Форум об облигации МТС Банк выпуск 2

МТС Банк выпуск 2 $RU000A1051U1 «МТС Банк» - универсальный коммерческий банк, основанный в 1993 году. Имеет 3,1 млн активных пользователей. Банк создаёт сервис, который позволяет клиентам получать доступ к продуктам в 2 клика. Занял 6-е место по уровню обслуживания и качеству услуг в «Народном рейтинге - 2021» пользователей banki.ru. Прогноз: 1 000 ₽ Можно заработать: 142,86 ₽ (Купоны) + 60,40 ₽ (Премия за риск) = 203,26 ₽ (21,63%) Срок исполнения: 15 месяцев

Что думаете насчет МТС банка IPO которое выпускается в цене 2500р $RU000A1051U1

🔥IPO МТС Банка: обзор и мнение 👉МТС Банк определил ценовой диапазон IPO от 2 350 рублей до 2 500 рублей за акцию, что соответствует рыночной капитализации МТС Банка в размере приблизительно от 70,6 млрд рублей до 75,1 млрд рублей без учета средств, привлекаемых в рамках IPO. Базовый размер размещения составляет 10 млрд рублей. Параметры IPO: •Индикативный ценовой диапазон — от 2350 до 2500 рублей за акцию. •Базовый размер размещения — 10 млрд рублей. •Размещение будет состоять исключительно из акций дополнительной эмиссии (cash-in). Это значит, что все деньги останутся в компании и пойдут на развитие бизнеса. •В рамках IPO мажоритарный акционер банка — компания «МТС» — не планирует продавать принадлежащие ему акции, сохранив мажоритарную долю в капитале банка по итогам IPO. •После IPO предусмотрен 180-дневный lock-up период, когда мажоритарный акционер не будет продавать свои акции. Стоит выделить плюсы IPO МТС Банка: ✅Уникальное преимущество банка — база в 81 млн абонентов ПАО «МТС», которые пользуются интернетом через их сим-карты. Благодаря этому у банка есть возможность платить меньше за привлечение каждого нового клиента. ✅Среднесрочная стратегия развития МТС Банка предусматривает амбициозные цели: удвоение клиентской базы с текущих 4 млн до 8 млн активных клиентов и увеличение объёма кредитного портфеля в 2 раза. ✅Комиссионные доходы — порядка 33 % приносят переводы, платежи, страховки и другие ежедневные транзакции. ✅Дивидендная политика МТС Банка предполагает выплату 25–50 % чистой прибыли. Минусы IPO МТС банка: 🔴Ужесточение регулирования банковского сектора может привести к замедлению роста всего рынка, включая кредитный портфель МТС Банка. 🔴Рост закредитованности населения может снизить устойчивость бизнес-модели. 🔴Конкуренция в сегменте услуг розничных банков высока и продолжает расти. Рост конкуренции и стоимости привлечения клиентов может ограничить темпы роста МТС Банка или снизить маржинальность бизнеса. 🔴Потенциал синергии с экосистемой МТС может быть ограничен. 💰Еще из положительных заявлений можно выделить, что МТС Банк будет направлять на дивиденды от 25% до 50% прибыли. Первые выплаты банк планирует произвести по итогам 2024, т.е. в 2025 году. 📈Финальная цена размещения будет установлена по итогам окончания периода сбора заявок, который уже начался в пятницу, 19 апреля, и завершится 25 апреля 2024 года. Я планирую участвовать в размещении, так как считаю, что не сильно завышенная цена акций IPO для меня привлекательна и можно присмотреться к участию. Заявки на участие в IPO принимаются до 15:00 мск 25 апреля. Начало торгов на Мосбирже ожидается 26 апреля. $MTSS $MBNK $RU000A1051U1 #ipo #мтс_банк

