DISCA 🤷🏻‍♂️

Всем привет. Несколько моих мыслей о Discovery DISCA DISCB DISCK после новостей о слиянии с WarnerMedia (принадлежит AT&T T) • Какие предпосылки для роста акций я вижу: 1. Для компании отличные возможности для роста и захвата большей доли рынка. Многие аналитики оценивают новую компанию в $150b. Пусть будет даже $100b (пессимистичный расклад). По условиям сделки Discovery достанется 29%. Путём не сложных расчётов (делим оценочную стоимость компании на кол-во акций всех классов, которые будут сконвертированы в акции новой компании 1 к 1) получаем ориентир цены ближе к $60 за акцию. Повторюсь - при пессимистичном сценарии. 2. Сильный уровень поддержки по ТА, в районе которого мы сейчас болтаемся. Уже тестили $32.5, сейчас ситуация похожа на разворот. Если рынок не будет колбасить, можем увидеть новый растущий тренд. 3. Большой объём опицонов с датой истечения 21 мая с ценами на $35 и $37.5 - есть вероятность, что будут туда толкать цену. 4. Возможный шортсквиз - слишком много было открыто шортов за последние дни - и это на трёх-месячных-то лоях. • Почему после хорошей для компании новости, акции так сильно просели на основной сессии? У меня есть пять основных предположений - события наслоились друг на друга: 1. Сделка очень сильно повлияет на весь медиа-рынок. И пока ещё не совсем понятно, каким образом - у кого в итоге какая доля рынка останется. Возможно, часть инвесторов предпочли пока остаться в стороне и от греха по-дальше стали закрывать позиции в акциях почти всех медиа-компаний. В том числе и институционалы. Вероятно, продажи были и в отраслевых ETF. Когда ситуация прояснится, после более тщательного анализа, начнут заходить обратно, по чуть более вкусным ценам (если повезёт). 2. Возожно, оставшиеся акции стали сливать кредиторы печально известного Архегоса, на тех же опасениях из первого пункта, ну и пока цена подскочила (в понедельник). Отсюда мы видим очень схожие движения среди бумаг, принадлежавших фонду на момент маржин колла (то есть его кредиторам) и огромные объёмы во время пролива. Можем лишь предположить, что бумаг этих у них осталось не много. ViacomCBS VIAC уже вроде как сам по себе гуляет - возможно, его уже больше так лить не будут. 3. В целом падающий в последние дни рынок добавил красных красок. 4. Последовавшие за распродажей маржин коллы у других держателей с высокой средней. 5. Большим дядям надо закупиться по дешёвке перед предстоящим ростом. Для этого цену могут двигать к более низким уровням. И держать там какое-то время. Хотя это скорее для сторонников "теорий заговора") • Какие риски я вижу: 1. Глобальная коррекция всего рынка, которая уже давно зреет. Вероятность раньше июня - низкая. 2. Отклонение регулятором заявки на слияние. Вероятность - низкая, и вряд ли в ближайшие месяцы. 3. Остаток активов Архегоса/кредиторов, которые будут сливать при существенном росте. Вероятность - скорее низкая, и так уже много слили, но сколько ещё осталось - мало кто знает) 4. Новые маржин коллы в случае снижения цены. Вероятность - средняя. Впрочем, многих уже повыносило. Но в лонгах и с плечами по-прежнему достаточно много людей. В итоге, продолжаю держать бумаги (кстати, взял их ещё до того, как увидел, что их и @deleted_user держит - держись, бро). Если сегодня-завтра закроемся выше $34 (MA200 на дневке), можно ожидать поход в район $38 (EMA30) или даже в район $40 (EMA50). А там и на луну)) Никому ничего не советую. Просто пишу свои соображения после трёх дней достаточно глубокого анализа авторитетных англоязычных источников. Всем удачи. PS. Если что, годовая доходность перед открытием позиции в DISCA у меня была больше 100% :)

Вот и новости подоспели: Zynerba Pharmaceuticals To Present An Update On Zygel Development Program At 17th NFXF International Fragile X Conference Research Roundup At 3:45 p.m. ET Окончательно избавился от MRNA, добрал ZYNE . Ждём.