В этом году стоит ждать оттока частных инвесторов?

Ставка на технологии и криптовалюты приносила отличную доходность в период, когда ФРС и другие ведущие центробанки накачивали рынки ликвидностью, держа процентные ставки на околонулевом уровне. Но с разгоном инфляции и началом геополитического кризиса ситуация кардинально изменилась. Больше всего страдают частные инвесторы, которые пришли на рынок за последние два года.  

  • По данным Vanda Research, девять из десяти самых крупных вложений в акции в средневзвешенном портфеле розничных инвесторов — это инвестиции в американские IT-компании. На них приходится более 50% всего портфеля. С пика в декабре эти акции потеряли в стоимости уже 30%.


Данные по криптоактивам также впечатляют.

  • По результатам исследования крупного брокера Charles Schwab, 57% новоиспеченных инвесторов в Великобритании владеют криптоактивами. А опрос, проведенный Morgan Stanley, показал, что 31% частных инвесторов в ЕС вкладывает в криптовалюту. При том что биткоин и весь крипторынок обвалились на 60% с максимумов ноября.



«В краткосрочной перспективе убытки частных инвесторов наверняка увеличатся. Для некоторых дальнейшее падение рынка может стать слишком болезненным, и они уйдут с рынка. У каждого есть предел», — говорит Эбен Берр, президент управляющей компании Toews Asset Management. 


Правда ли уйдут?

Львиная доля криптоактивов принадлежит институциональным инвесторам, но объем вложений со стороны розничных инвесторов по-прежнему на пике и продолжает расти.

  • Например, частные инвесторы ЕС держат 16% средств в криптовалюте — это больше, чем в недвижимости, сдаваемой в аренду (14%), облигациях (10%) и сырьевых товарах (8%), сообщает Morgan Stanley. 



  • Международная брокерская площадка eToro тоже провела опрос в прошлом месяце и выяснила, что каждый третий розничный инвестор планирует вкладывать в криптовалюту в течение следующих 12 месяцев. Для сравнения: в октябре таких желающих было 18%. Заинтересованность в цифровых активах проявляют даже возрастные клиенты поколения беби-бумеров (55 лет и старше). Из них 11% собираются вкладывать в криптовалюты в течение года. 


В целом такая популярность понятна. Стремительный рост последних двух лет плюс масштабный маркетинг. Многие голливудские селебрити стали амбассадорами криптопроектов, а некоторые из них — и их инвесторами. 

При этом риски кибератак и мошеннических проектов и операций никуда не делись. А нынешние потрясения на крипторынке лишь обостряют эти проблемы.

  • Аналитическая блокчейн-компания Glassnode заявила, что биткоин ниже $33 600 ставит под угрозу вложения 40% его владельцев. Ведущий криптостратег в Morgan Stanley Шина Шах отмечает, что все инвесторы, которые купили биткоин за последний год, находятся в минусе, когда он торгуется ниже $28 тысяч (на прошлой неделе он опускался ниже $26 тысяч).
     

Еще один удручающий факт — рост долгов и сокращение сбережений частных инвесторов. Так, в США в первом квартале объем долговых обязательств домохозяйств подскочил на $266 млрд, до $15,84 трлн. Это на $1,7 трлн больше, чем в 2019 году (до пандемии). При этом уровень сбережений физических лиц, накопленных в том числе в период карантина благодаря госвыплатам, сократился до 6,2% — это минимум с 2013 года. Поэтому американцы, которые массово приходили на рынки акций и криптовалют последние два года, могут не справиться с ростом убытков. 



«Все говорят, что они долгосрочные инвесторы. Но это до тех пор, пока они не увидят краткосрочных убытков», — говорит Энтони Скарамуччи, основатель и управляющий партнер SkyBridge Capital, а также бывший директор по коммуникациям Белого дома (продержался на посту десять дней в период президентства Трампа).

