М.Видео выпуск 4 RU000A106540
Оферта
23.04.2025
Рейтинг эмитента
Средний
Форум об облигации М.Видео выпуск 4
Что вы думаете про М.Видео выпуск 4?
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Что сейчас делать?
Валится весь рынок, а особенно облигации с фиксированным купоном.
Можно взять 2 выпуск КОНТРОЛ лизинга, который несчадно льют. Ещё в начале мая он стоил 1013, а сейчас его укатали до 980 рублей в моменте. На целых 3,3%, в облигациях это весьма много.
$RU000A1086N2
Почему так происходит?
Сначала выходят неутешительные данные по инфляции, даже при ключе 16% она продолжает расти. Потом ЦБ заявляет о том, что инфляция пока сильна и надо действовать более жёстко. Ну и СВО продолжает со всеми вытекающими.
Добивает это всё повышение многими банками ставок по вкладам, что свидетельствует о том, что вскоре вполне возможно повышение ставки.
На этих новостях плохо всему рынку, особенно тяжело облигационному так как он про расчёт и планирование, а какое тут планирование, когда ставка постоянно меняется и ты не уверен какой она будет через месяц, два, три. На этом и идёт весь движ.
От чего держаться подальше?
Прежде всего от выпусков с фиксированным купоном и далёким сроком погашения/оферты. В пример приводил КОНТРОЛ Лизинг. Это бумага с фиксированным купоном на 5 лет без оферт. Она самой первой пошла погружаться на дно так как чем дальше конец обращения, тем сильнее идут движения по бумагам и наоборот.
Продал половину КОНТРОЛа так как думаю, что до 7 июня он ещё может знатно упасть, но сохраняю надежду на то, что ставку не повысят и он вновь улетит вверх.
Прямо сейчас это самая опасная бумага в портеле с точки зрения волатильности, хотя ещё 2 недели назад была одной из лучших идей. Вот так вот бывает.
Что, наоборот, надо брать?
Прежде всего сейчас надо думать не о заработке, а хотя бы о сохранении денежных средств. Поэтому, если вы хотите держать бумаги с фиксированным купоном, то лучше всего себя покажут бумаги со скорыми офертами.
В моём портфеле- это ВЭББАНКИР 6 с офертой в марте 25 года, то есть осталось 10 месяцев и бумага будет просто стоять +- на своём месте и никуда не двинется.
$RU000A1082K7
Такая же история и с фордевинд выпуск 5. У него оферта в апреле 25 года, что тоже довольно скоро и выпуск далеко не уйдёт и не упадёт.
$RU000A108AK6
У них хорошие купоны 20%+, что в любом случае не плохая идея пересидеть неопределённость.
Также себя хорошо будут чувствовать флоатеры, их купоны плавающие и ходят вслед за КС. Их привлекательность останется ровно на таком же уровне.
Таблицу с фломастерами публиковал совсем недавно:https: //www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Philippovich/378cc08b-38ef-47f8-910d-45b68973b600?utm_source=share
У меня из флоатеров есть Балтийский Лизинг 10 с купоном КС + 2,3%, что сейчас даёт 18,3%, а при повышении ключа до 17% даст уже 19,3%
$RU000A108777
В нём не страшно сидеть и даже на плохих новостях и падающем рынке он умудряется понемногу вверх смотреть.
Еще один фломастер в портфеле- это джой мани. КС+6% не дадут бумаге улететь на дно.
$RU000A108462
Ещё одна хорошая гавань, это бумаги, которые торгуются сильно ниже номинала, но совсем скоро по ним оферта и поэтому они обязательно будут расти.
Такие бумаги у меня 2: ЖКХ Якутия и М.Видео 4 выпуск (прямом сейчас доходность перевалила уже за космические 25%) ЖКХ торгуется по 987 рублей и вообще никак не реагирует на рынок так как её держатели понимают, что до оферты всего 2 месяца и она гарантированно вырастет до номинала. + есть хорошая возможность, что купон поставят очень приятный и бумага даже вверх сходит. Если нет, то продам по номиналу.
