Мнения инвесторов о стратегии

В декабре распространенным было мнение о поддержке рынка дивидендами. Многие с энтузиазмом высчитывали общую сумму выплаты от тяжеловесов и строили модельки потенциального роста. Но, видимо, все дивы от условного Лукойла потекли в Обуви России и РКК Пирогова 😹 По факту, импульс рынку дал лишь Сбербанк, но тяги, похоже, хватило не надолго. Что ж, бывает. Рыночек, как говорится, порешал. Из тех компаний, что мне интересны еще с прошлого года. $AQUA Вместе с дивидендами прилетела новость о продаже Воробьевым своей 23% доли акций. Условия сделки не раскрываются. Известно только, что в результате доля его участия в уставном капитале снизилась до 24%. И… рыба сдохла 😹 Никаких движений с тех пор. Глушили веслом даже ее попытки роста в период небольшого ралли индекса. Годовой отчет в первой половине марта. Там же и подробности с дивидендами, которые, НА ДАННЫЙ МОМЕНТ, отменять причин не вижу, учитывая роскошные отчеты по РСБУ, которые были предоставлены уже в прошлом году. Бизнес Инарктики в выигрыше от сложившейся ситуации. Менеджмент работает блестяще, что видно из кратно растущих показателей г/г. На данным момент в планах набирать в середине-конце февраля. А пока мне видится унылый боковик с нисходящим движением. $BELU Уверенно продолжается органический рост бизнеса. Из операционных результатов за 2022 год, опубликованных в январе, видно, что: Общие отгрузки +6,8% г/г Количество точек ВинЛаб увеличилось на 35% за год и достигло 1350. Е-ком продажи выросли на 115% Совсем недавно Газпромбанк опубликовал свои ожидания по дивидендным выплатам в 2023 году. По белуге дипломированные аналитики 👔 ждут 300 рублей за год. Это растущий бизнес, адаптированный к сегодняшним условиям. Глобально сверху уровни 3000 и 3200. Связка рост+дивиденды в помощь инвесторам для их достижения. Отчет планируется ближе к концу марта, там же и подробности с дивидендами. Раньше середины февраля набирать пока не хочется. На счет &Инвестономикон Сейчас результат 1,92%, перманентно сохранял долю кэша более 50%. Работает первый месяц. Горизонт год и результатом я доволен. За это скромное время на нее подписалось 2 человек и все они недавно отписались, забрав с собой кроху доходности😹 Все свои идеи, про которые я когда-либо писал в пульсе, всегда поддерживал рублем. Теперь, ведя публичный счет, с возможностью подключения чужих денег терять лишний раз деньги не хочется вдвойне. Убежден, что это намного лучше, чем в пятницу посмотреть «Деньги не спят», а в понедельник закупиться Новатэком и ВК. Держать 100% в акциях, а в случае просадки рассказывать о перспективности компаний и квартал ждать восстановления. Все совпадения случайны 🫶 #прояви_себя_в_пульсе

$ALRS Вот и пришло время алмазов, небольшой процент которых завалялся в &Инвестономикон Ориентировочная цена выхода для клиентов составила 62,36 Все 3 идеи на январь себя отработали. На данный момент отстаю от индекса. Списываю на аккуратность, в моменте максимальная загрузка акциями была только 41%. Но еще не вечер 😼 Вскоре начну распределять денежные средства по активам. Идеи есть, так что остается лишь дождаться некой определенности. Лучше недобрать пару процентов, чем сесть в лужу с черным лебедем. Поэтому пару дней портфель повисит без акций. Но часть денежных по-прежнему запаркована в фонде Ликвидности для частичного отбития комиссии новым пользователям. По традиции прилагаю тематическую картинку Уоррена Баффета. В этот раз нейросетка отказалась внятно рисовать и книгу, и алмаз

