NataliaBaff
NataliaBaff
30 марта 2023 в 6:30
Выбор Тинькофф
Компании VK и Селигдар 📱 VK $VKCO $RU000A103QK3 Основные идеи покупки: 1. Средние темпы роста выручки в ближайшие 3 года будут около 20%, а на чистую прибыль компания может выйти в 2024-2025 гг; 2. Выручка хорошо диверсифицирована внутри сектора по платформам на рекламу, игры, пользовательские платежи, образование и другое; 3. Объем рынка и выход иностранных конкурентов позволят VK расти более активными темпами и открывает дополнительные возможности и доли рынка; 4. Аудитория ВКонтакте составила 79,5 млн, а суточная 73 млн пользователей, что выделяет компанию как основного игрока РФ на рынке социальных сетей; 5. Возрастная группа 25-45 лет остается надежными пользователями одноклассников и составляет ¼ населения страны, а всего MAU 36,6 млн; 6. Покупка «Дзен»; 7. Продвижение RuStore; 8. Активный рост платящих учеников на образовательной платформе; 9. VK активно разрабатывает и успешно запускает многочисленные приложения для блогеров, геймеров, меломанов, стримеров и др., а также покупает уже сформированные бизнесы и интегрирует их в свою экосистему. В базовом сценарии я ожидаю, что в 2024 году акции компании будут стоить около 800 руб., что подразумевает апсайд 65% за 2 года. Селигдар $SELG $RU000A105CS1 ✅ Основные идеи покупки: 1. Окончание ужесточения денежно-кредитной политики в мире в 2023 году; 2. Рост геополитических рисков; 3. Возможен очередной виток роста инфляции в 2024-2025 гг; 4. Девальвация рубля в 2023-2024 гг; 5. Диверсификация продаж; 6. Государственная поддержка сегмента; 7. Проблемы основных конкурентов, которые ведут деятельность в России; 9. Рост производства и реализации золота; 10. Существенный рост производства меди и вольфрама; 11. Цены на золото остаются на высоком уровне относительно средних цен за последние 5 лет и продолжают расти. ❌ Какие могут быть риски? 1. Рост ставок в мире; 2. Снижение инфляции; 3. Падение производственного и ювелирного спроса; 4. Проблемы импорта золота из России; 5. Дивидендная политика ориентирована на платежеспособность компании и сейчас компания на грани того, чтобы платить всего 0-10% дивидендов от чистой прибыли; 6. Падение цен на золото. Прогнозы прибыли и выручки: Я ожидаю, что прибыль на акцию по итогам года снизится на 37% до 7,5 руб., а форвардная окупаемость по итогам 2024 года составит около 5,7х. Выручка в 2022 году сократится на 1,7%, но в следующие 2 года будет расти в среднем на 7,35%. Что касается дивидендов, то я ожидаю, что компания будет соблюдать дивидендную политику и заплатит всего 10% от чистой прибыли при платежеспособности до 3х. В связи с этим, в базовом сценарии я ожидаю, что компания может существенно скорректироваться в ближайший год.
483,4 
+26,56%
935 
7,1%
101
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
28 марта 2024
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
27 марта 2024
Облигации Хоум Банка: как заработать на его возможном поглощении
20 комментариев
Ваш комментарий...
MONYHA
30 марта 2023 в 6:31
👍🏻👍🏻👍🏻
Нравится
R
Romanpri
30 марта 2023 в 6:35
Лучше скажите до какой цены собираетесь $BABA держать? ☺
Нравится
2
molotok23
30 марта 2023 в 6:39
@Romanpri я так понимаю, что до целевой цены 180$, если она не будет пересмотрена.
Нравится
1
in_betsboo
30 марта 2023 в 6:40
Интересные мысли, плюсую
Нравится
1
AndrUnzh
30 марта 2023 в 6:41
Спасибо)
Нравится
Мемологи
Пульсяне с самыми смешными и оригинальными мемами
mrs.Gladysheva
+119,4%
18,2K подписчиков
roflwolfstreet
+39,9%
13,3K подписчиков
investmemes
+24,6%
5,9K подписчиков
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
Обзор
|
Вчера в 15:56
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
Читать полностью
NataliaBaff
42,4K подписчиков35 подписок
Портфель
от 10 000 000 
Доходность
13,77%
Еще статьи от автора
29 марта 2024
Мультипликаторы компаний России, которые уже предоставили свои отчеты по МСФО за 2023 год. По большинству из них на канале есть подробный анализ. Если не получилось найти анализ компании, немного подождите, я сделаю пост со всеми ссылками
28 марта 2024
🏛 Обновила таблицу ОФЗ-ПД с прогнозом снижения их эффективной доходности через 2 года до 8,8-9%. Также сделала для наглядности на 2 года стратегию автоследования в Тинькофф по облигациям. Портфель Облигаций Обратите внимание, данная идея несет в себе 3 основных риска. 1. Риск изменения ставки (если ставка доходности через 2 года будет выше ожидаемой, то доходность будет меньше, а если существенно выше текущей ставки, то может быть даже убыток); 2. Риск девальвации рубля. 3. И незначительный кредитный риск. Нюансы по стратегии: Доходность стратегии не отображает НКД, только фактические выплаты купонов. Комиссию за следование я снизила до 0%, а за результаты в 2 раза до 5%, Тинькофф не пошли на встречу и не стали снижать СВОИ комиссии🤷🏻‍♀️ SU26238RMFS4 SU26243RMFS4 SU26230RMFS1 SU26240RMFS0
27 марта 2024
Поехала в небольшой отпуск по винодельням. Даже не знала, что есть такой вид туризма 🍷 Скоро доберусь до ABRD