$RU000A106540 $RU000A100PB0
Точно такая же ситуация и с М.Видео. До оферты времени всё меньше. Да она может ещё поболтаться сильно больше, чем бумага ЖКХ. Вот она с 945 до 919 опустилась, но это временно и вариантов сильно вниз ходить остаётся меньше.
Ну и конечно же ВИМ-Ликвидность. Достаточно просто посмотреть на график её роста и понять, что в ней вы, как миниму, не потеряете свои деньги. Пока что все купоны и проданные активы буду хранить в ней.
$LQDT
На рынке уже больше месяца очень мало идей для заработка на первичке и все хорошие идеи появляются только на вторичке.
26
Самые свежие посты скрыты
Откройте счет или войдите в личный кабинет для просмотра актуальных постов про ценные бумаги
СД МВидео принял решение о проведении допэмиссии на 17% по открытой подписке. НУ СПАСИБО😁
- Для акционеров не очень, а для облигационеров в целом это позитив, ибо для бизнеса это позитив.
- SFI выразил готовность выкупить весь объем допэмиссии, хотя бы так. (хорошо на фоне плохо😂). Это вам не ОВК, разумеется.
Вообще глобально рисковать и брать облиги «стремных» эмитентов с потенциалом допки по акциям - имеет место быть.
В Сегеже +/- схожая ситуация, в сложные моменты спасают бизнес > облигации живут, т.е. долг обеспечивать важнее работы над стоимостью акций, очевидно.
Вообще моделька смещения сфер влияния через перераспределение капиталов существует давно. Нам (простым смертным) это не всегда на руку, но жизнь такая☕️
$MVID $RU000A103HT3 $RU000A104ZK2 $RU000A106540 $RU000A1053P7 $RU000A105SP3 $RU000A1041B2 $RU000A107BP5 $RU000A104UA4 $RU000A104FG2 $RU000A108991 {$RU000A1043G7} $RU000A105EW9
4
Нравится
Комментировать
⚡ Совет директоров М.Видео-Эльдорадо одобрил увеличение уставного капитала
Сделка позволит улучшить показатели финансовой ликвидности и сохранить гибкость при принятии операционных, финансовых и инвестиционных решений.
⁃ по открытой подписке будет размещен дополнительный выпуск 30 млн обыкновенных акций (соответствует 17% от уставного капитала). Всего в обращении сейчас находится 179,77 млн акций
⁃ акции будут предложены как квалифицированным, так и неквалифицированным инвесторам
⁃ один из крупнейших акционеров компании – инвестиционный холдинг «ЭсЭфАй» ($SFIN) – выразил предварительную готовность приобрести весь объем дополнительной эмиссии в рамках реализации своего преимущественного права и в рамках открытой подписки.
Остаемся на связи,
$MVID
$RU000A103HT3
$RU000A104ZK2
$RU000A106540
30
Нравится
16
Карта рынка на 13.05.2024
В поддержке сказали, что ссылки на Гугл таблицы я могу давать, поэтому и тут могу с вами поделиться полезной информацией. Просто вау!
В таблице вы найдёте:
- ISIN бумаги с её названием
- Разбивку всех бумаг по рейтингам
- Внутри рейтингов бумаги расположены по убыванию YTM
- Текущий купон бумаги
- Даты погашения бумаг
- Даты put и call оферт
- Цену бумаг
- Дюрацию бумаг и количество лет до погашения
Таблицей пользоваться крайне легко:
Находите бумаги с подходящим для вас рейтингом и наибольшим YTM. Берёте те из них, дюрация которых от 180 до 365 дней. Получаете профит выше рынка.
Всё элементарное просто!
