Почему жизнь с капитала может быть сложнее, чем кажется? 😦 🤔 Казалось бы, процесс накопления средств для жизни на пенсии может выглядеть куда более сложным, чем просто распоряжаться большой суммой средств уже на самой пенсии. Однако, везде есть свои нюансы и трудности, с которыми предстоит столкнуться каждому инвестору в будущем. Стадия накопления. 👨‍🏭 Предположим, вы уже не молоды и так или иначе начинаете планировать свой выход на пенсию. Вам предстоит на что-то жить, и тогда вы решаете поставить себе цель: • накопить 18 миллионов рублей в течении следующих 15 лет ✅ Здесь нет ничего сложного и вам не нужно проводить математических расчетов для того чтобы понять, накопили ли вы данную сумму, ведь вы можете просто посмотреть сколько денег у вас на счете. 📌 По сути, здесь все зависит лишь от реалистичности вашей цели. Даже если вы по итогу накопите всего 16 миллионов, скорее всего это не сильно вас расстроит, поскольку вы все ещё будете иметь представление о том, что вам нужно делать дальше: продолжать работать и откладывать, либо уменьшить сумму планируемых расходов в будущем. Стадия жизни с капитала. 👴 Хорошо, теперь представим иную ситуацию, когда вы уже находитесь на пенсии и живёте на свой капитал. Но вот неудача, ведь ваши деньги закончились довольно быстро. Вы планировали жить на них как минимум 25 лет, а деньги закончились уже спустя 20 лет. Эта ситуация выглядит значительно сложнее, чем на стадии накопления средств. В старости работу найти может быть не так просто, ещё хуже, если вы вовсе оказались полностью нетрудоспособного возраста. В чем принципиальные различия? 💡 Не так трудно догадаться, что ситуации существенно отличаются по своей тяжести. Будучи трудоспособного возраста и находясь на стадии накопления вам значительно проще контролировать уровень расходов, следить за процессом накопления и т.д. Но в старости вы уже не обладаете такой гибкостью, и все может обернуться хуже. Одно дело: сократить расходы добровольно, другое, это сократить их вынужденно. Наглядный пример. 🔎 Перейдем к более реальному примеру, основанному на фондовом рынке США. Представьте двух инвесторов, оба имеют капитал в 1 миллион долларов и у обоих портфель представляет из себя пропорцию 80/20 (акции и облигации США). Только вот один инвестор решил выводить 32.000$ в год, а второй 37.000$ в год. Результаты на изображении (взято с сайта https://earlyretirementnow.com/) 🎯 Можно заметить, что последствия для второго инвестора оказались действительно ужасными, у него просто не осталось денег. А вот для первого инвестора обстоятельства сложились удачно, и его капитал за это время даже несмотря на вывод средств смог увеличиться. Этот пример становится ещё более удивительным, если осознать, что второй инвестор просто выводил на 0,5% больше в год от своего капитала. Оптимальный вывод. 📊 Опираясь на изображение выше, понять сколько именно средств нужно выводить практически невозможно. Фондовый рынок сам по себе является волатильным и нестабильным местом. Гораздо проще определить какую сумму нужно вывести, когда рынок растёт. Но сколько нужно выводить, если ваш капитал упал на треть в период падения рынка? На этот вопрос у меня нет ответа. ❗ Кто-то может сказать, что достаточно выводить сумму полученных дивидендов, но даже это не всегда стабильный показатель и только на дивиденды опираться не всегда возможно. Итог. 🚩 Большой капитал не всегда может гарантировать спокойную и обеспеченную старость, ведь многое зависит от выбранной стратегии вывода средств. 📌 На мой взгляд, самый надёжный вариант - начинать откладывать как можно раньше, чтобы ваш капитал был как можно больше к моменту выхода на пенсию. При таком сценарии, вам не придётся думать о каждой десятой процента при выводе средств и уверенности будет значительно больше. Благодарю за прочтение! Надеюсь было интересно. Делитесь своим мнением, очень интересно узнать что думаете вы по этому поводу? 😉 #пульс #прояви_себя_в_пульсе #учу_в_пульсе #пассивныйдоход #новичкам2023

Перспективы En+ Group. Рассматриваем привлекательность компании 🧐 О компании. 🏢 En+ Group $ENPG - международная компания и вертикально интегрированный производитель алюминия и электроэнергии, управляющая активами в сфере энергетики, цветной металлургии, горнорудной промышленности, логистики и стратегически связанными с ними отраслями. На сегодняшний день, En+ Group - крупнейший производитель алюминия за пределами Китая. Структура компании. 🏨 В структуру компании входит более 60 дочерних предприятий, которые расположены в 12 странах. В основном, компания сосредоточена в сфере металлургии и энергетики, основная часть активов расположена в Сибири. En+ Group косвенно владеет другим крупным предприятием ПАО «ГМК «Норильский никель» благодаря ключевой доле в «РУСАЛ», который в свою очередь владеет 26,4% долей Норникеля. Для более наглядного представления прикрепляю изображение ниже. Финансовые показатели. 💵 Я воспользуюсь данными с сервиса FinanceMarker и прикреплю изображения от туда. Опираясь на данные, можно сказать что компания имеет привлекательную рыночную стоимость акций благодаря низким мультипликаторам, приемлемый уровень долга, отдельно стоит отметить сильную недооценённость компании по отношению к её балансовой стоимости (P/BV) и стабильно хорошие показатели рентабельности. 📋 Последний отчёт о финансовых и операционных результатах En+ Group за первое полугодие 2022 года был опубликован 18 августа 2022 года. Здесь не буду многословен, у компании неплохо подросла выручка, но упала чистая прибыль и повысилась себестоимость производства. Плюсы и драйверы роста компании. ✅ привлекательная рыночная стоимость акций на основании текущих финансовых показателей ✅ компания стабильно развивается и генерирует надёжный денежный поток, в том числе благодаря своей диверсификации бизнеса и наличии долгосрочной стратегии 🚀ослабление курса рубля играет на пользу компании и увеличит показатели рентабельности ✅ важное преимущество компании - самостоятельность в производстве алюминия благодаря энергетическим активам, что повышает гибкость и эффективность компании, и снижает себестоимость производства ✅ En+ Group - лидер по борьбе с изменением климата в РФ, что повышает привлекательность компании на международных рынках и способствует увеличению ESG-критерия Минусы компании. ❌ компания длительное время не выплачивает дивиденды, но при этом у компании есть дивидендная политика принятая в 2019 году ❌ в случае мировой рецессии, может упасть как спрос, так и цена на алюминий, который составляет 80% выручки компании. ❌ холдинг может испытать более серьёзное санкционное давление. Последние новости от компании. 🆕 По сравнению с другими ПАО, менеджмент ЭН+ редко сообщает о каких-либо планах и результатах. В начале марта стало известно, что компания собирается построить новую газовую электростанцию у Ковыктинского газового месторождения. 👷‍♀️ В сентябре 2022 года компания также сообщала о планах построить четыре новых ГЭС стоимостью в 300 млрд. рублей и дополнительно подтвердила планы снизить к 2030 году выбросы парниковых газов на 35%, а к 2050 году достичь углеродной нейтральности, что соответствует стратегии компании снизить экологический ущерб от производства. Вывод. 🔎 Многие компании на российском рынке сейчас торгуются довольно дешево, в силу больших рыночных рисков. Но, мне нравятся общие результаты и перспективы компании. Проблема с дивидендами рано или поздно будет устранена, уже есть слухи, что компания планирует начать выплаты в новом году, но трудно гарантировать достоверность слухов. 📌Сам по себе алюминий очень востребованный металл, который применяется в большом количестве отраслей, и спрос на него в будущем по идее будет только расти, в том числе благодаря его экологичности. Даже если взять те же электромобили, для составляющих которых во многом используют алюминий. Благодарю за прочтение! Поделитесь в комментариях своим взглядом на компанию. Что думаете о компании? 🙂 #пульс #прояви_себя_в_пульсе #разбор_компании

