Сегодня будет редкой пользы пост, еще одна стратегия заработка на бирже, почти безрисоквая, но со своими нюансами. Пост отправится в обучалку хотя и будет коротким. Торговля низколиквидными инструментами. На бирже как известно есть инструменты где стаканы полупустые, особенно во фьючах с экспирацией через полгода-год, например $RIZ4 (он как раз на скрине и спред там аж в 5000 пунктов, фьючерс по ртс с экспирой через полгода) или $GZM4 (фьючерс по газпрому с экспирой через год) кроме фьючей есть еще и облигации с номиналом например в 100 000 рублей где спред может быть тысяч 5-6. Значит в чем смысол? Составляем список таких инструментов, например 20-30 штук, встаем в стакан на покупку и тупо весь день ждем. Может 0 сделок быть, а может повезет и кто-то продаст 1-2 штучки где-то и потом сразу встаем на продажу. По сути с учетом гигантского спреда вас колебания на рынке касаться будут несильно, на 5000 пунктов ртс отъехал на росте бакса на 10%, что бывает крайне редко, так что рисков встрять в этой истории почти нет, но торговля крайне медленная и за день улова может не быть вообще, как рыбалка по сути. Нюансы: 1) Чтобы раскидать 20-30 заявок нужно многа-многа свободных деняк, поэтому фьючи - это наш выход, обеспечение для них нужно куда меньше, чем для облиг или акций 2) Маркетмейкеры иногда будут мешаться и вставать выше вашей заявки в стакан. На нашем скриншоте минималка по $RIZ4 104 320, если попробуете встать по 104 330, мм переставит свою заявку по 104 340, придется идти до верхней границы и "щупать" тот предел, где алгоритм от вас отлипнет 3) Раз в неделю список инструментов нужно пересматривать, чем ближе экспирация фьючей, тем меньше спред и больше ликвидность, а нам это совсем не надо))) 4) Заявку больше, чем на 1-2 штучки пихать смысла нет, вряд ли нальют, а денег заморозите много, лучше выбрать 50 акций и по 1-2 штучки раскидать там, чем 100 штучек в одну поставить P.S. Эта же стратегия применима и к американским дорогим акциям типа $MAR где спред в стакане аж в 1-1.5$, там ликвидности больше и сделки чаще, но это так сказать продвинутый уровень и требует больше денег, ибо эта же акция стоит 190$, что 17 100 рублей и рисковать ими ради пусть и быстрого заработка 150р для кого-то может быть неприемлемым + нужно считать комиссию (на те же фьючи в тиньке комиссия чудовищная, поэтому если выберете этот путь лучше рассмотреть другого брокера с приемлемой комиссией за контракт, а не процентом от позиции). Хоть это и копейки, но копейки складываются в рубль, а рубль в сто и в итоге за месяц будет складываться неплохой полупассивный доходец. P.P.S. Мне менеджер рассказывал про одного типа, который гонял облигацию домрф стоимостью в 10 млн, там спред в 200-300к рублей в стакане и успешно на этом зарабатывал раз в 2-3 дня, а параллельно еще и за удержание получал НКД (накопленный купонный доход) $RU000A105XG2 (c) Сосиска #учу_в_пульсе Понравился пост? Зайди в профиль и подпишись, это мотивирует делать больше полезного и уникального контента!

