Девальвация и импортозамещение. Давненько я не поднимался с земли в небеса. Пишу как здесь ухватить подешевле, тут скроить, там заработать. А душа хочет пословоблудить о вечном. Не секрет, что в России все кроме наверное детей делается из рук вон плохо. И дороги у нас сплошные ямы, автомобили родом из каменного века, электроники нет от слова совсем, а то что и есть хорошего или сделано из импортного сырья или на импортном оборудовании, да и скорее всего все идеи также содраны с загнивающей Запада. И несмотря на то, что порой появляются золотые головы, которые двигают страну из мракобесия в светлые дали (Ломоносов, Менделеев, Курчатов, Калашников, Королёв и многие другие) в основном у руля эффективные менеджеры, уголовники и папины дочки, а часто все вместе. Ну и как в таких условиях сделать продукцию никчемных отечественых производителей интересной. Правильный ответ - цена. Если предположим АвтоВАЗ возобновит производство классических жигулей по цене полмиллиона, то этим жигулям простят все, а наглые китайцы быстро вылетят на мороз. Но для эффективного менеджера это напряг. Зачем вообще, что то организовывать, давайте просто сделаем так, чтобы импорт был недоступен для местных жителей. И хош не хошь им придется импортозаместиться на то что есть. И тут два пути. Повысить налоги на импорт, чем например наше правительство и занимается увеличивая в космос утильсбор дабы поддержать ВАЗ. Но есть и второй путь. Ведь однажды уже ВАз был в состоянии клинической смерти.. И что же его спасло? Дефолт 1998 года. Курс упал в четыре раза и импорт стал недоступен от слова совсем. Догадываетесь к чему я клоню? На мой взгляд рубль обречен на бесконечную девальвацию пока у руля эффективные менеджеры и иного работающего способа импортозамещать по сути нет. Ну а пока важные русские пиджаки просиживают задницы в тёплых креслах гиганта отечественного автомобилестроения, скромный шведский парень Бу Андерсен, поднявший с колен Газ, а потом и ВАЗ после выкидывания на мороз русскими пиджаками унизил своего бывшего работодателя умудрившись раскочегарить УзДэу так, что АвтоВАЗ теперь номер 2 по производству авто на постсоветском пространстве. Какие люди, такие и дела.

Вотонокак. На агрессивном облигационном портфеле я тащусь в заднице турнира, а в портфеле ленивого тунеядца все в шоколаде. Не важно как играть, главное как считать.

Флоатеры по интересной цене. Интересно или нет? Хороший вопрос. По хорошей цене все интересно. Подкачу Вам несколько флоатеров по вкусной цене с неплохой доходностью. Сегежа 003Р-03R $RU000A107BP5 Купон: RUONIA + 3,8% Квартальная выплата Нужен квал. Несмотря нам ВВВ компания явно не в лучшей форме, поэтому и цена за это счастье 995. Очень даже неплохо относительно бумаг со схожей доходностью. РЕСО-Лизинг 02П-05 $RU000A1075J3 Купон: RUONIA + 2,25% Квартальная выплата. Нужен квал. Цена чуть ниже номинала. На мой взгляд достойное предложение. РЕСО-Лизинг БО-06 $RU000A1049Y7 Купон: RUONIA + 2,2% Выплата полугодовая, что может быть как и хорошо, так и не очень. Скорее всего же не очень. Ценник также чуть ниже номинала. Могло быть и лучше, но в целом тоже подходит. Флоатеров нынче как грязи, но по вкусной цене их таки мало. Ну что? Берем?

$RU000A107TT9 Цена снизилась, снова становиться интересно. Добираем.

