ценные бумаги которых допущены к организованным торгам, рекомендуется разработать и внедрить прозрачный и понятный механизм определения размера дивидендов и их выплаты, следует из письма ЦБ к публичным компаниям. Звучит как песня, посмотрим на реализацию. 3) Корпоративные: -Отчёт Мечела. 🚀📉 20% дивиденды на преф не подтвердились, кто бы мог подумать. Отменённую пошлину компенсируют ростом НДПИ, а добыча продолжает падать. -Отчёт растущего Яндекса. По условиям сделки, утвержденным 5 февраля, YNV продаст почти весь бизнес «Яндекса» за 475 млрд руб.: минимум половина из них должна быть выплачена деньгами, оставшаяся доля — акциями самой YNV класса «А». Покупателем «Яндекса» выступит ЗПИФ «Консорциум Первый» (в числе пайщиков менеджеры «Яндекса» в РФ, структуры ЛУКОЙЛа, основателя LETA Capital Александра Чачавы, директора депозитария «Инфинитум» Павла Прасса и экс-зампреда «Газпрома» Александра Рязанова). Яндекс» через внутренний портал уведомил сотрудников об обмене RSU (Restricted Stock Unit, дают право на бесплатное получение акций, торгующихся на бирже) голландской Yandex N.V. на RSU в российском «Яндексе» в пропорции 1 к 1, сообщил Forbes. ... Кого волнует отчёт до завершения переезда? Точно понятно одно - Лукойл позволит нам как его миноритарным акционерам поучаствовать в выгодной следке, которая точно с дисконтом и которую точно обменяют 😊. Думаю она способна принести компании около 40 млрд рублей. - Совкомбанк выгодно покупает ХКФ-банк. В 2024 году банк планирует получить сопоставимую с 2023 годом прибыль, в 2025 году - показать рекордный результат. Вот и первые подтверждения что менеджмент действует в общих интересах. Теперь можно говорить: всё было понятно, что и сделка окажется такой выгодной. Ведь невыгодных сделок не бывает😏. Росли ли акции в предвкушении сделки или просто на общем оптимизме, вопрос открытый, доля истины есть и там и там. - Компания Polymetal заключила соглашение о продаже своего российского бизнеса, представленного АО «Полиметалл», компании АО «Мангазея Плюс». Много очень букв, как и по яндексу, но если всё упростить, то предположительно получается следующее: 1) чистыми деньгами материнская компания в Казахстане получит около 300 млн $ (всего, а надежды были на 1+ млрд) 2) И то эти 300 пойдут в капекс, а не страждущим в виде дивидендов. Резюме: выйти из боковика вверх индексу не удалось, оптимизм поутих. Вопрос дойдём ли до нижней границы. Как чувствуют себя стратегии на текущем рынке? За февраль соответствуют рынку, сильных негативных или позитивных событий по составляющим портфеля не было. Немного нарастил башнефти на распродаже на "плохом отчёте". Релиз финансовых результатов за 2023 г. по МСФО 29 февраля и приближение даты решения по дивидендам в марте могут поддержать акции Сбера. #новости &Анти-мейнстрим Aggressive &Анти-мейнстрим Pro $MTLR $MTLRP $YNDX $POLY
Анти-мейнстрим Aggressive
Dmitry_Gizatullin
Текущая доходность
+179,6%
Анти-мейнстрим Pro
Dmitry_Gizatullin
Текущая доходность
+63,83%
265,57 
14,7%
342,4 
29,42%
101
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
17 июня 2024
Южуралзолото (ЮГК): начинаем аналитическое покрытие с рекомендации «покупать»
14 июня 2024
Чем запомнилась неделя: санкции против Мосбиржи
23 комментария
Ваш комментарий...
KAMAGI
24 февраля 2024 в 11:35
А что по поводу 13 го пакета санкций? Против флота мечела и других?
Нравится
1
Grisha_che
24 февраля 2024 в 11:38
-Отчёт Мечела. 🚀📉 20% дивиденды на преф не подтвердились мягко говоря, кто бы мог подумать !!! Почему решил что дивов на преф 20 % прибыли -32 рубля не будет ? Еще на это нет оснований) Так как рбсу и сча еще не показали!) Утверждать Я бы не стал.
Нравится
1
g
gajet59
24 февраля 2024 в 11:41
Дмитрий, а можно по подробнее про механизм Лук-яндекс ?