В чём риск выбора отдельных акций и почему это не всегда лучшая затея? 🧐 🎲 Самостоятельный выбор акций в инвестиционный портфель - это своего рода игра. Я думаю, что в большинстве своём никто не задумывался о том, почему одни инвесторы продают конкретную ценную бумагу, а другие покупают её в тот же самый момент времени? Стоит ли тратить усилия для выбора конкретной бумаги? 💹 Конечно, фондовый рынок работает всегда, и в большинстве своём на нём главенствуют спекулянты, а не долгосрочные инвесторы. Однако, сегодня я бы хотел поговорить о преимуществах приобретения широкого рынка акций через ETF/БПИФ, нежели о выборке конкретных ценных бумаг. 🔎 Я наткнулся на интересное исследование под названием "Do Stocks Outperform Treasury Bills?" ( https://papers.ssrn.com/sol3/papers.cfm?abstract_id=2900447 ) от профессора бизнес-школы "WP Carey" Хендрика Бессембиндера, которое было опубликовано в мае 2018 года. Профессор Хендрик вместе со своими коллегами решил выяснить, действительно ли акции приносят доход выше казначейских векселей США? ❗️ Я напомню, что сами по себе казначейские векселя США приносят крайне низкую доходность, их основная цель - обезопасить капитал от обесценивания, ведь их доходность зависит от текущей банковской ставки ФРС. ❗ 📌 В ходе исследования были изучены и проанализированы все акции начиная с 1926 по 2016 год, в выборку попало почти 26000 компаний. В качестве базы данных выступал CRSP (Center for Research in Security Prices). Выводы получились не менее интересными: • всего 4% акций принесли крайне высокую доходность, благодаря которым в том числе, смог расти весь фондовый рынок США • около 38% акций показали результат чуть лучше, чем казначейские векселя • остальные 58% акций не принесли доходности и показали результат ниже казначейских векселей, включая компании, которые и вовсе обанкротились 👀 На мой взгляд, результаты действительно впечатляющие. На примере данного исследования я хотел показать, что отдельный выбор бумаг зачастую оказывается менее эффективен, по сравнению с широкой выборкой, ведь инвестор может просто прогадать. В свою очередь, владение большинством ценных бумаг через фонд, поможет избежать риска владения отдельными ценными бумагами и принести хорошую доходность. ❗ Здесь стоит упомянуть, что в текущих реалиях фонды могут нести собственные риски. Особенно те, которые инвестируют в иностранные активы и могут быть подвержены заморозке. ❗ 🚩 В целом, если рассматривать положительную сторону исследования, то порядка 42% бумаг так или иначе принесли свою доходность инвесторам, но к сожалению, это не отменяет того факта, что более половины бумаг за почти столетний период принесли инвесторам убытки, что безусловно является большой долей. 💡 Возможно некоторые из вас слышали, что даже опытные и авторитетные инвесторы советуют собирать диверсифицированный портфель из недорогих индексных фондов. Например: основатель компании Vanguard и создатель первого индексного фонда Джон Богл так говорил о преимуществе инвестиций через пассивный индекс: «Не ищите иголку в стоге сена. Просто купите весь стог сена». 👴 Даже Уоррен Баффетт, который всю жизнь выбирает отдельные ценные бумаги неоднократно говорил, что большинству частных инвесторов стоит приобретать индексные фонды, чтобы избежать рисков при выборе отдельных ценных бумаг и высоких издержек. 💼 На текущий момент, около 15% от всех моих вложений - это индексные фонды. Со временем, я думаю увеличить эту долю, ведь простое удержание паёв индексных фондов не требует значительных усилий, чем при выборе отдельных ценных бумаг и имеет целый ряд плюсов. Однако, отдельный выбор бумаг для меня представляет персональный интерес, и на данный момент, я не думаю, что откажусь от него совсем. Благодарю за прочтение! Буду рад вашим комментариям и мнениям 😊 #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе #новичкам2023 #пульс #индексное_инвестирование #пассивноеинвестирование #исследование

FOMO или синдром упущенной выгоды 😧 📕 Эффект FOMO (fear of mission out) – дословно можно перевести как “страх потерять/упустить что-либо”, ещё известен как “синдром упущенной выгоды”. Автор книги “Психология денег” Морган Хаузел в своей статье “FOMO: The Worst Financial Trait” ( https://collabfund.com/blog/fomo-the-worst-financial-trait ) писал, что отсутствие FOMO может быть самым важным навыком инвестирования. 📌 “FOMO — это безрассудство, замаскированное под амбиции. Вы видите, как кто-то другой становится богатым, и думаете: "Если они могут это сделать, то и я смогу". Это похоже на приятную эмоцию — кажется, что вы учитесь, наблюдая и следуя по пути к успеху, основанному на данных.” 👀 Часто мы можем наблюдать, как одни инвесторы пытаются повторить успех других. В попытке найти лучшую стратегию, выбрать лучшие акции по советам других и тем самым показать лучшую доходность мы скорее испытываем неудачу, чем успех. Знаменитый инвестор и экономист Чарли Мангер как-то раз сказал: “Кто-то всегда будет становиться богаче быстрее, чем вы. Это не трагедия… Забота о том, что кто-то зарабатывает деньги быстрее, чем вы, — один из смертных грехов.” 🎯 Очень показательной является недавний рост в акциях второго/третьего эшелона. Безусловно, никто не хочет пропустить кратный рост стоимости акций и решается испытать удачу тоже, чтобы не упустить ту самую выгоду. Но не является ли это попыткой прыгнуть в уже “уходящий поезд” и стоит ли это своих рисков? Именно в таких ситуациях, инвестором овладевает эффект FOMO, который кричит о том, что прямо сейчас он теряет выгоду и принуждает его к ответным действиям. ❗ Как понять, есть ли у вас FOMO? --- вы испытываете тревогу/беспокойство, когда видите результат лучше вашего --- у вас отсутствует стратегия, вы повторяете действия других и следуете за толпой --- вы совершаете много сделок, но они не приносят результата --- вам страшно быть хуже других Симптомов может быть больше, я постарался назвать основные. 💡 Как избежать/победить FOMO? --- следуйте своей инвестиционной стратегии и придерживайтесь своей цели --- не гонитесь за результатами других, сосредоточьтесь на своём результате --- избегайте сомнительных сделок --- мыслите в долгосрочной перспективе, на мой взгляд, это самое важное 🚩 FOMO – крайне неприятный эффект, который нужно уметь распознавать и вовремя останавливать себя, чтобы избежать последствий. Не знаю как у вас, но у меня были случаи, когда мною овладевают эмоции и собственные действия трудно назвать рациональными. Однако, со временем самоконтроля становится все больше и FOMO уже не представляет серьёзной опасности. Поделитесь, сталкивались ли вы с FOMO? Будет интересно почитать! 😊 #пульс #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе #новичкам2023 #fomo

