Мнения инвесторов о стратегии

Доходность стратегии &Торговая сторона с момента старта по состоянию на конец дня 25.03.26 составила +113.58% (неделей ранее - +118.15%), за период -2.09%. Расчётный результат подписчика (-0.0767% за неделю из расчёта 4% годовых, -20% прибыли при наличии) - -2.17%. Индекс полной доходности – 7641.86, предыдущий период – 7726.83 за период – -1,1%. С начала 2026 г. доходность стратегии (номинал) – 6.27%, расчётный результат подписчика – 4.27%, MCTFR – 4.38%. Снова начали проигрывать индексу, итог квартала определится на следующей неделе и будет целиком зависеть от реакции рынка на отчёт Инарктики 31 марта. Рассчитываю на победу. 💼Позиции (удельный вес в порядке убывания, в скобках количество лотов в модельном портфеле): Cбербанк (123), Инарктика (55), Роснефть (39), Яндекс (3), Х5 (4), закрытые позиции: ВТБ, Татнефть-п, Хедхантер, открытые позиции: Х5 По позициям: 🔹 Увеличил «Яндекс», чтобы повысить качество следования и минимальную сумму, при которой портфель полностью синхронизируется. Теперь это происходит при наличии на счету суммы около 36500 рублей. ❗️❗️Очень важным моментом и выявленным на практике моментом является следующее. Нормальный уровень кэша в портфеле – 1.5-2%, так как лот «Яндекса» стоит более 4000 рублей, то при размере счета чуть ниже 36.5, 73, 109.5, 146 (и т.д. каждые 36.5 тыс. руб.) новый лот бумаги не покупается, что значительно увеличивает уровень кэша на 4000/73 = 5.48%, 4000/109.5 = 3.7%, 4000/146 = 2.73% и т.д. ❗️Если вы видите, что в портфеле >3% кэша, то пополняйте счёт стратегии на незначительные суммы (250-500 рублей) до тех пор, пока не произойдет покупка нового лота «Яндекса» или Х5. Более 3% кэша – это ненормальная отработка алгоритма, связанная с несопоставимостью стоимости лота и размера счёта-подписчика. 🔹 Выход из ВТБ – комментарий сегодня утром 🔹 Наращивание Инарктики – комментарий вчера вечером 🔹 Замена Хедхантера на Х5 – комментарий после отчёта Х5 20 марта 🔹 Отдельно и коротко об электросетевом секторе, который тянул стратегию вверх весь прошлый год. Я вижу отличные отчёты по МСФО по всему сектору, вижу дивиденды выше ожиданий и никак на них не реагирую ввиду того, что рост к началу 2025 г. очень серьезный и остаточный потенциал выглядит слабо. В отличие от Сбербанка, мне сложно представить еще +60% к своей точке полного отказа от позиции в Россетях Волги (примерно 0.1675), не говоря о текущей рыночной цене, даже с учётом двух годовых дивидендов за 2026-2027. Вместе с тем, мы видим сокращение ВВП России в январе и промышленного производства второй месяц к ряду, что наверняка выльется в сокращение энергопотребления. Также нам известно, что тарифы в 2026 г. индексируются с 1 октября, а не с 1 июля, что могло не учитываться в бизнес-планах компаний (распоряжение о переносе индексации издано 31 октября 2025) и окажет давление на финансовые результаты. Бегло, не вдаваясь в подробности, не изучая отчёты, «Россети Центра и Приволжья», а не привычную «Волгу» сейчас бы назвал фаворитом в секторе. 💸Рекомендуемая сумма для следования (сумма модельного портфеля + 3%): 109 500 ❗️Минимальная сумма, при которой счёт полностью распределяется по позициям: 36 500. При суммах ниже качество следования существенно падает. Доходность облигационной стратегии &Торговая сторона - Облигации с момента старта – 11.55%, предыдущий период – 11.3%, за период – 0.22%, результат подписчика за вычетом комиссии 2% годовых – 0.186%. Результат RGBITR за неделю – 0.033% (771.19). Стратегия в течение недели подверглась большой ребалансировке с целью выполнить заданные при её основании критерии, в первую очередь отсутствие каких-либо тестов ЦБ, необходимых для подключения. Ребалансировка связана с лишением "ГК Самолёт" инвестиционного рейтинга и невозможностью нормальной работы стратегии для новых подписчиков в прежнем виде. 💼Портфель: ОФЗ (2 длинных выпуска, общая доля 47%), далее в порядке снижения удельного веса – Эконива, Балтийский лизинг, ГТЛК, Дельта Лизинг, ВИС-Финанс, Боржоми Финанс.