Мнения инвесторов о стратегии

Уникальный топ, постараюсь рассказать и про авторов и их стратегии, что известно. Авторы и сами могут дополнить😉 Топ pro стратегий. Стратегии от 10 млн. (За следование нужно платить на 50% меньше). Посмотрим у кого какие результаты. Обзор и Доходность За все время. 1 место. &Smart Trader Pro +106.1% (2 опытных автора) шикарный результат со скидкой за следование вообще конфетка. 2 место. &Усиленные Инвестиции RUB Pro +97.61% (серебро нашего хит-парада) 3 место. &Анти-мейнстрим Pro +89.6% ( бронза у автора, у которого самая большая доходность за все время по основной стратегии) Оставайтесь с нами. Будут еще топы за меньшие периоды. И топы по облигационным и другим стратегиям... Если будут лайки. #pro #топы #стратегии #автоследование

Добрый вечер! Последние значимые новости: 1) Сбер снова хорошо отчитался по РПБУ, на этот раз за август. Чистая прибыль составила 148,1 млрд. Кредитный портфель вырос как у юридических так и у физических лиц. Прёт как танк, комментировать нечего. 2) Рост юаня (валюты в целом) от годовых минимумов - это прекрасно. Особенно для ВТБ 😊. А для Мечела в купе с поддержкой правительства вообще идеально. (главное тут не дефолтить по долгам; рост цен на алюминий тоже в помощь, Русал не даст соврать) 3) Ставка 17. Всего 17! (все ждали 16) -> «Дезинфляционный эффект от нормализации бюджетной политики в 2025г пока не реализовался с учётом накопленного с начала 2025г бюджетного дефицита.» Кто-то думал иначе после публикации этих самых дефицитов месяц назад? 🥲 ЦБ на пресс-конференции меня удивил вербальной жёсткостью. Интересные цитаты: -> Если дефицит бюджета будет выше чем заложено в базовом сценарии, мы будем ограничены в своих возможностях снижать ключевую ставку. -> Рассматривалось 2 варианта: сохранение❗️ и снижение на 1%. -> Мы смотрим прежде всего на устойчивую инфляцию, показатели которой последние месяцы держатся в диапазоне 4-6%. Однако нам требуется время для закрепления дезинфекционного тренда. Особенно в условиях высоких инфляционных ожиданий у всех групп. -> При денежной политике нацеленной на низкую инфляцию, какое-то устойчивое самоподдерживающееся ослабление курса (рубля) невозможно. Но колебания неизбежны. -> С учётом значимого ускорения кредитования (выросло и потребление и склонность к сбережению. Думал одновременно такое невозможно 🤔) нам потребуется дополнительно оценить насколько текущие меры способствуют снижению инфляции. Какие выводы: нормальные ставки по депозитам ещё протянут месяцев 3-6, рано начал за них волноваться. С другой стороны, часть моего портфеля учитывала возможное "не снижение ставки на 2%" (например Т и Транснефть), однако, это не помогло, и данные бумаги завалились ещё больше. К сожалению, такое регулярно случается и не удивляет. Аппетит на конец 2025 года видимо можно снизить до 15-16%. 😏 Резюме: ВТБ получил заявки на покупку 94,8 млн акций по преимущественному праву в рамках допэмиссии. Что не густо. Цена по-прежнему не объявлена и продолжает давить на рынок, вместе с остальной политикой. Скорее бы уже объявили -> геп на 3% вниз, а далее устойчивый рост. Новости по новым стройкам Газпрома, корректировкам отдельных налогов, требованиям прокуратуры челябинской области по снесу цеха ЮГК и прочее — позитива не добавляют. Год пока выглядит как неудачный для рынка акций, с другой стороны, никто не говорил что будет легко. Не забываем как резко всё поменялось в конце прошлом года всего за 2 недели. Как чувствуют себя стратегии? Никак не могут выйти из боковика 📈📉📈📉. Копится усталость. Зато невысокая ценовая база, после отвесного падения индекса последних 3-х дней. &Анти-мейнстрим Aggressive &Анти-мейнстрим Pro

