erre
erre
9 октября 2020 в 8:54
💔 Облигации - это СЛОЖНО 💔 Часть 6. Процентный риск Вообще рисков на финансовых рынках много разных. Есть среди них экзотические (например, технический, или банкротства эмитента применительно к ОФЗ), есть почти стопроцентные, но на которые особо не повлияешь (валютный). А есть и такие, которые точно и обязательно нужно учитывать при покупке облигаций. Процентный риск - это как раз такой риск. ❗️Что это такое? Это - риск того, что облигация упадёт в цене, если ЦБ повысит ключевую ставку (которая напрямую влияет на банковские депозиты и кредиты). Как ключевая ставка ЦБ влияет на облигацию? 💰Допустим, вы решаете создать финансовую подушку, но не на матрасе (хоть она и подушка), а где-то, где она будет расти и приумножаться. Что вы делаете? Прежде всего вы смотрите - какой процент депозита дают банки. И видите, что депозиты дают, например, под 10%. Вы думаете- ну, неплохо. Несёте деньги в банк и не паритесь. 💸Но если вы видите, что банки дают по 3-4%, вы, грязно ругаясь, начинаете искать, где бы заработать больше. И рано или поздно оказываетесь на бирже. Тру-стори, да?)) Пару лет назад можно было сдать деньги в банк под 10%, и никто себе не забивал голову акциями с облигациями. В этом году ЦБ совсем озверел, упёр ставку в пол (4.25%) - и вот мы здесь, учимся зарабатывать на бирже 😜 В общем, сидим мы на бирже, накупили облигаций по 6-8% годовых. А завтра ЦБ говорит - а теперь ключевая ставка равна (барабанная дробь) 10%!!! 💩 👉🏿 И вы думаете - нахрена мне эти облигации, которые даже под страхование вкладов не попадают??? Лучше я их продам и отнесу в банк на депозит и забуду эти ваши инвестиции как страшный сон! И также думают все. И бросаются продавать облигации. 👎 Но (сюрприз!) покупать их никто не хочет. Ни по цене, по которой вы покупали, ни даже по номиналу! Что происходит? Цена на облигации пикирует. На сколько? Ровно до того уровня, пока доходность к погашению даже самых надёжных из них (ОФЗ) не переваливает за уровень процентов по депозитам. Кстати, если не помните про доходность к погашению, то читайте вторую часть этой серии постов про облигации (в телеграме искать проще, чем в пульсе). 👎🏼 Если же вы не хотите продавать облигацию дёшево, то остаётесь с доходностью ниже доходности по депозиту, что тоже не очень. Но всё же может быть лучше, чем продавать облигацию с большущей скидкой (тут уже нужно будет считать - сколько вы получили купонов, по чём купили, по чём продаёте, сколько выручите, если продержите до погашения, и сколько выручите, если продадите и переведёте в на депозит или в новые облигации с более высокой ставкой). Пример. В конце 2014-го ЦБ резко поднял ставку. Посмотрите на эти облигации, которые в то время обращались, и вы увидите крутое пике цены примерно в это время. $RU000A0JUQB7 $RU000A0JTM44 $RU000A0JTM28 $RU000A0JNYN1 $RU000A0JUQP7 $SU26212RMFS9 Процентный риск касается только облигаций, владельцы акций (например, $HYDR $YNDX $SBER $ETSY $AMD $AAL ) могут спать спокойно. Точнее, не спокойно, но хотя бы не волнуясь за процентный риск)) В следующем посте только для подписчиков, расскажу, что этот риск привносит в жизнь инвестора. 🖤 Не забудьте подписаться. Также можно читать посты в телеграмме (ссылка в профиле) #облигации #обучение #простымисловами
52,07 
3,83%
1 045 
4,3%
154
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
16 апреля 2024
Positive Technologies: перспективы позитивны, но потенциал роста акций в ближайшее время ограничен
15 апреля 2024
Чем запомнилась прошлая неделя: рост цен на металлы и дефолт по облигациям Киви
20 комментариев
Ваш комментарий...
K
KTKT
9 октября 2020 в 8:58
Лайк. Однако, имхо, ОФЗ надёжнее банковского депозита.
Нравится
3
w
wallstrit
9 октября 2020 в 9:11
Обычно ты же можешь выйти в оферту и получишь свою доходность или нет?
Нравится
erre
9 октября 2020 в 9:14
@wallstrit если есть оферта, то да
Нравится
2
Oninenokyo
9 октября 2020 в 10:03
Ах вот оказывается в чем дело и причем тут ЦБ!! Спасибо за разъяснения!
