Invest_or_lost
Invest_or_lost
22 апреля 2022 в 9:10
Выбор Тинькофф
​​📣 Глава Минвостокразвития РФ Алексей Чекунков в интервью «Интерфакс» рассказал о перспективах развития Северного морского пути, основные тезисы которого я предлагаю вашему вниманию: ✔️Севморпуть будет разбит на пять секций, на каждой из которых челночно работает мощный ледокол, что увеличит эффективность грузоперевозок. ✔️Высокие уровни фрахтовых ставок позволяют использовать Севморпуть для транзита грузов из Азии в Европу, как альтернатива традиционному южному маршруту через Суэцкий канал. ✔️Задача на 2024 год прежняя - рост грузооборота до 80 млн т. (+129,5% к уровню 2021 года). Ценные экспортные грузы должны генерировать валютную выручку - Россия как крупный экспортёр энергоресурсов не может упускать момент. ✔️При благоприятной рыночной конъюнктуре грузооборот к 2024 году может вырасти до 90 млн т., из которых 73% будет приходится на нефть и СПГ. ✔️Один из лидеров мировой логистики - DP World, заинтересован в развитии альтернативного транспортного коридора через Севморпуть. ✔️К 2024 году планируется запуск спутников, которые обеспечат полное покрытие Севморпути интернетом, связью, инструментами анализа ледовой обстановки и гидрометеорологии. ✔️К 2030 году планируется построить 55 грузовых судов ледового класса. 🇪🇺🇺🇸 Поскольку западные «партнёры» заблокировали у России гигантский объём золотовалютных резервов, то Правительству не остаётся иного выбора, как развивать собственную экономику, вместо кредитования Евросоюза и США через покупку гособлигаций. ⛴ На этом фоне развитие Северного морского пути может стать хорошим драйвером роста экономики в среднесрочной перспективе. Одним из бенефициаров этого процесса станет Совкомфлот $FLOT, на который придётся львиная доля грузооборота. 👉 Ещё до всех событий последнего времени я подкупал эти бумаги, а потому теперь являюсь его акционером. Избавляться от этих бумаг я не планирую, т.к. если очень захотеть - можно увидеть в них долгосрочную перспективу (собственно, и раньше это была инвестиционная идея на годы вперёд). Докупать также пока большого желания нет, т.к. сейчас есть масса других более интересных и понятных идей для инвестиций на российском фондовом рынке. С большой натяжкой под эту же историю можно отнести $FESH , но на данный момент ДВМП работает только по маршрутам из Азии во Владивосток, и пока я не видел новостей, что их готовы допустить к Севморпути. ❤️ Напоминаю, что лайки под этим постом приветствуются! Для меня это главная мотивация радовать вас и дальше качественной авторской аналитикой, новостями и мыслями по рынку. #пульс_оцени
44,3 
+188,06%
34,96 
+175,86%
78
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
28 марта 2024
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
27 марта 2024
Облигации Хоум Банка: как заработать на его возможном поглощении
11 комментариев
Ваш комментарий...
s
sandroisbali
22 апреля 2022 в 9:14
Отлично, до 2030 года не дергаемся
Нравится
3
ISTND
22 апреля 2022 в 9:25
да, у нас тоже много запросов и планов у заказчиков по проектам в ДФО особенно по развитию портов и в портах логистических комплексов, складов, холодильников и тп
Нравится
H
H4g3v8s7
22 апреля 2022 в 9:37
А для чего тогда Росатом с 20 года активно начал контролировать $fesh - конечно, для того чтобы он стал базой в этих перевозках. Ведь СМП принадлежит Росатому.
Нравится
1
TonoJIb_M
22 апреля 2022 в 9:47
Только облиги в ближайшее год-два, ну и $LKOH по 3800 тоже можно 😂
Нравится
KuleshovOU
22 апреля 2022 в 11:02
Корабли надо строить, тогда и путь будет работать..