МТС Банк вышел на IPO - новый "Тинькофф" на рынке? МТС Банк назначил цену IPO и дал старт приему заявок сегодня, 19 апреля. Хомяки после выхода новостей начали судорожно пересчитывать кэш, оставшийся после участия в IPO Европлана, Займера и SPO Астры. 🏛️МТС Банк — один из самых быстрорастущих банков в РФ. Он входит в ТОП-25 по размеру активов, занимает 8-е место в ключевом для себя сегменте маржинального необеспеченного розничного кредитования и уверенно лидирует в POS-кредитовании. 🎯Почему МТС банк интересен? В своё время Тинькофф Банк произвел своего рода революцию в банковском обслуживании, когда привлёк миллионы клиентов в онлайн-формат, не открыв ни одного реального филиала. Пользователи быстро оценили удобство удаленного пользования финансовыми сервисами - это резко контрастировало с привычными крупными госбанками, особенно 10 лет назад. 🚀МТС Банк, в свою очередь, также обладает колоссальным преимуществом на рынке - у него есть огромная база данных пользователей экосистемы МТС, насчитывающая 81 млн пользователей. Умело развивая экосистему, банк может продолжать успешно строить шикарную бизнес-модель. 💎Среднесрочная стратегия развития МТС Банка предусматривает амбициозные цели: удвоение клиентской базы с текущих 4 млн до 8 млн активных клиентов и увеличение объема кредитого портфеля в 2 раза. При этом банк ожидает постепенного увеличения рентабельности капитала (ROE) до уровня 30%. 💎В 2023 году у МТС Банка отношение расходов к доходам (CIR) составило 31,2%, что является низким значением по сравнению с другими розничными банками, у которых этот показатель часто превышает 45%. ⚙️Параметры IPO 👉Заявки инвесторов принимаются с 19 до 25 апреля. Старт торгов акциями на бирже намечен на 26 апреля. 👉Ценовой диапазон: 2300-2500 руб. на акцию. Это соответствует рыночной капитализации компании 70-75 млрд руб., без учета средств, привлекаемых на IPO. ❗️СКИДКИ! Ранее банки-организаторы оценили стоимость МТС банка в ~115 млрд руб. Получается, если верить первичным оценкам, инвесторам предлагается неплохой дисконт в размере примерно 30% от "справедливой" цены. 👉МТС Банк предложит инвесторам вновь выпущенные акции. В начале апреля была проведена допэмиссия обыкновенных акций МТС-банка в количестве 7,187 млн штук номиналом 500 рублей каждая, или до 19,3% от увеличенного уставного капитала. 👉IPO пройдет по схеме cash-in. То есть, в отличие например от IPO Займера, все деньги останутся в компании и пойдут на развитие бизнеса. ⚖️МТС банк хотел бы собрать "сбалансированную" книгу заявок, в том числе с участием институциональных инвесторов. "Я понимаю, что аллокация 5% не всегда радует. Но это то, чем мы, скорее, не управляем. Наша задача сделать, чтобы те инвесторы, которые в книгу попадут, для них в будущем было все нормально, сбалансировано и не было волатильным" - вице-президент по стратегии МТС-банка Сергей Ульев. 💼Участвовать или нет? В целом, это IPO действительно может стать интересной идеей в финансовом секторе нашего рынка акций, подобно тому как в своё время такой идеей стал Тинькофф. МТС банк сочетает в себе ряд уникальных качеств – технологичность, темпы роста быстрее рынка и огромную клиентскую базу МТС. Его можно назвать довольно крутым современным финтехом на стыке традиционного банкинга и телеком-экосистемы. 💰Ещё из плюсов: согласно новой дивполитике, МТС Банк будет направлять на дивиденды от 25% до 50% прибыли. Первые выплаты банк планирует произвести по итогам 2024, т.е. в 2025 году. ⛔️Риски: ужесточение регулирования банковского сектора, снижение активности и так уже закредитованного населения, усиление конкуренции со стороны того же Тинькофф и других мощных банков. 🤔С учетом предложенного дисконта (по крайней мере, точно не сильно завышенной цены IPO), я бы присмотрелся к участию. Моё личное мнение - скорее да, чем нет. Я уже подал заявку через желтого брокера. $MTSS $LEAS $ZAYM $ASTR $TCSG $RU000A107456 $RU000A1051U1 $RU000A1075E4 $RU000A1083W0 $RU000A1083U4 $RU000A1078S8 #sid #ipo #mbnk

Рубрика «купонный доход». Давайте посчитаем, что ждет мой портфель в мае месяце. $RU000A106MV2 510*39.89=20344 $RU000A106MW0 1033*32.04=33097 $RU000A1051U1 1076*23.81=25620 $RU000A107C34 334*14.79=4940 $RU000A106UW3 1077*11.26=12127 $RU000A103HT3 275*20.19=5552 $RU000A1070X5 501*13.15=6588 $RU000A107RZ0 400*12.12=4848 $RU000A106P63 834*34.9=29107 $RU000A105PP9 1159*11.1=12865 $RU000A106SF2 1038*33.66=34939 $RU000A1079S6 501*42.88=21483 RU000A107W48 301*35.53=10695 Итого: -13 эмитентов заплатят купоны -общая сумма за май: 222.205 рублей P.S в июне должно быть интереснее по купонной доходности так как там большая выплата по #офз $SU26238RMFS4 #облигации #купоны #fire #пульс_оцени #пульс #новичкам #рантье