Защитный вариант. Флоатеры это классно, но порядком уже надоели. Сегодня расскажу совсем про другое. Валютный риск. Дело в том, что насколько верно, что рынок акций в долго срок растет, так также незыблимо то, что в долго срок рубль слабеет и это падение носит перманентный характер - даже если набрать на хаях через 2-3 года все равно будет дороже. Ну и многие наверно слышали всякие травматические сценарии - рубль к доллару 100 или 110 к концу года. Я не знаю сбудется или нет, но диверсифицирую и в эту сторону. Ввиду того, что доллар и евро непонятно что могут принести нам завтра выбор логично пал на Юань. Но чтобы совсем уж было интересно я не просто на купаются валюту, а подгребаю облигации в юанях с доходностью от 6 до 10%. При росте Юаня соразмерно доллару при уровне 100 это должно дать доходность 16-20% в рублях и хотя бы частично компенсировать потери от девальвации. Какие собственно трудности на это пути: 1. Высокие комиссии на покупку и продажу валюты. Честно говоря кусаются. 2. Желательно покупать валюту на дне, что замедляет процесс покупки собственно облигаций в юанях. 3. Сами облигации не шибко ликвидные и объёмов гигантских нет. Все это выливается в то, что формирование портфеля, занимает не одну неделю. Так например я начал в середине марта и до сих пор ещё подбираю. Что же набрал. Ну нельзя сказать, что выбор широк, но все же он есть. Металлинвест. $RU000A1071S3 доходность около 6%. Полюс. $RU000A1054W1 также около 6. Русал $RU000A107RH8 - 7,5%. Сегежа $RU000A105EW9 - почти 17%!! Славянск ЭКО $RU000A1080Z9 около 11% Также я планирую взять на размещении ЕвроСибЭнерго доходность около 8,5. А Вы покупаете облигации в юанях? Какие?

Купоны и дивиденды это не доход - это пополнения. Пришло время приоткрыть чуть-чуть завесу того, как работая вполне себе в плюс можно в турнире скатиться в унылое дно. И любимый брокер скажет тебе - все в порядке мы так считаем) Я давно уже испускаю лучи ненависти по поводу того, как любимый брокер считает доходности и ничего не делает, когда ему резонно это ставят на вид. Когда правда совсем начинает резать брокеру глазки он удаляет посты. Поэтому аки ВоланДэМорта приходится не называть его по имени ибо он почитывает посты, но явно не сам, а через ИИ, поэтому его не сложно обмануть. Как и говорил, я заявил счёт с облигациями на турнир. Понятно что надеятся не на что, но было интересно посмотреть где место консервативного инвестора на этом празднике тщеславия. После включения в турнир сразу попал на первое место, что сразу меня напрягло. Затем улетел на самое дно. Что тоже крайне странно. В чем же дело? А в том, что не важно как играть, а важно как считать. Брокер на голубом глазу утверждает, что купоны и дивиденды это не доход, а пополнения. Как Вам? Ну и самое интересное, он суммы пополнений с какого-то черта прибавляет к начальной сумме. Т. Е. Чем больше купонов и дивидендов, тем больше Ваш убыток по методике брокера. Не веришь? Смотри скрин.

Случайности не случайны. Буквально вчера я демонстрировал свои "успехи" в турнире. Надеялся немного расшевелить ваши мозги. Но судя по всему никто ничего не понял. Поэтому я решил пока отложить для Вас секрет Полишинеля и поиграть в квест дальше. Сейчас ситуация изменилась, но в отличии от аналитиков, которые тычат пальцем в небо, я точно знаю, что 04.05.2024 года я буду последним в своей категории не потеряв при этом ни копейки. Угадаете почему?

Жесть, как она есть. Бывает человек глуп, бывает безрукий, бывает полный лузер, а бывает что полное днище. Смотрите скрин и пишите в комментах... Очень скоро я открою секрет, как стать полным дном.