Ценные бумаги и другие финансовые инструменты, упомянутые в данном обзоре, приведены исключительно в информационных целях; обзор не является инвестиционной идеей, советом, рекомендацией, предложением купить или продать ценные бумаги и другие финансовые инструменты.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
119
Нравится
Ваш комментарий...
36 комментариев
16 мая 2022 в 16:17
А куда им ещё деньги нести? 🤷‍♂️
16 мая 2022 в 16:22
очевидно
2
16 мая 2022 в 16:25
Жесть. 16% в крипте. Скоро крипту будут сливать все кто можно, чтобы по ипотеке/кредитам расплатиться. Банковский сектор и ипотечные облиги под ударом.
5
Начни инвестировать сегодня
Обменивай валюту по выгодному курсу и торгуй акциями известных компаний
Открыть счет
16 мая 2022 в 16:30
@Zacateca хорошо бы, наконец куплю себе 4к и видяшечку под стать. ☺️
16 мая 2022 в 16:34
🤔
16 мая 2022 в 16:35
Очевидно,90% новеньких сейчас вообще в шоке от происходящего,уносят ноги отсюда 😂
7
16 мая 2022 в 16:46
Естественно, свалят
16 мая 2022 в 16:59
С такими комиссиями будут думать
10
16 мая 2022 в 17:09
Прикупил бы догекоин на сто баксов и забыл лет на пять. Жду пока Тинькофф даст доступ. Бинанс кидает, нужен доступ из России
4
16 мая 2022 в 17:17
🐱
16 мая 2022 в 17:35
Конечно, если вы так и продолжите удерживать Наши деньги в золоте и говорить что ЦБ не дало добро, наглая ложь
2
16 мая 2022 в 17:59
Сыкуны свалят, стальные яйца останутся. Что победит? Жадность или трусость? Давайте спросим у аналитиков? .... Аналитикам вообще похер... Инвестиции, казино все равно...
7
16 мая 2022 в 18:08
Все будет хорошо , только не нервничать главное 🙄
1
16 мая 2022 в 18:24
Без Тинькова банк скурвится
9
16 мая 2022 в 18:31
Завтра работаешь а после завтра новую ищешь.
16 мая 2022 в 18:34
Уже ушли, придут, когда с телика лапша попрет 🍜😂
2
16 мая 2022 в 19:23
Для себя решил в этом году вложиться в посевную, купил землю, посевной материал и технику. По осени ожидается окупить вложения.
9
16 мая 2022 в 19:41
Разочарование!
16 мая 2022 в 20:42
Да, вам стоит ждать оттока. Вы бы ещё больше комиссию на покупку валюты ввели.
7
16 мая 2022 в 21:13
Чекисты что не отожмут всё в гавно превращается.
6
16 мая 2022 в 21:50
Очевидно
16 мая 2022 в 23:12
От вас стоит 💯 %! ☝️ 🤨
1
17 мая 2022 в 0:12
Не те идеи подаёте некоторым )
2
17 мая 2022 в 0:31
Опять страшилки, ситуация смешанная, для каждой отрасли своя ;-)
1
17 мая 2022 в 5:48
Отток у вас уже начался из-за того что вы комиссии подняли на валюту и фьючерсы
1
17 мая 2022 в 5:51
Спустите комиссии на срочный рынок и валюту. Такие комиссии это предательство с вашей стороны . Мы вас поддерживаем и любим . Одумайтесь пожалуйста
4
17 мая 2022 в 7:25
@artempushkin замысел прекрасный, конечно, но все будет зависеть от урожая. И, если Вы до этих пор не имели дела с землей, то бог Вам в помощь! я на дачном участке давно только цветочки сажаю :) воруют сЪуки даже их...
17 мая 2022 в 7:26
@Noble_Irishmen а без валюты слабО? :)
17 мая 2022 в 7:44
@loragaga а зОчем?
17 мая 2022 в 7:48
Инвесторы свалят потому, что их кинули с заморозкой и до сих пор морозят. Хрен знает что с деньгами, которые после супер реклам люди стали вкладывать, а теперь каждый день читают пульс, а там только отписки....
4