Нравится
Mila_Mars
24 февраля 2024 в 11:42
А ещё санкций насыпали🥲
Нравится
Rich1969
24 февраля 2024 в 11:45
Благодарю, Дмитрий!🙏🙏🙏
Нравится
Авторы стратегий
Их сделки копируют тысячи инвесторов
AVBacherov
+7%
689 подписчиков
InveStorylife
+5,9%
3,2K подписчиков
Invest_Dim
23,7%
7,8K подписчиков
Южуралзолото (ЮГК): начинаем аналитическое покрытие с рекомендации «покупать»
Обзор
|
Вчера в 19:51
Южуралзолото (ЮГК): начинаем аналитическое покрытие с рекомендации «покупать»
Читать полностью
Dmitry_Gizatullin
39,5K подписчиков32 подписки
Портфель
до 10 000 000 
Доходность
+34,83%
Еще статьи от автора
15 июня 2024
Добрый день! Последние значимые новости: 1) Ставка ЦБ без изменений 7 июня. На решении рынок вырос. Однако данные продолжают поступать инфляционные + в июле подъём тарифов ЖКХ. 2) Отчёт Сбера по РПБУ. Чистая прибыль в мае составила 133,4 млрд рублей, на 2% больше, чем в апреле. Пока всё хорошо, берут ипотеку, но больше всего кредитные карты. 3) Санкции на доллар на мосбирже. Краткосрочно не повлияли, хотя на мой взгляд увеличивают риск укрепления рубля. Среднесрочно-долгосрочно могут добавить к общей инфляции ещё 1%, точных данных разумеется ни у кого сейчас нет. Возможно теперь фьючерс будет выступать в моменте курсом (через кросс курс юаня или сам по себе). Резюме: Приятно удивлюсь если 26 июля на опорном заседании ставку не сделают 17% . Придерживать кеш компаниям теперь чуть больше мотивации, хотя вчерашний скорый выкуп даже реально пострадавших московских бирж говорит что есть ещё порох. Или расчёт на дурацкие неликвидные круглосуточные торги? А ведь к этому всё идёт 🥲. Как чувствуют себя стратегии? Через 2 недели подведение итогов 1-го полугодия. Отвального падения как у индекса удалось избежать на текущий момент, но рост налогов это рост налогов. Логично ожидать бокового движения на июнь-июль, особенно учитывая лаг в 1 месяц от отсечки до поступления дивидендов на счета стратегий. Почему-то для многих боковое движение вызывает негатив и требование к рынку продолжать рост. Лично меня больше всего удивило движение вниз акций НЛМК - отмена курсовых пошлин должна прилично сгладить рост остальных налогов в данном случае. Анти-мейнстрим Aggressive Анти-мейнстрим Pro
31 мая 2024
Добрый день! Пара мыслей по рынку: 1) Кредитование и ипотека в апреле не падают. Что оказывает поддержку банкам. Однако главная сегодняшняя новость это " депозит на 6-7 месяцев в сбере теперь 18%". И даже звёздочек с условиями поубавилось, осталась буквально одна - только для новых денег💸. Может показаться что подобные действия гарантируют подъём ключевой, но нет, просто кто-то захотел привлечь денег в пассивы в моменте, и остальным игрокам придётся подстраиваться. 2) Федеральный бюджет РФ в январе-апреле 2024 года исполнен с дефицитом 3,963 трлн рублей. Видели подобное в прошлом году. В 2023 года дефицит составлял 3,049 трлн., но потом всё сбалансировалось. В начале недели подоспели новые более-менее ожидаемые налоговые инициативы (только раньше на месяц), и вроде рынок успокоился отыграв на 3-6% вниз что примерно соответствует, но вчера господин Силуанов сказал что есть ещё возможности для "донастройки" в сырьевых секторах, на этом повалились снова. Резюме: Настроения стремительно поменялись, пророчат уже ставку 17-18% на года😇. И так всегда - то в жар то в холод. Также акции перестали реагировать на дивиденды. Пример: совкомфлот одобрил 11,27 рублей, или 50% прибыли за 2023 с учётом предыдущих 6,32р на акцию, но бумаги остались на месте, а потом и вовсе упали. Но есть и плюс - всю перекупленность как рукой сняло за несколько дней. Далее весь фокус на заседании ЦБ 7 июня (либо на новых налогах, но тут только гадать. Если вдруг среди вас есть те кто точно знает какие именно налоги введут и кого больше затронут - не стесняйтесь, пишите в комментариях ДО их анонса😉), где могут сказать что всё не так плохо. Как чувствуют себя стратегии Анти-мейнстрим Aggressive Анти-мейнстрим Pro ? Потихоньку, сохраняют приличное опережение над главным индексом (IMOEX), состав и доли которого кстати постоянно меняются под хотелками комитета, особенно активно с 2022 года, что делает его далеко не "пассивным". P.S. Недавно запустился отличный конкурс: За подключение к стратегии или пополнение счета за каждые вложенные 10 000 рублей даётся 1 билет. Чем больше билетов, тем выше шанс выиграть: — 5 призов по 1 000 000 р — 20 призов по 100 000 р — 300 призов по 10 000 р Итоги подведут 29 июля в прямом эфире. Полные условия - https://acdn.tinkoff.ru/static/documents/promo-raffle-10-million-rubles.pdf Особенно удобно если вы и так планировали пополнить счет, а тут и конкурс и коррекция рынка в одном флаконе. Это как за месяц перед покупкой ипотечной страховки получить промокод на скидку🔥.
22 мая 2024
🔸Газпром и нулевые дивиденды. Выглядит обоснованно, принимая во внимание отрицательный FCF в 2023 году и высокую долговую нагрузку. Зачем её ещё увеличивать, тем более что 1кв24 не лучше? Рекомендация правительства по невыплате дивидендов ещё раз подтверждает разумность финансового блока. Дополнительный НДПИ никто не отменял + инвестпрограмма на 1-1,5 трлн. Да, дивы в 8-10 рублей на акцию немного поддержали бы рынок, но глобально ничего бы не поменяли. Возникает ли желание купить глядя на то как виртуальные "доли" или "набор активов" в других компаниях приводят к росту? Ещё и настроения в стиле "надо выкинуть из индекса". Возникает, подожду отмену доп. НДПИ. Здесь тоже "набор активов": капитализация одной газпромнефти больше самого газпрома. По размеру и ликвидности идеально бы подошёл Анти-мейнстрим Aggressive, Анти-мейнстрим Pro 😎 🔹Сбербанк и прибыль за апрель по РСБУ в 131,1 млрд. За 4 месяца результат 👍. Понимаю что многим жгёт карман и не терпится "зафиксировать прибыль". Такой повод может появиться, если в ближайшие месяцы рост кредитования замедлится (лето, ипотека📉, ключевая ставка высоко дольше ожиданий и/или ещё 1 подъём), а депозиты продолжат переоткрываться и дорожать. Сценарий ☝ очень вероятен , остаётся вопрос в реакции рынка на отклонение вниз по прибыли рано или поздно -> предлагаю фокусироваться на долгосрочных драйверах.