25% на облигациях. Запись 2. Есть те кто зарабатывает на фондовом рынке и по правде сказать таких людей совсем не много. На самом деле большинство из нас работает и зарабатывает в реальном мире. Работа это про труд, это благородно. А спекулянт это тот же барыга цель которого переложить деньги из вашего кармана в свой. К чему это всё? Цены на аренду производственных (и не только) помещений в Ленинграде выросли за последний год на 30%. Я погряз в стройке. Возвожу склады, работаю и днем и ночью. На фондовый рынок просто нет времени. Обещал написать 11 марта отчет за первый месяц эксперимертэксперимента 25% в облигациях, но никак руки но доходили. Все же лучше поздно, чем никогда. Итак прошел месяц с запуска эксперимента 25% на облигациях в год. Эсперимент проводится на сумме 1млн. руб. Задача получить 11 марта 2025 года - 1,25млн на счету. Инвестируем только в облигации. Чтобы понимать как идут дела,я расписал цель по месяцам.По моему плану за 1 месяц сумма должна была увеличится минимум на 18800. Получилось на 20000. Кратко расскажу хронику. Сначала я зашел на всю котлету в флоатер Киви чтобы под оферту разом заработать 100000 руб, но быстро понял что дурак и буквально в течение 2 дней слил все обратно в рынок потеряв около 500р. Далее я присунул весь депозит в Роснано с погашением 26.03. 2 апреля только выплатили и я заработал около 10000р. Сразу после этого вкатил все депо в замещайку Газпрома в фунтах с погашением 08.04.И опять не прогадал - заработал еще около 10000р. Мне повезло на рынке были высокодоходные и почти безрисковые варианты. Что дальше. Пока ничего подобного, куда можно было закатить котлету с доходом 25% я не вижу, поэтому решил рассыпаться на мелочи под 3 разные идеи: 1. ВДО с погашением в пределах 2 месяцев и доходностью от 20%. 2. Флоатеры с купоном КС+4 и выше и желательно с месячным купоном. 3. ВДО среднесрок с завышенной доходностью также от 20%. Первые до погашения. Вторые и третьи под рост. Часть бумаг уже должна загасится. Так короткие выпуски Мвидео и ЭкономЛизинг должны были погаситься вчера. Жду денег. И жду появление новых пушек, чтобы не завалить выполнение плана. Пускай мне повезет. Про состав текущего портфеля напишу отдельно позже, там полно всякого шлака - сегежей, всяких лизингов и микрофинансов. В общем, того, что брать не стоит. Но иначе цель не выполнить. Буду рисковать. $RU000A102LF6 $RU000A104SJ9 $RU000A1087G4 Забыл сказать. Ради хохмы заявил этот счёт на участие в турнире. Я думаю обьяснять не надо, что шансов против акций на растущем рынке нет от слова совсем, тем не менее интересно будет понаблюдать. Я думаю итог будет ровно в середине общего списка. --i

Когда брать ОФЗ. А стоит ли вообще их брать? В феврале я прогнозировал, что Центробанк продолжит поднимать ставку и она составит 17%. Я ошибся. ЦБ не рискнул качать дальше и я оценил это как поражение - ЦБ сдался. Инфляцию ему не сдержать. Логично было бы просто переписать цель по инфляции. Все-таки 7-10% это не критично. И здесь я опять ошибся. ЦБ не хочет повышать цель по инфляции, а это значит потеряв в пустую пару месяцев он возвращается к корыту. На мой взгляд у нас опять есть шанс получить ключевую 17 или даже выше. В теории можно ещё потянуть время, но летом уже однозначно можно надо будет что-то решать, ибо год это период за который можно сказать,что экономика перевернулась под новые условия и если эффекта нет, то значит давим не туда или не так. У меня есть такое предположение, что ключевая тут вообще не причём и надо искать другие способы. То что происходит в России очень сильно напоминает "голландскую болезнь". В страну течёт туча денег от экспорта. Раньше огромная часть этой тучи отплывало за рубеж, что казалось злом, но теперь деньги остаются в стране и оказалось, что это на самом деле плохо. Денег больше, а товаров и услуг нет. Что провоцирует рост цен, и разгоняет инфляцию. Ну и что там с ОФЗ? На мой взгляд неопределенность остаётся большой, а доходности по ОФЗ все еще маловаты. Поэтому я полагаю брать ОФЗ стоит: .1. Когда доходность по ним догонит ключевую или 2. ЦБ наконец начнет снижать ставку. Ключевая и выше - беру. Причем срок не имеет значения. И на год и на 10 лет. А пока это не произошло лучше все-таки флоатеры. Неизвестно насколько с нами высокие ставки. Может быть это новая реальность на годы. Минусы долгих ОФЗ вырастают из их плюсов. Возможность неплохо заработать на росте тела на деле означает получение копеек в виде купонов и невозможность выйти из бумаги в случае негативного сценария. Я представляю как все чешется у тех, кто набрал ОФЗ осенью прошлого года. На рынке полно флоатеров от качественных эмитентов с доходностью КС+ и даже месячными выплатами. Хорошая возможность получать высокий доход прямо здесь и сейчас. $SU26238RMFS4 $SU26244RMFS2 $SU26243RMFS4

А вот и ответ на вопрос, что сделает Тинькофф, если он не прав) Если кто успел прочитать, поймут. Удалит пост. Но факты штука упрямая, их не стереть.