Нравится
1
Мемологи
Пульсяне с самыми смешными и оригинальными мемами
mrs.Gladysheva
+120,8%
18,2K подписчиков
roflwolfstreet
+40,7%
13,3K подписчиков
investmemes
+23,1%
5,9K подписчиков
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
Обзор
|
Сегодня в 15:56
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
Читать полностью
Invest_or_lost
21,2K подписчиков17 подписок
Портфель
до 10 000 000 
Доходность
+23,2%
Еще статьи от автора
28 марта 2024
​​Сегежа: есть ли шансы? 📉 Акции Segezha Group продолжают тестировать свои исторические минимумы, и опубликованные на этой неделе финансовые результаты компании за 4Q2023 лишь ещё больше расстроили акционеров: ✔️ Выручка компании с октября по декабрь увеличилась в годовом выражении на +27,8% (г/г) до 24,8 млрд руб., да и то исключительно благодаря девальвации рубля. ✔️ Цены на лесопромышленную продукцию по-прежнему находятся в нисходящем тренде, признаки разворота в сегменте пиломатериалов продолжают появляться, однако это томительное ожидание уже ✔️ Показатель OIBDA сократился на -47,7% (г/г) до 2,3 млрд руб., а по итогам всего 2023 года и вовсе не досчитался -60%, довольствовавшись значением в 9,3 млрд руб., что вызвано ростом себестоимости производства и удорожанием логистики.начинает откровенно надоедать. ✔️ Шестой квартал кряду Segezha Group ( SGZH) завершает с чистым убытком, который по итогам 4Q2023 составил -5,5 млрд руб., а по итогам всего 2023 года мы и вовсе видим минус 16,0 млрд (против чистой прибыли 6,1 млрд руб. в 2022 году). ✔️ Долговая нагрузка по показателю NetDebt/OIBDA достигла нового антирекорда - на этот раз это уже 13,2х (жесть!!). И при этом давайте не забывать, что около 93% долга выражено в рублях, и девальвация национальной валюты могла бы значительно улучшить ситуацию с долговой нагрузкой. Однако пока российские власти не применяют эту опцию, и введение гибких экспортных пошлин осенью прошлого года стабилизировало внутренний валютный рынок. 👉 Одной из главных негативных новостей для акционеров Segezha Group ( SGZH) стала озвученная на конференц-звонке высокая вероятность проведения доп. эмиссии акций, причём вполне возможно уже до конца этого года, что краткосрочно негативно для акционеров и крайне позитивно для держателей облигаций. Хотя ранее представители компании заявляли, что в трудную минуту материнский холдинг в лице AFKS всегда будет готов подставить плечо. В целом текущая стоимость акций Segezha Group уже частично учитывает риски доп. эмиссии, поскольку акции находятся в продолжительном нисходящем тренде и продолжают тестировать свои исторические минимумы. Но покупать их никакого желания по-прежнему нет, и в этом смысле я по-прежнему призываю вас лучше обращать внимание на облигации компании (сам я, как вы помните, тоже их прикупил в конце прошлого года). Глобально инвестиционный кейс Segezha Group выглядит всё также уныло, без всяких признаков на изменение сложной финансовой ситуации в лучшую сторону. Поэтому текущий негатив в акциях компании совершенно оправданный, а шансов на улучшение картины я вижу ровно два: это долгожданный рост цен на лесопромышленную продукцию и пиломатериалы, ну и конечно же девальвация рубля, на которую в компании буквально молятся... ❤️ Не забывайте ставить лайк под этим постом, и пусть ваш оптимизм всегда будет здоровым, а инвестиционный расчёт - холодным и непредвзятым! 📌 Ну и конечно же переходите в профиль, чтобы вступить в наш клуб! #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #дайджест_пульса
28 марта 2024
​​Ещё одна российская IT-компания готовится к IPO? 👏 Друзья, пока индекс Мосбиржи безыдейно консолидируется в области своих 2-х летних максимумов и набирается силами для дальнейшего роста, на новостных лентах вновь появились заголовки об очередном возможном кандидате на IPO в перспективе ближайших месяцев. В частности, газета «Ведомости» накануне сообщила о том, что российский аналог Zoom под названием IVA Technologies планирует размещение на бирже уже во 2–3 кв. 2024 года! А значит самое время познакомиться с этой компанией, понять чем она занимается и поразмышлять об инвестиционном потенциале. Особенно, учитывая, что все предыдущие размещения IT-компаний на Мосбирже были успешными и сопровождались повышенным интересом со стороны частных инвесторов. 💻 Итак, ещё раз повторюсь, что флагманским продуктом компании является платформа организации видеоконференций IVA MСU - это уверенный лидер среди подобных отечественных решений для корпоративной связи. Что, впрочем, совершенно неудивительно, учитывая, что нынешняя ситуация даёт российским вендорам уникальную возможность занять ниши, которые освободились после ухода крупных иностранных игроков. Удивительная ситуация, о которых раньше нельзя было и мечтать нашим компаниям! При этом отечественные разработчики фиксируют повышенный спрос на свои продукты как со стороны государственных структур, так и со стороны частных компаний, которые ранее предпочитали исключительно зарубежные сервисы. Ну а куда им деваться в новой реальности? 