TWTR

VNDA аналитик Citi сегодня поднял целевую цену с 14$ до 18$.

Madrigal Pharmaceuticals MDGL Фармацевтическая компания малой капитализации (1,74 млрд) с 29 людьми в штате. Основана в 2011 году. Имеет в пайплайне две молекулы. Первая - Resmetirom - прошла 1 и 2 стадии испытаний для лечения неалкогольной жировой болезни печени (NAFLD) и неалкогольного стеатогепатита (NASH). Третья стадия инициирована, предварительные результаты обещают примерно через год (https://clinicaltrials.gov/ct2/show/NCT03900429). Неалкогольная жировая болезнь печени встречается в той или иной форме у 24% людей и не является сильно опасной, а вот с NASH (в США до 3%-12% населения) жить уже не так приятно – можно дожить до цирроза со всеми вытекающими. Википедия напоминает, что NAFLD и осложнения приводят к экономическим потерям в 100 миллиардов долларов ежегодно, так что если у MDGL все получится – это большой пирог. Сейчас одобренных лекарств, кроме спорта и правильного питания, конкретно против NASH/NAFLD нет. К сожалению, они тут не одни ( LLY хотят продвинуть для лечения свой Эмпаглифлозин, у AGN в октябре следующего года поспеют результаты третьей фазы по Centriviroc, есть также компании типа GENFIT и Prime Therapeutics, у которых в Тинькове тикеров нет). Есть у них еще одна молекула, которая делает примерно то же самое, но она пока в пре-клинике. По финансам: 1. Долгов нет, что всегда хорошо. 2. На счету есть 335 миллионов, в квартал прожигают в районе 50-60, так что должно хватить до завершения исследований. 3. Аналитики в среднем говорят, что надо брать, и обещают 170 долларов за штуку. 4. Менеджмент достаточно опытный, CEO уже в годах, но зато работал на Merck и Incyte. Почему нравится: 1. Очень перспективное лекарство в третьей стадии. 2. По финансам все неплохо. Почему не нравится: 1. Только одна молекула (до испытаний второй могут не дожить). 2. Много конкурентов. 3. Немного дороговата (1,7 миллиарда?!))