ТОП-5 интересных постов за неделю 🏆 Продолжаю участие в марафоне от @Pulse_Official В этот раз, мне необходимо было выбрать лучшие посты за неделю и составить из них свой топ-5. 1) Первый пост, который я добавил в свой топ называется "Риск и сожаление" https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/CyberWish/72700316-066f-48f6-8298-2c3eb389f79a Сперва, меня позабавила обложка поста и я подумал, что пост будет написан в юмористическо-познавательном характере. Я ошибался, история с актером Дэвидом Кэссиди оказалось грустной и наталкивающей на размышления. Я всегда думал, что понятие риска я воспринимаю правильно, то есть так, как его нужно воспринимать с точки зрения принятия решений. Но я никогда не думал воспринимать риск, как сожаление о будущей утрате. Теперь, я постараюсь задумываться о том, чтобы не воспринимать риск только как количественную оценку. Благодарю автора публикации @CyberWish за то, что помог задуматься над этим! 🙏 2) Второй пост, рассказывает о влиянии человеческих эмоций на нашу жизнь в контексте трейдинга https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Valeriy100/25647ab4-be66-418a-b399-93834a6590b1 Честно говоря, я противник трейдинга. У меня даже есть несколько постов, где я разбираю тему активной торговли и управления активами. Но для меня суть не в этом, а в том, что когнитивные искажения которые разбираются в посте очень часто можно встретить и в повседневной жизни. Для этого не обязательно заниматься трейдингом. Каждый человек живёт эмоциями и чувствами, влияющими на нашу жизнь. Нужно учиться управлять ими и правильно воспринимать потери. И за это, я благодарю @Valeriy100 , ведь он напоминает нам об этом 🤗 3) Интересным я посчитал пост от факультета мировой экономики и мировой политики ВШЭ https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/HSE_Mirec/5ed46d82-e98f-4a84-85a7-113bf12f5ad0 Когда-то давно, я мельком слышал про Северный морской путь. Это перспективное направление для развития мировой логистики. Конечно, многое упирается в геополитику, но я думаю, что со временем СМП сможет занять своё место в мировой логистике. Ведь все помнят историю застрявшего Evergreen в Суэцком канале? 😁 А СМП так или иначе может стать альтернативой, и имеет свои плюсы. Благодарю студентов факультета, который ведут канал @HSE_Mirec и пишут интересные публикации 🧐 4) Далее, в свой топ я добавил пост, который рассказывает о популярных инвестиционных стратегиях https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/SalychCapital/2c534a86-86f1-441d-bdb6-e60bb43f2e92 На самом деле, мне просто очень понравилась данная публикация. Очень часто, начинающие инвесторы даже не задумываются о том, как важен выбор цели и стратегии при инвестировании, сразу приступая к практике. В результате, мы можем увидеть частые ошибки, такие как: большая часть портфеля в одной или нескольких бумагах, разочарование от инвестиций из-за неправильного распределения капитала и т.п. Благодарю автора @SalychCapital за простое и понятное объяснение того, с чего нужно начинать прежде всего, а именно с выбора цели и стратегии 👍 5) Завершает мой топ-5 пост с названием "ESG как инвестиционный критерий" https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Hardcore.Investment/3efef9e9-e122-4924-b7de-ff12fe61079f Как-то раз, я читал одну статью из американского экономического журнала. В статье приводились различные аргументы в пользу того, что компании не соблюдающие ESG-принципы в будущем будут терять свою привлекательность в инвестиционном кругу. Тренд ESG набирает все больше популярности. Правда пока трудно оценить искренность компаний, которые следуют этому тренду. Не делают ли они это просто ради привлечения средств? В любом случае, благодарю автора @Hardcore.Investment за освещение данной темы 🌳 В конце хотелось бы сказать, что в нашем сообществе очень много классных авторов и интересных публикаций и выбрать что-то конкретное было не просто. Но это не значит, что другие уступают в качестве своих постов 🤩 #пульс_новичкам #пульс #прояви_себя_в_пульсе

Перспективы АФК Система 🧐 🔥 Решил принять участие в марафоне от @Pulse_Official До этого момента я обходил мероприятие стороной, но сейчас меня заинтересовала новая тема конкурса, где нужно о рассказать о наиболее перспективной компании на свой взгляд. Когда я увидел данную публикацию, я сразу понял, о какой компании я бы хотел порассуждать. Давайте начнем! 🏢 АФК Система $AFKS - частная российская корпорация, обладающая активами в разных секторах экономики, преимущественно на российском рынке. В структуре АФК насчитывается более 20 предприятий, работающих в различных отраслях. В структуру входят такие крупные компании, как: • маркетплейс "OZON" • телекоммуникационная компания "МТС" • лесопромышленный холдинг "Segezha Group" • девелопер "Эталон" • и другие 👓 Я давно наблюдаю за АФК Система. Мне нравится, что компания принимает довольно смелые решения даже в период непростой экономической ситуации, и ведет "агрессивную" политику по приобретению других компаний. Благодаря этому, компания увеличивает/расширяет собственный портфель активов. 📌 Я бы сказал, что компания действует согласно знаменитой цитате: «Покупай, когда на улицах течет кровь, даже если она твоя». Это в точности отражает их методику действий. АФК Система старается приобретать активы иностранных компаний, которые продают свои активы в РФ с хорошим дисконтом. При этом сама АФК Система безусловно находится не в самом лучшем положении из-за своих долгов, но об этом позже. За последние полгода АФК Система приобрела: 🏨 отели "Radisson" и "Olympia Garden" в России 👔 47,7% долю ретейлера "Melon Fashion Group" 🌐 IT-платформу "Segmento", благодаря чему довела долю владения до 100% 🚤 50% долю у российской компании Emperium, производящей суда на электротяге 📃 Последний отчёт от компании был опубликован 15 декабря, в нём были подведены итоги за 3 квартал 2022 года. На мой взгляд, результаты оказались нейтральными: общая выручка выросла до 239,7 млрд., операционная прибыль упала до 70,1 млрд. (OIBDA), итоговая прибыль выросла до 28,1 млрд, рост почти в 12 раз. ❗ Краткая выжимка отчёта есть на изображениях, и взята с официального сайта компании❗ Плюсы компании: ✅ широкая диверсификация бизнеса ✅ компания имеет и приобретает качественные бизнесы, которые приносят прибыль ✅ большая часть дочерних компаний стабильно развивается, в особенности хотелось бы отметить маркетплейс "OZON" Минусы компании: ❌ высокий уровень долговых обязательств ❌ отсутствие стабильности в показателях чистой прибыли и выплаты дивидендов ❌ более 50% выручки приходится на МТС - по сути главный актив компании В отдельности от плюсов и минусов, хотелось бы привести ключевые драйверы для роста компании и её рыночной стоимости: 📈 потенциальное IPO дочерних компаний привлечет дополнительные средства (агрохолдинг "СТЕПЬ", медицинская сеть «МЕДСИ» и т.д.) 📈 улучшение экономической ситуации будет способствовать развитию портфельных активов, а снижение банковской ставки, поможет рефинансировать долги по сниженным процентам 📈 компания долгое время торгуется с хорошим дисконтом, т.к. в рыночной стоимости акций не учитывается общая стоимость дочерних компаний, принадлежащих АФК 💡 АФК Система однозначно представляет интерес в долгосрочном плане. У неё есть свои плюсы и минусы, и они так или иначе перекрывают друг друга, ограничивая быстрый рост. Но мне нравится общее развитие компании и возможная тенденция к её переоценке в будущем. Я склоняюсь к тому, что руководство отчетливо понимает, что оно делает, стараясь приобретать новые активы в свой портфель и видеть новые возможности для роста бизнеса. 😉 Данная публикация не является ИИС. Я лишь надеюсь, что она будет полезной для принятия решения. А каким именно оно будет, каждый инвестор должен решить самостоятельно. Благодарю за прочтение! Поделитесь в комментариях своим взглядом на компанию, будет очень интересно почитать 🙂 #пульс_новичкам #пульс #идея #прояви_себя_в_пульсе #учу_в_пульсе #новичкам #инвестидеи

