25.01 — 01.02 = 🏂🏔❤️🍻 С завтрашнего дня по 1 февраля еду кататься в горы. На этот раз не Сочи, а Эльбрус. Стыдно признаться, но ещё ни разу не бывал там, и вот наконец-то собрался. А через месяц уже в Красную Поляну, осматривать будущие владения;) Постараюсь написать постик про Эльбрус, даже в любом случае это сделаю. Инвестиционная повестка в канале на это время на паузе, но кто знает, как горный воздух подействует))) Зато точно буду инвестировать в здоровье, отличное настроение и заряд бодрости духа. Пожелания хорошей каталки в комментариях приветствуются;) Ну и пишите, кто тоже катает и где.

🧐 Более 70% россиян не имеют пассивного дохода. А 1,16% живут на него РБК привёл данные исследования «Работа.ру» и «СберСтрахование жизни», только назвал свою статью «Почти 30% россиян сообщили о наличии у них пассивного дохода». Но мне больше нравится наоборот. 71% населения не имеют пассивного дохода даже от банковских вкладов. Или вот так: «Лишь 6% россиян имеют пассивный доход от инвестиций в ценные бумаги». Это, кстати, вполне бьется с отчётом ЦБ об инвестициях. В РФ всего 8 млн инвесторов с ненулевыми портфелями. Но также интересно посмотреть, кого вообще больше: инвесторов, вкладчиков или бетонщиков среди тех, кто получает пассивный доход. 🤑 Откуда пассивные доходы? 🔸 Инвестиции в ценные бумаги: 6% (24% среди получающих пассивный доход) 🔸 Банковские вклады: 13% (45% среди получающих пассивный доход) 🔸 Доверительное управление: 4% (14% среди получающих пассивный доход) 🔸 Доход от сдачи недвижимости в аренду: 9% (31% среди получающих пассивный доход) Вполне ожидаемо, что чаще всего люди получают доход от вкладов. Стоимость входа в бетон выше, инвестиции рискованнее, ДУ с конскими комиссиями и зачастую сложнее, чем даже инвестиции. Бетон в России всегда пользовался популярностью, так что 9% (или 31% от всех пассивщиков) — это прямо хороший показатель. Люди с деньгами его любят, а люди без денег могут взять ипотеку и сдавать. Даже несмотря на невысокую доходность, которая в среднем в районе 4% без учёта роста стоимости. Оказалось также, что у мужчин пассивный доход в среднем выше, чем у женщин. Но это не так интересно. 🧐 Интересно — какой же средний пассивный доход? А его среднее значение составляет 25 000 рублей. Это почти половина медианной зарплаты в России. А может уже и больше половины. Кстати, примерно 50% пассивщиков эти доходы тратят, примерно столько же — накапливают или реинвестируют. И ещё одна интересная на мой взгляд цифра — 4% среди получающих пассивный доход заявили, что это их основной источник дохода. То есть, больше зарплаты/бизнеса/пенсии. Если перевести на всех, то получается, что на такой «пенсии» в России живут 1,16% населения. Интересно, сколько из них последователей F.I.R.E. #пассивный_доход

🏠 Инвестиции в ТЦ у вокзала. ЗПИФн Атриум Продолжаю смотреть варианты инвестирования в коммерческую недвижимость. Сегодня — не про мейнстрим, а про один низколиквидный актив, тем не менее, довольно интересный. Это Атриум. В Тиньке его нет, к сожалению. Атриум — это торговый центр в Москве у Курского 🚂 вокзала. Один из первых ТЦ такого формата. Когда его только построили и открыли, парковались на Садовом около него в 3–4 ряда. Сейчас, конечно, количество ТЦ в Москве достаточно большое, но всё же Атриум продолжает пользоваться спросом. ЗПИФн Атриум — это фонд, в который входит одно помещение площадью 1 110 метров в этом ТЦ, которое сдаётся Лэтуалю. Сразу понятно, что он совсем небольшой, всего 1 магазин. Тем не менее, он доступен у ряда брокеров на Мосбирже. Фонд существует с апреля 2011 года. По крайней мере, в нынешнем виде, какое-то время потребовалось для его формирования. За 11+ лет он стабильно платит дивиденды, и делает это ежемесячно. Кто управляет? Фондом управляет Велес. Олдскульные ребята, так что от их сайта даже сводит олдскулы. Велес управляет кучей фондов, но вот купить что-то другое еще проблематичнее, так как они, во-первых, не торгуются на Мосбирже, а во-вторых, просто попробуйте это сделать. Из того, что я смог понять, так это то, что можно купить еще ЗПИФн Перловский через их олдскульный кабинет. Позже изучу его. Доходность в районе 8%, стоимость пая около 1 990 рублей. Возможно, остальное через кабинет купить нельзя или просто нет паёв сейчас. Who knows… Велес берёт нехилую комиссию за управление — 2,5% СЧА в год. Но это в порядке вещей по подобным фондам. Кроме того, есть расходы на обслуживание помещения, например, охрану. Тем не менее, инвесторам что-то остаётся. Я в тестовом режиме купил первые паи в декабре, чтобы посмотреть, как и когда происходят выплаты. 17 января был произведён расчёт, 20 января деньги уже поступили на брокерский счёт. То есть, в течение нескольких дней после обновления таблички, чаще всего в середине следующего месяца приходят деньги, которые можно реинвестировать. Деньги приходят уже очищенными от налога. Сейчас ПНК тоже перешёл на схему с ежемесячными выплатами, и там доходность выше даже несмотря на то, что паи резко подорожали из-за того, что были выкуплены инвесторами полностью, и торгуются теперь между ними самими. Но разница в доходности сократилась, поэтому альтернативы стали выглядеть уже привлекательнее. Что получается по доходности Атриума? Поскольку ликвидность низкая, следует делать поправку на это. При покупке пая за 1 400–1 460 рублей доходность выходит в районе 8,75% до налога или 7,60% после налога. В биржевую цену уже заложена премия, по СЧА стоимость пая выходит в районе 1 390 рублей (данные из последнего отчёта). Да, доходность выглядит низкой, а если ещё учитывать низкую ликвидность, то нет гарантии, что паи получится продать сильно выгодно. Но малые объемы показывают высокую волатильность, так что теоретически даже можно заработать спекулятивно. Лично я рассматриваю Атриум исключительно в долгосрок, так что лично для меня важнее низкая цена покупки. Также очевидно, что зайти большим объёмом будет сложно, всё по той же причине. Поэтому постепенно планирую докупать в небольших количествах по тем ценам, которые меня устраивают. Взять Атриум пропорционально ПНК будет сложно. Буду надеяться, что заявки будут срабатывать по нужной мне цене в нужном объёме, ну и буду смотреть другие альтернативы. Например, интересны фонды Парус, но они для квалов, так что предстоит получить этот статус. Также больше вариантов есть для инвесторов, обладающих бóльшими суммами. В категории «до 20 тысяч рублей за штуку» поиски будут продолжаться. Есть там ещё, что я не смотрел. Мтого, по недвижке у меня сейчас паи ПКН и Атриум + акции ЦМТ. #зпиф_атриум #зпиф #недвижимость