Дневник мамкиного инвестора. Страница 34. Психонвестиции. Держать or not держать. Ч.1. Продолжаем линейку психологических статей. В комментах к предыдущей странице разгорелся нешуточный скандал. Кто-то утверждает, что резать лосей негуманно, а кто-то за то, чтобы их безбожно кромсать. Начнём с размера сохатого. • Лось-детёныш – маленький такой минусёнок, который бегает себе по лужайке портфеля туда-сюда и особо не напрягает. Ты его видишь, забавляешься его движениями, но сильного значения не придаёшь. Он такой безобидный, что резать его не поднимается рука. • Среднелось. Это уже взрослая особь минуса. Ходит с важным видом по поляне и напрягает им же. Хрен его знает, что у него на уме и куда он дёрнется. То ли побежит втаптывать тебя в грязь, то ли повиляет хвостиком и свалит за горизонт. • Лосяра – мощный такой минусище, под шагами которого сотрясается весь портфель. Лицезрение такого самца в ареале портфеля вызывает панику и безрассудность. В какой-то момент приходит отчаяние, льются слёзы, а в руке появляется нож, то ли для беспощадной самообороны, то ли для харакири. Но теперь возникает вопрос: маленький, большой - это сколько? Полагаю, что тут каждый решает относительно стратегии, степени риска депозитом и психологической устойчивости. Кому-то -2% покажется большим, но для кого-то -30% будет вполне нормально. При краткосрочной стратегии (например, скальпинг) -2% уже будет существенным. Но, когда мы рассматриваем инвестиции на года, то 30% минуса – всего лишь коррекция. К примеру, при свинг-трейдинге какой минус будет оптимальным? 5%? 10? Рассмотрим с точки зрения риска депозитом. Его размер на самом деле абсолютно не важен (ведь всё дело в соотношении и пропорциях), но, если мы берём одинаковое количество конкретной бумаги при различном депозите, то процентный риск будет варьироваться. Возьмём для примера тикер $TCSG. Для портфеля в 10к мы сможем взять только 3 акции по 2585₽ на сумму 7755₽. Это 77,5% от депо. Перед нами рисковый трейдер. Второй же, с депозитом в 100к, мог бы взять 38 акций на 98,2% своего счёта, но он немного подсыкивает, а потому берёт точно так же - 3 акции, однако его риск будет составлять всего лишь 7,7% от всего портфеля. На самом деле второй чел просто более умный и знает о диверсификации. Теперь переходим к парнокопытным. Тинькофф падает на 10% (гепатытичиски, разумеица). Т.е. сумма вложений сократилась до 6979,5₽. Считаем потери первого безумца. • Они составляют: (10 000-(6 979,5+2 245))/10 000*100=7,76% • Потери ссыкуна: (100 000-(6 979,5+92 245))/100 000*100=0,77% Для тех, кому проще буквами: сначала считаем фактический оставшийся депозит, т.е. складываем текущую сумму в акциях и остаток средств после покупки; затем вычитаем его из начального капитала, дабы узнать, сколько прос… потеряли. И, наконец, по стандартной формуле А/В*100 вычисляем сколько же в процентах составил убыток. На кой чОрт я тут расписал это всё? Хрен знает. Может быть для того, чтобы показать, что при равных вложениях, но различающихся депозитах, каждый рискует по-разному. Соответственно, наш трусишка, который не хочет резать лося, особо и не теряет. Даже до 1% не дотянул. А второй боец лишился чуть ли не десятой части капитала! И риски (не конфеты) двух товарищей различаются в 10 раз. Так почему бы первому не зарезать лося ещё на втором проценте падения, чтобы, после его завершения, подобрать бумагу заново и заработать 9% профита, пока второй в это же время сидит и ждёт, когда акции вырастут обратно. При этом, второму как раз-таки можно и не напрягаться, даже если акции упадут ещё на 15%, т.к. от капитала это всего лишь 2%. Однако, существует такой фактор, как #психология. Два разных человека, при одинаковой стратегии, по-разному отнесутся к -30% от 1М ₽. Один спокойно переживёт просадку, попивая кофеёк, второй же начнёт рвать на себе волосы, в итоге порезав на дне... P.S. Эт шо палучаица? Моя #азбука_инвестора пополнилась новой главой? Вы говорите, #прояви_себя_в_пульсе, а я тут #учу_в_пульсе, палучаица.