Почему не стоит ждать лучшего момента? Исследование от SCFR 📕 🤗 Мне приятно видеть, что вам понравилась тематика исследований. В связи с приходом новых инвесторов в сообщество Пульс, информация в данном посте будет очень полезна и актуальна. Новичкам рекомендую прочитать обязательно! 🔎 Сегодня я хочу рассмотреть крайне занимательное исследование от американской финансовой исследовательской группы “Schwab Center for Financial Research”. Полное название исследования: “Does Market Timing Work?”, оно было опубликовано 15 июля 2021 года. В этот раз, мы ответим на важный вопрос: “Когда лучше всего покупать акции?” и выясним, что длительное ожидание не имеет никакого смысла. 📌 В исследовании рассматривается 5 стратегий инвестирования на фондовом рынке, каждая из которых соответствует 1 вымышленному персонажу. Каждый из героев исследования получает по 2000 долларов в начале каждого года в течении 20 лет, и инвестирует их в индекс Snp-500. Период инвестирования заканчивается в 2020 году. 🔥 Теперь, познакомлю вас с нашими героями и их стратегиями: •Питер – безусловно самый удачливый инвестор. Ему всегда удается выбрать идеальную точку для входа в рынок, благодаря чему, он покупает по самой низкой рыночной цене. •Эшли – инвестор с простым подходом. Она инвестирует свои средства сразу, как только получает деньги. •Мэтью – инвестор, использующий стратегию усредненного инвестирования. Он разделяет полученные средства на 12 равных частей и покупает в начале каждого месяца. •Рози – самый неудачливый инвестор. Она всегда покупает в тот момент, когда рынок находится в самой верхней точке. То есть, покупает по самой высокой рыночной цене. •Ларри – самый терпеливый инвестор. Его цель – купить по самой низкой цене, но особенность в том, что даже когда рынок падает, Ларри продолжает ждать и думать, что рынок упал недостаточно сильно. Поэтому, он просто размещает свои средства в казначейских векселях. 🏆 Взглянем на результаты на первой фотографии. Очевидно, что лучшую доходность показал Питер. На мой взгляд, наиболее интересные результаты мы можем увидеть у Эшли и Мэтью. Их стратегии нельзя назвать сложными, однако, по своей доходности они не сильно отстали от доходности Питера, который покупал по самым лучшим ценам. ❗ Обратите внимание, что даже Рози, которая всегда покупала бумаги на пике рынка, получила вполне неплохой результат. Самым худшим оказался результат Ларри, который так и не решился вложить свои средства в акции. 📊 Дополнительно, в исследовании рассматриваются и другие периоды времени. Было проанализировано 76 скользящих 20-летних периодов, начиная с 1926 года. В 66 из 76 периодов рейтинги были абсолютно одинаковыми. Питер - первый, Эшли - вторая, Мэтью - третий, Рози - четвёртая, а Ларри – последний. ✏️ Результаты, где наблюдались отличия привожу на второй фотографии. Увеличение периода инвестирования с 20, до 30/40/50 лет на результат также не влияет, за исключением некоторых случаев. 💡 Никогда не стоит ждать и искать лучшей возможности для входа в рынок. Пожалуй, наилучшей стратегией для большинства инвесторов будет немедленное инвестирование свободных средств. В долгосрочной перспективе, инвестору почти всегда лучше инвестировать, чем не инвестировать совсем. ☝️ Это будет банально, но мне хотелось бы закончить словами Уоррена Баффетта, одного из крупнейших инвесторов в мире: “Самое лучшее время инвестировать — вчера. Можно начать и сегодня. Чем раньше вы начнете инвестировать, тем лучше.” Благодарю за прочтение! Буду рад вашим комментариям 😊 #прояви_себя_в_пульсе #учу_в_пульсе #новичкам2023 #новичкам #исследование

Стоит ли проводить ребалансировку портфеля? Исследование Vanguard 🔍 🤔 При составлении инвестиционного портфеля перед инвестором всегда встает список базовых вопросов, на которые предстоит ответить и принять необходимое решение. Один из таких вопросов – необходимость ребалансировки портфеля. Как часто проводить ребалансировку? Когда делать это лучше всего? При каком отклонении долей портфеля от целевых значений стоит это делать? Я решил ответить на другой вопрос: “Нужна ли ребалансировка портфеля, и как она влияет на итоговый результат?”. Попробуем разобраться. ⚖ Рассмотрим стандартные стратегии. Обычно выбирают среди следующих: 1) Ребалансировка портфеля по времени: допустим 1 раз в месяц/квартал/год. 2) По отклонению от целевого значения: например, доля акций и облигаций в вашем портфеле стала 60/40. Вы решаете восстановить эту долю до исходной в 50/50 соответственно. 3) Смешанная стратегия: вы возвращаете портфель к начальному состоянию, если в определенный момент времени ваши доли в портфеле отклонились от целевых значений. 📝 Я решил обратиться к исследованию инвестиционной компаний Vanguard, которое было проведено в ноябре 2015 года. Полное название исследования: “Best practices for portfolio rebalancing”. Цель исследования: выяснить, какая стратегия ребалансировки лучше всего. Для изучения были собраны данные за последние 88 лет. Если коротко, то вывод исследования крайне интересный и в то же время неожиданный для нас всех – лучшей стратегии для ребалансировки просто нет. Проще говоря, инвестор в праве самостоятельно поступать так, как ему удобнее. 📊 Анализ данных показал, что портфель с регулярной ребалансировкой по доходности от портфеля без ребалансировки практически не отличается. Единственный плюс ребалансировки портфеля состоит в том, что так легче контролировать собственные риски. ☝️ Если вы занимаетесь ребалансировкой портфеля, стоит напомнить о важных моментах. --- старайтесь проводить ребалансировку как можно реже, например 1 раз в год. Во-первых, при таком подходе ребалансировка не будет отнимать так много времени, во-вторых, вы не будете нести лишние издержки. --- ребалансировку лучше всего проводить с помощью свободных средств. Т.е., вам не нужно продавать то, что уже выросло, чтобы на эти деньги докупить упавшие активы. Это поможет оптимизировать налоговые издержки. 📌 Я убежден в том, что точные пропорции при ведении инвестиционного портфеля соблюдать необязательно. В своём портфеле, я крайне редко решаюсь проводить данную процедуру для восстановления целевых значений в определенном секторе. Ранее, я часто упоминал высказывания Уильяма Бернстайна. Мне нравится его взгляд и подход по отношению к составлению и ведению портфеля. На тему ребалансировки он тоже проводил своё исследование, где пришёл к похожему выводу. Ребалансировка слабо влияет на результат, потенциальная разница в доходности между портфелями с ребалансировкой и без составила менее 1%. #новичкам2023 #прояви_себя_в_пульсе #учу_в_пульсе #ребалансировка #исследование