Мортал комбат. Все красиво на бумаге, но кривые руки испортят любое дело. Я про новый турнир. Не могу себе отказать в удовольствии попинать Тинька за его косяки и нежелание с ними работать. И пока есть рот, я буду это делать. Ибо бесполезно уговаривать, что все нормально, когда факты говорят об обратном. Факты, вообще вещь упрямая. Например, каждый может рассказать свою версию событий. Например, что русские не выиграли не одной битвы в ВОВ, что вся их техника была из говна и палок, дисциплина была на нуле, да и вообще орды с востока перебили ариев тупо закидав мясом, но... Факт собственно победы СССР над Германией оспорить невозможно. Именно, поэтому и имею в себе силы разевать рот. У меня есть опора, в виде фактов. Я ранее писал (вряд ли кто-то это вообще читал), что с математикой у Тинька туго. Если у тебя доходность каждый месяц допустим 2%, то логично, что за три она не может быть менее 6%. А у Тинька может. И тут конечно можно попробовать возразить, сказав, что мы не знаем как считают, какая база и т.д.. Не знаем. Но почему тогда в один год сходиться, а в другой нет? Можно поискать причины, но это факт номер 1. Факт номер 2. У меня несколько "аккаунтов" в Тиньке и есть что сравнить. Везде я инвестирую в облигации. Так вот на одном из них доходность за 12 посл мес составляет минус 100%. А моя стратегия не чем, толком не отличается для разных счетов и аккаунтов. Реальная доходность везде примерно одинаковая. Как это? Факт 3. Тиньков проблемы не отрицает, но ничего толком не делает. Обычно это выглядит просто смещением сроков решения или отписок по поводу того, что статистика является дополнительным инструментарием и может быть недостоверной. Да? Но Вы же форсите инвесторов с раздутыми доходностями. Их статистика тоже недостоверна? И насколько? Ну и наконец забомбим собственно турнир. Я вообще-то не участвую во всяких там лотереях ибо адекватно оцениваю свои возможности. Тягаться с облигациями против активов в акциях на растущем рынке нет никакого смысла. Да и методы накрутки доходностей вполне себе работают. Причем я не утверждаю это как факт, ибо пока не пойман не вор, а я отвечаю только за себя. При необходимости я могу это делать, а значит это может любой. Но не факт). Тем не менее я ввёл три аккаунта в турнир, причем специально брал счета под разные категории, чтобы получить более репрезентативную картинку. Мои подозрения оправдались. Первое что меня удивило - после регистрации я на каждом попал в первую тройку. Это с облигациями и максимальной годовой доходностью 25%? Ладно предположим за какие-то "заслуги" Тинек накидывает какие-то шальные звезды. Но интересней было дальше. Буквально через пару часов, на том счете, который на мой взгляд самый перспективный в плане хоть каких-то достижений, все звезды исчезли и я упал на дно, что в принципе соответствует моей адекватной доходности. Т. Е. Условно было 200, а стало 5. Но на других, в том числе там где минус 100% за год, я все еще на 2-3 местах с кучкой звёзд. Вот это как? Факт номер 4. Выводы ровно те же, что и полгода и год назад. Ничего не изменилось. Красивая реклама, благостная картина и лапша на уши, куча экспертных и не очень мнений не имеют никакого значения, когда есть неопровержимые факты. В системе оценивая Тинькова заложены потенциальные дефекты, которые не позволяют адекватно, беспристрастно и честно оценивать инвесторов. Поэтому с научной точки зрения, это шарлатанство. Если предположить, что аксиомы геометрии не сотвествуют реальности, значит и описать достоверно геометрическую реальность все последующие из них теоремы не могут и не имеет смысла вообще эти заниматься. Опора должна быть фундаментальной. А фундаментально для меня, как для консервативного инвестора это значит, что нельзя нести Тиньку всю котлету, надо диверсифицировать не только между счетами, бумагами, валютами, но и брокерами. И постоянно все проверять. Уровень ошибок Тинькова и последствия этих ошибок во многом чёрный ящик. Дыма без огня не бывает.