Сама таблица находится по ссылке: https://docs.google.com/spreadsheets/d/1zBs7LA4bq70BRIZzt3jKYLGLTJ4yX7NTfj0ST792y70/copy
$RU000A104ZK2 $RU000A106540 $RU000A107RZ0 $RU000A108C58 $RU000A103WQ8 $RU000A102ZH2 $RU000A102RF3 $RU000A107D33
#прояви_себя_в_пульсе
#пульс_оцени
34
Нравится
11
Будь в курсе событий
Следи за сделками авторов, собирай персональную ленту и делись мнением
ОБЛИГАЦИИ. ИТОГИ С 15 АПРЕЛЯ ПО 12 МАЯ
ПЛАНЫ
Главная идея ближайших месяцев – приобретение «длинных» #ОФЗ по низким ценам (60-70% номинала) в надежде на стабилизацию инфляции и понижение ключевой ставки ЦБ до 12-10% в горизонте двух лет. Это поднимет цены ОФЗ и даст возможность зафиксировать прибыль. Риски по самим облигациям минимальны. Но остается риск, что высокая ставка будет держаться дольше, и перекатится в следующий год.
Вторая идея – фиксация приятных купонных ставок (17%-20%) по облигациям стабильных эмитентов (рейтинг BB и выше) на длинный срок, оптимально 2-3 года.
КУПИЛ
За период приобрел:
$RU000A106540 «М.ВИДЕО 4».
Доступно НЕквалу / 🧒 . Рейтинг: A от «Эксперт РА».
Купон: каждый квартал (ставка 13,1%). Погашение: 17.04.26. Оферта: 23.04.25.
Цена: 94,1% от номинала. Простая дох.: 19,3% (от средней 15,7%). Мой ориентир (A): >15,2%.
🎁 Увеличил долю до 6,7%. Буду ЗАКУПАТЬ.
$RU000A106L67 «ОИЛ РЕСУРС 2».
Нужен квал / 👨🦳 . Рейтинг: BB от «НРА».
Купон: каждый месяц (ставка 16,5%). Погашение: 08.07.26.
Цена: 95,5% от номинала. Простая дох.: 19,2% (от средней 19,2%). Мой ориентир (BB): >17,2%.
🎁 Увеличил долю до 2,7%. Буду ЗАКУПАТЬ.
$RU000A106631 «АПРИ БО-2Р-02».
Доступно НЕквалу / 🧒 . Рейтинг: BB от «НКР».
Купон: каждый квартал (ставка 18,0%). Погашение: 22.04.27. Оферта: 13.05.25.
Цена: 98,2% от номинала. Простая дох.: 19,0% (от средней 15,3%). Мой ориентир (BB): >17,2%.
🎁 Увеличил долю до 4,7%. Буду ЗАКУПАТЬ.
$RU000A102TR4 «РИТЕЙЛ БЕЛ ФИНАНС 2».
Доступно НЕквалу / 🧒 . Рейтинг: A- от «Эксперт РА».
Купон: каждый квартал (ставка 10,4%). Погашение: 05.03.26.
Цена: 90,5% от номинала. Простая дох.: 16,8% (от средней 19,5%). Мой ориентир (A-): >15,2%.
🎁 Увеличил долю до 5,0%. Буду ЗАКУПАТЬ.
$RU000A103L03 «САМОЛЕТ 10».
Доступно НЕквалу / 🧒 . Рейтинг: A+ от «АКРА».
Купон: каждый квартал (ставка 9,2%). Погашение: 21.08.24.
Цена: 98,1% от номинала. Простая дох.: 15,7% (от средней 24,9%). Мой ориентир (A+): >15,2%.
🎁 Увеличил долю до 0,8%. Буду ЗАКУПАТЬ.
$SU26230RMFS1 «ОФЗ 26230-ПД» (альтернативный тикер: $RU000A100EF5 ).
Доступно НЕквалу / 🧒 . Наивысший рейтинг надежности от государства.