$POSI Пока некоторые испугались свечи на 1211 и поскидывали, я продолжил удерживать акции в &Инвестономикон и сегодня закрыл позицию в плюс. Ориентировочная цена выхода для клиентов была 1340. Доля в портфеле - 12% Изначально в планах была продажа около 1350 или выше на предварительных годовых результатах. Но сегодня цена приблизилась к обозначенному диапазону прям с открытия и было решено фиксировать прибыль На данный момент доля кэша 65%, 2 из 3 торговых идей на этот месяц закрыты. Часть денег запаркована в фонд ликвидности для частичного отбития комиссии новым пользователям

За последние 10 дней: Индекс Мосбиржи -0,94% (2158) Инвестономикон +0,94% Результат отличный, учитывая, что портфель был загружен акциями только на 41%. Сегодня совершил продажу $BELU Ориентировочная цена выхода для клиентов была 2895. Доля в портфеле - 28%. Сумму дивидендов «забрали» на ожидании. Считаю, что на данный момент акции уже перекуплены и вероятность фиксации по факту возрастает. Наблюдаю, в планах вернутся к бумаге. На то это и активное управление портфеля. Впереди у компании еще операционные результаты и годовой отчет &Инвестономикон

$POSI Десятки процентов прибыли за год под крики: 🤬«ВООБЩЕ-ТО ЕСТЬ КАСПЕРСКИЙ ВЫ ВСЕ ВРЕТЕ ВЫ НЕ ЛИДЕРЫ ОНИ КРУЧЕ». Очевидно, Positive Technologies был одной из лучших инвестицией в 22 году. И я рад, что заприметил такой бриллиант 💎 Первая покупка в марте по 783,6 😼 За этот год: ▪️Капитализация компании выросла на 60% ▪️ Выручка увеличилась на 171%, и были достигнуты максимальные исторические показатели рентабельности бизнеса ▪️Число инвесторов увеличилось с 20 тысяч до 100 тысяч ▪️Число сотрудников возросло с 977 человек до 1400+ ▪️Продуктовая линейка расширилась с 13 решений до 16 Я же за этот год: ▫️ Написал с десяток авторских статей, разбирая бизнес этой компании, его перспективы, актуальные новости, конференции и отчеты ▫️Отсмотрел десятки часов всех эфиров, состоявшихся в этом году ▫️ Не ограничился только взаимодействием с представителями компании через пульс, но вышел на дистрибьюторов и даже смог получить обратную связь непосредственно от самих клиентов После такого непростительно не поделиться своими рассуждениями на 23 год, поэтому 👇 1️⃣ Впереди сильнейшие результаты годового отчета. 23 декабря на онлайн-семинаре портала RusBonds при поддержке Московской биржи управляющий директор Максим Пустовой заявил: «Обьем продаж будет больше 14 миллиардов. На сколько - нужно дождаться итогов». В этом случае, очевиден и пропорциональный рост прочих показателей согласно тренду По собственным расчетам я ожидал увидеть 5-5,5 млрд, но, видимо, мой взгляд может оказаться умеренным. Предварительные результаты за 12 месяцев будут представлены в начале года, думаю, в конце января 🤔 Сам отчет планируется на конец февраля- начало марта, исходя из слов менеджмента все на том же семинаре 2️⃣ Поддержкой за продолжение органического роста бизнеса выступал Указ Президента №166 на запрет покупки и в дальнейшем использования иностранного ПО нашими компаниями объектами КИИ. Логика в этом была, ведь ранее позитиву ничего не мешало расти в среднем на 40% в год. Тем более, ЦСР в этому году спрогнозировал рост российского рынка ИБ до 469 млрд руб, то есть в 2,5 раза от текущих за 5 лет. Однако 29.12.22 выходит новость: «Минцифры готово принудительно лицензировать зарубежный софт» Явный намек 🛎️ на то, что в реальности импортозамещение протекает труднее, чем ожидалось. Но не спешим злародствовать, а то потеряем из виду бизнес модель PT, позволяющую интегрировать дополнительные решения к параллельно купленным. А значит рычаг масштабирования бизнеса с 1 клиента больше, чем в 2 раза. 3️⃣ Международная экспансия Я уже делал подробный пост на эту тему. На данный момент выручка от международного сегмента составляет 1-2%. На недавнем эфире обмолвились, что на горизонте 3 лет планируют зарабатывать уже 20% долю прибыли. А вот каким образом - обещают рассказать на дне инвестора весной. От ЦСР есть так же 32 страничный релиз про оценку международного ИБ рынка и возможную долю на нем для отечественных решений. Консервативным считают сценарий с куском в 20% рынка за 5 лет или 8 млрд. $ Даже разделив эту сумму на всех ответственных разработчиков, получим солидное число. Отдельно не могу не затронуть, что диверсификация их бизнеса действительно работает. Динамика видна из отчета в отчет. Если всего год назад почти 60% продаж приходилась лишь на 2 продукта - MaxPatrol 8 и MaxPatrol SIEM, то теперь ситуация изменилась. «Восьмерка» уступает свои позиции, а у большинства решений замечен кратный рост, но здесь необходимо учитывать низкую базу. На самое начало 2023 года мысли мои - позитивные. Далее я планирую ознакомиться с итогами года, получить прогноз менеджмента и на основании ситуации принять решение, чтобы не нарваться на потенциальную переоценку по мультипликаторам. Держу в &Инвестономикон #прояви_себя_в_пульсе #etoje_позитив

