$QS Добрый всем день! Думаю уже смотрели? https://m.youtube.com/watch?v=MMOcmSOIj-s Чем мне ещё нравится Quantumscape, так это что они не забывают периодически делиться со своими инвесторами новой информацией. Так же хотел бы немного поразмышлять о будущем компании. В одном из прошлых постов я публиковал прогноз от самих QS, если не ошибаюсь, касательно будущей прибыли. Таки вот за 2028 компания планирует располагать прибылью порядка 600+ млн. долларов. Это с учётом поставки батарей для около 900тыс. авто. Найдём ли мы такой рынок сбыта? Один из ключевых инвесторов QS это $VOW3@DE . За первое полугодие 2021 Volkswagen продали 5 млн. авто (одних только Audi почти миллион). Учитывая что есть уже некоторая договоренность с другим неназванным авто производителем, стоит ли переживать что QS останется без покупателей? Конечно нет. Теперь давайте прикинем, 600 млн. долларов прибыли это для нас много или мало? При текущей капе в 14 млрд. мы бы имели p/e порядка 23, ну и по p/s порядка 2. Не плохо вобщем да? Для стабильной устойчивой компании. Но наша прогнозируемая прибыль растёт из года в год с сильным бустом (у нас ведь только начал работать QS2 на полную мощность в 70ГВт). С какой бы компанией можно сравнить? Я с вашего разрешения проведу аналогию с $ENPH которая работает тоже в технологическом секторе, занимается разработкой и производством энергетических систем и демонстрирует сильный рост выручки. Так вот у этой компании p/e порядка 200 на текущий момент. Если посчитать от прибыли в 600 млн., то получится капа на 120 млрд. Путём не хитрых вычислений получим примерно 300$ за акцию при таком раскладе. Не плохо? Очень даже. Но... Очень много НО которые могут сыграть в любую сторону. В качестве негатива может что-то пойти не так в разработке коммерческого продукта. Может появится сильный конкурент. Или же вообще улучшение современных литий-ионных батарей останется хорошей альтернативой новой разработке. Но могут быть и хорошие факторы. Есть шансы что мы выйдем первыми на рынок с данной технологией. Но даже если нет, у нас есть бенефициар который готов купить батареи не на один миллион авто (ведь планы по электрификации модельного ряда у авто гигантов очень масштабные). Инфляция целевая в 2% никуда не денется, а это порядка 14% к 2028 году. От графика запланированного компанией мы не отстаём, а скорее наоборот. Вобщем надежды на иксы есть. Вопрос в том, готовы ли мы ждать?) Всем удачи и профита! 🤘 Жду ваших мыслей обо всём этом. Кстати в 2023 Volkswagen планирует запустить завод в Швеции по производству батарей (сейчас закупается у крупнейшего китайского производителя). А в 2025 в Германии (это наш ожидаемый QS1).