Флоатеры Сегежа. И.. Внезапно Кармани.  Вкусные такие.  В каталоге Тинькофф их два.  Оба два привязаны к Руониа и ставки хороши.  $RU000A107BP5 Квартальный купон. Погашение с 2026. Ставка: Руониа + 3,8. Сейчас это около 19% и цена... 995. Жирок прямо.  $RU000A108991 Эту жируху я прям поджидал.  Купон квартальный. Гасим в 2027. Ставка Руониа+4, 3. Это уже за 20%. Но... Цена 1015. На самом деле не шибко то и много, на фоне прочих флоатеров, но из-за тормозного и кривого тинька не удалось взять на старте за нормальные деньги, посему я раскис и предпочёл набрать предыдущий выпуск.  В общем-то выглядит все очень аппетитно, но....  Надо все же пару слов о Сегеже пробормотать.  Пусть Вас не обманывает рейтинг ВВВ. Компания в глубочайшей заднице и проблемы только усугубляются. Причем я думаю тут дело не в конъюнктуре и санкциях, а дело в голове. Сегежа ведь не булочками торгует, а одним из базовых материалов спрос на который больше или меньше, но он есть и будет и то, что компания не перестраивается, а плывет к водопаду лично у меня вызывает удивление. Там срочно нужен антикризисный менеджер, который  выкинет на мороз все лишнее, и с концентрируется на том, где можно поднять бабла. А иначе будет АвтоВаз. Спасает пока лишь, то что за спиной АФК Система. Поэтому в долгосрок это кот в мешке. Котлетить я бы точно не стал.  Причем тут Кармани. Просто мне лень писать отдельный пост.  По духу облигация похожа на сегежу, вышла также недавно, цена у номинала и все радует кроме рейтинга самого Кармани.  ВВ - это маловато. Опять воз и маленькую телегу не возьмешь.   Все же: Цена 1000, 5. Купон КС+4. Выплата месячная. Надо брать, Карл!!!  $RU000A1087G4 Ну и всего -ничего для покупки этих бумаг нужен Квал.  Всем спасибо. Все свободны. 

$RU000A107548 Я не понял? Ау тех дефолт! 200 рублей красная цена. А спекулянты где? Почему никто не глумиться над трупом? Как то это странно... Надеюсь все же какая-нибудь веселуха случиться. Наблюдаем. Если бы я сидел в бумаге я бы сократил позицию вдвое. Потерять 20% это не 80. Завтра может быть, что угодно. А тем кто надеется зайти и получить профит стоит ждать развития ситуации. Пока клиент не созрел. Как минимум 10 дней до полного дефолта. Мне не понятно, зачем они вообще платили какие-то копейки, если денег нет. Лучше отложили бы на выплату купона. Это намного более позитивный сигнал. На купон бы хватило всем, а до следующего купонного периода будет время под собрать долги.

На этом фантике отлично видно как работает диверсификация. $ATRR01 С какого-то фига тикёр не становиться ссылкой. https://www.tinkoff.ru/invest/bonds/ATRR01?utm_source=security_share  Не знаю получится ли у Вас, у меня есть эта бумага поэтому я захожу, не факт что а того у кого нет не случиться обломчик. На всякий случай - Антерра Выпуск 1. Не смотря на то, что я консервативный инвестор (отчасти поневоле, на нет у меня времени вникать глубоко и следить за хайпом в акциях) я как пылесос гребу всякое Г. Почему? Вопрос в количестве. Этой бумаженции у меня 0.2 от портфеля. Поэтому несмотря на то, что в декабре 2023 она ходила ниже 200 при номинале 1000 ( причем я даже не знаю почему), Тинек вывел ее из каталога и сейчас её не купить, хотя можно продать. Я спал себе и в ус не дул, потому что гладиолус... Нет потому, что на таком масштабе моему порфелю не холодно, не жарко. Я не паникую и не дергаюсь. Купоны приходят, осталось пара месяцев до погашения и цена вернулась к приемлемым значениям. А представляете как бы я рвал себе волосы на попе, если бы в декабре 2023 у меня была котлета этого Г. И что бы я мог натворить. Диверсифицируйте так, чтобы волосы на заднице оставались в неприкосновенности.

Картошку будешь? Наливай) $ZAYM Вообще нечего не знаю про эту компаху. Но решил поучаствовать, так как по опыту прошлых размещения риск совсем никакой - с ляма получишь от силы тысяч на 50. Иначе говоря даже если полимеры будут просраны сразу после размещения, то убытки будут минимальны. В общем решил проверить, сколько отсыпят счастья. Лям морозить жалко, вкинул всего 20 тысяч за пару часов до точки Ч. На 2 штуки получил. Вырастет, упадет вообще никакого эффекта не будет. Как и ожидалось.

