Друзья, приветствую! Новостной фон нейтральный. 🇺🇸 Американские индексы вчера продолжили снижаться в преддверие сегодняшнего решения по процентной ставке. В лидерах нефтянка на фоне растущих сырьевых котировок, в аутсайдерах технологии и циклические товары. Бытует мнение, что после сегодняшнего решения повысить ставки на 75 б.п. (доминирующий консенсус, в котором никто не сомневается), на пресс-конференции Дж. Пауэлл даст сигнал участникам рынка, что дальнейшие шаги будут «помягче». Согласно данным СME Group, заседание 14 декабря может закончится ростом ставок на 50 и 75 б.п. с вероятностью 48% и 47%, соответственно. Рынок, можно сказать, замер в ожидании риторики регулятора. 💬 На мой взгляд, из-за того, что заседание ФРС пройдет раньше публикации данных по инфляции за октябрь (выйдут 10 ноября), регулятор может пока не говорить «ничего лишнего», а взять паузу для «очертания траектории движения» ставок после публикации данных по росту цен. Понятно, что высокие ставки очень «не по душе» потреблению и экономике в целом. К примеру, страдает рынок жилья, где ипотечные ставки уже достигли отметок 7,08% (30-летняя ипотека) по сравнению с 3,85% в марте 2022 года. Словесными интервенциями чиновников ФРС всегда можно «настроить» рынок, поэтому считаю, что регулятору некуда будет спешить с заявлениями о дальнейшей траектории процентных ставок. А рынку же, разумеется, подавай «мягкую» риторику - на этих ожиданиях он в целом и рос в октябре. 🛢 Цены на нефть реагируют сразу несколько событий. Во-первых, хороший отчет от американского института нефти, который продемонстрировал значительное снижение запасов. Во-вторых, пахнет новым витком геополитической напряженности в Персидском заливе. В-третьих, американцы «не очень поддерживают» подавление митингов в Иране, а также предположительные факты продажи вооружения в РФ. Это все выливается в реакцию о слабых перспективах ядерной сделки. В-четвертых, есть пока неподтвержденные данные о том, что в Китае может быть пересмотрена политика нулевой терпимости к covid. Совокупность факторов поддерживает котировки на «черное золото». Учитывая, что корреляция акций российских нефтяников и цен на нефть в последнее время не так очевидна, реакция в ценах может быть не такая явная. Хотя, на мой взгляд, такой локальный позитив мог бы усилить спрос в сырьевых тяжеловесах ($LKOH, $ROSN, $GAZP), что позволило бы российскому индексу прорвать зону сопротивления. 🇷🇺 Отечественный индекс продолжает консолидацию на пониженных оборотах в области 2160-2175 пунктов. Подробней: •СД $AQUA рекомендовал к выплате промежуточные дивиденды за 9 мес. 2022 года в размере 15 руб. Доходность 2,2%. •Волатильные движения мы наблюдали в бумагах $TCSG на фоне заявления Олега Тинькова, что он намерен отозвать бренд «Тинькофф» у банка. Позже, заявления банка о том, что юридические права на бренд принадлежат кредитной организации, позволили участникам рынка выкупить просадку. •В лидерах рынка снова представители IT-сектора ($YNDX, $VKCO и др.). На фоне консолидации и «утончения» рынка спрос в более высокорисковых equity растет. •Заметный спрос наблюдался в бумагах «дочек» Россетей на фоне заседаний СД. Участники рынка отыгрывают дивидендный сценарий. 📊 Сегодня ожидается публикация важной статистики: 12:55 - Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) Германии (окт) 🇩🇪 16:15 - Изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе от ADP (окт) 🇺🇸 18:30 - Запасы нефти от EIA 🇺🇸 22:00 - Заседание ФРС 🇺🇸 📑 Отчетность представят: 🇺🇸 до открытия торгов: $QCOM, $BKNG, $HUM 🇺🇸 после закрытия торгов: $CVS 🇷🇺 $MOEX - объем торгов за октябрь 2022 г., $POLY - операционные результаты ____ 🕊 Мира, товарищи!