Джим Саймонс (Джеймс Саймонс,James Harris Simons) R.I.P. 10 мая в возрасте 86 лет умер один из легендарных управляющих и инвесторов - Джим Саймонс. Он, конечно, не был известен в широких кругах как Баффет, Линч или Далио, но среди профессионалов его знали очень хорошо. Саймонс известен алгоритмической торговлей (инвестициями). Фонд Медальон (Medallion Fund) компании Renaissance под его руководством в период с 1988 по 2021 принёс баснословный результат - 37% годовых за вычетом комиссий. Даже если бы Саймонс брал 49% за управление, то результаты инвесторов всё равно были бы выше доходности SP500. Вот, что о нём писали финансовые обозреватели: Саймонс один из первых, работая в Renaissance, создал базу исторических данных огромного количества активов, очистив её от различных неточностей. Он был не просто прекрасным математиком, но и прекрасным руководителем. Умел рассмотреть таланты, а благодаря связям в академических кругах мог привлечь лучших на работу в Медальон. Очень мало было тех, кто получив работу в фонде в последствии покидал его. Саймонс и его команда обнаруживали закономерности в ценах, даже когда их нельзя было объяснить фундаментальными факторами. Он специализировался на «хеджированной торговле» с минимальным воздействием на рынок в целом или других факторов. Это позволило получить большую прибыль (и избежать глубоких просадок) на волатильных рынках. В Медальоне осознавали работы моделей не бесконечна и рынки меняются, поэтому процесс разработки стратегий и новых алгоритмов был постоянным. Однако у Медальона была явная сложность с возможностью эффективно работать при больших деньгах, поэтому объём фонда был ограничен 10-ю млрд долларов. Сам Саймонс говорил: «Я не уверен, что мы лучшие в трейдинге. Но мы лучше всех умеем оценивать стоимость наших сделок». Джим Саймонс стал своеобразным Баффетом для алгоритмических инвесторов. Его результаты как кость в горле застряли у проповедников пассивных подходов. Меня тоже увлекают алгоритмические стратегии, хотя сам я закончил эксперименты с собственными торговыми роботами в 2019 году, и это было связано не столько с неудовлетворенностью результатами, сколько с пониманием того, что движение дальше в этом направлении от меня потребует куда как больше времени, чем я готов был выделить в те времена. Но сейчас совместно с Ильёй Гадаскиным мы продвигаем алгоритмическую торговлю как отдельно, так в совокупности с портфельными подходами.

Статистика. Доходность индексов на акции и облигации, рассчитываемые Московской биржей, на 10.05.2024 Доходность посчитана на срок: ✅ неделя ✅ 1 месяц ✅ 1 квартал ✅ Полгода ✅ 9 месяцев ✅ 1 год ✅ к началу года Активы представленные в расчете: ✅ IMOEX – основной индекс MOEX ✅ MCFTR – индекс полной доходности "брутто" российский акций (IMOEX с учетом дивидендов) ✅ MOEXBMI – индекс широкого рынка, включает 100 компаний ✅ MOEX10 – индекс 10 самых ликвидных компаний ✅ MOEXBC – индекс голубых фишек ✅ MCXSM – индекс компаний малой и средней капитализации Отраслевые индексы: ✅MOEXOG - нефть и газ ✅MOEXEU - электроэнергетика ✅MOEXTL - телеком ✅MOEXMM - металлы и добыча ✅MOEXFN - финансы ✅MOEXCN - потребительский сектор ✅MOEXCH - химия и нефтехимия ✅MOEXTN - транспорт ✅MOEXIT - IT сектор ✅MOEXRE - строительные компании ✅MOEXINN - инновационные компании Индексы облигаций: ✅RGBI - ценовой индекс государственных облигаций ✅RGBITR - индекс полной доходности "брутто" государственных облигаций (индекс RBGI с учетом купонов) ✅RUGBINFTR - индекс полной доходности государственных облигаций ОФЗ ИН ❌RUСBITR - индекс полной доходности корпоративных облигаций ❌RUMBITR - индекс полной доходности муниципальных облигаций ✅RUABITR - композитный индекс полной доходности облигаций на MOEX

С днём Победы!