IPO и SPO: что по последним новостям? 1)Вступление Сегодня вышло аж 2 новости относительно размещений. На IPO выйдет МТС банк, это дочка МТС’а, который является дочкой АФК системы - сегодня вышла оценка, есть, что обсудить. SPO проведет Астра, которая выпустит 5-10% с дисконтом и ценой до 620 рублей на акцию. Попробую пояснить, зачем компания это делает и интересна ли она сейчас, как и МТС 2)Астра: ставка на будущее. Компания вторичным размещением выведет ещё 5-10% акций с дисконтом: его уже нивелировали коррекцией. SPO проводят в разных случаях: 1. Иногда спекулятивно менеджментом компании, чтобы выйти из бизнеса, что долгосрочно не лучший сигнал 2. Направить кэш на инвестиции или погашение долга 3. Наш вариант: чтобы попасть в индекс Мос.биржи и первый котировальный список (встать на путь к голубой фишке и большой компании) *SPO - это не допка. Количество акций остается тем же. Понимая намерения компании нам проще понять их действия —> сделать вывод о доверии к компании —> понять, стоит ли покупать? Итак, намерение Астры заключается в повышении акций в свободном обращении (было 5, а станет 10-15 в зависимости от размещения). Это условие поможет попасть в индекс ММВБ (хотя конкуренция для попадания на 50-е место огромная, но победа того стоит): это позволит покупать бумаги фондам, которые не могут оперировать бумагами с низкой ликвидностью и большой волатильностью, чтобы не двигать рынок. Чем больше free-float, тем меньше ты сдвинешь рынок большой покупкой+ сделка реализуется быстрее. Из более реального: попасть в первый котировальный список: путь на становление лучше. Что делаю я: 1. Не советую лезть в плечи и агрессивные позиции по волатильным акциям на неопределенном рынке 2. Чуть подкупаю Астру: как минимум в среднесроке их план понятен 3. Интересна спекулятивная позциия: скорее всего спрос будет большим по окончании. Могут через 1-2 дня дать ещё информацию. История интересная 3)МТС банк: участвую? Само собой, могу рассуждать предварительно: даже не дождавшись оценки я понимаю, что выход хайп-истории с неким «прогревом» и большим именем будет потенциально интересным. Даже смотря на займер в который не заходили из-за переизбытка IPO, недоверия к сектору понятно, что фактор того, что люди ждут МТС банка. Оценили до 115млрд, не исключают дисконт от этой цены. В целом нормально: будет интересно в любом случае. Если оценят дорого изначально - МТС и АФК система заранее переоценятся (хотя вторая уже безумно дорогая: тут вопрос спекулятивный) Если оценят дешево, будет история схожая с SFI и Европланом: большая переподписка и рост матери в день выхода. Больше интересно будет отыграть через МТС, а не АФК: хоть обе компании с большим долгом, а АФК еще и выше таргета торгуется. Очень крутая история взаимодействия двух компаний: МТС продает свои продукты выдавая кредиты через МТС банк: они первые в России по POS-кредитам. Из неприятного: рентабельность на капитал 19%. Обещали улучшить. Ждём новых новостей. Кстати, в теории должны рассказать о див. политике перед выходом: сейчас платят до 20% от ЧП в непостоянном порядке, а чтобы заинтересовать частного инвестора нужно говорить про постоянность Предварительно размещение интересно, тут может быть 3 идеи: 1. Отыграть через IPO со ставкой на хайп и малую аллокацию. Размещение скорее всего большое, планок не будет, но поймать движение можно 2. Более интересно: МТС. Можно будет отыграть спекулятивно по факту выхода дочки. 3. АФК система: интересно, но слишком дорого. Основные драйверы спекулятивно тут это выход биннофарма и медси. Инвестиционно неинтересно. Если пост понравился и оказался полезным, не забывайте ставить реакцию и подписываться. Так, вы сможете видеть аналитику по различным инструментам в числе первых 😉 $MTSS $ASTR $RU000A1051U1 $AFKS #пульс_оцени