"ПОРЯДОК РАСЧЕТА В ОПЦИОНАХ" @Tinkoff_Investments снизил на днях комиссию за торговлю Опционами, я на радостях набрал колов на $SBER и сегодня закрыл в +50%. 💡 Поговорим о теории в этом и последующих постах про Опционы. Базовые определения я писал здесь ранее - https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/GOLD.100/b4367528-ae1d-4931-8b97-23a8733fbcdb/ 🔷 Для базовых активов (БА) и деривативов на БА (Фьючерсы, Опционы и пр.) существуют различный порядок расчета. В различных случаях и на разных биржах они могут отличаться. Рассмотрим их: • Акционный (stock-type settlement); • Фьючерсный (futures-type settlement); 1. АКЦИОННЫЙ МЕТОД - подразумевает, что покупка актива требует немедленной уплаты всей суммы, а прибыль или убытки остаются нереализованными до тех пор, пока позиция не ликвидирована. Данный метод на $MOEX применяется для: • Акции; • Фонды; • Облигации; • Опционы; 📌 ПРИМЕР: Предположим, что мы решили купить акции $SBER по 150 руб. в надежде, что цена вырастет. В этом случае мы незамедлительно уплатим 150 руб. и получим 1 акцию. Если цена вырастет до 200 руб. , то мы получим прибыль в 50 руб. на акцию. Но мы не сможем реально распоряжаться полученной прибылью, пока не закроем позицию, то есть продадим акцию. 2. ФЬЮЧЕРСНЫЙ МЕТОД - в отличие от акционного не предполагает выплаты денег покупателем продавцу при заключении сделки. Кроме того, вся прибыль или убытки реализуются каждый день в клиринг, даже если позиция не ликвидируется. Данный метод применяется для: • Фьючерсы; 📌 ПРИМЕР: Если мы покупаем фьючерсный контракт {$SRH3} на 100 акций $SBER 150 руб., то полная стоимость контракта составляет 15000 руб. От нас не требуются сразу же выплатить продавцу всю сумму. Мы обязаны только поместить на депозит ГО - (гарантийное обеспечение). В данном случае оно составит - 3408 руб. Два раз в день (в 14.00 и 19.00) продавец, и покупатель реализуют прибыль или убытки, обусловленные изменением цены на этот фьючерсный контракт. Если цена фьючерсного контракта повысится с 15000 до 17000 руб., то нам на счет поступит 2000 руб. и мы сможем немедленно использовать эти средства, даже если не ликвидируем свою позицию. Конечно, если цена фьючерса упадет до 10000 руб., то мы получим реализованные убытки в размере 5000 руб. Если средств на счете оказывается недостаточно для покрытия этих убытков, то брокер направляет требование о покрытии маржи (вариационная маржа). ❗️ Требование о покрытии вариационной маржи Брокер предъявляет трейдеру, чтобы обеспечить выполнение текущих финансовых обязательств в виде реализованных убытков. Чтобы удовлетворить это требование, необходимо внести денежную сумму, которая немедленно списывается со счета трейдера. Если денег/активов недостаточно для удовлетворения текущих требований в отношении депозитной маржи, то брокер может самостоятельно ликвидировать позицию. 🤔 Для чего я это все пишу? - Все просто @Tinkoff_Investments проповедует, что Опционы нужны нам Исключительно для Хеджа своих позиций и/или для занятия Лонговой позиции в КОЛЛЕ/ПУТЕ. ❗️ Лонговая поза в ПУТЕ ≠ Лонговая поза в БА 📌 ПРИМЕР: Мы держим Лонг в годовом фьючерсном контракте $GZM4 , и готовы его держать до экспирации. Сумма контракта не списывается со счета, а только блокируется ГО. Мы решаем застраховать свою позицию купив Опцион ПУТ на $GAZP . Плата за Опцион пут вносится немедленно и полностью, а прибыль или убытки остаются нереализованными вплоть до ликвидации позиции. ☝️ Даже если прибыль от опционной позиции полностью компенсирует убытки от фьючерсной позиции, эта прибыль существует только на бумаге. Убытки же от фьючерсной позиции приводят к немедленным денежным расходам на покрытие вариационной маржи. Если трейдер не знает о различиях в порядке расчетов, то у него могут возникнуть неожиданные финансовые проблемы. ❗️ ВАЖНО! Всегда помните о разницах в методах расчета создавая Хедж-связки из разных инструментов! #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе #пульс_оцени #новичкам2023 #обучение #опционы