igotosochi
igotosochi
8 февраля 2023 в 5:11
❓ Какую ключевую ставку ЦБ сделает Набиуллина? 10 февраля состоится очередное заседание ЦБ по поводу ключевой ставки. А она, между прочим, не менялась с 16 сентября 2022 года, став символом стабильности современной России. А у современной России только два союзника: крепкий рубль и крепкая ключевая ставка. Эльвира Сахипзадовна, безусловно, мудрая женщина, которая не меньше нас с вами в шоке от всего происходящего, и как бы нам всем ни хотелось повышения ставки до 10%, вряд ли это произойдёт. И это несмотря на усиление проинфляционных рисков. 😳 Ставка сохранится Большинство опрошенных Forbes аналитиков и экономистов считают, что ставка останется 7,5% или изменится минимально, на пол-пункта. И даже магия числа 10 (десятое февраля же будет) не заставит Набиуллину пойти навстречу любителям долговых инструментов, ждущих ОФЗ с доходностью 11%–13%. 😑 Инфляция 11%–12% Инфляция на 2023 год прогнозируется в пределах 11%–12%, а это та граница, выше которой доходность видится где-то за гранью реальности. Из существующих инструментов её могут обеспечить лишь ВДО, краудлендинг и рулетка (необязательно русская, можно также посмотреть на акции) при рисках, несопоставимых с предлагаемой доходностью. На фоне роста доходности по ОФЗ некоторые банки даже стали поднимать ставки по вкладам кредитам. Добавим сюда бюджетную политику. По итогам 2022 года дефицит бюджета составил 3,3 трлн рублей, или 2,3% ВВП. В 2023 году Минфин прогнозирует дефицит в 2% ВВП. Увеличение дефицита бюджета, в свою очередь, приводит к росту денежной массы. Добавим сюда ослабление рубля, рекордно низкую безработицу и дефицит кадров. Экономика сама себя не сэкономит, так что рост цен обеспечен. 🤦‍♂️ А Набиуллина пока что будет уподобляться ждунам. Так считаю. Как вы думаете, какая будет ставка?
76
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
27 марта 2024
Облигации Хоум Банка: как заработать на его возможном поглощении
22 марта 2024
Совкомфлот: снижаем рекомендацию до «держать»
9 комментариев
Ваш комментарий...
DogBarny
8 февраля 2023 в 5:12
8%
Нравится
3
Natpetrovna
8 февраля 2023 в 5:14
20%
Нравится
2
ProstoPROlife
8 февраля 2023 в 5:19
Оставят на том же уровне. Мне надо гараж отбивать
Нравится
2
Alex_Golden
8 февраля 2023 в 6:41
По сути, нужно опускать! Но от этой мадам, можно ждать чего угодно!😔
Нравится
2
PADRE.RU
8 февраля 2023 в 7:09
Рекодно низкую безработицу?!....это что-то новенькое😤
Нравится
1
Анализ компаний
Подробные обзоры финансового потенциала компаний
Invest_or_lost
+22,9%
21,2K подписчиков
FinDay
+46,4%
26K подписчиков
Mistika911
+14,7%
21,2K подписчиков
Облигации Хоум Банка: как заработать на его возможном поглощении
Обзор
|
Вчера в 17:24
Облигации Хоум Банка: как заработать на его возможном поглощении
Читать полностью
igotosochi
6,4K подписчиков4,4K подписок
Портфель
до 100 000 
Доходность
+1,66%
Еще статьи от автора
28 марта 2024
15 флоатеров с ежемесячным купоном и высоким рейтингом Пока ставка ЦБ стабильно высокая, инвесторы пристально смотрят на облигации с купонами, которые зависят от ключевой ставки или RUONIA. Выбрал 15 интересных флоатеров, которые дают доход ежемесячно. Параметры: ликвидные корпоративные облигации, у которых купон привязан к КС или RUONIA, срок от 1 года, рейтинг A- или выше, без оферты и амортизации. Выплаты купонов ежемесячные. Облигации для квалов помечены (к), остальные для всех. 🔹 (к) ВсеИнструменты.ру 001Р-01 (ВсеИнстр1Р1), А- · ISIN: RU000A107GJ7 · Дата погашения: 09.12.2026 · Ставка купона: КС + 2,50% 🔹 (к) Борец Капитал 001Р-02 (БорецК1Р02), А+ · ISIN: RU000A107BR1 · Дата погашения: 25.11.2025 · Ставка купона: RUONIA + 2,25% ВсеИнструменты и Борец Капитал доступны квалифицированным инвесторам, остальные для всех. Борец, если кто не знает, производит оборудование для добычи нефти. Других эмитентов, думаю, все прекрасно знают. 