Малый бизнес как драйвер некредитных доходов Всем привет! МТС Банк, помимо активно растущего розничного бизнеса, успешно развивает и корпоративный сегмент, где фокусируется на транзакционном бизнесе и торговом финансировании. Это расширяет нашу клиентскую базу и положительно влияет на комиссионные доходы, т.е. доходы, не связанные с ростом кредитного портфеля. • Мы применяем омниканальный подход для привлечения и обслуживания малого бизнеса, предлагаем много форматов дистанционной работы. МТС Бизнес – решение для корпоративных клиентов, является самостоятельной разработкой банка, к которой подключены 95% наших клиентов малого и среднего бизнеса. Через онлайн-сервис доступны все ключевые сервисы для юридических лиц, включая РКО, вклады, операции с иностранной валютой, внешнеэкономическая деятельность, корпоративные карты, гарантии и другие. • При развитии корпоративного сегмента мы, как и в рознице, используем возможности операторской экосистемы, ведь многие компании пользуются связью МТС, и в этом сегменте также применима аналитика данных и рекомендации на ее основе. • По итогам первых месяцев 2024 года каждый второй новый клиент МТС Банка из сферы малого и среднего бизнеса, ведущий внешнеэкономическую деятельность, открыл счет в юанях. Для сравнения в 2022 году таких клиентов было всего 25%. Объем расчетов в юанях в 2023 году вырос почти на 80% по сравнению с 2022 годом. • В работе с клиентами, которые ведут международную торговую деятельность, мы стараемся закрыть максимум их потребностей. Бесплатно и быстро примем на обслуживание внешнеторговый контракт. Также клиент может просто осуществлять у нас расчеты с партнерами на льготных условиях и без дополнительных комиссий. Если ему нужна отсрочка платежа или юридическая поддержка – МТС Банк поможет и в этих вопросах благодаря развитой партнерской сети. • В результате, несмотря розничный бизнес как основной фокус развития, мы имеем высокий уровень диверсификации операционных доходов, что обеспечивается значительным объемом комиссионных поступлений. По итогам 2023 года на чистые комиссионные доходы банка приходилось более 33% операционных доходов, что заметно выше, чем у многих крупных игроков. Подробнее по ссылке: https://www.mtsbank.ru/o-banke/novosti/detail/1150948/ $RU000A1051U1 $RU000A107456 #мтс_банк

Всем привет! Глава МТС Банка Илья Филатов в интервью РБК рассказал о планах роста банка и ответил на вопросы о возможности IPO. Главное: • Ожидания нашего менеджмента по росту объемов бизнеса и прибыли: «в целом в среднесрочной перспективе кредитный портфель банка может удвоиться, а прибыль — утроиться». • Уникальность МТС Банка в бизнес-модели, сочетающей возможности финтех и мобильного оператора. Эта модель дает очень хорошие результаты. При этом МТС Банк по-прежнему будет специализироваться на потребкредитах, кредитках и POS-кредитовании, а также развивать финтех-направление, платежи и переводы, цифровые продукты. Чистая прибыль МТС Банка в 2023 году выросла в 3,8 раза, до рекордных 12,5 млрд рублей, по итогам 2022 она тоже была положительной в отличие от многих крупных банков. Сейчас МТС Банк занимает 25-е место среди российских банков по активам (449,8 млрд руб.) • Про IPO: «Сейчас фактически мы продолжаем эту подготовку. И если рынок позволит эту процедуру сделать, мы обсудим эту возможность и тогда уже финально будем принимать решение». «Сейчас окно возможностей на рынке достаточно активное, видим очень высокий спрос на хорошие качественные