Да это просто издевательство какое-то. Когда смотришь на то, какие размещения в облигации предлагает нам Тинькофф. Селектел и Интерлизинг. 16% годовых? Где вкуснятина? Где все эти ВДО по 20%+, где флоатеры КС + овер дофига. В итоге приходиться все время переплачивать. Что совсем совсем не радует.

Подкрался незаметно. $RU000A1087G4 Тихой сапой с нами новый флоатер от Кармани. Его я поджидал) В каталоге ещё нет, по по тикеру находится и даже уже можно купить. Цена пока у номинала. Что можно сказать? КС+4, Купон месячный. Есть аммортизация. Да он неплох! Из минусов. Для, квалов и рейтинг ВВ. Вкусно но много не укусить. Я взял в обойму своего эксперимента 25% в облигация за год. Надеюсь цена быстро подрастет.

$RU000A107548 Неопределенность немного спадает. Вероятность тех дефолта 96,5%. Ждем падения цены. А потом ждем 2 мая. Выясняем могут ли платить купон. Если нет - тема закрывается. Если - да, то чешем репу сколько взять. Потенциально может быть пушкой. Но пока только потенциально.

Почему я скептически отношусь к длинным ОФЗ и оптимистично смотрю на флоатеры даже на снижении ставки. Заработать на длинном конце при снижении ставки... Слыхали про такое. Так вот сейчас об этом говорят абсолютно все. И это хороший повод не брать. Если доходная стратегия известна всем скорее всего она не будет достаточно доходной. Это не значит, что вообще не интересно. Нужно понимать, что дальний конец сейчас и три года назад это большая разница. Теперь он не так ликвиден. Вот представьте все накупили этих длинных, ставка пошла вниз, тело начало отрастать, многие захотят зафиксировать... А кто будет это покупать? Я думаю падение ключевой и падение доходностей длинных ОФЗ не будут соразмерными. Так когда интересно? когда доходность будет на уровне ключевой. Тогда можно теоретически наплевать на коньюктуру и держать до погашения в худшем варианте. Почему флоатеры будут актуальны и при развороте рынка. А тут простая математика. То что сейчас на рынке флоатеров - все идет с премией к ключевой или руонии. Предположим ставка падает. Премия в процентах неизменна, но к телу купона она растет и вы зарабатываете больше рынка. Например, при ключевой 16. Все инструменты дают 18,5, а при ключевой 10 - 12,5. 2,5 от 10 это купон который больше на четверть, а в первом случае только на 15%. А при ставке в 4% вы получите 6,5%. Купон больше рынка на 50%. ,,,, Т. Е. При падении ставки премия в абсолютном выражении растет, что на мой взгляд интересно. Ну а например флоатер Мосгорломбарда, который имеет ставку КС+7( но и стоит космических денег) при падении ставки до 7%, будет давать 14%, в 2 раза больше всех этих ОФЗ, которые традиционно не выше ключа. $SU26236RMFS8 $RU000A107GJ7 $RU000A104XJ9

Флоатеры дорожают. Что брать? На фоне внушительного роста цен на популярные флоатеры все меньше желание их брать по текущим ценам. Что же можно прикупить по приемлемым ценам. Есть вариант взять КС+3 по цене близкой к номиналу. $RU000A107LU4 $RU000A1078X8 Пушкинское выглядит предпочтительнее, все же рейтинг выше, зато у Директ Лизинга купон месячный. Обратите внимание что у Директа странный номинал в 933 рубля. Но с любом случае такого добра много брать не стоит. Если котлетить, то тут уже такого жира на будет. Несмотря на рост цены все еще интересны оба выпуска ГТЛК $RU000A107TT9 $RU000A0JXE06 КС+2, 2 и КС+2, 3 Полагаю, что на текущих уровнях не задержится. Справедливая цена исходя из тек реалий около 1010. Из того, что пока недооценено и интересно к покупке это АФК Система. Три выпуска с купоном Руония + 1,9. Торгуются ниже или около номинал а, при этом туча конкурентов имея ниже купон стоят с районе 1005. $RU000A107SM6 $RU000A106Z46 $RU000A107GX8 Думаете это все? Конечно, нет. Рука бойца колоть устала, опосля отпишу продолжение. Рекламная пауза)

