Мои основные долгосрочные идеи на ближайший год-полтора: Long $CNYRUB Long $LKOH Long $ROSN Long $SBER Long $TCSG Long $POSI Long $YNDX

Видео про основные виды FIRE Хорошее видео. Дает понимание, что не все FIREисты безумны и откладывают по 80% месячного дохода. Есть более приближенные к адекватности версии FIRE:) Я сам придерживась Slow FIRE, об этом подробнее можно узнать в видео: https://youtu.be/X4pVifmjaK4?si=LRzH0iUcaNyHkSf3

FIRE и ипотека В целом всегда был ярым противником любой формы кредитования. Однако недавно я пересмотрел свои взгляды - все зависит от того, в каком контексте вы живёте. Если вы живёте в стране, где инфляция низкая и местная валюта стабильная, то стоит задуматься трижды перед тем как взять кредит. Если же вы живёте в России, то возможно ипотека может стать способом хеджирования рисков девальвации и инфляции. К тому же рынок недвижимости (наряду с фондовым рынком) - самое очевидное место куда может вложиться обычный россиянин-сторонник FIRE в текущих санкционных условиях. К этому инструменту стоит подходить крайне аккуратно, я бы рассматривал короткую ипотеку на 5-7 лет, чтобы покупка квартиры была экономически оправданной. В идеале - должна быть финансовая подушка, которая даст возможность почти моментально погасить большую часть кредита, если такая необходимость возникнет.

Фонды FinEx: продавать или нет? Как вы уже знаете, Тинькофф разрешил внебиржевые торги в отношении большей части фондов FinEx. Ликвидность пока невысокая, но она постепенно повышается - всё больше инвесторов хотят продать/купить активы. Пока ситуация такова, что реально можно продать фонды с огромным дисконтом в 60-80 процентов. По ссылке вы можете посчитать сколько реально должен стоить ваш портфель без учета дисконта: https://finex-etf.ru/calc/nav. На мой взгляд, если вам срочно не нужны деньги, то в такой продаже нет большого смысла. Лучше подождать более подходящих времен. Возможно, у FinEx получится добиться разблокировки активов. Вероятность на разблокировку не самая большая, но она есть. $FXUS $FXIT $FXRW $FXWO $FXCN $FXRL $FXDE $FXRE $FXGD $FXES

Правило 4% - критика Помимо инфляции, важным аргументом является обоснованность размера безопасной ставки вывода средств (далее - SWR) в 4% в контексте FIRE, а именно - важно понимать релевантность “Тринити эксперимента” (далее - ТЭ) в случае более раннего выхода на пенсию. В 2017 году американский экономист, мр. Эрн, вместе со своей женой, которые планировали выйти на пенсию в 2018 году, решили провести исследование и проверить ТЭ в текущих реалиях. Он подверг сомнениям безрисковость SWR в размере 4%, поскольку ТЭ определялся с расчетом на то, что среднестатистический пенсионер выходит на пенсию после 50 лет, таким образом SWR в размере 4% смог бы обеспечить ему сохранение активов в течение 30 лет. Однако, большинство последователей FIRE планируют выход на пенсию намного раньше - в 30-40 лет, тем самым период значительно увеличивается, пропорция меняется и предполагает значительно меньшую ставку SWR. Ключевым различием в расчете SWR в данных исследованиях является использование разных инвестиционных стратегий: Capital Preservation (стратегия сохранения капитала) - стратегия, при которой мы стремимся сохранить реальную стоимость активов, скорректированную на инфляцию, потребляя “только” прирост капитала. Capital-Depletion (стратегия истощения капитала) - стратегия ровно противоположная, при которой помимо прироста капитала вы тратите часть активов, поэтому их конечная стоимость в определенный момент будет равна нулю. Иными словами, вы заранее распределяете свой капитал на продолжительный срок. Согласно исследованию мр. Эрна, ставка SWR в 4% небезопасна на долгой дистанции для фаеристов и вводит их в заблуждение. Поделимся небольшими выводами, к котором пришел мр. Эрн: - SWR в 4% может быть ориентиром, когда конечным результатом является сохранение капитала (Capital Preservation), по крайней мере, если доля собственного капитала достаточно высока. Если конечным результатом является истощение капитала (Capital Depletion), вам не следует ориентироваться на SWR в 4% на более длительные периоды. - Облигации могут выглядеть привлекательно в условиях ТЭ, но из-за их низкой доходности они представляют значительный риск остаться без капитала в долгосрочной перспективе. - На 30-летнем периоде при акциях в портфеле в доле 50-100% обеспечиваются стабильно высокие показатели успеха, SWR составляет 4% или ниже. Но для более длительных периодов только капитал из 100% акций даст самый высокий показатель сохранения капитала. В долгосрочной перспективе у облигаций низкие доходности, и только доходность акций является гарантией того, что деньги не закончатся в долгосрочной перспективе. #фаер #инвестиции #акции #облигации #прояви_себя_в_пульсе #учи_в_пульсе #пульс_оцени #рынок #новичкам

