Victoria_Business
Victoria_Business
5 марта 2024 в 7:07
📱 Яндекс — российская транснациональная компания, владеющая одноимённой системой поиска в Сети, интернет-порталами и службами в нескольких странах. Сектор: Коммуникации Отрасль: Интерактивные системы связи и услуги Цена: 2593,2₽ Тикер компании: $YNDX 💵 Финансовые показатели: Выручка: - 2019 — 175,4₽ млрд - 2020 — 218,3₽ млрд - 2021 — 356,2₽ млрд - 2022 — 521,7₽ млрд - 2023 — 800,1₽ млрд средние темпы роста выручки — 36% Чистая прибыль: - 2019 — 23,5₽ млрд - 2020 — 20,4₽ млрд - 2021 — 8₽ млрд - 2022 — 10,8₽ млрд - 2023 — 27,4₽ млрд средние темпы роста прибыли — 13,81% 🔎 Мультипликаторы: • EPS — 314,2% за 12 лет средний темп роста EPS — 12,57% • P/E — 48,5 хуже среднего по индустрии 31,73 • P/S — 1,66 лучше среднего по индустрии 3,59 • P/B — 10,6 лучше среднего по индустрии 22,95 • Долг/капитал — 0,47 лучше среднего по индустрии (-0,44) • ROE — 9,2% хуже среднего по индустрии 25,2% • Модель DCF — 6631,64₽ Опираясь на мультипликаторы и финансовые показатели, можно сказать, что компания недооценена. 🔗 Вывод Главный риск в акциях Яндекса — это редомициляция и обмен (будет ли предложена возможность обмена акций 1:1). Собрание акционеров Yandex N.V. для утверждения сделки по продаже российских активов назначено на 7 марта. Тут отмечу, что будьте готовы к повышенной волатильности в акциях в ближайшее время. Долгосрочно Яндекс все также очень интересен. Фундаментально компания отличная, продолжает расти огромными темпами в различных направлениях. К тому же стоит дешевле на 37%, чем в 2021, когда бизнес Яндекса был меньше минимум в два раза. Но среднесрочно все будет упираться в параметры обмена акций. P.S. К слову, ВТБ, являющийся миноритарным акционером Яндекса, продолжает владеть пакетом и ждет роста его стоимости — глава ВТБ Андрей Костин. Возможно, это намек, что интересы миноритарных акционеров не будут ущемлены после окончания всех процедур. Риски • Реструктуризация компании • Замедление темпов роста Справедливая цена акции: — 4438₽ В следующей части разберем динамику в основных направлениях бизнеса Яндекса. После 50👍 выходит пост. Не является ИИР
3 669,2 
+16,43%
2
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
16 апреля 2024
Positive Technologies: перспективы позитивны, но потенциал роста акций в ближайшее время ограничен
15 апреля 2024
Чем запомнилась прошлая неделя: рост цен на металлы и дефолт по облигациям Киви
Ваш комментарий...
Пульс учит
Обучающие материалы об инвестициях от опытных пользователей
Bender_investor
+16,6%
3,8K подписчиков
Trejder_maminoj_podrugi
+65,9%
4K подписчиков
lily_nd
+20,3%
1,7K подписчиков
Positive Technologies: перспективы позитивны, но потенциал роста акций в ближайшее время ограничен
Обзор
|
16 апреля 2024 в 19:28
Positive Technologies: перспективы позитивны, но потенциал роста акций в ближайшее время ограничен
Читать полностью
Victoria_Business
1,9K подписчиков0 подписок
Портфель
до 10 000 
Доходность
0%
Еще статьи от автора
21 апреля 2024
Что ждем на следующей неделе? 22.04 — Русагро опубликует операционные результаты за I квартал 2024 г. 24.04 — РусГидро опубликует операционные результаты за I квартал 2024 г. 25.04 — ГОСА Novabev Group. В повестке вопрос утверждения дивидендов 25.04 — ГОСА БСП. В повестке вопрос утверждения дивидендов 25.04 — ГОСА Московской биржи. В повестке вопрос утверждения дивидендов 25.04 — ГОСА Приморье. В повестке вопрос утверждения дивидендов 26.04 — ГК "Мать и дитя" опубликует операционные результаты за I квартал 2024 г. 26.04 — Заседание Совета директоров Банка России по ключевой ставке 27.04 — ГОСА ЛУКОЙЛа. В повестке вопрос утверждения дивидендов 27.04 — ГОСА ЛЭСК. В повестке вопрос утверждения дивидендов 27.04 — РусГидро опубликует финансовые результаты по РСБУ за I квартал 2024 г. 27.04 — Юнипро опубликует финансовые результаты по РСБУ за I квартал 2024 г. Интересен отчет Юнипро и заседание ЦБ по ставке. Вы что ждете? #Полезное AGRO HYDR UPRO
21 апреля 2024
📈 Чего ждать на следующей неделе? 22 апреля 👉 Норникель объявит предварительные операционные результаты по итогам 1 кв 2024 г. 👉 СД Сургутнефтегаза. Возможно скажут про дивиденды. 23 апреля 👉 Северсталь объявит финансовые и операционные результаты за I квартал 2024 года (возможно будет и рекомендация дивидендов за 1КВ 2024). 👉 СД Татнефти обсудит дивиденды за 4 квартал 2023 года. 24 апреля 👉 РусГидро объявит операционные результаты за 1кв 2024 года. 25 апреля 👉 X5 Group объявит финансовые результаты по МСФО за 1кв 2024 года. 👉 ЕвроТранс объявит финансовые результаты по МСФО за 2023 год 👉 Henderson объявит операционные результаты за март 2024 года 👉 Самолет объявит финансовые результаты по МСФО за 2023 год. 👉 Последний день приема заявок на IPO МТС Банка. 26 апреля 👉 Заседание Совета директоров Банка России по ключевой ставке. 👉 Мать и Дитя объявит операционные результаты за 1кв 2024 года. 👉 Яндекс объявит финансовые результаты за 1кв 2024 года. 👉 ЦИАН объявит финансовые результаты по МСФО за 2023 год. 👉 Сбер объявит финансовые результаты по МСФО за 1кв 2024. 👉 Начало торгов МТС Банка на Мосбирже. CIAN MDMG TATN SNGSP
21 апреля 2024
#Сбербанк - что да как? Первую цель на этот год уверенно взяли (300). Впереди ещё один таргет - 330. Что по технике? Уже несколько недель видим унылый боковик - диапазон движения не больше 1%. Кто меня читает не первый день, знает, что я люблю такие истории - классическое накопление. Которое очень часто заканчивается импульсным ростом. Какие драйверы роста? В предстоящую пятницу компания опубликует отчёт по МСФО за 1 квартал. Лицом в грязь банк точно не ударит - отчётность по РСБУ показала рост чистой прибыли (364 млрд против 350.2 млрд годом ранее). То есть банк стабильно улучшает свои финансовые показатели. А ведь ещё есть ждуны обвала котировок до 150 и ниже 🙃 В общем, настрой позитивный. Каких-то иксов здесь ждать уже не приходится - скорее уверенная консервативная история со стабильными дивами. SBER