Panic_switch
Panic_switch
26 декабря 2021 в 14:27
Про долговременные инвестиции и ETF. Несколько раз слышал, что 90% профессиональных трейдеров получают доходность не выше индекса S&P 500. И на этот случай придуманы специальные фонды ETF, портфель которых каким-то образом соответствует этому индексу. Тема пенсионных накоплений модная в Пульсе, поэтому я решил сравнить доходность S&P500 и 5 компаний, которые предоставляют в аренду облачные серверы: Amazon, Apple, Google, Microsoft и Oracle. Возможно, ещё Facebook, но идея Metaverse, которую усиленно развивает Марк Цукерберг, кажется мне тупиковой и напрасной тратой денег. Будущее, конечно, покажет, но пока я бы на него не поставил. Табличка показывает сколько стоил бы портфель, если положить в него по 1 акции каждой из перечисленных компаний 10 лет назад и ничего не делать. Контрольная дата: 1-2 января, для 2022 года - сегодня. Цена взята открытия. Получается доходность в 3,31 раза больше, чем у ETF SPDR S&P 500, доходность которого очень близка к оригинальному индексу. Комиссия у них скромная, поэтому её можно не учитывать. Это логично, потому что 5 лучших компаний в любом случае доходнее, чем 500. Причём, за этот период Google провёл одно дробление акций, а Apple - два. Со временем, раз в год, можно менять компанию в портфеле, если она отстаёт от того же S&P 500, например. К примеру, Oracle заменить на Tesla. Или просто добавить Tesla. Для сравнения взял ещё Яндекс (NASDAQ) и Газпром (депозитарные расписки на Лондонской бирже GAZPq, чтобы всё было в единой валюте). Интересно, что Яндекс в 2019 и 2020 годах даже обогнал Oracle и S&P 500. Газпром, конечно, смотрится грустно и в качестве пенсионного вклада не годится. Единственное достоинство, которое я вижу у ETF - мелкие лоты. Пожалуй, всё. Если денег достаточно, для стабильной, базовой, части портфеля я бы купил акции перечисленных компаний. С ETF связываться не хочу.
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
28 марта 2024
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
27 марта 2024
Облигации Хоум Банка: как заработать на его возможном поглощении
3 комментария
Ваш комментарий...
lunnemone
26 декабря 2021 в 19:29
Вы допустили ошибку выжившего. Вы взяли самые лучшие компании, которые смогли обогнать индекс, не учитывая другие не менее известные компании, которые не смогли обогнать индекс. Простыми словами - 10 лет назад никто не знал какие компании обгонят индекс, и вкладывать 10 лет назад в эпл или оракл было безумием, вас бы высмеяли, ибо зачем вкладываться в такие непопулярные, маленькие компании, когда есть гигант IBM? Вы уверены что через 10 лет ваши топ 5 компаний все еще будут топ компаниями? Или они повторят судьбу IBM? Вывод: вы не сможете угадать какие компании обгонят индекс в следующие 10 лет. Если бы все знали что следующие 10 лет топовыми будут эпл, Амазон и оракл, все бы только в них и сидели, но рынок увы не так работает. Поэтому 90% активных управляющих не обгоняют индексы. Потому что они подвержены эффекту денинга крюгера, и думают что достаточно купить топ 5 компаний на сегодняшний день
Нравится
1
Panic_switch
26 декабря 2021 в 19:51
@lunnemone Логично. Согласен. Возможно, будущий производитель квантовых компьютеров всех уделает и Amazon со своими серверами разорится, заодно со всеми направлениями, в которые вложился. Oracle, кстати, был очень силён 10 лет назад. Это сейчас он сдулся, но всё равно ещё крепок. Про IBM верно, они падают, но и 10 лет назад они уже уступили лидерство Dell, Compaq, HP и китайцам. Которые сейчас тоже не в шоколаде, кстати. Насчёт вложить на 10 лет и забыть, я соглашусь, это опрометчиво. Получается, нужно мониторить состояние нескольких компаний и из них выбирать лучшие, которые и включать в портфель. Это работа, которую не очень просто делать в одиночку. Можно, конечно, воспользоваться скринером Tinkoff :). Но акции надо покупать и продавать, искать момент входа и выхода и всё такое. Вот и получается портфельное управление. В общем, я согласный. Осталось понять, как мне оставить в портфеле, условно, 10 лучших компаний и не включать в него балласт? Лучшее решение сейчас индекс NASDAQ, получается? Или всё-таки вручную?
Нравится
Panic_switch
26 декабря 2021 в 19:54
Как раз Oracle на этой неделе упал на 13,08% :)
Нравится
Мемологи
Пульсяне с самыми смешными и оригинальными мемами
mrs.Gladysheva
+121,1%
18,2K подписчиков
roflwolfstreet
+40,7%
13,3K подписчиков
investmemes
+24,2%
5,9K подписчиков
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
Обзор
|
Вчера в 15:56
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
Читать полностью
Panic_switch
83 подписчика85 подписок
Портфель
до 50 000 
Доходность
+35,66%
Еще статьи от автора
3 марта 2022
Я только что осознал, что SIE@DE у меня в портфеле - это депозитарная расписка. Надо было продать сразу после дивидендов. Вот я лошара!
24 февраля 2022
Позеленел мой портфель. Я, конечно, был уверен, что российские акции - это пшик в итоге. Но надеялся, что они развалятся естественным образом, а не такой ценой
22 февраля 2022
ROSN Жду по 450 до введения санкций против Сечина :)