Правило 4% - правда или ложь? На канале уже упоминался принцип 4% (его еще называют безопасной ставкой вывода средств - SWR), который является одним из ключевых инструментов в FIRE. Данное значение было выведено в ходе исследования в 90-х годах пенсионных портфелей США в университете “Тринити” штата Техас. Таким образом был определен безопасной размер ставки изъятия, а именно 4%, при которой пенсионеры смогут жить на пассивный доход в течение 15—30 лет. Однако, встречается и критика такого подхода, включая само исследование. Основным аргументом против такого размера SWR является инфляция. Предположим, вы успешный последователь концепции FIRE, у вас получилось сформироть капитал на беспечную старость. В 40 лет вы выходите на пенсию и начинаете постепенно тратить накопления. В ваши планы неизбежно вмешивается ежегодный рост инфляции: ваши активы с каждым годом обесцениваются, тем самым вы не можете позволить себе продолжить тратить прежние 4% и вынуждены сокращать расходы в целях сохранения накоплений. Для наглядности можете попробовать воспользоваться калькулятором, чтобы оценить темпы роста инфляции за прошедшие периоды: калькулятор для западных стран и калькулятор для РФ. Так, к примеру, если бы вы хотели выйти на пенсию с 1 млн. рублей не в 2000 г., а в январе 2023 г., то вам пришлось бы к этому моменту накопить 8 389 962.71 р. вместо 1 000 000 р. Иными словами, уровень инфляции в РФ за 20 лет составил почти 740%. Цифры внушительные. Также, рост инфляции можно оценить по индексу потребительских цен в РФ (CPI) - показателю, характеризующего изменения стоимости товаров и услуг в текущем периоде к его стоимости в базисном периоде. CPI может рассчитываться в том числе по различным категориям товаров и услуг. В общем, русский FIRE с учетом инфляции в России - это трудный путь. Поэтому не забываем о диверсфикации в зарубежные активы/валюты (например, $CNYRUB). #инвестиции #фаер #учи_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #рынок #новичкам2023 #новичкам

Презентация о FIRE Подготовил небольшую презентацию о FIRE для новичков. В презентации все базовые постулаты очень доступно и понятно изложены. Презентацию можно посмотреть по ссылке: https://drive.google.com/file/d/1LfwBDASiY5nJcWrEvq66-I1nE366EKJD/view?usp=drivesdk #облигации #инвестиции #фаер #учи_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #рынок #новичкам2023 #новичкам