Как в Рождественской истории Диккенса « - Под Рождество тебя посетят три призрака. - Как бы не наша дружба, - послал бы их к чёрту» Год завершается. Для меня он стал третим на фондовом рынке. В нем я начал делиться своими мыслями в пульсе, и вас тут набралось 399, что является моим персональным медиа рекордом😹, потому что я никогда активно не вел соц сети. До конца по-прежнему не понимаю для чего я это начал. Видимо, просто воспользовался функционалом площадки. Надеюсь, был кому-то полезен. Чаще всего взор падал на бумаги 2 и 3 эшелонов, но, как известно, добыча золота ведется промывкой, а технология эта проверена веками. Приятно замечать «постояльцев» через лайки и комментарии, взаимодействовать с Вами и видеть, как появляются сделки в активах, про которые писал. Не хочу говорить о том, что это был сложный год. Потому что в 2020 все говорили точно так же. Затем наступил 21 и все жаловались, вспоминая, каким же хорошим выдался предыдущий 🤷‍♂️ В экзамене на CFA есть объемные блоки вопросов по теме инвестиционной этики. Русфонда в этом году диплом бы не получила 😹 Однако главные неопределённости остались не решенными. Так что посмотрим, что приготовит нам следующий год 😸 🔹Удачных сделок в этом году было достаточно, но все же больше всего мне запомнился $NVTK Удалось сыграть на опережение банковских клерков. Летом я начал выкупать всю его просадку. И только через месяц, когда моя позиция была уже +20%, посыпались прогнозы инвест домов с целями на покупку, приводя в пример мотивацию аналогичную моей. Я же тогда вышел вблизи 1000 рублей, и с тех пор цена толком не изменилась. Приятный опыт 🔹А самой большой ошибкой было лонговать $SBER от 200 рублей 22 февраля😹 Думаю, нет смыла объяснять, что из этого вышло 🔹И в декабре со мной связались из ТИ с предложением вести стратегию автоследования. Согласился 😼 Меня часто не хватает на длительное удержание, поэтому иногда я отказываюсь от потенциальной прибыли в угоду динамике. Как это было, например, с Алросой по 62, которая поднялась на 70+ или сбербанком с возможностью покупки по 98. Поэтому оформил отдельный счет под эти цели, и уже в следующем году заработает мой &Инвестономикон Независимо от того, что будет происходить в будущем 🔮 цели все те же - продолжать плыть под черным флагом и обгонять рынок 🏴‍☠️ Что не купили в этом году - купим в следующем. А кого не отмаржинколило - тех отмаржинколим 😹😼 С наступающим 🖤✨