19 июня 2024
📦 OZON оценивается рынком в 0,92 трлн руб., при это компания показывает одни из самых высоких темпов роста выручки (на 2024-2025 гг темпы роста выручки могут оставить 29-46%), а абсолютные показатели выручки к 2025 году выйдут на 0,8 трлн руб.
Скорректированная EBITDA вышла в положительную зону и вероятнее всего рентабельность бизнеса будет расти в ближайшие годы.
Ранее все негативно относились к OZON и считали, что «этот убыточный бизнес» должен продаваться за 200 руб. за акцию, при этом мы с вами ждали роста стоимости акций с 1220 руб. до 3500 руб. Теперь все говорят, что OZON покажет иксы 😆, а я думаю, что OZON переоценен и целевая цена компании примерна равна прогнозируемой выручки компании, на данный момент выручка на акцию компании равна 2100 руб., а через 1,5 года выручка на акцию составит около 3700 руб. Я оцениваю OZON в 3500 руб. на акцию в течение года и не дороже, поэтому на данный момент инвестиции в эту компанию на мой взгляд нецелесообразны.
OZON