Экономия и FIRE Многие участники движения FIRE убеждены, что стоит откладывать минимум 50% от доходов, а лучше – больше. Эти показатели основаны на идее, что отложив 75% от доходов, за 10 лет можно накопить капитал на будущие 30 лет жизни с текущими расходами. Ради достижения такой цели последователи FIRE лишний раз избегают посещения ресторанов, покупки дорогой техники, трат на путешествия, а вместо этого копят деньги и инвестируют их на фондовом рынке. Однако не все участники движения FIRE считают, что стоит ограничивать себя в абсолютно всем: главное - устранить ненужные траты. Я сам придерживаюсь такого подхода. Сейчас откладываю примерно половину от своего дохода. В будущем планирую за счет увеличения доходов откладывать 2/3 от дохода. Но безусловно важно сохранять свой уровень жизни и даже улучшать его. #облигации #инвестиции #фаер #учи_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #рынок #новичкам

FIRE-калькулятор Недавно на сайте Тинькофф Журнала увидел классный калькулятор для тех, кто хочет рассчитать свою раннюю пенсию. Посчитал для себя - мне для полноценного FIRE нужно еще примерно 14 лет. Что ж, придётся еще поработать... Калькулятор доступен по ссылке: https://journal.tinkoff.ru/fire-calc/ #fire #инвестиции #недвижимость #пассивный_доход #облигации

FIRE и инвестиции в недвижимость Пару лет назад достаточно скептически относился к идее инвестировать в недвижимость. Но в последнее время отношение к этому поменялось. Пообщался с людьми, кто реально в этом разбирается и инвестирует. Понял, что классическая парадигма инвесторов на фондовом рынке - "недвижка - неликвид, арендный доход ниже процентов по вкладу" не в полной мере правдива. По арендному доходу действительно есть вопросы, но сама недвижимость может существенно вырасти в цене. Подобрать перспективные и интересные объекты непросто, но вполне реально. И при последующей перепродаже совокупный доход (разница с продажи + арендный доход) может быть уже существенным - больше, чем доход от вкладов или облигаций. На личном примере - 2 года назад решил проинвестировать в студию $PIKK в Новой Москве в районе Коммунарки. Скоро там откроется новая станция метро. Уже сейчас разница в цене больше 25 % + можно получить налоговый вычет + можно взыскать с застройщика неустойки и штрафы за недоделки по ремонту. И с момента открытия станции метро в 2024 году существенно поднимется арендная ставка. Пока смотрю на эту инвестицию со сдержанным оптимизмом. Думаю, что недвижимость должна составлять какую-то часть портфеля у любого последователя концепции FIRE. Диверсификацию никто не отменял. #fire #инвестиции #недвижимость #пассивный_доход #облигации $FXRE

О направлениях FIRE Расскажу сегодня о нескольких направлениях FIRE: LeanFIRE - экстремальный FIRE-подход, в соответствии с которым человек строго экономит и отказывается от дорогих покупок и лишних расходов (техники, машины, ремонта, предметов роскоши, экзотических продуктов). FatFIRE - подход предусматривает гибкую бережливость, но при этом поддержку комфортного образа жизни: иметь автомобиль, технику, ездить в отпуск и так далее. Как правило, такого подхода придерживаются люди с высоким доходом. CoastFIRE - подход предполагает, что человек будет копить и инвестировать до тех пор, пока не накопит определенную сумму. Затем можно перестать откладывать, так как инвестиции в долгосрочной перспективе будут расти. BaristaFIRE - сторонники такого подхода продолжают работать на неполную ставку после 30-40 лет, например, в магазине или кофейне, чтобы получать страховку и экономить на медицинских расходах. Мне наверное ближе подход FatFIRE. Все-таки важно концентрироваться на увеличении своих доходов, но при этом сохранять расходы на адекватно приемлемом уровне. #fire #инвестиции #пассивный_доход #облигации

FIRE x Минимализм Эти две концепции неразрывно связаны. У этих концепций немного разные цели - финансовая независимость и достижение внутренней гармонии. Но больше между ними общего - они про то, чтобы отказываться от приобретения бесполезных вещей. Покупка большого количества вещей не приводит нас к счастью, а расточительность приносит только кратковременное удовольствие. Но при этом отсутствие лишних вещей освобождает ваше личное пространство и способствует становлению вашей финансовой независимости. #fire #инвестиции #пассивный_доход #облигации