Добрый вечер! Последние значимые новости: 1) Прибыль нефтяников за 1П2025 упала в 2 и более раза. Роснефть, Русснефть, Татнефть, ГПН, Лукойл. Но что всегда умиляет, так это пафос с которым аналитики произносят последние пару месяцев фразу - "Мы не держим акции нефтяных компаний в своих портфелях." А что держите? Вуш и Диасофт? А, ну тогда всё ок. Если серьёзно, те кто смог спрогнозировать такие отчёты полгода назад, действительно молодец. Другое дело, что затем можно было потерять в других местах.😏 Лукойл планирует погашение квазиказначейских акций, которые неожиданно были выкуплены в том же 1П2025. Отлично, могут погасить, около 10% тогда как остальные только и норовят доразместить. Плохо только что акции выкупались по рыночным ценам.🥲 2) Убытки российских застройщиков в первом полугодии выросли в 2,6 раза, до 169 млрд рублей, подсчитали в Росстате. Смакуя сей факт, тг-каналы прикладывают заголовки из отчётов в стиле: "Падение прибыли застройщика X на X процентов год к году." Есть у этого только одна маленькая проблема по моим наблюдениям: цены на новостройки растут по всей стране! Даже не в сезон. Попробуйте получить скидку у безпроблемных застройщиков: У Пика, ЛСРа, Сетла или MR'а. Если всё правда так плохо и никто не берёт, наверняка на 50% легко подвинутся. Я пробовал, получилось никак. 😊 Резюме: Закончилась недельная дефляционная серия. Цвета на картах (точнее отдельных областей) в высоких кабинетах продолжают волновать рынки (хотя считаю что реакции конкретно на это событие не было). Возможны позитивные сюрпризы, политические процессы кажется запустились, но страшно спугнуть. Аналитики тоже делают свою работу - дисконтируют по меньшим ставкам. По каким ставкам они будут дисконтировать через полгода уже просматривается, многие ждут снижения 12 сентября сразу на 200 б.п. Отсюда и рекомендации пойдут -> +50-100% апсайда по всем бумагам вместо текущих 15%. Как чувствуют себя стратегии? Вблизи максимальных значений встали в боковик вместе с индексом. Фактического снижения ставки ещё не произошло, до следующих дивидендов далеко, да и допэмиссия ВТБ морально давит на весь наш рынок. Жду, для рывка нужна консолидация. 💪 &Анти-мейнстрим Aggressive &Анти-мейнстрим Pro

2 недели назад незаметно прошло знаменательное событие, стратегии &Анти-мейнстрим Aggressive исполнилось 3 года. Срок существования средний. 3 года не 6 месяцев, но и не 10 лет. Уже захватили и умеренное падение индекса в 2024 году с мая по декабрь, и бодрый рост 2023-го, и многомесячные боковики. Данная заметка больше для истории и наглядности, как летит время. Вроде совсем недавно, в августе 2022-го, покупал 1 кнопкой акции газпромнефти на 30% портфеля 😎. Встречались за эти 3 года как "доброжелатели", предвещавшие скорый крах стратегии, так и отдельные авторы, обещавшие вот-вот занять все первые 3 строчки по доходности "за всё время" своими стратегиями. Однако полагаю, что позитивных результатов и впечатлений (даже среди тех кто уже вышел) намного намного больше, ибо суммарная Чистая прибыль Всех подписчиков уверенно превышает 1 миллиард рублей. (Правда здесь также присутствует вклад стратегии &Анти-мейнстрим Pro ) Вряд-ли кто-то может похвастаться подобными цифрами. Всем добра 🌞