Пари Паскаля или зачем нужна диверсификация? ⚖ 📌 Диверсификация – важнейший принцип при распределении средств между инвестиционными инструментами. Диверсификация помогает защитить капитал от больших убытков, снизить общий риск, сбалансировать портфель и получить неплохую доходность в долгосрочной перспективе. 📒 По мнению Уильяма Бернстайна, пари французского философа и математика Беза Паскаля идеально подходит для того, чтобы аргументировать необходимость диверсификации. Я хочу обратиться к книге "Манифест инвестора" Уильяма Бернстайна и привести от туда небольшой отрывок. Перейдем к рассуждениям Паскаля: 💡 “Предположим, что Бога нет. Тогда атеист "выигрывает", а верующий остаётся "внакладе". Если бог существует, имеет место обратная ситуация." - последствия ошибки в первом и втором случае резко отличаются. Если Бога нет, верующий практически ничего не теряет, он испытывает лишь некоторые ограничения при жизни. Но если Бог существует, атеист в свою очередь, будет вечно гореть в аду. 📜 Если адаптировать пари Паскаля под инвестиционную среду, то можно трактовать так: инвестор, портфель которого состоит преимущественно из акций – рискует потерять значительную часть своего капитала, в отличии от инвестора, который диверсифицировал свои вложения между акциями и облигациями. 🧰 На мой взгляд, позицию Уильяма Бернстайна касательно распределения средств стоит рассматривать значительно шире, ведь существуют и другие инструменты. Диверсификация не ограничивается распределением средств между акциями и облигациями. Помимо распределения капитала между видами активов стоит учитывать диверсификацию по секторам экономики, странам и валютам. Само собой, есть и более сложные/нестандартные инструменты, например: картины, мебель, коллекционные монеты и т.д. 💼 Ранее, я писал о том, что доля облигаций в моём портфеле занимает менее 1% и я не вижу сильной необходимости в них на текущий момент. Каждый инвестор вправе самостоятельно принимать решение о том, как ему стоит диверсифицировать собственный капитал лучше всего. Пари Паскаля крайне интересный аргумент в пользу того, что рациональность необходима во всем. Контекст пари однозначно можно адаптировать и под другие сферы нашей жизни. Благодарю за прочтение! Буду рад вашим комментариям! 😊 #диверсификация #портфель #инструменты #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе

Иллюзия финансового умения 🧐 📌 Именно так Даниэль Канеман - один из основоположников поведенческой экономики, лауреат Нобелевской премии решил назвать своё исследование, которое он провел во время изучения финансовой отчетности одной фирмы, где была представлена вся деятельность 25 инвестиционных консультантов за 8 последовательных лет. 📒 Сегодня, я частично дополню тему отдачи активов в ДУ и постараюсь ещё больше убедить вас в том, что хороший результат от активной торговли чаще всего - простая удача. Именно по этой причине, управляемые фонды проигрывают по своей доходности простому индексу. Ключевую часть информации, представленной в этой публикации, я взял из книги "Думай медленно... решай быстро" Даниэля Канемана. 📊 Вернёмся к исследованию. На основе полученных данных, Канеман вычислил корреляцию рейтинга инвестиционных консультантов за весь имеющийся период времени. Результат был шокирующим, ведь значение коэффициента корреляции было равно 0,1. Проще говоря, при таком значении результаты инвестиционных консультантов фактически являются простой случайностью, об умениях и не стоит заводить речь. 🙄 В свою очередь, сами аналитики при этом считают себя профессионалами своего дела, занятыми серьёзной работой. Удивительно здесь то, что результаты представленные Канеманом, не сильно удивили руководство фирмы. Они не ожидали такого результата, но приняли факт того, что поощряют простое везение, а не умения своих сотрудников. Но вот в чем загвоздка: если выборка бумаг инвестиционного консультанта принесла хороший результат, но успех произошел благодаря слепому случаю, является ли консультант в данном случае хорошим? как отличить профессионала от того, кому просто повезло? 📝 Вчера я писал о том, что ответ всегда можно найти в динамике. Если инвестор все-таки решается отдать активы в ДУ, тогда ему нужно искать управляющего, который хотя бы на дистанции в 20 лет показывает стабильно хороший результат, обгоняющий индекс. Чем больше сведений на дистанции, тем лучше. Но даже в этом случае, гарантировать будущую доходность, опираясь на результаты прошлых лет с точностью нельзя - это одно из базовых правил. 🔎 Подведем итоги. Фондовый рынок крайне перенасыщен "профессионалами" и "экспертами", которые пытаются показать доходность выше средней. Я не отрицаю, что на фондовом рынке действительно есть профессионалы своего дела. Холдинговая компания Уоррена Баффета с 1965 года на дистанции в 50 лет показывала среднегодовую доходность порядка 20%. Или другой пример, инвестиционная компания математика Джима Саймонса начиная с 1988 года на дистанции в 30 лет по разным данным смогла показать доходность около 40% годовых. Очевидно, что результат такой высокой доходности не является простой удачей, и это уже можно назвать умением. Однако, статистика доказывает, что большинство управляющих лишь играют на фондовом рынке, несут большие издержки и теряют свои деньги и деньги инвесторов. Обыграть рынок, увы, способна совсем небольшая доля инвесторов. Благодарю за прочтение! Буду рад вашим комментариям и поддержке! 😊 #доверительное_управление #трейдинг #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе

ДУ - хороший выбор? Статистика по управляемым фондам 😱 📊 На прошлой неделе, ЦБ поделился интересной статистикой касательно деятельности инвесторов на фондовом рынке. Cтатистику прикреплю здесь на первой фотографии. Наиболее интересным значением, мне показалось соотношение показатели доходности между клиентами на простом брокерском обслуживании, то есть осуществляющими выбор активов самостоятельно, и клиентами на доверительном управлении. 📉 Соотношение оказалось следующим: инвесторы, активы которых находятся в ДУ потеряли 8% средств за первое полугодие прошлого года. Тогда как, инвесторы торгующие сами, столкнулись с убытками почти в 26%. Похожие публикации с обзором данной статистики я видел не один раз в разных группах на тему финансов, и обратил внимание, что многие инвесторы задумались. Неужели, отдать все в ДУ это хороший выбор? Пускай все делают "профессионалы" ? Попробуем разобраться. 📌 Выбор управляющего. Предположим, инвестор все-таки решил отдать свои средства в ДУ. Первое с чем придётся столкнуться, это выбор управляющего. Здесь, я сразу хочу обратиться к известному исследованию SPIVA. Если коротко, то Scorecard SPIVA - это надежное, широко цитируемое исследование, которое проводится дважды в год. Его суть - продемонстрировать эффективность активных фондов по сравнению с индексом. Прикрепляю статистику управляющих фондов в США. P.S. рекомендую самостоятельно загуглить SPIVA и посмотреть статистику по другим странам, ситуация там не сильно лучше 😂 Суть ДУ заключается в постоянной оценке текущей ситуации на фондовом рынке, на основе которой в дальнейшем принимается решение в пользу выбора того или иного актива. Если мы посмотрим на график, то увидим, что на дистанции количество активных управляющих которые проигрывают индексу только увеличивается. На горизонте в 20 лет количество проигравших фондов увеличивается до 90%. Инвестор должен задать себе вопрос: смогу ли я выбрать управляющего, что покажет результат лучше? Очевидно, что статистика не на стороне инвестора. 📌Издержки, съедающие ваш доход. Для примера, разберем тариф "Долгосрочный сбалансированный доход" от Сбера. В данном случае, договор на ДУ заключается на 5 лет. Далее пойдем по издержкам: 1) вознаграждение за управление: 0,25% в квартал от сальдовой стоимости активов. 2) вознаграждение за успех: если инвестиционный доход в рублёвом выражении превысит базовый доход .... то компания имеет право на вознаграждение за успех в размере 10% от суммы такого превышения. 3) за ваш счёт будут покрываться: комиссии брокеров, депозитариев, бирж, расходы, связанные с обслуживанием счетов по управлению активами, почтовые расходы и судебные расходы/расходы на нотариуса (если такие есть). Дополнительно, с капитала инвестора могут взять процент от стоимости активов при выводе средств. Например: 3% за активы, которые находились в ДУ больше 365 календарных дней, но меньше 730 календарных дней. 0% будет только в том случае, если активы находились в ДУ больше 1826 календарных дней. Теперь попробуйте представить, сколько денег потеряет инвестор в долгосрочном периоде в результате похожих издержек. Здесь каждый инвестор должен спросить себя: хочу ли я нести лишние издержки? стоит ли ожидание негарантированной высокой доходности такого риска? 💡 Надеюсь, у меня получилось донести информацию максимально просто и доступно. Главная мысль здесь в том, что никогда не нужно делать вывод на основе небольшой статистики. Результат всегда нужно оценивать в динамике. Написать данный пост меня натолкнули комментарии тех людей, что задумались о том, чтобы отдать свои активы под ДУ. Главная суть ДУ - заработать на вас и ваших деньгах, а не принести доходность вам. Самое лучшее решение - это выбрать подходящие для вас инструменты самостоятельно и держать как можно дольше, чтобы не нести лишние издержки. Главный управляющий в капитале инвестора - сам инвестор. Благодарю за прочтение! Надеюсь, было полезно! 😊 #доверительное_управление #капитал #spiva #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе

Иной подход при распределении портфеля между акциями и облигациями 💡 🧐 Я заметил, что на фоне нестабильности в мире, инвесторы стали больше смотреть в сторону облигаций, увеличиваю их долю в своём портфеле. Не берусь судить, насколько это правильное решение, учитывая крайне приятные цены для покупки акций. Каждый инвестор должен делать выбор самостоятельно. 🎓 Сегодня хочу вновь обратиться к наставлениям Уильяма Бернстайна, ведь он изложил очень интересный подход при распределении вложений между акциями и облигациями. 📌 Одно из базовых правил при распределении активов гласит, чтобы доля облигаций в портфеле соответствовала возрасту инвестора. Все просто, мне 21 год, значит доля облигаций и акций в моём портфеле должна распределяться следующим образом: 100 - 21 = 79% акций, и 21% облигаций соответственно. 📙 Уильям Бернстайн предложил изменить эти пропорции следующим образом: правило оставляем таким же, однако добавляем ещё одно условие. Каждый инвестор должен определить свою толерантность к риску, и уже на основе этого изменить пропорции в нужную сторону. Например: предположим у меня очень высокая толерантность к риску, тогда согласно обновленному правилу доля облигаций в моём портфеле должна составлять всего 1%, и 99% я могу вложить в акций. Для удобства, прикрепляю небольшую таблицу. 😁 Лично я к облигациям отношусь нейтрально, и данным инструментом пользуюсь крайне редко. Как я уже говорил ранее, мой длинный горизонт инвестирования позволяет сделать упор на более рисковые инструменты, и потенциально получить более высокую доходность. 💼 На текущий момент, доля облигаций в моём портфеле составляет менее 1%. В последний раз, мой выбор пал на $FXFA и $FXTP Оба этих фонда я брал не для самого факта добавления облигаций в свой портфель, а для защиты от девальвации рубля за счет валютного состава фондов. $FXFA мне понравился тем, что фонд состоит из выборки высокодоходных корпоративных облигаций, несущих высокий риск, но и дающих хорошую премию за этот риск. $FXTP сам по себе предлагает низкую доходность, но зато надёжно защищает от инфляции благодаря постоянной индексации. Жаль, что только фонды пока заблокированы. ⏰ Благодарю за прочтение! Надеюсь, было полезно! Пишите свои комментарии, интересно узнать, как относитесь к облигациям и какой процент предпочитаете держать в своём портфеле? 😊 #облигации #портфель #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе

Почему золото не панацея? ☝️ ✨ Я не профессионал. Мой опыт в сфере инвестиций в данный момент более 2 лет. На протяжении всего этого периода, я неоднократно возвращался к вопросу: какую роль золото играет в портфеле инвестора? Сегодня, в этом вопросе я хочу поставить точку как для себя, так и для своих читателей. Начать хотелось бы с цитаты: 📌 "Во времена Христа за унцию золота римский гражданин мог купить тогу (костюм), кожаный пояс и пару сандалий. Сегодня за унцию золота также можно купить хороший костюм, кожаный ремень и пару туфель." - такое ощущение, что на этом мы можем и закончить, правда? 😂 📎 К сожалению, я не могу сказать кто именно является автором данной цитаты. Впервые, я наткнулся на неё в книге "Манифест инвестора", автор Уильям Бернстайн 🔍 🧐 Принято считать, что золото является защитным активом, и способно спасти капитал от падения фондового рынка и от инфляции. Но это не совсем так, на прикрепленном мною графике (информация с 1975 по 2012 год, источник указан на графике). мы можем увидеть, что золото трудно назвать полноценным защитным активом. По горизонтали показаны результаты Snp-500, по вертикали результаты золота. 📌 Суть графика в том, что точки расположены хаотично, и в те периоды времени когда Snp-500 падал, золото не всегда росло. Отсюда, простой вывод - золото не является надёжной защитой. Здесь стоит добавить, что результаты прошлого не предскажут, какая корреляция между индексами будет в будущем. 📌 Второй график выглядит чуть проще, на нём мы можем увидеть, что и от инфляции золото не всегда спасает, в силу своей волатильности. ✏️ В своё время, два важных минуса вложений в золото когда-то давно выразил Уоррен Баффет: 1) Золото требует затрат на хранение и страхование. 2) Золото не платит дивиденды. 👌 На мой взгляд, единственная роль золота на сегодняшний день - это СОХРАНЕНИЕ покупательной способности капитала в долгосрочном периоде, но никак не УВЕЛИЧЕНИЕ покупательной способности (цитата выше). То есть, на долгосрочном периоде золото по годовой доходности обыгрывают как облигации, так и акции. 🧐 Мне тяжело понять, почему некоторые частные инвесторы и уж тем более проф. участники рынка считают, что золото можно держать около 10-15%. Например, если вы зайдете на сайт ETF-провайдера Finex, то на странице с информацией о Gold ETF вы сможете найти такую строку: "Рекомендованный размер инвестиций в золото — до 15 % от общего размера инвестиционного портфеля." 💼 У меня несколько брокерских счетов, и в моём портфеле на текущий момент золото занимает позицию размером около 6%. Для меня, это высокая доля, особенно если учитывать что я достаточно молод и мой горизонт инвестирования насчитывает 25-30 лет. Мне нравится позиция Уильяма Бернстайна касательно золота, он считает, что оптимальный процент золота в портфеле должен быть на уровне 2% и не более. По его словам, такая доля не способна существенно повлиять на портфель, когда золото растёт медленно, но может принести хорошую прибыль, когда золото растёт быстро. 💰 Для вложений в золото, я использую фонды с физическим хранением. Это $GOLD и ещё у меня есть немного в $FXGD В целом, прогнозы касательно золота на этот год положительные, и многие считают что золото способно показать рост в силу ещё непобеждённой инфляции. По некоторым прогнозам, цена может дойти даже до 2500$ за унцию. По мере роста, если он конечно будет, я буду избавляться от паёв $GOLD (увы, от фонда finex пока не избавиться ⏰) и приобрету больше ценных бумаг. Благодарю за прочтение! Буду рад видеть ваши комментарии! 😊 #золото #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе

