В первую очередь важно наличие движения по цене. Если нефть не сдвинется ни на цент, то вариационная маржа будет 0 хоть при долларе 60, хоть при 75. Пример: Вы купили в лонг 1 фьюч после дневного клиринга и держите, допустим за 100. К вечернему клирингу цена поднялась на 1 доллар В 1 фьюче 10 бар. Курс дол. на клиринге 60 Руб Маржа= 1 дол *10 бар*60 руб=600 руб. То же по курсе дол. 75 Маржа = 1 дол * 10 бар. * 75= 750 И да! если например на 1 клиринге вырастет на 1 дол при курсе 60, а на следующем клиринге цена упадёт на 1 дол при курсе 75, по итогу Вы будите в минусе на 150 руб

Это упрощенно, на самом деле все чуточку сложнее, но смысл такой

@Forcewill понятно, хорошо объяснили, спасибо