🔹 Россельхозбанк БO-02-002P (РСХБ2Р2), AА · ISIN: RU000A1068R1 · Дата погашения: 08.05.2026 · Ставка купона: RUONIA + 1,50% 🔹 РЖД БО 001Р-26R (РЖД 1Р-26R), AАА · ISIN: RU000A106K43 · Дата погашения: 19.07.2028 · Ставка купона: RUONIA + 1,30% 🔹 Газпром нефть БО 003P-10R (Газпн3P10R), ААА · ISIN: RU000A107UW1 · Дата погашения: 12.02.2027 · Ставка купона: КС + 1,30% 🔹 Газпром нефть БО 003P-10R (Газпнф3P8R), ААА · ISIN: RU000A107HG1 · Дата погашения: 12.12.2026 · Ставка купона: КС + 1,30% 🔹 Россельхозбанк БO-02-002P (РСХБ2Р3), AА · ISIN: $RU000A107S10 · Дата погашения: 29.01.2027 · Ставка купона: RUONIA + 1,30% 🔹 РЖД БО 001Р-27R (РЖД 1Р-27R), ААА · ISIN: RU000A106VV3 · Дата погашения: 09.09.2027 · Ставка купона: RUONIA + 1,25% 🔹 РЖД БО 001P-28R (РЖД 1Р-28R), ААА · ISIN: RU000A106ZL5 · Дата погашения: 20.09.2030 · Ставка купона: RUONIA + 1,20% 🔹 Россети Ленэнерго ПАО 001P-01 (РСетиЛЭ1P1), ААА · ISIN: RU000A107EC7 · Дата погашения: 27.11.2027 · Ставка купона: КС + 1,15% 🔹 Россети Моск.рег. БО1Р05 (РСетиМР1Р5), ААА · ISIN: RU000A107DP1 · Дата погашения: 28.11.2026 · Ставка купона: КС + 1,15% 🔹 ИКС 5 ФИНАНС 003Р-02 (ИКС5Фин3P2), ААА · ISIN: RU000A1075S4 · Дата погашения: 17.10.2026 · Ставка купона: КС + 1,10% 🔹 Россети ПАО БО 001P-11R (Россети ПАО БО 001P-11R) , ААА · ISIN: RU000A107CG2 · Дата погашения: 10.12.2029 · Ставка купона: КС + 1,05% 🔹 Россети ПАО БО 001P-11R (Россет1Р11), ААА · ISIN: RU000A107CG2 · Дата погашения: 10.12.2029 · Ставка купона: КС + 1,05% 🔹 Россети Центр ПАО 001Р-03 (РоссЦP03), ААА · ISIN: RU000A107AG6 · Дата погашения: 18.05.2027 · Ставка купона: КС + 0,90% Флоатеры хороши тем, что цена их практически не меняется, поскольку купон автоматически подстраивается под ДКП. А ежемесячный купон — ну это то, что нравится вообще всем. Нюанс также по сравнению с квартальными и полугодовыми: нет большого лага после изменения ключевой ставки. #облигации #псвп #прояви_себя_в_пульсе
27 марта 2024
🧊 Тает лёд. Подал поручение на разморозку замороженных активов Поскольку начался приём поручений на продажу замороженных активов, воспользовался этой функцией и посчитал, что там как. Мозолят глаза, конечно, инвесторам фонды FinEx, а также зарубежные акции. Но не только лишь все смогут продать все заблокированные активы: на первом этапе есть возможность расстаться с бумагами на сумму до 100 000 рублей. Кто читает внимательно, в курсе, что у меня весь портфель почти 3,5 млн (на 1 марта было 3,259 млн, в марте пополнил ещё), так что доля заблокированных бумаг у меня крайне маленькая. Более того, я даже смирился с тем, что они F. Но не тут-то было. 🔹 Что по процессам? Подать поручение можно через своего брокера. Сделать это можно до 8 мая. Максимальная сумма — 100 000 рублей. Цены — взятые с иностранных бирж по итогам торгов пятницы 22 марта. Это будут минимальные цены, по которым смогут купить. Исполнитель процедуры обмена замороженными активами — брокер «Инвестиционная палата». У меня счёта там нет, не уверен, что он там будет нужен. Подал поручения как с БС, так и с ИИС. 🔹 Какие бумаги? У меня в заморозке не так уж и много. В первую очередь, это акции PayPal и G1, а также немного фондов FinEx. Хуже всего с акциями, они за время блокировки подешевели более чем в 2 раза, правда в долларах, который подорожал в полтора раза. · На ИИС оказались 2 фонда: FinEx USA ETF и FinEx EX-USA ETF. Суммарно на 4996,82 рубля. · На БС оказались акции PayPal и G1, а также фонд FinEx USA Tech. Суммарно на 22487,06 рубля. Итого: 27843,88 рубля. На данный момент убыток оцениваю примерно в 30 000 рублей. Акции PayPal и G1, спасибо вам за интересный опыт. Дело сделано. Теперь остаётся только ждать. Да, у меня заблокированных бумаг мало, так что они легко уместились в стотысячный лимит. У многих там сильно больше, да и первый этап пока не пройдёт, радоваться рано. Возможно, при успехе первого этапа, будут и следующие. Надеюсь. Кроме того, есть у меня ещё несколько активов, которые заблокированы, но там всё сложнее: это паи РСХБ (бывшие паи ВТБ) и Сбера в фондах на зарубежные акции, в основном это Сбер S&P500. Там ещё примерно 9300 рублей. Они пока что F. Заявки принимают до 8 мая, а предварительная дата поступления средств — 1 сентября. Не опять богатеть, но всё же. Ждём. У кого какая ситуация с заблокированными бумагами?