25% в облигациях. Запись 1. Люблю всякие эксперименты. Правда обычно они у меня скоротечные, но появилось желание зарубиться в долгую. Идея такая - заработать 25% годовых на облигациях. Тело - кусок. 11 марта 2025 года на специально выделенном под это дело счету должен поиметь кусок с четвертью. Почему 11 марта? Потому что эксперимент я начал 11 марта 2024 года, но долго сомневался надо ли делать его публичным. В общем ТУ определены, разберемся в методах. Какая будет стратегия? Какая-то точно будет, но одной на весь срок не будет точно. Мир так устроен, что окно возможностей не может быть открыто долго. Поэтому на мой взгляд нет постоянно эффективных стратегий рубить бабло ибо когда стратегия становиться очевидной всем, она перестает быть прибыльной. Поэтому я буду гибок и буду искать окна и в них лезть. Текущая концепция - покупать облигации с очень коротким сроком погашения по тем или иным причинам имеющим доходность выше рынка, получать погашение , и сразу реинвестировать в что-то ещё. Первым окном было Киви. Заманчиво взять по 900 и через месяц сдать по оферте за 1000. Сразу 10% в мес. Но я вовремя одумался и соскочил. Это окно в другую сторону - не влезть в окно в красавице, а выпасть с 25 этажа. В общем как обычно бывает любое хорошее дела начинается с глупости. Эта стоила мне -500 р. Так себе начало. Втрое окно стало Роснано. Сколько счастья оно мне принесло за последние годы. Решил грех отказываться подзаработать на последнем не обеспеченном выпуске. Когда брал -до ходность к погашению около 25%. Бумага загасилась 26 апр и принесла мне 10000 р. Третье (текущее) окно - замещайка Газпром Капиталл в фунтах. Когда покупал доходность к погашению около 25% гаситься 8 апреля. Вот и посмотрим. В районе 11 апреля напишу о результатах первого месяца.

Давненько не пел песен о вкладах. Если кто не заметил, то я большой любитель диверсификации. Так я диверсифицирую не только между эмитентами, но и брокерами. Имею Брок счета с оборотами кроме Тинька в ВТБ и Альфе, а также пассивы в Сбере и МТС. Жизнь такая штука - все течёт и меняется. Ещё вчера Альфа казался мне самой паршивой овцой из первой тройки. Комиссии большие, премиум не дают, не облизывает, плюшек нет. Но как всегда дело в конкретных людях. Нашелся человек, увидевший во мне потенциал и теперь у меня и премиум и ставочки по вкладам по выше, и плюшечки. На удивление брокер сам сделал из меня квала, без лишних разговоров. И после этого я занёс. Но не в качестве благодарности, а потому что выгодно. У Альфы есть вклад 16% на 6 мес... Фигня - такой есть почти в всех. Но у всех нет вклада 16% на три года. И если мы покупаем всякие ОФЗ под 13 на 5 лет, то почему бы вкладец под 16 не открыть. Да никто не знает, что будет. Меня лично пугают валютные риски. Но вернемся к началу. Я диверсифицирую. Это же не котлета, а тефтелька. Фондовый рынок это вау, но подушечка лучше пусть лежит на вкладе. Всегда имеет смысл рассматривать разные варианты. Мониторить ситуацию и помнить - прошлые заслуги, как и прошлые обиды не в счёт. Трезвый и холодный расчёт.

Пару слов про Киви. $RU000A107548 В целом те страхи, которые я увидел в середине марта начали доходить до рынка с целом. Пока на самом деле ничего страшного не случилось, но тревожные звоночки один за другим. Теперь наблюдаю, как зритель, но возможно это потенциальная пушка. Не надо дергаться давайте подождем развития событий. Те кто сидит в бумагах, я вам категорически сочувствую, но советовать что-то себе дороже. Если бы был на вашем месте. А я был. То все зависит от того сколько у Вас этого добра. Если менее процента портфеля, то можно терпеть и ждать, что выйдет. Если больше я бы сократил позицию. Если котлета.... Я бы все равно сокращал. Ничего не ясно. Вполне может быть, что те кто отдал месяц назад по 600 -700 в итоге окажутся правы. Это очередной урок - почему стоит диверсифицировать и вкладываться в разные активы даже в ущерб доходности.