Нравится
1
Kookoo
9 октября 2020 в 10:46
Спасибо большое! Всё больше аспектов становятся понятнее с вашей помощью 👍☺️ Для столь резкого изменения ключевой ставки должен быть и повод экстраординарный типа Крым наш? Или возможны подобные сюрпризы (с 4 до 7-8-10%, например) и в мирное время? И ещё вопрос: ставки в банках на депозиты насколько соотносятся обычно с ключевой ЦБ (+/- равны ей?) Благодарим сердечно за финансовое просвещение:)
Нравится
3
Авторы стратегий
Их сделки копируют тысячи инвесторов
MegaStrategy
+7,5%
31,2K подписчиков
Gegemon
+46,8%
2K подписчиков
Rudoy_Maksim
+45%
3,8K подписчиков
Positive Technologies: перспективы позитивны, но потенциал роста акций в ближайшее время ограничен
Обзор
|
16 апреля 2024 в 19:28
Positive Technologies: перспективы позитивны, но потенциал роста акций в ближайшее время ограничен
Читать полностью
erre
6,7K подписчиков10 подписок
Портфель
до 500 000 
Доходность
39,33%
Еще статьи от автора
3 ноября 2022
В комментариях было много вопросов - что за бизнес такой, приносит доход и не требует участия. Сразу скажу, что раскрывать название компании и продукта и финансовые показатели не буду, причин на то несколько, некоторые будут понятны дальше, некоторые не будут. Просто вот так. Как очень точно заметили в комментах к прошлым постам - звучит, кк подготовка к продаже какого-нибудь очередного курса)) Хочу заверить - не будет никаких курсов, вебинаров, консультаций и т.п. Собственно, я вообще не хотел касаться темы бизнеса, но, как оказалось, это едва ли не самый интересующий вопрос. Ок, попробую немножко рассказать в самых общих чертах. 👉 Что это за бизнес? Я продаю лицензии на моё авторское ПО (программное обеспечение). Когда-то, когда я был молодым и рвущимся в бой программистом, я начал писать одну программу. Изначально это было просто поле для тренировок в программировании. О продаже я не думал вообще - во-первых, я тогда ещё мало что умел, во-вторых, сфера, в которой это ПО могло пригодиться была почти неавтоматизированна и особо не было каких-то подвижек, в-третьих, даже идеи о том, каким бы могло быть это ПО, были совсем абстрактные (чтобы не сказать несостоятельные). 👉 Но в процессе случилось много неожиданного. Во-первых, мне понравилось. Это самое главное. Я ощущал себя чуть ли не гибридом Илона Маска и Ньютона, разрабатывая эту неведомую хрень)) Во-вторых, сфера начала автоматизироваться. В-третьих, в следствие "во-первых", я потратил на ПО миллионы миллиардов человеко(меня)-часов. Очень эффективных часов, потому что это была не работа над дядиной неинтересной задачей, выдернутой из цикла бытия чьего-то большого продукта. Это было Творение в полном смысле этого слова - из первых неловких команд создавался большой серьёзный продукт. С другой стороны это был симбиоз - я развивал продукт, а продукт развивал меня. Борьба с легаси, автоматизация деплоя, автоматизация автоматизации деплоя... 👉 И вот однажды жизнь свела меня с владельцем одной компании, которой... нужна была моя программа! Ни я, ни он ещё этого не знали, но когда он пожаловался на соответствующие дыры в бизнес-процессе - оказалось, что это же оно! Я вначале даже не поверил. Серьёзно? Вот это, которое я по фану на коленке рисовал, кому-то надо? Оказалось - да. С первого клиента я даже денег не взял - так велико было моё удивление. Комплекс самозванца бил в барабаны в голове. Казалось, что ну вот сейчас точно все рассмеются, мне покажут, где эта скрытая камера скрыта, скажут, когда и в какой передаче про себя-дурака смотреть - и разойдёмся по домам)) Но нет, проект шёл и шёл. Оказалось, что денег я не взял не зря - в процессе выявилось примерно триллиард замечаний, доработок и переработок. Но после завершения проекта оказалось, что я владелец ПО, которое нужно на рынке. Прежде, чем я успел на второй коленке сделать сайт на Вордпрессе, ПО продалось ещё в десяток компаний. ⏳ Много с тех пор утекло воды. Сайт уже переделали профессионалы, завелась компания с небольшим штатом - если можно назвать штатом связи и договоры с "вольными стрелками". Мой интерес и к продукту, и к программированию, начал падать. Но очень вовремя - ПО вышло в стабильный релиз и ночные посиделки с разноцветными буквами на чёрном фоне ему больше не нужны. Так получился пассивный доход. Один из. ❗️Ну и пост без морали - буквы на ветер) 1️⃣ Определитесь, что вам нравится. 2️⃣ Стремитесь сделать это своим хобби, а хобби - работой. 3️⃣ Придумывайте что-нибудь. Буквально. Без разницы что, просто, чтобы мозг работал. 4️⃣ Старайтесь делать так, чтобы приятной была не только цель, но и процесс. А ещё лучше, чтобы процесс был целью. Тогда любые бонусы по пути будут дополнительными приятными сюрпризами. 5️⃣ Если вам не нравится ваша работа - хватит это терпеть! Вместо жалоб и депрессий постоянно думайте, как бы это изменить. Поделитесь этой статьёй с кем-нибудь - вдруг она поможет.
14 октября 2022
У Тинькофф TCSG сегодня сбой. Поэтому новый пост читайте в Т. Рассказал о себе и о том как мечты могут сделать финансово независимым даже нищего. Давайте к нам, у нас весело! Прошлый пост набрал под сотню комментов и нешуточные баталии о смысле жизни))
11 октября 2022
Добавил пост сами знаете где с разбором капитала, на котором буду жить. Приходите. Без цензуры, воды и втюхивания курсов и прогнозов. Просто по душам 💰🔥