Купон: каждое полугодие (ставка 7,7%). Погашение: 16.03.39 ⚠️
Цена: 64,5% от номинала. Простая дох.: 15,5% (от средней 15,7%). Мой ориентир (AAA): >15,2%.
🎁 Увеличил долю до 3,1%. Буду ЗАКУПАТЬ.
$SU26238RMFS4 «ОФЗ 26238-ПД» (альтернативный тикер: $RU000A1038V6 ).
Доступно НЕквалу / 🧒 . Наивысший рейтинг надежности от государства.
Купон: каждое полугодие (ставка 7,1%). Погашение: 15.05.41 ⚠️
Цена: 59,0% от номинала. Простая дох.: 15,3% (от средней 16,3%). Мой ориентир (AAA): >15,2%.
🎁 Увеличил долю до 2,1%. Буду ЗАКУПАТЬ.
$RU000A1032X5 «ТЕХНО ЛИЗИНГ 4».
Доступно НЕквалу / 🧒 . Рейтинг: BBB- от «Эксперт РА».
Купон: каждый месяц (ставка 10,8%). Погашение: 16.04.26.
Цена: 86,9% от номинала. Простая дох.: 18,9% (от средней 19,2%). Мой ориентир (BBB-): >17,2%.
🎁 Увеличил долю до 5,2% (личный предел). Буду ДЕРЖАТЬ.
$RU000A106X30 «СЕЛЛЕР (ТЕХПОРТ.РУ) 2».
Нужен квал / 👨🦳 . Рейтинг: B от «Эксперт РА».
Купон: каждый месяц (ставка 18,0%). Погашение: 03.09.26.
Цена: 99,4% от номинала. Простая дох.: 18,1% (от средней 19,5%). Мой ориентир (B): >18,4%.
🎁 Увеличил долю до 1,2%. Буду ДЕРЖАТЬ.
$RU000A103PS8 «МАНИ МЕН 3».
Нужен квал / 👨🦳 . Рейтинг: BBB- от «Эксперт РА».
Купон: каждый месяц (ставка 12,3%). Погашение: 31.08.24.
Цена: 98,3% от номинала. Простая дох.: 17,8% (от средней 24,4%). Мой ориентир (BBB-): >17,2%.
🎁 Увеличил долю до 5,1% (личный предел). Буду ДЕРЖАТЬ.
РАЗМЕЩЕНИЕ
В размещениях не участвовал.
ПРОДАЛ
Продаж не производил.
Спасибо, что читаете.
P.S.> Данные в табличном виде: https://goo.su/Z5vblTf
@zodchj_finance
#облигации
#Россия
#иис
14
Нравится
3
Какие купоны я промежуточно жду в июне? Какой прогресс за почти 1/2 мая?
✅ В июне купоны приходят каждый рабочий день биржи, кроме праздников и выходных. Часто в день 2-3 купона.
😏 #купоныкаждыйдень
Повторяю сама для себя в первую очередь:
Цель иметь раз в 25 больше, чем сейчас, на пассивном доходе. Хочу от 130 тысяч руб. в месяц в текущих ценах (будет инфляция, пусть и сумма растёт).
Как всегда, символом 🐢 выделила купоны в портфеле публичной стратегии &Черепаха Зануда Их получат все подписчики стратегии. И их 7, сколько и в мае.
🟢3 июня:
•МФК Лайм Займ +36,63 руб.
•Миг Кредит +66,85
🐢 Пионер лизинг +18,08 руб.
🟢🟢🟢4 июня:
•АПРИ Флай Пленинг +259,28 руб.
🐢 Асфальтобетонный +31,79 руб.
•Неолизинг +27,94 руб.
🟢🟢🟢5 июня
•Нзрм +103,6 руб.
•ОФЗ +212,4 руб.
🟢🟢🟢🟢🟢🟢🟢🟢🟢6 июня
•ГК Пионер +585,8 руб.