Иллюзия выбора и чужое мнение 🤔 Я ежедневно интересуюсь обстановкой на рынке. Обычно всегда вместе с прочтением новостей и "разведкой" на фондовом рынке, я так или иначе натыкаюсь на различные инвест-идеи/советы по покупке активов от других частных инвесторов, брокеров и т.д. В этот раз, я бы хотел поделиться своими мыслями и привести три примера, почему покупать активы, опираясь на такие советы/идеи совсем не стоит. • В одной из книг на тему инвестиций, я наткнулся на забавную историю от самого Уоррена Баффета. В точности процитировать не могу, история следующая: "Однажды, Баффет вместе со своим учителем Бенджамином Грэмом встретился с партнёром Грэма. В тот день, они обсуждали текущее состояние фондового рынка. В ходе обсуждений, товарищ Грэма решил поинтересоваться у Баффета, почему тот держит обсуждаемые бумаги у себя в портфеле? Баффет ответил следующее: потому что их держит Грэм." Баффет сказал, что в тот день никогда не чувствовал себя так глупо, ведь обоим не понравился его ответ. • В книге "Думай медленно, решай быстро" Даниэль Канеман рассказывает о том, что как-то раз он встретился с директором крупной финансовой корпорации, который вложил несколько десятков миллионов долларов в акции Ford. Канеман поинтересовался, почему тот решил вложить такую крупную сумму. Директор ответил: "Какие у них автомобили!". Проще говоря, решение было принято под влиянием интуиции и восхищения от автомобилей компании Ford. Но при этом директор не ответил себе на вопросы: цена этих акций сейчас ниже себестоимости? Каковы финансовые результаты компании на текущий момент? • Я слежу за одним инвестором, опыт инвестирования которого больше 20 лет. Он имеет солидный капитал и спокойно живет на дивиденды. Как-то раз, он решил приобрести в свой портфель акции нефтяной компании Башнефть $BANE, опираясь на их недооценённость на текущий момент. В тот день, я решил добавить их в свой портфель только потому, что их взял уважаемый мною инвестор. Сегодня, я не считаю эти акции столь привлекательными и их результаты меня не сильно удовлетворяют, однако, пока я все ещё держу их.. Опираясь на эти примеры, хочется сделать вывод, что решение всегда стоит принимать самостоятельно. Инвестор при выборе любого актива обязательно должен учитывать принимаемый на себя риск и привлекательность того или иного вложения, при этом убирая в сторону любые эмоции и восторг от продукции компании. Это не значит, что советами и идеями не стоит пользоваться совсем. В целом, их можно принять во внимание, но не более того. В противном случае, инвестор может потерять вложенные средства или принять на себя слишком высокий риск. Надеюсь, пост был интересен и полезен. Буду рад вашей оценке, и интересно услышать ваше мнение! 😉 #выбор_активов #совет #инвестидеи #учу_в_пульсе #прояви_себя_в_пульсе

Я являюсь активным наблюдателем и участником в формировании народного портфеля @Narodny_Portfel. Очень интересно наблюдать за результатом и сам конкурс весьма интересный. Легко можно выявить какие бумаги предпочитают частные инвесторы, если конечно люди не голосуют просто для самого факта голосования 😂 Сегодня хочу попробовать проанализировать бумаги и изложить свою точку зрения на те бумаги, которыми был пополнен народный портфель на этой неделе. Постараюсь коротко и по существу. $SBER стал первым эмитентом портфеля. Я думаю это очень хорошая покупка в рамках народного портфеля. Банк продолжает оптимизировать расходы и хорошо оценивает текущие риски. На мой взгляд, у Сбера талантливая команда управленцев, которая знает как правильно развивать экосистему в текущих условиях. Дополнительно стоит учитывать общую недооценённость банка, балансовая стоимость примерно на половину не соответствует текущей цене, что говорит о прекрасном потенциале для роста. $LKOH второй эмитент портфеля. Однозначно хороший выбор. Пожалуй это одна из самых стабильных и выдающихся нефтяных компаний в России, которая показывает хорошие результаты на протяжении долгого периода времени. И что самое главное, ведет прозрачную политику перед своими инвесторами. С учётом текущих цен на нефть это прекрасная покупка, а если дополнительно учесть прогнозы, согласно которым цен на нефть будет только расти, то просто отличная! $YNDX на эту бумагу выбор пал третьим. Можно долго обсуждать текущее положение Яндекса. К сожалению, какие-то проекты компания в текущих реалиях развивать уже не сможет или будет делать это очень медленно, пока не адаптируется. Однако как ни крути, Яндекс продолжает оставаться крупнейшим IT-гигантом в стране и развивать свои направления. Доказательством тому стал последний отчет компании. Но я больше склоняюсь к тому, что в краткосрочном периоде Яндексу будет не просто. Время расставит все на свои места и покажет как будет дальше. К покупке отношусь нейтрально. $ALRS завершающий эмитент в рамках недели. Неплохой выбор. Не знаю насколько оправдывает себя риск, но учитывая тот факт, что Алроса до сих пор практически не испытывает никаких ограничений говорит о том, что сырье компании пользуется хорошим спросом за пределами РФ. Мне нравится, что компания показывает стабильно хорошие результаты рентабельности и возможно будет оправдывать себя в дальнейшем. #аналитик_народного_портфеля #прояви_себя_в_пульсе #конкурс

Когда там уже пассивный доход? 😏 В сентябре писал пост по поводу интересной динамики среди участников в акции "Пассивный доход на год" которая проходит с августа по декабрь текущего года. Увидел запрос, что некоторым интересно узнать как сейчас обстоят дела с участниками и сколько их на текущий момент. Рассказываю! Наблюдаем следующую динамику: •после 1 недели - 242487 участников, 23 августа •после 2 недели - 39989 участников, падение в целых ШЕСТЬ раз •после 3 недели - 20328 участников, падение почти в два раза •после 4 недели - 12501 участников •после 5 недели - 9580 участников •после 6 недели - 7625 участников •после 7 недели - 6488 участников •после 8 недели - 5723 участника •после 9 недели - 5407 участников •после 10 недели - 5113 участников, 24 октября Видно, что спад участников с каждым разом только замедляется. Думаю к новому году нас останется порядка 3 тысяч. Время покажет точное число 🔥 Напомню, что по условиям акции разница между суммой покупки и суммой продажи ценных бумаг / драгоценных металлов должна быть не менее 2500 рублей. И так каждую неделю до 25 декабря. Участники, которые не выполняли это условие в определенную неделю, отсеивались соответственно 😎 Надеюсь было интересно! Постараюсь держать в курсе каждую неделю, если это будет интересно вам 😊 #пассивныйдоход #пассивныйдоходнагод #тинькофф #прояви_себя_в_пульсе

Первая прибыль или как я заработал на IPO 😎 Увидел пост в @Pulse_Official , где люди делятся своими историями в комментариях о том, как им удалось заработать свою первую прибыль на бирже. Истории других инвесторов вызвали у меня собственные воспоминания о том, как это сделал я. Это было в 2020 году. В тот год осенью, я только начинал свой инвестиционный путь и открыл свой первый брокерский счет с четкой целью - создать капитал, который будет приносить свои плоды в будущем. В ноябре того года, на IPO выходил один из самых известных маркетплейсов на сегодняшний день, это был OZON. Разные статьи тогда писали про компанию. Были в хорошем ключе: про перспективы, агрессивную стратегию, уверенный рост. Но и про риски в свою очередь тоже говорили, не забывали упоминать про то, что компания не скоро станет прибыльной, про конкуренцию на рынке, получится ли уверенно занять рынок и тд. Если говорить откровенно, то на тот момент услугами компании мне не приходилось пользоваться. Однако я поверил в компанию и посчитал что у них получится занять свою нишу и стабильно развиваться, даже в условиях конкуренции и прочих факторах. По итогу, первые бумаги были выпущены на биржу по стоимости 2500 рублей за 1 акцию. Я решил принять участие в IPO на 5000 рублей. Если я не ошибаюсь, буквально за 2 месяца бумага уже торговалась в районе 5000 рублей. Мне показалась, что эта цена слишком завышена. Я уже знал про некоторые аспекты рынка на тот момент. Порой рынок предлагает бумаги по слишком высокой цене, даже если компания в моменте не стоит таких денег. И я решил продать акции, и переложить их в другой актив. Таким образом, за короткий срок мне удалось сделать прибыль примерно в 100%. 🤑 Хоть у меня и нет акций компании на данный момент, но я продолжаю верить в успех компании. Может быть, прикуплю как-нибудь. 🙂 Кто и что думает про компанию сегодня? Держите ли в портфеле? Будет интересно узнать ваше мнение 😊 #прояви_себя_в_пульсе #флудилка #первая_прибыль