27 марта 2024
⛽️ Где дивиденды, Лукойл? История, доходность, дивидендная политика и перспективы Лукойла Как говорит древняя китайская пословица, не покупайте акции, если они не приносят дивидендов. Продолжаем смотреть дивидендные акции РФ, которые помогают кайфовать от жизни и чилить на дивиденды (как минимум, в будущем). Продолжаю рубрику дивидендных разборов акций РФ обзором Лукойла — одного из главных дивидендных монстров нашего рынка. Оцениваем красоту логотипа историю дивидендов, дивидендную политику и перспективы компании. Поехали! 🤑 Дивидендная политика Общая сумма дивидендов по размещенным акциям за вычетом акций, принадлежащих организациям Группы Лукойл, составляет не менее 100% от скорректированного свободного денежного потока Компании. Скорректированный свободный денежный поток рассчитывается по данным консолидированной финансовой отчетности ПАО Лукойл, подготовленной в соответствии с МСФО, и определяется как чистые денежные средства, полученные от операционной деятельности, за вычетом капитальных затрат, уплаченных процентов, погашения обязательств по аренде, а также расходов на приобретение акций ПАО Лукойл. Дивиденды выплачиваются дважды в год, при этом размер промежуточного дивиденда рассчитывается по данным консолидированной финансовой отчетности за 6 месяцев. Как видим, LKOH уважает акционеров, выделяя 100% свободного денежного потока, но этим-то никого не удивишь, поэтому Лукойл подтверждает это регулярными выплатами, глянем историю. 💸 История дивидендов Лукойл радует инвесторов и является одной из самых стабильных компаний в плане выплаты дивидендов. Самый первый дивиденд в 2001 году составлял всего 8 рублей на акцию, а в прошлом году за год выплаты составили 885 рублей на акцию. Сегодня без этого красного нефтяного старожила Московской биржи невозможно представить наш рынок акций. Дивдоходность за последние 10 лет (2014–2023): 5,5%, 6,6%, 6,2%, 6,5%, 4,8%, 5,9%, 7,3%, 8,1%, 17,1%, 14,2% Средняя доходность за 10 лет: 8,22%. Эксперты прогнозируют в 2024 году от 11% до 15%. Никто не сомневается в том, что дивиденды выплатят, и довольно высокие. 💰 Ближайшие дивиденды Уже объявлены ближайшие дивиденды в размере 498 рублей на акцию, это 7,12% дивдоходности. Ожидания были выше — ждали более 600 рублей. Но 498 рублей — это второй по размеру дивиденд за историю. И не забываем, что кроме него в декабре будет ещё один, так что в 2024 году итоговая выплата может быть рекордной. Доходность, конечно же, рекордной будет вряд ли. В 2022 году она была более 17%. 📈 Последний отчёт Как раз готов отчёт за 2023 год по МСФО. За 2022 год Лукойл данные не раскрывает. · Выручка за 2023 составила 7,9 трлн рублей · Операционная прибыль — 1,4 трлн рублей · Чистая прибыль за 2023 год достигла 1,2 трлн рублей · Долгосрочные обязательства компании по кредитам и займам — 313,9 млрд рублей · Чистый долг на конец 2023 года стал отрицательным и составил -783,5 млрд рублей в связи с увеличением денежных средств до 1179,7 млрд рублей (+74,1%) на фоне сокращения общего долга до 396,1 млрд рублей (–47,7%) Результаты хорошие, но не отличные. Аналитики ожидали больше. Но отрицательный долг и весомая прибыль дают право ожидать летом около 350 рублей на акцию (суммарно около 800 за прошлый год). Если же рассмотреть ближайшие 12 месяцев (годовый + за 9 месяцев 2024), то БКС, к примеру, видит суммарно 900 рублей. Пока цены на нефть будут высокими, Лукойл будет много зарабатывать. Если вдруг цены на нефть будут низкими (не особо верится в ближайшее время), будет возможность купить акции подешевле. Но пока — только вверх. Считаю, что Лукойл и Роснефть на данный момент — это лучший выбор среди нефтяников. Кроме выплаты высоких дивидендов Лукойл может ещё осуществить выкуп своих акций у нерезидендов с дисконтом, что может подтолкнуть цены на акции повыше. Ну а также нефтеакции — это хорошая валютная диверсификация, ведь нефть продают за валюту. #псвп #прояви_себя_в_пульсе