•Роделен +103,6 руб.
•Ритейл +258 руб.
🟢🟢🟢7 июня
•Новабев +369 руб.
•МФК Быстроденьги +14,79 руб.
🟢🟢10 июня
•Брусника +110,4 руб.
•Самолёт +12,12 руб.
•Мосрегионлифт +112,77 руб.
11 июня
🐢 Глоракс +37,4 руб.
•Элемент лизинг +25,8 руб.
🟢🟢13 июня
•МФК Быстроденьги +155 руб. в юанях
•МФК Лайм Займ +14,79 руб.
•Пик корпорация +30,84 руб.
🟢14 июня
•Завод КЭС +72,3 руб.
•Элемент лизинг +31,86 руб.
🟢🟢 17 июня
•ГТЛК +136,99 руб.
•Россети Ленэнерго +141 руб.
🐢 Пионер лизинг +18,29 руб.
🟢🟢🟢18 июня
•ГК Пионер +122,8 руб.
•Соби лизинг +13,08 руб.
•Эталон +226,9 руб.
🟢🟢19 июня
•Евротранс +77,7 руб.
•МФК Лайм Займ +125,03 руб.
🟢20 июня
🐢Борец капитал +29,54 руб.
•ФПК Гарант Инвест +44,37 руб.
21 июня
•Азбука вкуса +27,42 руб.
•Айди Коллект +13,56 руб.
•Самарская обл +6,01 руб.
🟢24 июня
•Продовольствие +135,8 руб.
•Соби лизинг +13,68 руб.
🟢🟢🟢25 июня
•Европлан +105,36 руб.
•Мани капитал +16,44 руб.
•Экспобанк +224,4 руб.
26 июня
•Azur Drive +78,9 руб.
🟢27 июня
🐢 Аэрофьюэлз +24,68 руб.
•Гидромашсервис +149,6 руб.
🐢 Сэтл груп +12,74 руб.
🟢28 июня
•Саммит +14,79 руб.
✏️ Суммарно 4450 руб. ожидается. В мае было 5250 руб. Сумма стала ниже, такое бывает от месяца к месяцу. Но я надеюсь её ещё увеличить. Ещё половина мая впереди. В скринах пост майских купонов.
💪 Я планировала докупить с купонов в мае 5 облигаций. Примерно по 1 в неделю.
Сейчас, за половину мая, куплено 2 разных эмитента, 11 штук.
Отмечала 🟢 дни, где в день приходит >100 рублей. Они есть не каждый день, но суммарно на условно 21 рабочий день у меня 38 кружочков! А вот дней, где купонами приходит более 1000 рублей, в июне пока нет. Но цель #100рублейкупонамикаждыйдень почти закрыта, осталось 3 дня.
🔎 Ещё 30 эмитентов надо докупить на личные портфели и 14 на публичной стратегии, горизонт действий обозрим и все уменьшается с каждым месяцем. И видно продвижение, пусть медленное. Иногда приходится докупать по 9 штук и более, чтобы получить купонами за раз выше 100 рублей. Думаю, с учётом погашений и пополнений ещё 5-20 шт. смогу купить в мае. А значит, план будет перевыполнен примерно в 4-6 раз!
Рада, что вы читаете, вдохновляетесь и вдохновляете!
🤔 Из любопытного. Один из новых подписчиков имеет сейчас 75% в облигациях. Портфель до 5 млн рублей.
И 41% портфеля - в Мвидео. Возможно, тут есть и акции Мвидео, но по ощущениям там 2 выпуска облигаций, 2й и 4й. $RU000A103HT3 и $RU000A106540
Что меня удивило. Да, один выпуск имеет погашение в августе. И при цене в 975-978 рублей вместо номинала 1000 рублей имеет примерно 8-10% годовых (в пересчёте на 3 месяца до погашения). Ну, ещё +8% годовых купонами.