Покупаем на просадке и пытаемся испытать удачу вновь 🤑 У меня есть пост от 13 января, когда я решил поучаствовать в акции от Тинькофф с розыгрышем 1 миллиона рублей. Кажется история для меня повторяется 😏. В этот раз банк вновь запустил похожую акцию, где за покупку их фондов инвестору будут присваивать лотерейные билеты. За каждую вложенную 1 тысячу рублей - 1 лотерейный билет. На счету у меня уже долгое время лежало около 90 долларов, которым я никак не мог найти применение, т.к. выбрать конкретную ценную бумагу было для меня трудно. А тут снова интересное предложение в виде акции. Можно сказать и хорошую "парковку" для долларов нашёл, и бонусную попытку в виде участия в акции получу. Однако полностью понимаю, что шансы скорее всего будут крошечные 😂 С момента покупки фондов они хорошо просели в стоимости. Хороший повод усреднить позицию, ну и получить хорошую прибыль в долгосрочной перспективе. 😊 Усреднял исходя из величины падения СЧА и взглядов на перспективу фондов в целом, ну и конечно учитывал общую диверсификацию в рамках всех моих вложений. Для меня из всей линейки фондов, самые привлекательные #TRAI, #TBIO, #TCBR, #TSST, #TGRN, #TPAS Приложу скриншоты того как было, и как стало. 😎 Какие фонды вы считаете наиболее перспективными? Будете ли участвовать в акции? Будет интересно узнать ваше мнение, всем успехов! ❤️ #фонды #долгосрок #тинькофф

Шансов выиграть все больше 🤑 Сегодня началась 4 неделя в рамках акции "Пассивный доход на год". Очень интересно наблюдать за тем, как стремительно уменьшается количество участников 😁 •после 1 недели - 242487 участников •после 2 недели - 39989 участников, падение в целых ШЕСТЬ раз •после 3 недели - 20328 участников, падение почти в два раза Для тех кто не в курсе, в рамках акции разница между суммой покупки и суммой продажи ценных бумаг / драгоценных металлов должна быть не менее 2500 рублей. И так каждую неделю до 25 декабря. Проще говоря, достаточно просто каждую неделю покупать любые акции/драгоценные металлы на 2500 рублей и ничего не продавать 🙂 Будем смотреть как ситуация будет развиваться дальше. Ктоо ещё держится, желаю удачи! #пассивныйдоход #пассивныйдоходнагод #тинькофф

Моя история не является уникальной, но по крайней мере она полностью правдива и я с удовольствием поделюсь ей в честь наступающего дня рождения социальной сети для инвесторов "Пульс"! 😊 Я уверен, что многие члены сообщества "Пульс" в свое время оказались здесь благодаря заразительной и агрессивной рекламе "Тинькофф" пару лет назад. Тогда наверное каждый пользователь смартфона так или иначе сталкивался и видел их рекламный ролик: "Инвестиции - это просто. Установи приложение Тинькофф Инвестиции и получи акции до 20000 рублей в подарок..." и др. похожие ролики. Естественно, мне как студенту показалось это предложение очень заманчивым. 🤑 Немного отрываясь от темы, я до сих пор считаю, что это один из лучших ходов банка на тот момент. Мало того, что через рекламу они рассказывали людям про инвестиции и учили формировать собственный капитал, так ещё и благодаря такой стратегии, им удалось значительно пополнить клиентскую базу, особенно в части брокерского обслуживания. Таким образом, сегодня банк Тинькофф - лидер по количеству открытых брокерских счетов и клиентов торгующих на бирже в РФ. 😇 Продолжим. Для меня процедура не была новой, ведь у меня уже был открыт брокерский счёт в другом банке и на тот момент мой инвесторский опыт составлял около 1 года. Установить, открыть брокерский счет, получить акции бесплатно - круто! Как только мне удалось получить банковскую карту, открыть банковский счет и затем уже открыть брокерский счет я разобрался в акции более детально. Выяснилось, что для получения акций нужно пройти краткий курс "бойца", где по итогу предстоит пройти тест на 25 вопросов. За прохождение определенного раздела, давали некоторое количество акции. Для меня курс не был тяжелым, по памяти я прошел тот тест на 23/25 правильных ответов 😊 По итогу, из подарочных акций я собрал небольшой портфель стоимостью примерно в 2000 рублей. Я даже помню какие акции там давали, точно был Сбербанк $SBER, Лента $LENT, Детский мир $DSKY и ещё были акции какой-то энергетической компании, но какой именно вспомнить не могу 🤔 Естественно, я сразу намеревался продать акции и вывести полученную сумму)) Однако, выяснилось что для продажи необходимо было совершить операции на 10000 или 15000 рублей в сумме. Я быстро понял, что это не проблема. Пополнив счет примерно на 600 рублей, я начал покупать и продавать акции банка ВТБ $VTBR для накрутки необходимой суммы, и так необходимо было делать кругами 😂 Мне кажется так делал практически каждый, но ничего не поделаешь. Это была легкая прибыль для приходящего клиента =)) После этого, я начал делиться опытом со своими друзьями. На тот момент, почти каждый из нас таким образом смог чуть подзаработать, у всех выходила сумма примерно в 2000 рублей, и каждый из нас становился потенциальным клиентом в долгосрочной перспективе для банка) Я знаю, это звучит очень странно, особенно учитывая тот факт, что я считаю ход банка в направлении агрессивной рекламы успешным. Открыл счет -> проделал некоторые действия --> забрал денюжку. НО, если бы ход оказался плохим, меня бы здесь не было 😏 Просто на тот момент, я не видел смысла вести 2 брокерских счета, поэтому просто хотел забрать выигранную сумму. Так я и пришёл в "Пульс"!) За несколько лет некоторые вещи поменялись. Всем известно, что многие брокеры в других банках попали под санкции, в результате чего мой портфель начал свое путешествие по другим брокерам, где в конечном итоге я выбрал для себя остановкой именно банк "Тинькофф". Не могу сказать, что с момента знакомства с Пульсом многое изменилось. Для инвестора самое главное - это оставаться верным своим принципам и своей стратегии. Моя цель сформировать капитал 💼, на который я в дальнейшем смогу достойно жить, обеспечивать себя и родных. Вот такая у меня история. Самое забавное на мой взгляд, это цель с которой я пришел сюда - просто получить прибыль. И как я оказался здесь в итоге, и скорее всего надолго 😎 Пульсу и банку в целом, желаю только успеха и развития! 🔥 #пульсу_3_года

Интереса ради, решил поучаствовать в акции Тинькофф с лотерейными билетами. Думал так: ну поучавствую на 5000 рублей, бог с ним. Если не выиграю 1 миллион, то оставлю фонды на долгосрочную перспективу. Продавать не буду точно, посмотрим как фонды покажут себя лет так через 5-10. Всем инвесторам благ, а спекулянтам удачи! #тинькофф #вдолгосрочную #фонды