активы. Если опираться на информацию, которую банк раскрыл, то объем допэмиссии может составить примерно 19% от увеличенного капитала банка», — сказал РБК Филатов. • Капитал нужен для развития кредитного бизнеса, в том числе, чтобы поддержать те темпы роста, которые есть сейчас – «Мы хорошо понимаем, что делать с капиталом и как на нем зарабатывать». • «Банк может легко привлечь капитал на долговом рынке, в том числе через вечные бонды, не прибегая к IPO. Но и банку, и акционерам IPO интересно и с точки зрения качества управления — развития менеджмента и команды», говорит Филатов. Публичный статус также позволит банку «активно смотреть на рынок M&A». Ссылка на интервью: https://www.rbc.ru/finances/27/03/2024/6602dfec9a79477f2d124e46?from=from_main_7 $RU000A1051U1 $RU000A107456 #мтс_банк

🚀Прибыль банков в 2024 году превысит средние значения четырех докризисных лет, среди источников активного роста – кредитование физических лиц Всем привет! Frank RG выпустил обзор российского банковского рынка по итогам 2023 года и экспертное видение перспектив развития на ближайшие пять лет. Делимся ключевыми наблюдениями независимых аналитиков: • В 2024 году аналитики Frank RG прогнозируют прибыль банковского сектора в 2,5 трлн рублей, что значительно выше прибыли в каждый из годов периода 2019–2022. Несмотря на высокую ставку, текущий год будет вторым лучшим годом для российских банков по размеру прибыли, а рынок банковских услуг продолжит расти - следует из отчета. Старший проектный лидер Frank RG Стас Сухов также отмечает, что в 2025 году рынок вернется к долгосрочному росту. • Соотношение кредитного портфеля физических лиц и ВВП в России – на уровне всего 20%, таким образом, наш рынок имеет большой потенциал роста – у многих стран, как развитых, так и развивающихся, этот показатель существенно выше. Например, у Бразилии – 34%, Китая и США – на уровне 64%, Германии – 50%, Канады и Великобритании – под 100%. • Рынок розничных кредитов в 2023 г. составил 35 трлн руб. Эксперты Frank RG, прогнозируют рост в среднесрочной перспективе на уровне 11% в год, что в 2028 г. составит 54 трлн руб. Основные продукты, за счёт которых происходит рост - кредиты наличными и кредитные карты. • Активно набирает обороты BPNL (оплата небольших покупок в несколько этапов, от англ. buy now pay later, т.е. «покупай сейчас, плати потом») как следствие развития онлайн-торговли. По прогнозам Frank GR, в 2024 г. BPNL будет расти двукратными темпами благодаря развитию как самого рынка e-commerce, так и уровню проникновения в него. • Востребованным остаётся направление POS-кредитования как «точка входа» новых клиентов в периметр финтех-платформ. При этом POS трансформируется от формата рассрочки до быстрого онлайн-кредита, в том числе на e-комм платформах. • Доля кредитных карт в портфеле кредитов физических лиц увеличится в 2028 году до 11% с текущих 9% По данным опроса, проведенного Всемирным банком, уровень проникновения кредитных карт среди населения России составляет 25%. Рынок России сохраняет высокий потенциал роста и может достичь показателя в 50% на фоне развитых экономик, в которых уровень проникновения достигает 60-80%. • Банковский сектор в России продолжает активный рост, в том числе, за счёт развития финтех—платформ и умения работать с уже привлечёнными клиентами, и в этом МТС Банк имеет ряд преимуществ, что уже нашло отражение наших темпах роста, которые не первый год опережают среднерыночную динамику. Данные: отчет Frank RG Ссылка на отчет👇 https://frankrg.com/news/pribyl-bankovskogo-sektora-v-2024-godu-prevysit-srednie-znacheniya-chetyreh-dokrizisnyh-let $RU000A1051U1 $RU000A107456 #мтс_банк