Принцип 4% Принцип 4% - один из ключевых принципов финансовой независимости и раннего выхода на пенсию (FIRE). Суть принципа заключается в том, что если вы хотите сохранить свой капитал и не истратить его слишком быстро, вы должны тратить не более 4% своего капитала каждый год. Чтобы лучше понять, как работает принцип 4%, давайте рассмотрим пример. Если у вас есть 1 000 000 долларов в инвестициях, то вы можете потратить 40 000 долларов в год, не рискуя истратить свой капитал. Если ваш портфель приносит больше 4% в год, вы можете увеличить свои расходы, но если ваш портфель приносит меньше 4% в год, вам нужно сократить свои расходы, чтобы сохранить свой капитал. Безусловно принцип 4% не является универсальным и не подходит для всех людей. Однако это золотой стандарт, которого придерживаются большинство последователей концепции FIRE. #fire #инвестиции #пассивный_доход #облигации

Фильм про FIRE Сейчас посмотрел фильм про реальные истории людей, которые исповедуют концепцию FIRE. Крайне рекомендую! Герои фильма очень простые и приятные люди. Их истории мне лично очень близки. Ссылка на фильм: https://youtu.be/auBu7M79CgI #fire #инвестиции #пассивный_доход #облигации

FIRE - акцент на F&I На самом деле FIRE у всех разный. Мой FIRE больше с акцентом на FI (Financial Independence), чем на RE (Retire Early). Я не сторонник подхода, что нужно 20 лет впахивать на нелюбимой работе, чтобы потом выйти на раннюю пенсию. Достижение финансовой независимости не значит, что после выхода на раннюю пенсию нужно идти отдыхать на пляж. Достаточно быстро станет скучно. Финансовая независимость лишь помогает принимать важные жизненные решения без учета финансового аспекта. А это очень важно, этот аспект очевидно влияет на многие наши жизненные выборы (где и сколько работать, в какой локации жить и т.д.). #fire #инвестиции #пассивный_доход #облигации

FIRE - откладывание жизни? Часто слышу возражения в свой адрес, что придерживаясь концепции FIRE, ты неизбежно откладываешь свою жизнь на потом. Я с этим в корне не согласен. Главная идея FIRE - чуть более осознанно относиться к личным финансам. И если поддерживать финансовую дисциплину, то прирост капитала просто дает дополнительную уверенность и независимость. Кроме того, в моей парадигме FIRE скорее не про жесткую экономию, а про наращивание разницы между доходами и расходами. Если постоянно работать над увеличением доходов, сохраняя расходы на приемлемом уровне, то это неизбежно приведет к увеличению капитала. FIRE для меня - это лишь интересная жизненная задачка, решить которую совсем необязательно. Если получится - здорово, а если нет, то не страшно. #fire #инвестиции #пассивный_доход #облигации

