$QRTEA Аналитика часть 2. Что касается финансовых показателей, то тут можно отметить следующие моменты: 1️⃣ Компания облагается средней капитализацией, равной 3,07 млрд$, что говорит о том, что данная фирма является устоявшимся игроком отрасли, обладая при этом высоким потенциалом роста. 2️⃣ По динамике показателя EBITDA, равного 2,14 млрд$, можно сказать, что операционная деятельность компании более эффективна в сравнении с ее конкурентами. Что касается фундаментального анализа, то в этом направлении компания показывает отличные результаты. Коэффициент P/E 2,63, при среднем значении по отрасли 20,4, свидетельствует о недооцененности данного бизнеса. Кроме того, такое значение показателя P/E говорит о том, что инвесторы ожидают 38% прибыль. Мультипликатор P/S 0,21, при среднем значении по отрасли 2,78, свидетельствует о недооцененности компании. Также подобное значение P/S говорит о том, что на 1 доллар выручки приходится 21 цент ваших вложений, что говорит о том, что вы покупаете компанию с большой скидкой. Коэффициент P/B 0,84, при среднем значении по отрасли 4,11, свидетельствует о недооцененности компании. Также такое значение P/B говорит о том, что на 1 доллар балансовой стоимости приходится 84 цента ваших вложений, что говорит о том, что компания продаётся с дисконтом. Показатель Diluted EPS, равный 2,89$, при среднем значении по отрасли -1,69, свидетельствует о том, что акции данной компании являются более ценными, чем акции компаний конкурентов. Рост продаж за последние 5 лет составил 9,11%, что является отличным показателем. Что касается рентабельности, то здесь у компании все отлично. 1️⃣ ROE - 33,25% (отличный показатель, при среднем значении по отрасли -13,95%) 2️⃣ ROA - 7,76% (отличный показатель, при среднем значении по отрасли -7,99%) 3️⃣ ROI - 10,53% (отличный показатель, при среднем значении по отрасли -9,3%) Таким образом, данная компания демонстрирует высокую эффективность относительно отраслевых показателей. Компания доминирует в своей отрасли (видео торговли), что обеспечивает ее быстрый рост. Однако здесь стоит внимательно посмотреть на показатель долга, который на данный момент составляет 227% от капитала или же 8,4 млрд$. Сам по себе долг ничего не означает, основной вопрос заключается в способности компании его погасить и отслуживать. С учётом наличия на балансе у Qurate Retail 798 млн$ чистый долг составляет 7,76 млрд$. Надо понимать, что без наличия свободного денежного потока невозможно погасить долги, однако у данной компании с этим проблем нет, поэтому, на мой взгляд, долг не является существенным риском. Также хочу отметить показатель маржинальность 9,07%, при среднем значении по отрасли -9,86%, говорит о повышенной эффективности Qurate Retail, что подтверждают показатели рентабельности. Обратите внимание на графики выручки и прибыли, изучив их можно сделать следующие выводы: 1️⃣ Практически каждый год прибыль компании стабильно росла, оправдывая и превосходя прогнозы аналитиков. За последние 5 лет прибыль компании выросла 20,6% годовых, что также отражалось на свободном денежном потоке. По росту доходов компания опережает как рынок, так и отрасль, что является отличным результатом. 2️⃣ Что касается денежных средств на балансе данной фирмы, здесь можно отметить также динамичный рост. На данный момент на балансе компании находится 798 млн$, а также 1.2 млрд$ в виде дебиторской задолженности. Также отмечу, что компания активно использует свои средства в инвестиционной деятельности в 3 квартале 2021 года на неё было потрачено около 485 млн$, а также периодически погашает свой долг. Продолжение далее👆🏻
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
10
Нравится
Начни инвестировать сегодня
Обменивай валюту по выгодному курсу и торгуй акциями известных компаний
Открыть счет
Ваш комментарий...