Не знаю как Вам, но по мне (по информации из открытых источников) встреча на Аляске прошла лучше ожиданий. Ещё из хорошего: скепсису рядовых инвесторов нет предела. Значит в лодке далеко не все. 💪😎 И ставка, ставка сама по себе способна поддержать рынок: через 1-3 месяца будет сильно тяжелее находить хорошие доходности на рынке депозитов и облигаций. И дивидендная доходность в 12% перестанет казаться мизерной. В общем, вероятность всё больше смещается в пользу умеренного роста. А если нет, то в &Анти-мейнстрим Aggressive &Анти-мейнстрим Pro &Анти-мейнстрим ALL нет хайповых бумаг вроде Новатэка, с которого вот-вот снимут все ограничения. Или Аэрофлота. Другое дело что необоснованный оптимизм всегда ощущается гораздо приятнее пессимизма, пусть Аэрофлот и дальше растёт - я только за 😉. Без хайпа сложнее резко откатиться вниз по портфелям, хотя коррекция в 2-3% по индексу выглядит здоровой, и даже позволит нарастить позиции тем кто сильно в кеше и опасается пропустить уходящий поезд.

Для большей прозрачности выкладываю несколько скриншотов сделанных 6.08.2025 (время 16-15) по &Анти-мейнстрим Aggressive . Что мы на них видим: 1) На фото 1 графа пополнений пуста, значит их на подключённом счёте не было, как и выводов. Общий доход (а именно на него нужно смотреть, а не "за всё время") для портфеля чуть меньше рекомендованной суммы в 70к за последние 12 месяцев равняется 10,01%. 2) На фото 2 видно что доля кеша всего 1,35% ! Человек ничего не делал со своим счётом эти 12 месяцев, подчеркиваю данный момент. 3) На фото 3-4 видна динамика моего подключённого счёта за те же 12 месяцев 10,26%, и доля свободных средств 1,55%. 4) На фото 5 доходность за 12 месяцев мастер-счёта стратегии, которая = 15,6% (падали на 0,2% в момент скрина) Итого 5,5% усреднённое отставание данных двух счетов от графика эквити стратегии. Где фиксированная ставка комиссии 4%, нет депозитарных/биржевых/торговых комиссий, так ещё и небольшая за успех была, плюс проскальзывания и погрешности. Считаю приведённые результаты фантастическими с точки зрения качества исполнения. Ну и стратегия конечно тоже адаптирована под размер средств на ней. То что рынок акций мосбиржи за 12 месяцев вырос на -2,5% (с 6.08.2024 по 6.08.2025) и нарушил ожидания многих — прискорбный факт, но стоит помнить о цикличности и неравномерности рыночных доходов. +10% отличный результат, не хочу Вас расстраивать, но бывает и намного грустнее. Основную идею которую хотел бы подчеркнуть — в среднем исполнение сделок проходит хорошо. Ошибки и неточности конечно возможны (в основном по объективным причинам, но бывает всякое), нужно разбираться, подмечать и выяснять если так. Но именно в среднем и на длинном окне всё ок. На этот пост теперь буду ссылаться в комментариях, где на словах бывает трудно объяснить. Понятно что у стратегий с бОльшими суммами ситуация не хуже, вроде &Анти-мейнстрим Pro

Всем привет! 🔊 Провёл сегодня эфир в 19-00. Но анонс забыл выложить 🤦‍♂️ Сразу после выплаты сберовских дивидендов обсудили последние ключевые события и ожидания на ближайший месяц 🤔. Запись уже доступна 👉 https://www.tbank.ru/invest/pulse/broadcast/DmitryGizatullin040825/ https://youtu.be/U0GW8nhf2O8?preview=true В том числе поговорили про ожидания от стратегий где уже куплены акции, ибо они непосредственно связаны с рынком 😉 &Анти-мейнстрим Aggressive &Анти-мейнстрим Pro &Анти-мейнстрим ALL

Добрый день! Последние значимые новости: 1) Главное из МСФО за 1-e полугодие 2025 Сбера: -> Понизили прогноз по инфляции 6,5-7,5% на конец 2025 (с 7,5-8,5), дефолтов у застройщиков в среднем не видят, как и существенных проблем по качеству кредитных портфелей. Понизили прогнозы роста кредитования физлиц до 0, и до 7-9% у юрлиц (вместо 9-11 ранее). -> Повысили прогноз чистой процентной маржи на 2025 год с 5,6 -> 5,8%. ROE больше 22% на 2025. -> Видят оживление кредитования во 2-м квартале, спрос потихонечку растёт, то есть качество портфеля розницы вырастет. Считают что стоимость риска проходит пиковые значения в 1,5%. Комментарии CFO: Чем быстрее будет снижение ключа, тем большее давление будет на ЧПМ, она неизбежно будет снижаться. Выделение заблокированных активов слабо повлияет на итоговую чистую прибыль 2025. Мы кредитуем все экономически интересные проекты. Доля семейной в общей выдаче ипотеки 80%. Видим хорошие дальнейшие перспективы направления (строительно-ипотечного). Формируется отложенный спрос. Видим нормальные финансовые показатели у застройщиков. Мы такие же как и застройщики участники рынка недвижимости, и хотим чтобы всё было хорошо. В плане комиссионного дохода, мы работаем всегда не над разовыми, а долгосрочными устойчивыми потоками и направлениями. 1% снижения ключа (по всей кривой!) приводит к снижению процентного дохода больше 15 млрд за 1 год. Но вся кривая так не сдвигается, и мы считаем даже будет небольшой рост по общей прибыли. 2) Главное из МСФО за 1-e полугодие 2025 ВТБ: -> повысили прогноз по чистой прибыли за 2025 до 500 млрд. рублей. -> чистая процентная маржа 0,9%. Комментарии CFO: 1% снижения ключа способен увеличить прибыль группы на 20 млрд за 1 год. В 1-й половине 2026 возможно решение вопроса с привилегированными акциями. Наблюдательный совет ВТБ на заседании 30 июля принял решение о дополнительном выпуске 1,264 млрд обыкновенных акций. Рыночная цена будет известна в сентябре. Ожидания вертятся вокруг 80–90 млрд. рублей, цены в 71 рубль и дисконтов в 10% от рыночной цены. Моя оценка отчётов/комментариев выше положительная. 3) Недельная инфляция 2-ю неделю подряд отрицательная: С 1 по 7 июля 0,79% С 8 по 14 июля 0,02% С 15 по 21 июля -0,05% (дефляция) с 22 по 28 июля -0,05% (дефляция) За 12 месяцев ТТМ всего 9. Радует ли это кого-то вопрос открытый ибо тарифы первой недели всё перекрывают. Дальние ОФЗ на объявлении выросли, но затем вернулись. Думаю повлияет нейтрально, но обеспечит поддержку облигациям (с фиксированным купоном) в текущих ценовых диапазонах. Резюме: Трамп то дал срок, то взял обратно. Параллельно ведётся большое давление на Индию и Китай. На мой взгляд вопрос времени, когда очередные ограничения из стола перетекут в реальность. Новая тема: убытки Новабева и Аэрофлота от хакеров. Уже нужно брать в расчёт новые риски на постоянной основе? Надеюсь что нет, в масштабах годовой выручки компаний ущерб выглядит ограниченным. По моим ощущениям облигации остаются хитом продаж, однако, данный процесс будет угасать по мере снижения ставки ЦБ на следующих заседаниях. А это значит, что и акции в портфеле надо держать. Как чувствуют себя стратегии? Наконец завершился дивидендный сезон с их поступлением на все стратегии, 4-5 августа ждём выплат от Сбера, что должно подбодрить рынок. &Анти-мейнстрим Aggressive снова на первом месте в общем зачёте, &Анти-мейнстрим Pro на максимальных отметках за 2 года (+104% против 4% у индекса), и только &Анти-мейнстрим ALL заставляет думать и совершенствовать подходы.😏 Мне правда интересно, что собираются делать те кто сейчас отключается. Открыть депозит на 3 месяца под 16%? А дальше что? Вон, ВТБ уже предлагает депозит на 2 или 3 года под 5,7% годовых! Я конечно надеюсь, найдутся и более выгодные предложения 😊😎 $SBER $VTBR