Фонды FinEx: что происходит и как быть? В конце февраля паи фондов FinEx были заморожены на Мосбирже. Дальнейшие операции с паями стали невозможны из-за нарушения «моста» между национальным расчетным депозитарием (НРД) и междунродным депозитарием Euroclear. FinEx попытался найти всевозможные способы, чтобы восстановить куплю/продажу паев фондов. Однако в июне вступил в силу шестой пакет санкций ЕС, в связи с чем НРД попал под ограничения и деньги инвесторов остались заморожены до лучших времен. Оптимизма не добавила и ликвидация фонда FXRB из-за резкого падения стоимости активов. По неподтвержденным данным, инвесторы потеряли около двух миллиардов рублей. Нужно сказать, что для разморозки активов предпринимались меры по разным направлениям: ⚡в июле при участии Московской биржи совместо с саморегулирующми организациями (НФА, АБР, НАУФОР) был создан Клуб защиты инвесторов. Площадка поможет приспособиться инвесторам к текущей ситуции путем адаптации и помощи в выработке долгосрочной стратегии. ⚡12 августа НРД обратился с иском в Европейский суд с требованием отменить санкционные ограничения в отношении НРД. Однако шансы на успех невелики – судебный процесс может занять годы. Наконец, несколько дней тому назад FinEx представил план частичной разблокировки активов инвесторов. Если вкратце, то компания попробует получить лицензию в Бельгии для выкупа акций у российских держателей; после чего ей необходимо будет получить разрешение от Банка России на внебиржевые покупки. Последним шагом будет проведение идентификации каждого инвестора и создание технической возможности для покупки. Нетрудно догадаться, что успех во многом зависит от Минфина Бельгии. Впрочем, вероятность положительного решения выросла после заявления Еврокомиссии о возможности расчетов в том случае, если НРД не будет зарабатывать на операциях, а также если операции будут согласованы с национальными регуляторами. Сам провайдер FinEx спрогнозировал, что при самом оптимистичном сценарии первые сделки могут быть реализованы не раньше осени этого года. К тому же покупки паев не могут носить массовый характер из-за процедуры идентификации инвестора. Будем внимательно следить за ситуацией вокруг замороженных активов FinEx и надеяться, что все завершится благополучно для инвесторов. Пока же рекомендую внимательно ознакомиться с планом компании по частичной разблокировки активов: https://finex-etf.ru/university/news/chto_seychas_vazhno_znat_investoram_finex_etf_otvety_na_samye_aktualnye_voprosy/ $FXIT $FXES $FXRE $FXWO $FXGD $FXCN $FXUS $FXEM

В современной России понятие "диверсификация" имеет теперь крайне ограниченное применение. Те активы, которые мы считали надежными, теперь не являются таковыми из-за санкционных рисков. Фондовый рынок вообще находится в самом нестабильном состоянии за последние десятилетия. Ненадежным, к сожалению, cтановится и хранение валюты. Недавно Банк России напрямую высказался о курсе на деволютизацию. Банки стали судорожно вводить большие комиссии за хранение валюты. А держать доллары/евро на бирже теперь становится действительно рискованно, поскольку введение санкций против НКЦ возможно в любой момент. Как быть? Держать валюту в кэше, переводить на зарубежные счета (если есть) или не держать валюту вообще, если планируете жить в рублёвой зоне. Других вариантов нет🙃

По мотивам последнего поста. В последние пару месяцев я направлял свою энергию на конкретные шаги по сохранению капитала. Пришло время возвращаться. Какие инструменты я использовал для сохранения капитала в новой реальности? 1. Акции крупных экспортёров Российский фондовый рынок будет крайне нестабилен. К сожалению, здесь перспективы крайне туманны. Единственный островок стабильности - акции крупных экспортёров. Особенно тех, кто не пострадал от санкций. Как пример - Норильский Никель. 2. Рублёвые вклады Некоторые банки предлагают неплохие проценты. Денег не заработаете, но хотя бы поможет отбить частичные инфляционные потери. 3. Недвижимость Это классика. Не вижу большого потенциала для увеличения реальной стоимости в ближайшие месяцы/годы, но для спасения от высокой инфляции - неплохой вариант. 4. Иностранные валюты Банк России постепенно раскручивает гайки, валютный контроль ослабляется. Важно понимать, что государству и крупным экспортёрам не выгоден сильный рубль. Покупать валюту на долгий срок - почти беспроигрышная тактика. 5. Криптовалюты Лучше использовать этот инструмент крайне (!) ограниченно. И только инвестировать в BTC/ETH или USDT/USDC (если вам по каким-то причинам нужны стейблкойны). Мировая экономика вступает в цикл рецессии и все спекулятивные активы могут полететь сильно вниз (что уже частично происходит). Будьте аккуратны.

В ближайшее время здесь будем говорить не об инвестировании и FIRE, а о сохранении вашего капитала. Самое главное в период турбулентности - не паниковать. Важно продумать конкретный план действий. Такие уж времена настали, держимся-крепимся...

