Про облигацию Газпром Нефть 003P-09R

ОБЛИГАЦИОННЫЕ НОВИНКИ 2️⃣8️⃣❄️0️⃣2️⃣❄️2️⃣0️⃣2️⃣4️⃣ 🤟 Бодрый утренний привет, друзья! Сегодняшний выпуск идеально подойдет любителям флоатеров - сразу четыре выпуска начинают торги! У вас еще не треснули портфели от них? Тогда можно закупаться 😃 ✅ Каждый из героев дня порадовал сразу парой выпусков, похоже на выигрыш в покере, я считаю: 1️⃣ СОПФ ИНФРАСТРУКТУРНЫЕ ОБЛИГАЦИИ серия 08 (🅰️🅰️🅰️) 🔢 Тикер: $RU000A107TK8 ⚠️ Переменный купон, привязка к RUONIA 🔸 Первый уровень листинга 🔸 Сегмент национальных и адаптационных проектов Сектора устойчивого развития 2️⃣ СОПФ ИНФРАСТРУКТУРНЫЕ ОБЛИГАЦИИ серия 09 (🅰️🅰️🅰️) 🔢 Тикер: $RU000A107TL6 ⚠️ Переменный купон, привязка к ключевой ставке 🔸 Первый уровень листинга 🔸 Сегмент национальных и адаптационных проектов Сектора устойчивого развития Признаюсь честно, мне сложновато представить в голове счастливого обладателя одного из двух выпусков Инфраструктурных облигаций - бумаги явно выглядят как надежный сейф для больших денег. Даже не самый щедрый ГАЗПРОМ в своем нефтяном воплощении предлагает условия поинтереснее, а уж настоящие фанаты флоатеров давно заняли свои места в достаточно надежных РОСЭКСИМБАНКЕ $RU000A1077V4 и АВТО ФИНАНС БАНКе $RU000A107HR8 c премией к ключевой в два и два с половиной процента соответственно. Тем не менее, гораздо приятнее иметь выбор, согласитесь, моя задача лишь информационная :) 3️⃣ ГАЗПРОМ НЕФТЬ 003P-10R (🅰️🅰️🅰️) 🔢 Тикер: $RU000A107UW1 ⚠️ Переменный купон, привязка к ключевой ставке 🔸 Третий уровень листинга 4️⃣ ГАЗПРОМ НЕФТЬ 003P-11R (🅰️🅰️🅰️) 🔢 Тикер: $RU000A107UX9 ⚠️ Переменный купон, привязка к RUONIA 🔸 Третий уровень листинга Компания в представлении не нуждается. Колоссальный объем выпуска это однозначно демонстрирует, а ведь увеличен он был в разы по итогам предварительного сбора заявок. Сказать могу лишь то, что не стоит упускать из вида выпуски компании с аналогичной премией - выпуск 003P-08R $RU000A107HG1, например, имеет такой же бонус к ключевой ставке. А вот бумага 003Р-09R $RU000A107HH9 идентична по параметрам выпуску с привязкой к RUONIA. Что дешевле, то и наше, друзья! ____ ❇️ Первичка сегодня в гости к нам не пришла, так что можно продолжать сетовать на ИНАРКТИКу со вчерашним уверенным снижением купона :) ____ 😉 Пожелание сегодня лишь одно - если надумаете прикупить новинки, не запутайтесь в тикерах! Я, конечно пять раз все перепроверил, но сегодня было действительно непросто разложить все по полочкам! Желаю легкого и продуктивного торгового дня, дорогие читатели! :) #облигации #новые_размещения

Всем привет✊ Рынок уверенно отжался после падения на страхах санкций. Чуть скорректирую стратегию по основным портфелям, сейчас фокус буду делать на покупку облигаций, на проливах буду докупать интересные бумаги продавая облигации. Из облигаций буду покупать корпоративные флоатеры Норникель и Газпромнефть $RU000A107HH9 со спредом к ставке RUONIA +1,5% в среднем. #стратегия #основнойпортфель

