📈 День начинается неплохо: на 10:20 мск в лидерах роста — бумаги Ozon (+2,2%), Юнипро (+1,97%) и Аэрофлота (+1,83%). А снижаются котировки ММК (−3,63%): акции сегодня первый день торгуются без дивидендов. Ещё теряют бумаги МКБ (−0,83%) и Полюса (−0,81%). ‼️ Сегодня стартовал саммит БРИКС. Новости могут повлиять на ход торгов. 💸 Инвесторы сегодня ещё могут купить акции Европлана под дивиденды — 25 руб. на акцию (доходность — 2,5%). 🏦 На котировки Совкомбанка повлияют корпоративные новости. Покупку Хоум Банка на 90% оплатят акциями Совкомбанка, которые выпустят по закрытой подписке. А в III квартале он может провести дополнительный выпуск бумаг, доступный всем инвесторам, на 2–3% капитала. 5️⃣ Индекс риска — 5 баллов из 10. Так аналитики оценивают влияние произошедших в пятницу событий 👇 🔼 Индекс Мосбиржи прибавил 1,3%. Акции отреагировали ростом на новости с ПМЭФ и сохранение ключевой ставки на уровне 16%. При этом регулятор дал сигнал, что на следующем заседании 26 июля может поднять ставку. Многое будет зависеть от инфляции. 💰 АФК «Система» (+7%) до конца года может провести IPO дочерней сети клиник Медси. Это увеличит общую стоимость холдинга и снизит его долговую нагрузку. 📦 Ozon (+5,1%) получил разрешение правительственной комиссии на смену «прописки». После переезда зависимость от зарубежных регуляторов снизится и появится техническая возможность платить дивиденды. 🇺🇸 Рынок акций США слегка просел: рост зарплат и количество рабочих мест, созданных вне сельскохозяйственного сектора, оказались выше прогнозов. Это значит, что ФРС может дольше сохранять высокую ставку. Пока аналитики ждут её снижения в ноябре. OZON AFKS UPRO AFLT MOEX PLZL

🚀 Рынки сегодня. Индекс Мосбиржи растёт, рубль начал снижение 🇷🇺 В пятницу индекс Мосбиржи прибавил 1,3%. Банк России оставил ключевую ставку без изменений, но риторика ужесточилась — на следующем заседании ставку могут повысить. 📈 Рынок акций также поддержало снижение доходностей ОФЗ и заявление президента Владимира Путина. На ПМЭФ он отметил, что к 2030 году необходимо вдвое увеличить капитализацию российского фондового рынка и стимулировать выход компаний на IPO. 🇷🇺 Рубль дешевеет. В пятницу Банк России не стал менять ставку. Доллар укрепился относительно евро более чем на 1% из-за сильной статистики по американскому рынку труда. В этих условиях рубль отступил до 89,4 ₽ за доллар, а сегодня может приблизиться к 90 ₽. 🛢 Рынок нефти завершил неделю снижением. В пятницу баррель Brent подешевел на $0,25, до $79,62. Инвесторы продолжили анализировать решение ОПЕК+ и сильные данные по рынку труда в США. В мае импорт нефти в КНР год к году сократился, и опасения по поводу снижения спроса усилились. По нашим прогнозам, сегодня Brent будет торговаться около $80. 🏦 Риторика ЦБ ужесточилась. В пятницу доходности ОФЗ снизились на пять базисных пунктов. Всё из-за решения Банка России не менять ключевую ставку. А некоторые участники рынка и вовсе ожидали её повышения. Однако регулятор значительно ужесточил риторику. Он заявил, что допускает повышение ставки в июле. SberCIB считает, что Банк России может повысить ключевую ставку до 18% уже на следующем заседании. Рынок пока не полностью учитывает такие риски, поэтому аналитики ожидают возобновления роста доходностей. MOEX

Правительство планирует выделить в 2024 г. более 1 трлн руб. из ФНБ, включая 890 млрд руб. на самоокупаемые инфраструктурные проекты, сообщил первый замминистра экономического развития. Большая часть средств пойдет на два крупных проекта, включая строительство комплекса по переработке газа в Усть-Луге. «Газпром» и «Русгаздобыча» строят в Усть-Луге комплекс по переработке газа и производству СПГ. Комплекс будет обрабатывать 45 млрд куб. м газа в год, производить 13 млн т СПГ и другие продукты. Этан будет идти на газохимический комплекс для производства 3 млн т полимеров в год. Оставшийся газ отправится в газотранспортную систему «Газпрома». Сырье - месторождения в Ямало-Ненецком АО. Инвестиции в проект - 4,9 трлн руб., включая 900 млрд руб. из ФНБ. Расширение производства воздушных судов будет стоить 284 млрд руб. Правительство выделило 283,3 млрд руб. из ФНБ на развитие авиапрома до 2030 г. «Ростех» выпустит облигации на 15 лет под ставку 1,5%, составляющую 29% от общего объема финансирования. Планируется выпустить более 600 самолетов для отечественных авиакомпаний. В 2024 г. планируется выделить более 100 млрд руб. на льготный лизинг воздушных, водных судов и автобусов, а также 77 млрд руб. на дорогу Казань – Екатеринбург. Этот проект включает строительство участка в 275 км от Дюртюли до Ачита и реконструкцию существующей дорожной сети, которая должна быть завершена к 2024 г. 30 млрд руб. планируются на ЖКХ проекты через ФРТ, сказал Торосов. ФРТ и Минстрой будут модернизировать ЖКХ в новых субъектах до 2025 г. План включает восстановление 1400 объектов, ремонт 755,7 км сетей, капитальный ремонт 693 домов и благоустройство 48 территорий. Минэк обсуждает строительство ВСМ в Петербург с Минтрансом и Росжелдором, финансируемое из ФНБ. Планируется транш в 300 млрд руб. на следующий год. Строительство ВСМ разделено на два участка: основная ветка до Зеленограда стоимостью 1,755 трлн руб. будет профинансирована по концессионной схеме. Второй участок, выходы из Москвы, построит РЖД за счет своей инвестиционной программы (221,5 млрд руб.). Минэк предложил увеличить лимит инвестиций из ФНБ до 6 трлн руб., но решение не принято. Это связано с возможным улучшением прогноза по ликвидной части фонда. Дополнительные средства могут пойти на финансирование стратегических проектов, по которым уже есть запрос от компаний. Министр финансов Антон Силуанов заявил, что средства фонда должны инвестироваться в проекты в рамках установленного законом лимита. До 2022 года инвестиции были возможны, если ликвидная часть фонда превышает 7% ВВП. Сейчас она ниже этого уровня. На 1 июня объем фонда составлял 12,703 трлн руб. (7,1% ВВП), из которых 5,046 трлн руб. (2,8% ВВП) - ликвидная часть. GAZP