Немного о FIRE. Некоторые мои друзья и знакомые знают, что я причисляю себя к фаеристам. Отсюда и название канала. FIRE - это жизненная философия, которая помогает достичь финансовой независимости в относительно раннем возрасте. FIRE включает в себя не только долгосрочные инвестиции, но и особое отношение к роли денег, минимализм и осознанное потребление. Цель этого канала заключается в том числе в том, чтобы развеять некоторые мифы и заблуждения относительно FIRE. Об этом немного позднее.

Сходил на подкаст к друзьям из FinEx - крутейшая компания, которая делает интересные ETF-продукты. Поговорили о следующем: — почему я придерживаюсь долгосрочной стратегии инвестирования; — реально ли откладывать 70% дохода; — какое распределение активов я выбрал для достижения цели; — для чего нужны облигации в портфеле. Всем кому интересна тематика FIRE и долгосрочных инвестиций, вот ссылка на выпуск подкаста: https://podcast.ru/1552713189

Друзья, пока всё складывается именно так, как я писал в посте от 26 января выше. После отчёта Facebook пробил важную отметку 250. Не время ли для Buy the Dip? Остаётся на ваше усмотрение.

В ближайшей перспективе неплохой идеей выглядит покупка коротких и средних облигаций. Есть вероятность, что будет ещё один-два раунда повышения ставок от ЦБ. Но задуматься в ближайшие месяцы о покупке облигаций стоит, если вы держите средства в рублевых активах. На рынке уже появляются интересные (но при этом достаточно надежные) варианты с доходностью в 11 ٪ годовых. Например, облигации Самолёта, АФК Системы или ГТЛК. Вариант с вычетом по ИИС + такие облигации = отличная доходность для начинающих. Смотрим, что будет с инфляцией дальше. Как только будут первые признаки замедления роста инфляции - самое время добавить облигации в ваш портфель. Я в основном вкладываюсь в корпоративные облигации крупных компаний - риск минимальный, но доходность выше ОФЗ. Очень не рекомендую высокодоходные облигации - крайне сомнительная история, на которую ведутся многие начинающие инвесторы.

На фоне геополетической напряжённости, разгона инфляции и потенциального повышения ставок (привет ФРС, напечатавшим много денежек) продолжается сезон распродажи интересных компаний. Как я писал выше, сейчас, по моим ощущениям, наблюдается хорошая точка для входа на рынок среднесрочных и долгосрочных инвесторов. Мои личные фавориты: Square, Crocs, PayPal и T Rowe Price Group. Из российских - HeadHunter, Сбер и Норильский Никель (но стоит учитывать геополитические риски).

На нынешнем рынке складывается выгодная ситуация для терпеливых инвесторов, ориентированных на среднесрочное и долгосрочное инвестирование. На рынке коррекция (которая, судя по всему, продолжится и дальше), инфляция растёт, у многих инвесторов паника. Кризисы и коррекции - лучшее время для покупки компаний, которые в долгосрочном тренде будут расти. В мире инвестиций есть такая концепция "Buy The Dip" - покупка акций, когда складывается уникальная ситуация для покупки крупных компаний, которые в будущем отыграют падение и продолжат расти. Последний пример - коронакризис в марте 2020 года. И вот спустя почти два года этот момент, кажется, снова настал. В ближайшие недели, по моим ощущениям, наступит удачный момент для покупки акций крупных компаний. Единственное - не очень понятно, сколько продлится нынешняя коррекция. Ниже пример потенциальной ситуации для "Buy The Dip" на акциях Facebook.

Всем привет! Идея этого канала заключается в том, чтобы вместе с подписчиками пройти путь к финансовой независимости. Здесь мы будем обсуждать концепцию F.I.R.E, среднесрочное и долгосрочное инвестирование и формирование пассивного дохода. В добрый путь!