Лизинг-Трейд выпуск 1 RU000A101CB6

Логотип облигации Лизинг-Трейд выпуск 1, RU000A101CB6
Доходность к погашению
7,03% за 11 месяцев
Рейтинг эмитента
Низкий
Логотип облигации Лизинг-Трейд выпуск 1, RU000A101CB6

О компании Лизинг-Трейд

Основным видом экономической деятельности ООО Лизинг-Трейд, является финансовая аренда (лизинг). Компания специализируется на оказании лизинговых услуг владельцам бизнеса любого масштаба. Ключевые направления деятельности: лизинг автотранспорта, лизинг коммерческого транспорта, лизинг спецтехники, лизинг оборудования.

Страна
Россия
Биржа торгов
Московская биржа
Информация о выпуске
Текущая доходность 
12,53%
Доходность к погашению 
7,03%
Дата погашения облигации
07.01.2023
Дата выплаты купона
11.02.2022
Купон
Фиксированный
Накопленный купонный доход
2,1 
Величина купона
10,27 
Номинал
1 000 
Количество выплат в год
12
Субординированность 
Нет
Амортизация 
Да

Интересное в Пульсе

InvestSeif11 ноября в 16:24

$RU000A1034X1 ​​АНАЛИЗ ЭМИТЕНТА: ООО «Лизинг-Трейд» Цель: определение риска возможного дефолта, платежеспособности, финансовой устойчивости предприятия. Компания «Лизинг-Трейд» с 2005 года специализируется на оказании лизинговых услуг владельцам бизнеса любого масштаба. Подразделения находятся в десяти городах России, управляющий офис - в Казани. Выпуски облигаций в обращении: $RU000A101CB6 с эффективной доходностью 13,41% $RU000A1029F8 с эффективной доходностью 13,63% $RU000A1034X1 с эффективной доходностью 13,45% (Расчет выполнен по итогам финансовой отчетности предприятия за 2020 год). ▫️ Коэффициент погашения текущих обязательств за счет денежных средств 0.92 (норма >0.7) ✅ ▫️ Коэффициент погашения текущих обязательств за счёт денежных средств и дебиторской задолженности 13.91 (норма >1) ✅ ▫️ Коэффициент, отражающий возможность погашения краткосрочных обязательств в течение года 17.95 (норма>1.73) ✅ ▫️ Коэффициент, показывающий долю оборотных средств в активах 0.69 (норма>0.5)✅ ▫️ Коэффициент, показывающий долю заёмных средств на один собственный рубль 2.16 (норма от 0 до 1.5) 🔴 ▫️ Коэффициент, показывающий какая часть оборотных активов финансируется за счёт собственного капитала 0.0 (норма>0.5) 🔶🔴 ▫️ Коэффициент удельного веса собственного капитала в общей сумме источников финансирования 0.32 (норма>0.5) 🔶 ▫️ Коэффициент финансовой устойчивости предприятия 0.96 (норма>0.8) ✅ 📊 Итоговая скоринговая оценка: 31 (средний инвестиционный риск) 📝 Вывод: Компания имеет хороший запас прочности, который позволяет ей с запасом закрывать платежи по всем текущим обязательствам. Показатели ликвидности и платежеспособности на хорошем уровне. Из минусов - присутствует некоторая закредитованность. ▶️ Заходи в профиль, подписывайся на анализ эмитентов ВДО, важные новости и интересные идеи по облигациям и акциям РФ. 👍💰Благодарю каждого за любую обратную связь (лайки, донаты)! ❗️Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией! #аналитика #вдо #облигации #анализ #новичкам #пульс #россия #что_купить #обзор

W.E.Buffett27 сентября в 9:56

Как и обещал, делаю небольшой обзор по купонам ВДО лизинговых компаний. Тут у меня не густо. Самолет и Европлан как надежные компании я сбрасывать не буду. Но покупать, если у вас их нет, уже поздно, так как инфляция и налоги берут с них свое. Несколько выпусков Лизинг Трейд $RU000A101CB6 $ Дата погашения 7.01.2023. Купон (12,5% 10,27 руб.) раз в месяц $RU000A1029F8 8 Дата погашения 1.09.2024. Купон (10.80% 8.88 руб.) раз в месяц $RU000A1034X1 Дата погашения30.04.2026 Купон (11 % 9.04 руб.) раз в месяц Техно Лизинг $RU000A1032X5 Дата погашения 16.04.2026 Купон (10,75% 8,84 руб.) раз в месяц Другим лизинговым ВДО я не доверяю. Облигации Самолета, Европлана дают меньший доход, они более надежны. Но с повышением ключевой ставки, к примеру, облигация Евпролана $RU000A102RU2 (купон 7.10%) лично мне становится неинтересна. Сейчас можно депозит открыть на 8% и не платить с него налоги.

