Народная примета Пока медицина держится в зелёной зоне - на рынке ничего катастрофичного не произойдет. Потому что в здоровом теле, как известно - здоровый дух Кроме шуток, когда биржа усиленно краснеет, балансируя на грани обрыва, грозясь свалиться в штопор или какую другую фигуру высшего пилотажа, я проверяю серьезность ее намерений через динамику сверх подвижных, лёгко фрифлотных и далеко эшелонных бумаг Если из подобных активов народ не только ошпарено не выпрыгивает, но и находит логическое обоснование в данный момент жизни торгов менять свой относительно надёжный рубль на будущие, пусть и безусловно прекрасные, но всё-таки - перспективы, полагаю, подобный дух авантюризма никак не свидетельствует о нужном градусе накала страстей, чтобы погрузить игроков в панику распродаж. По крайней мере - пока Топ-5 бумаг Индекса МосБиржи онлайн BSPB +3.22% GLTR +0.94% MTLRP +0.87% HYDR +0.82% PIKK +0.69%

Комбинированный стоп Ставить в спекуляциях ограничение убытка или не ставить - личное дело каждого, но, когда рынок идёт против твоей позиции, причём достаточно агрессивно, абсолютно не очевидно, что это - всего-лишь техническая коррекция, слом локального тренда, или вовсе глобальная смена настроений Закрыться? А вдруг - отскок, выкуп и дальше вверх? Обидно будет. Оставить? А бумага ещё на 5% вниз как уйдёт - такое уже так просто и не закроешь, будешь сидеть, якобы инвестор. Тоже приятного мало, когда можно было выйти с минимальными потерями. Как быть? Допустим, у меня открыта позиция по Лукойлу LKOH . Последний локальный минимум бумаги 7865. Логично поставить стоп под него. Но так сделает - большинство, и, как бывает на нашей бирже довольно часто, цена, действительно, может нырнуть под этот уровень, снять всем дружно там стопы, и рвануть выше. Сценарий - не очень. Но и не ставить стоп - значит взять на себя дополнительный риск, ведь есть вероятность того, что снижение может усилиться. А на столь долго растущем рынке и вовсе, превратиться в обвал и уйти в долгий боковик, который пересиживать будет излишне нудным для спекулянта процессом В таком случае я формирую еще один сигнал к закрытию. Добавляю в мониторинг Индекс IMOEXF . Последний локальный минимум по нему - 3436. Если и цена Лукойла уйдёт ниже 7865, и цена Индекса закроет сессию ниже минимума в 3436 - позицию по бумаге буду ликвидировать. Логическое обоснование - локальная смена тренда с обновлением минимумов и по бумаге, и по всему рынку - более убедительный фактор, чем какой-то из одиночных сигналов Если же за указанные минимумы уйдёт только один из комбинированных инструментов - в торгуемой бумаге могу закрыть часть позиции, но тут уже необходимо смотреть индивидуально и по ситуации 🔼Больше заметок - на Канале

🙈🙉🙊ROE ROA ROI - мультипликаторы рентабельности. В чем их польза и что с ними делать? 💥ROE – финансовый показатель эффективности деятельности компании. Расшифровывается как Return on Equity или коэффициент рентабельности собственного капитала. Показывает, сколько рублей чистой прибыли приносит каждый вложенный в бизнес рубль из собственного капитала компании 💸Инвестор может получить прибыль, которую приносит собственный капитал двумя способами: ➡В виде дивидендов. Некоторые компании направляют на выплаты до 50% чистой прибыли, другие – до 100% ➡В виде роста котировок акций. Это произойдет, если предприятие решит не направлять чистую прибыль на выплату дивидендов, а вложить деньги в развитие (модернизацию оборудования, новые инвестиционные проекты и пр.). При эффективном управлении в перспективе это приведет к росту стоимости компании По нашим компаниям из индекса ММВБ с капитализацией от 100 млрд ₽ топ по ROE - 🥇Позитив POSI 73.5% 💥ROA - Return on Assets - коэффициент рентабельности активов, показывающий процентное соотношение чистой прибыли компании ко всем ее активам. Говорит о результативности использования предприятием своего имущества, включая кредитные средства Сравнение показателей ROA и ROE по компании дает возможность оценить эффективность использования дополнительных финансовых ресурсов – как заемные средства влияют на размер прибылей, и показывает зависимость одного коэффициента от другого: ➡чем больше кредитных средств в активах компании, тем больше будет разница между показателями ROA и ROE; ➡при увеличении кредитных средств, ROA показывает уменьшение Значения ROA и ROE будут корректными только для одноотраслевых компаний, т.к. стоимость активов и размер привлекаемых заемных средств, в разных секторах экономики, значительно отличается По нашим компаниям с капитализацией от 500 млрд₽, из индекса ММВБ топ по ROA - 🥇 ФосАгро PHOR 23,2% 💥ROI - Return on Investment - это коэффициент, показывающий прибыльность или убыточность той или иной инвестиции, иными словами, коэффициент окупаемости инвестиций Следует учитывать, что ROI отражает лишь прошлые действия компании с инвестициями и не предсказывает будущее — будущая доходность может быть с равной вероятностью выше, такой же или ниже посчитанной на истории Сравнивать ROI следует с предыдущими показателями компании на дистанции, так же между компаниями из одной отрасли и с средним значением по сектору По нашим крупным компаниям топ по ROI - 🥇НЛМК NLMK 61,15% *В РФ всего 5 компаний с капитализацией от 100 млрд₽ плюс и рентабельностью всех трёх показателей выше 20%. Помимо упомянутого ФосАгро, это ФиксПрайс FIXP , ДВМП FESH , Глобалтранс GLTR и КуйбАзот *по данным скринера БКС Подведем итог 🔸Мультипликаторы рентабельности показывают нам, на сколько эффективно компании работают с деньгами 🔸По этим мультипликаторам правильнее будет сравнивать компании из одной отрасли, как друг с другом, так и с средним значением по экономическому сектору. Не лишним будет посмотреть динамику показателей компании на дистанции 5 лет 🔸Учитываем тот факт, что компании, которые только развивают или даже разрабатывают свой продукт, вряд ли будут иметь положительную или высокую рентабельность. Это, в первую очередь, касается биотехнологического, медицинского и IT секторов 🔸Помним, что процентная ставка в РФ 16% и, по всей видимости, останется двузначной до конца года, и если компании рентабельны на уровне или ниже депозитов, то возникает вопрос 🔼Oбучающие материалы и разборы компаний - заходи в профиль и подписывайся. Ссылки на источники с помощью для инвестора - на Канале