Но второй внешне выглядит ни то, ни се. Есть много других облигаций сейчас под 17-22% разной степени надёжности. Мвидео не лидер по рейтингам таки. Я бы предположила, что человек консервативный инвестор, и речь не про заработать, а сохранить. Но на пару месяцев можно и вклад открыть. В каждом банке по 🍋. При этом в портфеле ни ОФЗ (хотя некоторые ждут лета), ни кого ещё в таком объёме. Что такого интересного в этих выпусках, как думаете?
#ежедневныекупоны #облигации #новичкам #пульс_оцени #облигации2024 #пассивныйдоход #мвидео
Еще 7
20
Нравится
14
$RU000A106540 почему здесь в информации о бумаге тип оферты колл? Когда пут.
У мужа в ВТБ тоже пут, у кого есть возможность ещё на каком-то брокере посмотреть, взгляните пожалуйста.
Это важно с таким эмитентом как м-видео, поскольку, в безотзывную оферту вернут номинал, а вот с отзывной могут кинуть с купонами.
Обратилась в поддержку Тинькофф, дали ссылку на документ с сайта мосбиржи, перечитала, там прямо не пишут колл или пут, однако, написано о праве держателя погасить по заявлению, по сути, по принципу безотзывной оферты.
2
Нравится
Комментировать
Анализ компаний
Подробные обзоры финансового потенциала компаний
М.Видео выпуск 4 $RU000A106540
М.Видео - крупнейшая в России сеть по продаже бытовой техники и электроники, объединяет розничные бренды М.Видео и Эльдорадо. Компания является одним из пионеров онлайн-ритейла в России: первый интернет-магазин М.Видео был открыт в 2001 году, а с 2014 года компания начала внедрение омниканальной бизнес-модели.
В 2021 году компания объединяла 1 137 магазинов в 314 городах России. Оборот М.Видео в 2021 году превысил 570 миллиардов рублей, при этом доля онлайн-продаж составила 68%, что делает компанию одним из крупнейших игроков онлайн-торговли в России.
Прогноз: 1 000 ₽
Можно заработать: 260,32 ₽ (Купоны) + 57,10 ₽ (Премия за риск) = 317,42 ₽ (33,66%)
Срок исполнения: 23 месяца
6
Нравится
Комментировать
$MVID 🛒: долг допэмиссией красен.
Так неожиданно М.Видео вчера объявила, что на сегодняшнем совете директоров будет обсуждаться допэмиссия акций.
Бумаги ретейлера на вечерней торговой сессии рухнули на 10% и сегодня продолжают снижаться.
Почему? И что это - FPO или SPO❓
Формулировка "увеличение уставного капитала путём размещения дополнительных обыкновенных акций" подразумевает, что это самая настоящая "допка", она же FPO — cash in. То есть компания "размоет" доли всех нынешних инвесторов и привлечет деньги на свои нужды.
Кому же может быть продана допэмиссия❓
Финансовое состояние М.Видео сейчас оставляет желать лучшего (5 млрд рублёвого убытка + 67,8 млрд рублёвого чистого долга за 2023 год). Есть вероятность, что новые акции будут выкуплены материнскими структурами, связанными с Саидом Гуцериевым. То есть - $SFIN
И пока ни конкретных объёмов, ни целей.
Сейчас облигации компании торгуются с доходностью 19,4-21,4% в зависимости от срока погашения. Если предположение о распределении средств от потенциальной "допки" оправдано, то облигации $RU000A104ZK2, $RU000A106540 вырастут в цене.
А что с акциями❓
По мультипликатору EV/EBITDA компания сейчас стоит недёшево: порядка 5х. И это учитывая все текущие проблемы. "Допка" на мультипликатор не повлияет: увеличит капитал, но снизит чистый долг.
Так что подытожу: есть смысл брать облигации, но просевшие акции брать не стоит.
73
Нравится
47