AlexxR5 сентября в 15:33

Высокодоходные облигации и мусор – есть ли разница? Если обратиться к определениям, то между этими понятиями обычно ставят знак равенства. Под ВДО или мусором понимают облигации эмитентов с рейтингом ниже инвестиционного (BB и ниже) или вовсе без рейтинга. Считается, что такие облигации должны иметь купон в размере примерно +5% к ключевой ставке, т.е. более 11,5% по текущим условиям, как премию за риск. Я лично для себя за 6 месяцев анализа и обзора эмитентов облигаций и отслеживания рынка все-таки выстроил четкий водораздел между этими понятиями. Сегмент ВДО крайне неоднородный и клеить на все облигации и эмитентов один ярлык, на мой взгляд, не продуктивно. Во-первых, я не очень доверяю отечественным рейтингам и рейтинговым агентствам. Эксперт РА еще ничего вроде, а оценки остальных у меня, бывает, вызывают удивление и оторопь. Во-вторых, у некоторых маленьких компаний рейтинга нет или он занижен из-за размера или малой кредитной истории, а эмитент может быть вполне привлекательным. Чтобы понять, как отделить настоящие ВДО с разумным риском от мусора с высокими рисками дефолта, надо обратиться к критериям оценки эмитентов. Я для себя в качестве важнейших выбрал следующие: •Стабильность и динамика операционной деятельности •Уровень долговых обязательств •Способность компании обслуживать и погашать долг •Разумность и воспринимаемая достоверность отчетности •Наличие входящих исков – в особенности о банкротстве •Понятная и прозрачная структура собственности •Объем и ликвидность выпуска облигаций •Кредитная история, наличие успешного обслуживания и погашения облигаций По большинству критериев существуют внятные индикаторы для оценки. Примечательно, что по совокупности параметров отнесение бумаги к категории ВДО или мусор происходит довольно однозначно. Вот несколько примеров из категории #мусор : 1. Выручка за 3 года упала почти в 2 раза, прибыль формально растет, но свободный денежный поток отрицательный, проценты по займам съедают 2/3 операционной прибыли, а тут еще и иск о признании компании банкротом подоспел от одного из контрагентов. Зато ставка купона 14%. $RU000A1013C9 2. По документам бухгалтерская прибыль компании положительная, а денежный поток от операционной деятельности отрицательный два года подряд, размер долга в 12 раз более собственного капитала и в 8 раз превышает годовую прибыль, проценты по займам съедают 72% операционной прибыли. Купон – 13-14% $RU000A100YD8 3. Выручка и прибыль 3 года падают, размер долга – под 6 млрд. руб., а прибыль – 50 млн. Проценты по займам съедают 85% операционной прибыли, соотношение долга к прибыли превысило уже 17 и продолжает расти. А купон 11-12,5%. $RU000A1029F8 $RU000A1034X1 $RU000A101CB6 А вот примеры того, что я считаю настоящими ВДО: 1. Выручка и прибыль растут опережающими темпами, долг составляет 87% от капитала и 84% от прибыли, есть опыт успешного погашения облигационного займа, прозрачная структура собственности. Две беды – официальный рейтинг всего ВВ (видимо из-за размера бизнеса) и маленький низколиквидный выпуск облигаций. Купон – 12% $RU000A1020W2 2. Выручка стабильно растет, долг не превышает 130% капитала и 200% EBITDA, понятный бизнес с прозрачной структурой собственности. Проблема – малый размер бизнеса и отсутствие опыта погашения облигационных займов. Купон – 11,25%. $RU000A1037L9 Вывод: без подробного анализа отделить #ВДО от мусора сложно. Очень здорово, что в Пульсе уже сформировалась команда энтузиастов, которые регулярно песочат этот сегмент рынка. По моим ощущениям доходность нормальных ВДО сейчас ограничивается потолком где-то в 12%, хотя есть и мусор с меньшей доходностью. К сожалению, Пульс больше не позволяет редактировать старые публикации, так что тэг #мусор буду использовать только для будущих разборов. И напоследок: аналитики не рекомендуют набирать ВДО более, чем на 10-20% от портфеля. У меня гораздо больше, но я практически не держу #мусор

Цена облигации 17 января 2022
995,3 
На данный момент облигация Лизинг-Трейд выпуск 1 торгуется по цене 995.3 рублей, что составляет 99,53% от номинальной стоимости. Ценная бумага будет полностью погашена 07.01.2023. В случае приобретения облигации RU000A101CB6 сейчас, вы заплатите продавцу накопленный купонный доход в размере 2.1 рублей. Данный актив подвержен амортизации, текущая доходность к погашению составляет 7.03% годовых.