Что за флоатер взять вместо Все инструменты? На фоне того, что флоатеры постоянно дорожают начинаешь подумывать о чем- то другом... Но нет. Пока еще рано. На тек момент моим фаворитом остаётся ГТЛК, квартальный купон КС+2, 3 и цена близко к номиналу. Но что еще можно приобрести. Есть такой вот вариант - $RU000A107DS5 Купон КС+2, 5 полугодовой, рейтинг ААА. Все прекрасно, но цена около 1010, да и как показал тестовый замер это неликвид, надо торговаться и следить за ценой. Взять объём по рынку будет сложно. Я сравниваю эту бумагу с Все инструменты и вот почему. Купон одинаковый (сейчас), цена в пользу МБЭС. Полугодовой купон неинтересно скажут многие, но это как смотреть. Если ставка действительно начнет снижаться к концу года, то флоатеры с месячным купоном отреагируют сразу, а чем длиннее купонный период, тем дольше вы будите зарабатывать больше рынка. И конкретно по этой бумаге, то у неё выплата купона 17 июня, скорее всего КС а этому времени не измениться никак и можно будет зафиксировать высокую ставку на след период аж до конца года. Общее правило таково, на росте КС ставки лучше флоатер с коротким купонным периодом, на снижении с длинным. Ставка стабилизировалась, может начать снижаться поэтому такие флоатеры могут быть интересны. Но все же хочется у номинала😔.

Флоатеры АФК Система. А дела то у нас так себе любители флоатеров. Потихоньку народец раскусил эти плюшки и цена на интересные предложения стала покусывать пятки. За себя скажу, что я очень не люблю брать флоатеры дороже номинала, ибо на развороте ставки они все просядут, но те кто в космос улетел, могут потом в космос и не вернуться, я номинал по любому к погашению отдадут. Поэтому то, что вчера было топ и интересно, сегодня не актуально. Так вот об актуальном. Цена ГТЛК уже начала прогрессировать, но пока еще интересна, я же поведу речь о АФК. $RU000A107SM6 $RU000A106Z46 $RU000A107GX8 Братья близнецы. Все гасятся 2027-28. Купон везде квартальный. Ставка у всех Руониа+1, 9 Это примерно 17,5 на сейчас. Ну и цена. Радует. Первые два чуть ниже номинала, а последний чуть выше. Контора топчик, можно брать овер до хрена. Продолжал искать офигительные флоатеры. Всем добра

$SU26238RMFS4 Ну когда там уже будет 15-16%. Уже хочу купить.

Перевод денег между брокерскими счетами. Просто, но криво. Как истинный хомяк я торгую только через приложение для смартфона. Терминал.. В нём слишком много лишней инфы, которой лучше не знать. Но иногда приходиться. Порою надо перегнать деньги между брокерскими счетами. Так вот в приложении это ни сделать никак. Можно вывести на обычный счет, а потом завести обратно, но это попадалово на налоги. Придется лезть в Терминал. И да там это можно сделать. Заходим в браузере в Тинькофф Банк. Далее Инвестиции. Далее Терминал. В терминале наверху слева синяя кнопка Пополнить. Но пополнять нам не надо, выбираем вкладку Перевод. Откуда Куда Сумма И все дела! Не сложно, но почему не в приложении?

$LEAS я брал в предпоследний день, так как было ясно, что нальют не больше 10%. Смысл морозить деньги раньше - пусть лучше работают.

Дорого или дешево. Как понять. Как Вы думаете какой потенциал у этой облигации? Какая её справедливая цена? $RU000A107TT9 А давайте разберемся. Когда мы говорим о цене то, дешево или дорого это что значит? Это значит, что есть с чем сравнить. Есть что-то похожее, что дороже или дешевле и на основании этого можно оценить эту бумаженцию. Так вот сравнить у меня есть с чем. $RU000A104V26 Сроки отличаются, но купонная доходность один в один. А теперь цена в студию - 1050!!!! Невидимая рука рынка. Само регулирование. Какой Смит родил эти басни? То ли ГТЛК сурово недооцинен, то ли РеСо люто переоценен либо одно из двух) Вот так бывает.