🇷🇺 В последние годы вопрос технологического суверенитета стал особенно актуальным для России. И команда IVA Technologies активно участвует в этом процессе, предоставляя бизнесу и госучреждениям (более 500 клиентов) безопасные каналы связи. Важно отметить, что решения компании производятся на отечественной многокомпонентной базе. 👉 Со своей стороны обращу ещё внимание на вопрос оценки, который волнует всех инвесторов, особенно когда речь об IPO. В статье Ведомостей фигурирует цифра 35+ млрд рублей, и с учётом динамики указанных в тексте финансовых метрик это вполне себе достижимый уровень. Учитывая, что IT-сектор на российском фондовом рынке всё ещё находится в стадии развития, и на нём пока что не так много имен, как в западных странах, я бы предположил, что в случае реализации IPO высокий спроса на акции IVA Technologies крайне вероятен, как это было в предыдущих размещениях других айтишников. Так что ждём новостей и внимательно следим за этой историей! ❤️ Ставьте лайк под этим постом, если вы дочитали его до конца и для вас он оказался действительно полезным и интересным. 📌 Ну и конечно же переходите в профиль, чтобы вступить в наш клуб! #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #дайджест_пульса
26 марта 2024
​​🚗 Европлан объявил ценовой диапазон IPO на Московской бирже Крупнейшая частная лизинговая компания в России накануне установила индикативный ценовой диапазон IPO на уровне 835-875 руб. за одну акцию, что соответствует рыночной капитализации компании в 100-105 млрд руб. 🗓 Сбор заявок проходит с 22 по 28 марта, а торги акциями ПАО «Лизинговая компания «Европлан» ( LEAS) на Мосбирже начнутся 29 марта 2024 года, биржа уже включила бумаги в первый котировальный список. Данное размещение пройдет в формате cash out, когда единственный акционер в лице холдинга SFIN продаст до 15 млн акций. Lock up период для действующего акционера и аффилированных с ним лиц составит 180 дней после IPO. 💼 Институциональные инвесторы проявляют значительный интерес к этому размещению, и Европлан еще до открытия книги спрос от институционалов был больше чем на половину книги. Присутствие институционалов является положительным фактором, поскольку это способствует снижению волатильности акций. 📊 Европлан - интересная история роста на финансовом рынке. Среднегодовой темп роста лизингового портфеля с 2020 по 2023 гг. составил +37%, при одновременном поддержании кредитного риска на минимальных значениях. Подобная бизнес-модель позволяет компании генерировать стабильную рентабельность капитала около 40%, что является высоким показателем для отечественного финансового сектора. Ранее в СМИ звучали справедливые оценки компании на уровне 120-150 млрд руб., что было оправдано с учетом высоких темпов роста бизнеса. Но в итоге Европлан предложил существенный дисконт к вышеуказанным оценкам, поскольку заинтересован в том, чтобы дать апсайд инвесторам после размещения акций. В прошлом году некоторые компании использовали аналогичный подход во время IPO, что привело к значительному увеличению их рыночной стоимости через время. Подобная практика не может не импонировать, поскольку всегда приятно покупать бумаги с дисконтом. 💰 Также, в рамках подготовки к IPO, компания обновила дивидендную политику и планирует выплачивать акционерам не менее 50% от чистой прибыли. Достаточность капитала по «Базелю III» при этом в 3,5 раза превышает минимальный порог, что позволяет компании комфортно развивать бизнес и радовать акционеров щедрыми дивидендами. 👉 Подводя итог всему вышесказанному, ещё раз отметим, что IPO Европлана – это интересная возможность поучаствовать в динамичном росте отечественного рынка автолизинга, через качественного эмитента с эффективной бизнес-моделью. Ну а самой компании проведение IPO позволит увеличить инвестиционную привлекательность и даст ей возможность дешевле привлекать заёмный капитал. Пока писал этот пост, во вторник днём вышла новость о том, что книга заявок на IPO Европлана подписана ещё с прошлой недели! И если это действительно так, то теперь вся интрига лишь в аллокации - посмотрим, какая часть заявок будет удовлетворена, на фоне такого высокого спроса. Но в любом случае радует, что на этом фоне Европлан не планирует пересматривать сроки и размер привлечения, сохранив все первоначальные параметры. ❤️ Спасибо, что оставляете лайки под нашими постами! Благодаря им мы видим ваш интерес к IPO и стараюсь максимально широко освещать этот вопрос, порой делая это даже на опережение! 📌 Ну и конечно же переходите в профиль, чтобы вступить в наш клуб! #пульс_оцени #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #дайджест_пульса