Georg_S
Georg_S
2 июня 2023 в 6:37
Итоги пенсионного портфеля за май.   Российский рынок акций растет восьмой месяц подряд. Даже в мая, который статистически является месяцев падений рынка. Правда и рост по сравнению с предыдущими месяцами уже не такой впечатляющий, хотя это с какой стороны посмотреть. Все-таки 2,1 % за месяц это 25,2 % годовых. Однако, конечно, ожидания падения постепенно усиливаются, да и статистика июней тоже не в пользу рынка акций - в среднем в июне наш рынок приносил владельцам акций небольшой убыток. Поэтому я посматривал на размещения облигаций и поучаствовать в размещении Лайфстрима, получив доходность к погашению 13 %.  По-прежнему посматриваю на биржевые драгметаллы и в мае даже докупил серебра, которое сейчас мне кажется (чисто по технической картинке) несколько интереснее золота. Итого, изменение стоимости портфеля за май: +1.8% С начала года: +19.5 % Индекс мосбиржи: За май:  +2.1% С начала года:  +23,7% Мой бенчмарк, рублевый вечный портфель Тиньков $TRUR За май: +1.5% С начала года: +20.6% Операции за май.  Продаж не было. Покупки: на размещении взял облигации Лайфстрим с доходностью 13 %. Дважды докупил серебро.  Итоговая структура портфеля: Золото+Серебро+Платина 22 % (-0.2%) Акции и их эквиваленты 48 % (-0.5 %) Облигации и денежные аналоги 30 %  (+0.7 %).  А какие у Вас получились итоги мая?  #портфель #инвестиции #итоги #анализ #облигации 
6,74 
+15,28%
9
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
28 марта 2024
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
27 марта 2024
Облигации Хоум Банка: как заработать на его возможном поглощении
1 комментарий
Ваш комментарий...
Начни инвестировать сегодня
Обменивай валюту по выгодному курсу и торгуй акциями известных компаний
Открыть счет
V
VoLand32
2 июня 2023 в 9:23
За май +1.29% от всего портфеля, но у меня 40% в долларах и 20% в заблокированных фондах.
Нравится
Мемологи
Пульсяне с самыми смешными и оригинальными мемами
mrs.Gladysheva
+119,4%
18,2K подписчиков
roflwolfstreet
+39,9%
13,3K подписчиков
investmemes
+24,2%
5,9K подписчиков
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
Обзор
|
Вчера в 15:56
Совкомбанк: сильные итоги 2023 года, но потенциал роста акций ограничен
Читать полностью
Georg_S
4,3K подписчиков105 подписок
Портфель
до 1 000 000 
Доходность
0,22%
Еще статьи от автора
29 марта 2024
Портфель лентяя За март мой портфель лентяя прибавил 3.9%, а с начала года 6.2%. В годовых результат получается 24%. Инфляция за период с 1 по 25 марта по данным Росстата около 0.22%, а с начала года 1.77%, что дает годовой прогноз 7.1%. Как я уже писал, сейчас сложилась довольно редкая ситуация когда ожидаемая историческая доходность рисковых активов (акций и золота) ниже доходности низкорисковых активов (коротких облигаций, депозитов и фондов ликвидности) и, при этом, доходность низкорисковых инструментов существенно выше уровня инфляции. В такой ситуации классическая портфельная теория советует держать в портфеле только низкорисковые активы, поэтому я достаточно сильно перекроил структуру портфеля на апрель: Акции ($TMOS) - 14.9% ДРАГМЕТАЛЛЫ ($GLDRUB_TOM) - 15.4% Недвижимость ($TKVM) - 9.9% Короткие облигации и ликвидность - 59.8% Такая вот получилась достаточно медвежья структура. Она, конечно, довольно далека от предполагаемой исторической, в которую акции, облигации, золото и недвижимость должны входить в соотношении 30/30/30/10, но я не могу идти против очевидной ситуации когда лучшим вложением на рынке являются, короткие инструменты с низким риском. Сколько времени продлится такая ситуация не известно, но пока она есть ею нужно пользоваться! #портфель #портфель_Лентяя #инвестиции #инфляция
27 марта 2024
Портфель лентяя Любопытная сейчас получается ситуация с портфелем лентяя. С точки зрения портфельной задачи у нас есть 3 класса активов. Два рисковых. Риск при этом я посчитаю своим методом, как убыток, который может быть получен от позиции в течение месяца с вероятностью 10%. Тогда у нас есть Биржевое Золото, которое приносит в среднем 7.4% годовых в валюте может принести за месяц убыток в размере 15% от позиции. Есть БПИФ на индекс мосбиржи, который исторически приносит примерно 9.8% годовых в рублях и может принести за месяц убыток в размере 6% от позиции. И у нас есть один практически безрисковый актив - БПИФ краткосрочных операций репо (ликвидность), который сейчас приносит примерно 1.25 % в месяц или 15% годовых. Каким же должно быть распределение активов в таких условиях в рамках классической портфельной теории? Да очень простым - 100 % портфеля сейчас должно быть вложено в ликвидность, а акции и золото следует выкинуть на помойку истории. По крайней мере до тех пор, пока доходность безрискового актива не упадёт ниже исторических доходностей акций и золота. Но мы же понимаем, что-то здесь не так! Что именно? А то, что мы сравниваем прогнозируемую доходность ликвидности с историческими доходностями акций и золота. По хорошему нам нужно сравнивать прогноз с прогнозом. Но точный прогноз доходности золота и акций в будущем никто не умеет делать. Только вероятностный. И здесь все не так уж и плохо. Например, вероятность того, что индекс московской биржи вырастет за месяц больше, чем вырастет ликвидность около 0.6. А для золота 0.57. То есть их вполне можно подмешивать в портфель с ликвидностью и получать на длинном интервале вполне приемлемый результат. Можно, скажем решить другую задачу - составить портфель, который будет безубыточным в течение месяца, то есть рост актива с фиксированный доходом перекроет возможное падение акций и золота. Расчёт показывает, что в таком портфеле должно быть около 7 % акций и золота и 93 % ликвидности. На такое экстремальное распределения активов в портфеле лентяя я не готов, но долю золота и акций, пожалуй на месяцок значительно сокращу, ибо лучшее враг хорошего и зачем искать счастья в рисковых активах, когда безрисковые почти вдвое обгоняет официальную инфляцию. Тем более, что и золото и акции близки к максимума с начала года. Думаю такая ситуация слишком уж долго не продится, поэтому имеет смысл пользоваться пока дают. Хотите посмотреть какое итоговое распределение - подписывайтесь на портфель лентяя. 😉 #портфель_лентяя #золото #акции #портфель TMOS TGLD GLDRUB_TOM LQDT
27 марта 2024
Инвестпалата опубликовала список активов с ценами, которые разрешены к обмену. В файле 3836 названий. Свалено все в кучу без какой-либо сортировки. Проверил свой Феникс - все позиции есть, цены на пятницу. FXGD, например, котируют по 132 рубля. Сегодняшняя 134. Прикольно, что с момента блокировки оно выросло почти в 2 раза. Буду теперь ждать кнопок счастья, которые можно нажать. Забрать файл со списком можно в чате канала в моем профиле. #блокировка #обмен