⚡️ Самое интересное за день: тайны Роснефти, тайны Полиметалла, новые выпуски облигаций Акции: 🤷‍♀️ Роснефть опубликовала недоотчет с кратким финансовым итогом 2023 года – Основное г/г: выручка – 9 163 млрд. (+1,3%), EBITDA – 3 005 (+17,8%), прибыль 1 267 (+47,2%) Можно прикинуть дивиденд: 1 267*50%/10,6 акций = ~59,7 yна акцию, с учетом ранее полученных 30,7 руб. за 1п23 – остается ~29 руб. на летнюю выплату, годовая дивдоходность чуть больше 10% Для РН норм, но очевидно, что с ценами на нефть и курсом USDRUB во 2 полугодии она должна была заработать больше, в частности в 4 кв. И наверняка заработала, но куда именно отправилась часть денег – нам не расписывают (имеют право, к сожалению). Не то, чтобы там для нас совсем много именно в деньгах, тем более в разрезе дивиденда (пара рублей?), но знать подробности было бы полезно для общего понимания дел в компании Общее мнение по бумаге в целом не изменилось, долгосрочно интересно за счет Восток-Ойла и роста в газовом сегменте, на более короткой дистанции – особых драйверов нет, кроме оч.умеренной дивподдержки (исторически 10% для РН это много и хорошо, но не на фоне текущей ставки ЦБ) $ROSN ⚜️ Полиметалл назвал покупателя своего российского бизнеса – им стала дочка ГК Мангазея – Формально никак не связана с Поли, входит в топ-15 золотодобытчиков РФ. Несис подчеркнул, что «российские активы без возможности обратного выкупа». Проверить нельзя: всю структуру и условия сделки нам не раскрывают, сама Мангазея не публичная, всех бенефициаров/концов мы тоже не знаем. Основатель и как минимум совладелец Мангазеи Сергей Янчуков, судя по биографии, – тот еще мастер всяких серых схематозов (сектор, похоже, к такому прям обязывает – сразу вспоминается и Полюс с их выкупами, и Струков из ЮГК, и до кучи свежий сериальчик "Прелесть") В общем, история не сильно прозрачная, и для тех, кто по каким-то причинам держит их расписки в РФ, вряд ли что-то изменилось в лучшую сторону. Можно, конечно, надеяться, что бумаги и дальше продолжат торговаться здесь, а спред с котировками в Казахстане каким-то чудесным образом схлопнется, или что Поли решит заплатить со сделки высокий див, и сама позаботится о том, чтобы он дошел до держателей расписок в РФ – но на инвест-идею все это не очень похоже $POLY Облигации: 🚘Автодом полностью раздал новый выпуск 5 крупным покупателям, отклонив все прочие заявки – Глядя задним числом – можно и нужно было предполагать такой исход, флажки: выпуск крупного эмитента без большого маркетинга, без работы орга и без книги. Ничего не нарушено, но это оч.плохая практика взаимоотношений с частными инвесторами и я бы сказал откровенное неуважение (подумаешь, люди деньги освобождали, готовились..) Соответствующую галочку по компании поставить стоит – она нам еще пригодится в 2025-26 году, когда Автодом планирует IPO $RU000A104CJ3 ⛽️Газпромнефть (AAA) готовит два новых флоатера: RUONIA+150 квартальный купон, 3 года 10 млрд. и ЦБ+140 ежемес. купон, 3 года 15 млрд. По руонии старт чуть лучше своего $RU000A107HH9 (RUONIA+140), по ЦБ – чуть лучше близнеца $RU000A107HG1. Но не удивлюсь если на сборе всё уравняют, как это только что сделал со своими флоатерами сам Газпром. А без премии оба выпуска интереса совсем уж не представляют $SIBN #акции #облигации #аналитика #что_купить #новости #новичкам #псвп #пульс_оцени #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе