Felixalex
Felixalex
5 июля 2022 в 18:44
Я вам песенку спою про Новый Мир. Пусть поет её весь наш телеэфир. Пару фраз я взял от Грефа, И спою ее на ПМЭФе, Эту песенку про Новый Мир. Новый Мир, Новый Мир. Раз уж не жили богато, Новый Мир, Новый Мир, Значит начинать не надо. Новый Мир, Новый Мир. Отнеситесь с пониманием, И Великого Вождя Не чурайтесь воспевания. Новый Мир, Новый Мир, Обособим вас мы вскоре, Наш инвестор не в фаворе. На часах уж дивотсечка без пяти. Мои денежки, наверное, в пути. Не было бы эпилога, Но на газ ввели налоги, И Газпром отвесно вниз летит. $GAZP Новый мир - он не ждет, Он у самого порога. Десять лет пробегут - И не будет в них итога. Милый друг, поспеши, ABS-ки нам не надо, Ты потрать свои гроши, На пластмассовую ладу. На $MOEX решают люди иногда Инвестировать до самого конца, Но бывает, что минута Все меняет очень круто, Все отнимут раз и навсегда. Новый мир недалек, Пожелать хочу вам счастья. Вот сидит паренек Скоро будет жрать он пластик. Пластик жрать? Пластик жрать. Но его и так не много, Его боль ты ощути, Такова его дорога. Десять лет - Так немного, Он на правильном пути? Такова его дорога. Доедаю я без мяса мой гарнир И друзьям своим пою про Новый Мир. Население худело, двадцать лет так пролетели - Новый мир настанет навсегда!
197,3 
21,64%
85,26 
+171,05%
76
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
13 комментариев
Ваш комментарий...
Rayzan
5 июля 2022 в 18:45
Вот не лень придумывать, но складно, сойдёт 😁
Нравится
2
Crazycoin
5 июля 2022 в 18:47
👍🤣🤣🤣
Нравится
ArtemProf
5 июля 2022 в 18:47
***вая песенка.
Нравится
5
Felixalex
5 июля 2022 в 18:48
@ArtemProf клевая? спасибо))
Нравится
7
REDROCKETmamamia
5 июля 2022 в 18:51
Это хит👏
Нравится
Авторы стратегий
Их сделки копируют тысячи инвесторов
AlexanderTsvetkov
+136,5%
6,2K подписчиков
Sozidatel_Capital
+46,6%
8,7K подписчиков
SVCH
+45,6%
8K подписчиков
Газпром: слабый отчет и вопрос о дивидендах
Обзор
|
6 мая 2024 в 16:43
Газпром: слабый отчет и вопрос о дивидендах
Читать полностью
Felixalex
3,6K подписчиков52 подписки
Портфель
до 5 000 000 
Доходность
61,04%
Еще статьи от автора
22 апреля 2024
В ноябре 2022 года я делал разбор на Группу Позитив https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Felixalex/a625fa71-5ec7-4bcd-a1c2-a9ce60b115f7?utm_source=share Тогда, беря в расчет планы компании, я оценивал предполагаемую доходность от дивидендов и роста цены бумаги по отношению к ставке ОФЗ. Расчетная цена акции по моей оценке составляла ~2500р к 2025 году, но рынок, по своему обыкновению, отыграл все намного раньше. Прошло полтора года. Думаю, что прогноз нуждается в обновлении. Компания успешно реализовала свои планы по росту выручки. Посмотрим на динамику операционных показателей по МСФО: Выручка(млрд.р) /операционная прибыль (млрд.р) / маржинальность, % 2020 5.53 / 1.67 / 30.20 2021 7.08 / 2.08 / 29.38 2022 13.80 / 6.10 / 44.20 2023 22.20 / 9.82 / 44.23 Видно, что в 2022 компания увеличила маржинальность и сумела сохранить ее в 2023 году на том же уровне Рост выручки год к году колеблется около 60% (скрин 1) Если экстраполировать эти результаты на 2024 и 2025 годы, оставив маржинальность на том же уровне, то получим следующие цифры: Выручка / оп.прибыль 2024 35.52 / 15.71 2025 56.83 / 25.14 Компания в своем предыдущем отчете таргетирует отгрузки "На 2024 год PT таргетирует объем отгрузок на уровне 40 млрд руб. и сохраняет максимальный ориентир 50 млрд руб. В рамках глобальных целей мы видим потенциал роста объема отгрузок до 70 млрд руб. в 2025 году, а цифру «подвига» — на уровне до 100 млрд руб." Важно, что это именно отгрузки, а не выручка. Отгрузки - несколько опережающий показатель. В нем присутствует выручка будущих периодов. Хоть цели и выглядят более оптимистично, чем экстраполяция предыдущих результатов, у нас нет оснований не доверять прогнозам компании. Цифрой "подвига" компания считает 100 млрд рублей отгрузок, ничего не говоря про маржинальность. На сроки после 2025 года компания не прогнозирует свой рост и мы тоже не будем. В сухом остатке имеем - прогноз див.выплат в 20 млрд рублей за 2 будущих года, - прогноз операционной маржи на уровне 25 млрд рублей - капитализацию компании на уровне 198 млрд рублей на текущий момент, с учетом допэмиссии (при текущей цене бумаги) она составит 214 млрд. Таким образом, окупаемость компании по прогнозируемым результатам 2025 года составляет 8,5 лет. Див.политика компании предполагает выплаты 50-100% по NIC. Показатель расчитывается как Ebitda - CAPEX, но я в рамках прогноза все упрощу и пойду от операционных показателей, т.к. они - основа всего. В прошлом компания выплачивала дивиденды в размере ~50% от операционной прибыли. То есть мы можем спрогнозировать будущие дивиденды на уровне 7.8 млрд за 2024 год 12.1 млрд за 2025 год Доходность за 2025 год равна около 5% от текущей капитализации, что по идее, должно устраивать инвесторов в компанию роста. Можно уверенно констатировать, что будущий рост прибыли на 24 и 25 годы уже заложен в оценку компании. Сравнивая доходность с безрисковыми активами (ОФЗ), например с SU26219RMFS4 видим, что доходность в случае ОФЗ составит 13,5% годовых в случае с POSI составит ~5% годовых То есть, бумага торгуется с нехилой премией относительно безриска. PS Дополнительно по рискам: - Возможная отмена льготы для IT-компаний (сейчас платят 3% налога на прибыль вместо 20%, а в рамках поддержки отрасли вообще 0%, но только до конца 2024г) POSI #fa_фундаментал
1 апреля 2024
Господа шортисты! Для того, чтобы не унывать во время того, как бумага размерно движется не в вашу сторону, я подготовил следующую инструкцию: Шаг 1) Нажимаем в терминале правой кнопкой на шкалу с ценами, выбираем пункт "Инвертировать шкалу" Шаг 2) Там же заходим в настройки. Меняем цвета свечек на противоположные Шаг 3) Смотрим на график и наслаждаемся. Вы восхитительны и заработали все деньги мира Скрины прикладываю POSI - после публикации отчета сделаю обзор фундаметала
28 июля 2023
Спарсил 95к уникальных объявлений с Циана и провел небольшую аналитику по мск. Решил, что кому-то может быть это интересно 1. Распределение цен за кв.метр 2. Распределение цен за кв.метр по районам(если не понятно, то погуглите что такое boxplot) 3. Количество объявлений по районам 4. Медианная цена в зависимости от этажа (как в той песне: первый этаж не предлагать) 5. Тепловая карта (медианная стоимость за кв.метр в зависимости от ближайшего метро) CIAN