Портфель из корпоративных облигаций в текущих экономических условиях. ⚡️ По прогнозам Банка России, средняя ключевая ставка в 2024 году ожидается в диапазоне 13,5-14,5%, а первое снижение, судя по заявлениям и сигналам регулятора, планируется только во втором полугодии, так как по-прежнему сохраняются факторы, которые могут привести к возобновлению роста инфляции. 🧐 Индекс потребительских настроений вырос, растут бюджетные расходы, а на рынке труда наблюдается острый дефицит рабочей силы. Таким образом, ключевая ставка, вероятно, будет находиться на текущем уровне до конца июля. По мере выхода данных об инфляции начало снижения ставки может быть сдвинуто как в меньшую, так и в большую сторону. ✔️ С другой стороны, появились первые признаки замедления инфляции, ценовые ожидания населения и бизнеса немного снизились, уменьшилась наблюдаемая инфляция. К тому же в рамках базового сценария Банком России ключевая ставка прогнозируется в 2025 году в диапазоне 8,0-10,0%, а в 2026 году ожидается на уровне 6,0-7,0%. 👉 Исходя из данных прогнозов и существующих рисков, которые могут реализоваться в этом году, попробуем собрать портфель из корпоративных облигаций с высоким рейтингом для того, чтобы зафиксировать текущие высокие доходности облигаций на коротком горизонте инвестирования (на один-два года). ✅ Часть такого портфеля в текущих экономических условиях представляется разумным держать в облигациях с переменным купоном, чтобы застраховаться от дальнейшего роста инфляции и повышения ключевой ставки. Например, РЖД 1Р-27R $RU000A106VV3 с ежемесячной выплатой купонов или три облигации с ежеквартальной выплатой: 1) РусГидро БО-П10 $RU000A106037 Ставка купона: RUONIA + 1,3% Выплата купонов: март, июнь, сентябрь, декабрь Дата погашения: 20.03.2028 2) Газпром капитал выпуск 7 $RU000A106375 Ставка купона: ключевая ставка + 1,3% Выплата купонов: январь, апрель, июль, октябрь Дата погашения: 05.04.2028 3) Газпром нефть 003Р-07R $RU000A107605 Ставка купона: RUONIA + 1,3% Выплата купонов: февраль, май, август, ноябрь Дата погашения: 02.11.2027 ✅ В случае явных сигналов от Банка России о начале снижения ставки, можно постепенно начать докупать корпоративные облигации с постоянным купоном или долгосрочные ОФЗ (например, ОФЗ 26238 $SU26238RMFS4 или ОФЗ 26243 $SU26243RMFS4) за счёт продажи корпоративных облигаций с переменным купоном. 1) Черкизово выпуск БО-001Р-05 $RU000A105C28 Цена: 942 руб., Купон: 24,81 руб. Дата погашения: 23.10.2025 Доходность к событию: 14,89% Выплаты: январь, апрель, июль, декабрь Текущая купонная доходность: 10,54% 2) ГК Самолет выпуск 12 $RU000A104YT6 Цена: 978,70 руб., Купон: 33,03 руб. Дата погашения: 11.07.2025 Доходность к событию: 15,93% Выплаты: январь, апрель, июль, октябрь Текущая купонная доходность: 13,50% 3) МТС Банк выпуск 2 $RU000A1051U1 Цена: 935,60 руб., Купон: 23,81 руб. Дата погашения: 01.08.2025 Доходность к событию: 15,82% Выплаты: февраль, май, август, ноябрь Текущая купонная доходность: 10,18% 4) Сбербанк-001Р-SBER42 $RU000A105SD9 Цена: 950 руб., Купон: 43,88 руб. Дата погашения: 02.03.2025 Доходность к событию: 15,23% Выплаты купонов: март, сентябрь Текущая купонная доходность: 9,24% 5) ФосАгро выпуск БО-П01 $RU000A106516 Цена: 906,50 руб., Купон: 46,87 руб. Дата погашения: 17.04.2026 Доходность к событию: 14,80% Выплаты купонов: апрель, октябрь Текущая купонная доходность: 10,34% 6) РусГидро выпуск БО-П07 $RU000A105HC4 Цена: 926,60 руб., Купон: 44,88 руб. Дата погашения: 21.11.2025 Доходность к событию: 14,60% Выплаты купонов: май, ноябрь Текущая купонная доходность: 9,69% 7) Ростелеком выпуск 002Р-09R $RU000A1051E5 Цена: 910,70 руб., Купон: 43,63 руб. Дата погашения: 29.01.2026 Доходность к событию: 15,01% Выплаты купонов: июнь, декабрь Текущая купонная доходность: 9,58% ✅ Ставьте реакцию и подписывайтесь на профиль в пульсе, если материал был полезен) #учу_в_пульсе #обучение #пульс_оцени #новичкам #хочу_в_дайджест #прояви_себя_в_пульсе #псвп