Трубная металлургическая компания (ТМК) проведет SPO, то есть вторичное публичное предложение акций.

Чем занимается?

ТМК входит в топ-3 мировых производителей бесшовных труб. В основном компания работает с нефтегазовым сектором, который приносит ей около 80% выручки. Ее трубы используют при бурении, добыче и транспортировке энергоресурсов. Именно поэтому она делает акцент на производстве бесшовных труб, которые характеризуются большей прочностью по сравнению со сварными трубами. Доля бесшовных труб в объемах продаж компании превышает 80%.

Компания характеризуется вертикальной интеграцией и контролируют существенную часть всей цепочки создания стоимости, закупая сырье у сторонних поставщиков и направляя его на свои предприятия, где выплавляется сталь и производятся заготовки. На финальном этапе заготовки прошивают, калибруют, термически обрабатывают, подгоняют под стандарты качества и на выходе получаются трубы.

Помимо труб и трубных решений, ТМК предоставляет своим клиентам услуги ремонта, инженерного сопровождения и другие сопутствующие услуги. У компании более 50 заводов и сервисных предприятий в разных регионах России.

В 2021 году ТМК приобрела Челябинский трубопрокатный завод (ЧТПЗ), что позволило ей укрепить лидерские позиции на рынке и улучшить финансовые показатели. Так, по итогам первого полугодия 2023-го компания добилась рекордной для себя рентабельности по EBITDA — 28%.

Подробнее об SPO

Сделка будет реализована в два этапа.

• Сначала мажоритарный акционер — ТМК СТИЛ ХОЛДИНГ, которому принадлежит 90,6% акций ТМК — продаст на рынке пакет до 15 млн акций (до 1,5% от общего количества акций ТМК). Ценовой диапазон предложения составит от 205 до 235 рублей за одну акцию. Ожидается, что итоговая цена предложения не превысит цену закрытия последнего торгового дня периода сбора заявок, но будет установлена в границах ценового диапазона.
• Затем ТМК проведет дополнительную эмиссию акций, большую часть которых выкупит мажоритарный акционер, используя средства, полученные от продажи своего предыдущего пакета акций.

По итогам обоих этапов сделки компания привлечет средства, которые планирует направить на снижение долговой нагрузки и иные общекорпоративные цели. В ТМК также рассчитывают, что SPO приведет к притоку новых инвесторов и росту ликвидности акций за счет увеличения количества бумаг в свободном обращении (free-float). Кроме того, с увеличением free-float возрастет вероятность включения акций ТМК в ряд индексов Мосбиржи в среднесрочной перспективе.

Добавим, что инвесторы, которые будут участвовать в SPO, получат право купить одну дополнительную акцию по цене SPO на каждую акцию, купленную в рамках SPO, через 6 месяцев после завершения SPO.

Участвовать в SPO