LKOH Похоже выходными это не ограничится. Израиль. Глава МИД этой страны, Исраэль Кац заявил: "Мы говорили, что если Иран нападет на Израиль, мы нанесем ответный удар и это останется в силе"

Давно думал написать этот пост, а вот и повод нашёлся. @vadya93 проводит конкурс #любимаясделкагода. Последний день постов, по любимой трейдерской традиции запрыгиваю в последний вагон, ну сейчас же это должно сработать, правда? Инвестиции изучаю давно, но встретил для себя неизвестный инструмент. Опционы. Решил, что использовать или хотя бы знать нужно все возможности на бирже, грех себя ограничивать и решил углубиться. В теории всё понятно, но я из тех людей, которые будут идеально знать теорию, полностью с ней соглашаться, искренне ей пытаться следовать, но пока не набьют свои шишки всё равно накосячат. Ну я и решил их набить, по возможности стать миллионером. Сначала присматривался к опционам, много считал. Их много, условия даже в рамках одной акции отличаются, было очень утомительно, люди в стакане такие заявки выставляют, туши свет. Спасибо работе бухгалтера, однотипность работы меня не пугает, странность людей тем более. Долго выбирал акции, играл как в лотерею, покупал по одному опциону по 2 рубля, ну а вдруг. Но тихонько картинка складывалась и мой выбор упал на лукойл LKOH Как сейчас помню, был жаркий августовский вечер, а калькулятор в тиньков мне показывал, что я буду в плюсе, если акция Лукойла к 18 октября подрастёт на 7%. Вот что могло пойти не так? Рынок бешено растёт, эксперты в один голос пророчат лукойлу рост процентов на 30, впереди множество положительных новостей. Я и купил несколько опционов, тысячи на три. Ну я же инструмент изучаю, а не захватываю мир, последнее оставил на потом. Стоимость одного опциона мне обошлась в 478 рублей, чтобы я был в плюсе акция сама должна была вырасти на 400 рублей. А потом началось, нормально же общались, ну. Рынок ушёл сначала в боковик, а потом все дружно стали ждать коррекции. И в один день смотрю, мои опционы торгуются по 200 рублей. Вот вы вредные, подумал я и купил ещё, заходил в стакан, если видел предложение продажи по 200 рублей, то жадно покупал. Верил я, что лукойл ещё даст жару, одна проблема, стакан в опционах куцый, там сидят три человека и гоняют один опцион по 200-400 рублей туда обратно, чем и формируют цену. Тут я совершил ошибку, которую сейчас не делаю. Люблю я торговать по рыночной цене, и если в акции лукойла так можно, то с опционами так нельзя, нужно было выставлять лимитные заявки и готовить мешки для денег. Помните я про шишки рассказывал? Вот теперь с мешком шишек я торгую лимитками. Не буду тянуть, за два месяца ситуация в акции прояснилась, акция подрасла на 400 рублей, и тут мне стала понятна магия опционов. Там где для акции 400 рублей это 6%, для опциона это вся его стоимость и он показал рост на 100%. Не покупал я много, боялся, что не найду покупателей, часть опционов начал продавать, но на день экспирации мои опционы показали 200% роста и я не стал их трогать, то есть по сути большие объёмы уже не были бы в минус, сделки закрылись автоматически. Сделал для себя вывод, что опционы очень интересный и недооцененный инструмент, хоть и похож на лотерею, но некоторые в лонгах в вагонах сидят и нормально. Нужно ли говорить, что сделка с 200% прибыли за два месяца моя любимая? Сейчас решил попробовать поторговать опционами 2027 года, посмотреть за их поведением на таком долгом сроке. Какими не скажу, а то набежите ещё и мне стакан поломаете и будет в стакане вместо 3х заявок тысяча.

Бюджетный импльс и что нас ждёт Всё, наверное, в курсе, что в 2024 году запланирован бюджетный импульс. Необходимо увеличить расходы на 4 трлн. рублей. Со слов ЦБ пик инфляции ожидается на 2 квартал 2024 года. Уже моё предположение, что процентную ставку или будут повышать ещё или держать как минимум до этого срока. Я больше за повышение. Логика следующая, реальная инфляция сейчас оценивается в 15%, как ключевая ставка, если это ещё не пик инфляции, то значит доползёт она минимум до 20% к середине 2024 года, будет очень странно, если при этом ключевую ставку повышать не будут. Отставание ключевой ставки от инфляции можно увидеть на примере Турции - это разгонит инфляцию ещё сильнее. Самый простой способ дать бюджету необходимые 4 трлн, это напечатать деньги. Но просто так их напечатать и передать в бюджет нельзя. Предполагается, что государство выпустит ОФЗ, напечатает деньги на эту сумму, выдаст деньги банкам в кредит по ключевой ставке, а банки купят на них ОФЗ, перечислив деньги в бюджет. И вот дыра в бюджете закрыта. Встречал информацию, что перед повышением ключевой ставки банки набрали кредитов у ЦБ на 5 трлн. рублей. Готовятся. Но просто напечатать деньги и выдать их под ОФЗ это самый простой способ и самый травмирующий для экономики. Рост денежной массы, рост инфляции, рост ключевой ставки, торможение деловой активности. Это в правительстве и ЦБ понимают все. Поэтому будут искать любые альтернативные способы пополнения бюджета. Вы, наверное, заметили, как этот год отметился то одной пошлиной, то другой. Государству нужны деньги. А в следующем году их понадобится ещё больше. И есть яркие примеры в виде Газпром нефти SIBN, которая выкатила дивиденды не в размере 50% от прибыли, а в 75%, просто материнской компании (Газпрому) деньги нужны. Больше, чем предусмотрено дивидендной политикой. И я предполагаю, что 2024 год пройдёт в таком ключе. Все ждали коррекцию биржи в этом году, но нет, в боковичке постояла биржа, это да, но уже сейчас компании выкатывают одну за другой выплату дивидендов выше прогнозируемого и удерживают биржу от коррекции, а в следующем году пройдёт фестиваль выплат дивидендов от госкомпаний, выше заложенного в дивидендную политику, что толкнёт биржу ещё выше. Совсем скоро Сбербанк SBER планирует обновить дивидендную политику, чувствую задаст тон всему рынку на ближайший год. Нужно будет внимательно отследить, что именно он там выкатит. Лично я буду следить за выплатами дивидендов в 2024 году. Если они в пределах див политики, то нормально, если они будут как у Газпром нефти 75% от прибыли, значит в следующем году буду ждать 25%. А пока буду покупать акции с гос участием. Не рекомендация.