Размышления после пятничного ожидаемого рынком понижения ключа 20 -> 18%. -> Следующее заседание Совета директоров 12 сентября. Главное что услышал из пресс-конференции: Нейтральный сигнал, цель прежняя = 4% в 2026-2027 г., ожидают среднюю КС 18,8-19,6% в 2025 г. и 12-13% в 2026 г. По-прежнему всё будет зависеть от поступающих данных. (как я понимаю в основном от бюджетного стимула и геополитики) -> Минфин продолжает размещать ОФЗ чуть быстрее плана. -> Статистика недельной инфляции: С 1 по 7 июля 0,79% С 8 по 14 июля 0,02% С 15 по 21 июля -0,05% (дефляция❗️) Исходя из статистики возможны ещё 1-3 недели дефляции. Что математически даст более красивые цифры за 12 месяцев ТТМ. -> Дефицит федерального бюджета по итогам первой половины 2025 = 3,7 трлн. при годовом плане 3,8 трлн. Похожая ситуация складывалась и в 2023 году, начались крики аналитиков, но к концу года Минфин оказывался прав и всё выравнилось. Однако сейчас Задорнов и Вьюгин ждут по году -8 трлн📌. Остаётся только наблюдать, моё мнение что дефицит 2025 будет спокойно закрыт из ФНБ и заимствований в конце года, а всё самое интересное перейдёт на 2026 (помогут и ослабление рубля и ... налоги =) Резюме: рынок акций бодро рос последние 2 недели, нарушив мои планы. Однако в пятницу продавали так, будто консенсус был -3%! "Нормальные" ставки по депозитам (и частично облигациям от А+ рейтинга) доживают свои последние месяцы. Если прогноз ЦБ в 12-13% в среднем в 2026 г. реализуется, то это будет означать об неизбежном возврате приличного интереса к акциям и потоке капитала в них. Начнутся новые пампы, вроде IVA Technologies последних дней. Как чувствуют себя стратегии? Хорошо. Капнули дивиденды Лукойла, ВТБ, Т, на следующей неделе остались Сургут, Транснефть, Сбер. Сам я обожаю дивидендный сезон, пора когда ты защищён от падения акций -> Как было бы здорово закупиться на дивиденды по минимумам года! Ещё и на снижающихся ставках по депозитам. Кстати, никто не мешает и дальше банкам их снижать быстрее чем заседания ЦБ. Однако, регулярное непонимание частью аудитории процессов дивидендный гэп/выплата из года в год омрачает данный замечательный летний период. Со временем терпение вознаграждается, и сложный процент делает своё скучное дело.😎😊 Спекуляции в ALL пока находятся в стадии накопления 🥲 &Анти-мейнстрим Aggressive &Анти-мейнстрим Pro &Анти-мейнстрим ALL

Недавно откопал бумажный годовой отчёт ЛСР за 2018 год. Всплакнул с ностальгией, глядя на средневзвешенную цену за 1 кв. м. строящегося жилья в Москве в 159,5к, что тогда казалось дорогим и лишённым перспектив дальнейшего роста. Удивился расходам на ключевой персонал в 440 млн. рублей при прибыли в 16 млрд. (дарения акций основному акционеру тогда ещё не было 😉), а в остальном получил удовольствие, разглядывая старые проекты и находя их на карте Москвы и Санкт-Петербурга. В отличие от ПИКа, компания чуть лучше идёт на контакт и не отправила одного корпоративного секретаря на ГОСА 2025, а директорат ждёт роста цен из-за дефицита предложения в ближайшие годы. Старые запасы неизбежно будут вымываться после предложения небольших скидок. Так и есть, с интересом слежу за одним их проектом на Петровском острове (Нева Хаус), так там "скидки": если покупаешь из остатков со 100% оплатой по текущей конской цене квартиру от 60 м. -> паркинг сможешь купить всего за 3 млн вместо 6 😂😂😂. Ещё из плюсов: стабильно платит небольшие дивиденды (78р/акция при цене $LSRG ) и имеют самое крепкое финансовое положение из застройщиков и большой запас земли. Для стратегий &Анти-мейнстрим Aggressive и &Анти-мейнстрим Pro акции данной компании, к сожалению, не подходят из-за низкой ликвидности.